富邦分紅終身壽險

富邦人壽 代理部 北區推展科

分紅保單優勢
 最近 10 年利率走
7.00%
勢
5.50%

4.00%

2.50%

1.00%
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

十 年 公 債 6.04% 6.14% 5.99% 5.80% 5.64% 4.03% 3.46% 2.16% 2.66% 2.00%

二 年 定 存 6.67% 6.09% 6.49% 5.22% 5.15% 4.05% 2.31% 1.62% 1.52% 2.30%

十年公債 二年定存
 最近 3 年利率走勢
3.00%

2.50%

2.00%

1.50%

1.00%
92 92 92 92 92 92 92 92 92 92 92 92 93 93 93 93 93 93 93 93 93 93 93 93 94 94 94 94 94 94 94 94 94 94 94 94
01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12

十年公債 1.9 1.9 1.9 1.9 1.4 1.4 1.8 2.2 2.7 2.7 2.8 2.8 2.6 2.7 2.3 2.3 2.6 2.9 2.8 2.8 2.6 2.7 2.6 2.4 2.4 2.3 2.3 2.2 2.0 1.8 1.9 2.0 1.7 1.8 1.8 1.8

二年定存 2.0 1.6 1.6 1.6 1.6 1.6 1.6 1.5 1.5 1.5 1.5 1.5 1.5 1.5 1.5 1.5 1.5 1.5 1.5 1.5 1.5 1.5 1.6 1.6 1.6 1.7 1.7 1.7 1.8 1.8 1.8 1.9 1.9 2.0 2.0 2.0

十年公債 二年定存
 95 年利率走勢
二年定存
十年公債

2. 5
2
1. 5
1
0. 5
0
一 二 三 四 五 六 七 八 九 十 十 十
月 月 月 月 月 月 月 月 月 月 一 二
二 年 定 存 2. 1 2. 1 2. 1 2. 1 2. 1 2. 1 2. 2 2. 2 2. 2 2. 2 2. 3 2. 3
十 年 公 債 1. 8 1. 8 1. 7 1. 8 1. 8 1. 9 2. 1 2. 1 2. 1 2. 0 1. 9 2
 96 年利率走勢
二 年定 存
十 年公 債

0
一 二 三 四 五 六 七 八 九 十 十 十
月 月 月 月 月 月 月 月 月 月 一 二
二年 定 存 2. 3 2. 3 2. 3 2. 3 2. 3 2. 3 2. 5 2. 5 2. 5 2. 6 2. 6
十年 公 債 2 2. 3 1. 9 1. 9 2 2. 0 2. 1 2. 4 2. 4 2. 5 2. 7
 市場利率上
升 不分紅壽險：

R 除保單預定利率外，不參加紅利分配
，並無紅利給付項目，保戶感覺貴且
損失，以致解約情形將陸續浮現。

1. 保單預定利率。
保單預定利率 2. 分享保險公司投資績效，市場利
率越高，報酬率可能相對越高
，
分紅報酬率相對提高。
3. 儲存生息因升息而增加。
4. 連續兩年未能達到推估之可能紅
利
T
之累積值時，保險公司應向主
管機
 進可攻退可守之優勢
簡單來說，不分紅保單如同「固定利率」的商品，而分紅
保單則有如「有保證下限的浮動利率」商品。不分紅保單
不受景氣循環、利率變動的影響；分紅保單則是在保證下
限利率的情況下，仍得以反映景氣循環、利率變動的商品。
　也就是說，當市場利率走低時，兩者皆有保證之「固定
利率」，具備保底的機制；反之，當市場利率回升，分紅
保單的紅利卻還可以反映景氣走高，這是不分紅保單的保
戶所無法享受的。
 富邦分紅終身壽
險
富邦真享受終身分紅保險甲 ( 平準型
)
型
富邦真享受終身分紅保險乙 ( 還本型
型 )
富邦真享受終身分紅保險丙
型
富邦鑫享受終身分紅保險甲
( 增額型
型 )
富邦鑫享受終身分紅保險乙
型
富邦鑫享受終身壽險甲
型
富邦鑫享受終身壽險乙
型
首期紅利發放時點
保單 狀況 紅利給付時點
甲 保單週年日在紅利發放日前 紅利發放日
乙 保單週年日在紅利發放日後 保單週年日

養老險壽險商品 ( 例如 : 一路發 ) 因保單現金價值較高，故可能

於保單第一週年即可分配紅利。

終身型壽險商品 ( 例如 : 真享受、鑫享受 ) 因首年度危險保額與

費用成本較高，在第一保單年度通常呈現虧損現象，故在第二
保單週年日後開死始有發放紅利。
紅利發放一覽表
分紅保單在下列各種狀態下是否發放紅利

停效 解約 自動 減額 展期 減少 保單借
墊繳 繳清 定額 保額 款
年度紅利 Ｘ Ｘ ○ ○ Ｘ ○ ○

繳費期滿紅利 Ｘ Ｘ ○ Ｘ Ｘ ○ ○

身故祝壽紅利 Ｘ Ｘ ○ ○ Ｘ ○ ○
富邦的優勢
各壽險公司信評狀況比較
公司名稱 評等機構 結果 日期

國泰 中華信評 TwAAA 95.08.09

台壽 中華信評 TWAA- 94.11.15

中國 惠譽 A+ 95.01.05

南山 Fitch Credit Rating Co. AA+ 95.08.24

惠譽

統一安聯 中華信評 AA- 95.08.18

富邦 中華信評 AA+ 94.11.15

全球 中華信評 AA- 95.06

國華 未公佈

宏泰 未公佈

資料來源：料來源為各公司網站資訊公開資料
選擇分紅保單

 挑選分紅保單不該只是考量公司年度紅
利發放多寡，更要考量長期的投資及經
營績效。

 紅利及經營狀況參考依據
– 分紅保單資訊揭露
– 資訊公開：財務業務指標
富邦人壽公開資訊
 資金運用收益率及每股盈餘

• 用以判斷公司盈運績效及獲利指標，一般來
說４％以上皆具高水準。

• 資金運用淨收益率＝
　資金運用淨收益／平均資本運用額＊１００％
　
• 資金運用淨收益＝
利息收入＋投資收益
 財務報表
93 年度 富邦 國泰 南山 新光 中國
各種責任準備金對資產比率 92.96% 91.29% 88.58% 83.6% 90.96%

新契約費用率 6.94% 29.03% 28.89% 45.1% 5.18%

13 個月繼續率 93.32% 90.1% 94.34% 85.1% 94.77%

25 個月繼續率 81.68% 85.6% 86.66% 73.2% 95.26%

資金運用淨收益率 5.13% 5.19% 5.9% 2.6% 4.85%

每股盈餘 (EPS) 3.19 3.09 3.55 -4.1 -4.73

 財務報表
94 年度 富邦 國泰 南山 新光 中國
各種責任準備金對資產比率 90.65% 88.36% 91.17% 76.4% 90.14%

新契約費用率 4.95% 23.51% 25.31% 32.6% 5.43%

13 個月繼續率 91.10% 90.60% 93.87% 84.8% 95.42%

25 個月繼續率 84.60% 81.80% 87.48% 80.3% 88.90%

資金運用淨收益率 3.90% 5.04% 5.3% 2.8% 4.47%

每股盈餘 (EPS) 5 3.54 2.83 -0.9 0.77

 財務報表
95 年度 富邦 國泰 南山 新光 中國
各種責任準備金對資產比率 91.16% 84.82% 82.52% 69.6% 90.86%

新契約費用率 6.18% 26.25% 37.40% 34.6% 4.17%

13 個月繼續率 93.10% 89.96% 96.19% 84.9% 94.80%

25 個月繼續率 81.40% 82.25% 86.76% 68.2% 91.87%

資金運用淨收益率 4.47% 4.65% 5.05% 4.5% 4.19%

每股盈餘 (EPS) 4.75 2.97 4.62 1.9 0.64

富邦 VS ？
泰
以 30 歲男性為例 :

？泰人壽 　增額終身壽險 10
年期
保額 30 萬，年繳保費 157,388
元

富邦人壽 鑫享受乙型 10 年
期 均已保費折扣後
 富邦人壽鑫享受乙型 ？泰人壽增額終身壽險

保單年度 保 額 累計保費 保單價值 紅利儲息 (1)+(2) 增值率 保 額 累計保費 保單價值 增值率 保單價值
(1) (2) =(3) % (4) % 差異 (3)-(4)
1 1,189,000 158,428 48,256 0 48,256 309,000 157,388 57,870 -9,614
2 1,218,696 316,856 172,492 2,204 174,696 318,270 314,776 203,400 -28,704
3 1,249,204 475,284 304,384 5,242 309,626 472,164 472,164 357,360 -47,734
8 1,413,344 1,267,425 1,090,516 51,460 1,141,976 1,303,290 1,259,104 1,264,200 -122,224
9 1,448,724 1,425,853 1,275,420 69,133 1,344,553 1,497,840 1,416,492 1,475,370 -130,817
10 1,584,280 1,584,280 1,633,280 148,886 1,618,954 1,697,370 1,573,880 1,697,370 -78,416
11 1,584,280 1,633,280 178,784 1,688,872 4.12% 1,738,800 1,738,800 2.44% -49,928
12 1,584,280 1,633,280 210,255 1,761,523 4.08% 1,781,460 1,781,460 2.45% -19,937
13 1,599,060 1,633,280 242,606 1,836,330 4.01% 1,825,440 1,825,440 2.47% 10,890
14 1,639,080 1,637,456 276,349 1,913,805 3.97% 1,870,770 1,870,770 2.48% 43,035
15 1,682,464 1,682,464 310,985 1,993,449 3.89% 1,917,510 1,917,510 2.50% 75,939
16 1,728,632 1,728,632 350,183 2,078,815 4.00% 1,965,750 1,965,750 2.52% 113,065
17 1,776,076 1,776,076 390,138 2,166,214 3.91% 2,015,550 2,015,550 2.53% 150,664
18 1,824,796 1,824,796 431,203 2,255,999 3.84% 2,067,000 2,067,000 2.55% 188,999
19 1,874,792 1,874,792 474,413 2,349,205 3.81% 2,120,190 2,120,190 2.57% 229,015
20 1,926,180 1,926,180 518,776 2,444,956 3.74% 2,175,180 2,175,180 2.59% 269,776
21 1,978,960 1,978,960 565,373 2,544,333 3.72% 2,232,060 2,232,060 2.61% 312,273
22 2,033,248 2,033,248 613,589 2,646,837 3.68% 2,290,950 2,290,950 2.64% 355,887
23 2,088,928 2,088,928 663,124 2,752,052 3.62% 2,352,000 2,352,000 2.66% 400,052
24 2,146,232 2,146,232 714,895 2,861,127 3.60% 2,415,270 2,415,270 2.69% 445,857
註 1 ：紅色區域為保本津貼。「保本津貼」所繳保費總額大於現金價值，改以所繳保費給付
「所繳保費總額」不扣除 3% 折扣，表定保費總額為 1,633,280 元
十年計畫

資 退休
產 養老
價 金
值

緊急預備金

養老後剩餘
金
 養不起的未
撫養比逐年升高
來
93 年： 8 人撫養
一個老人

115 年： 3 人撫養
一個老人

140 年：不到 2 人撫養

一個老人

資料來源 : 行政院經濟建設委員會
 您不能不知道 : 人口老化
• 65 歲以上占總人口百分比逐年增加
10% 9.4%

8.8%
8% 7.9%

6.5%
6%
5.3%
4.4%
4%

2%

0%
65 70 75 80 85 90

資料來源 : 行政院主計處
 人口結構改變
• 寬廣金鐘瓶罐

資料來源 : 行政院經濟建設委員會
需多少退休金？規劃未來的黃金歲
月

長期投資與分散風險的觀念
 退休後每月開銷
基本生活 中等生活 優渥生活
飲食 4,036 8,072 16,144
衣著 5,81 1,162 2,324
住宅 4,284 8,568 17,136
醫療保健 2,290 4,580 9,160
交通 2,145 4,290 8,580
娛樂 2,219 4,438 8,867
雜項 1,528 3,056 6,112
非消費支出 4,571 9,142 18,284
每月支出總額 21,654 43,308 86,616
 項目 平均退休基本生活費
男 平均壽命 73.7 歲
平均每人每年支出 25 萬 9,845 元
退休生活年數 18.7 年
退休生活基本開銷 485 萬 9,102 元
女 平均壽命 79.8 歲
平均每人每年支出 25 萬 9,845 元
退休生活年數 24.8 年
退休生活基本開銷 644 萬 4,156 元
退休靠保險　
 各種退休工具比較表
工具 獲利性 風險性 保本性 資金屬性 繳費彈性

定存 低 低 高 短 低

基金 中 中 中 短 偏低

股票 高 高 低 短 高

年金保險 低 低 高 長 低

分紅保單 中 低 高 長 低

投資型保單 中 中 中 長 高
 退休金缺口何時提存？
假設在報酬率 6 ％情況下， 30 年後要有 500 萬元退
休年金目標

30 歲開始 每月存 4,953 元

40 歲開始 每月存 10,786 元

50 歲開始 每月存 30,358 元

[ 時間 ] 與 [ 複利 ] 是重要兩大因素
認 識 富 邦　
您做好選擇了嗎？