i i, I 2006

. 5 (334)

, ,

( ).

,
(direct
losses), -

1:

(write-down)
, ,
/
,
;

(loss of
recourse),
- , ;

(restitution) ( );
(legal liability),
,
;
(loss of or damage to assets)
- (,
. .);
(regulatory and
compliance) ;

(tax loss)
,
.

() ,

, .


, :

-
;

, ;

.
-
( ) , :
;
;
.

, . , -


. ,

. . // . 2003.
34.

47

i i, I 2006

, ,
. ,
(indirect losses), ,
, , 1:

(service levels) ,

;

(foregone income);
(quality) ,

;
(reputation)

goodwill,
;

(business interruption)
(,
/ ).

(, 3-, 5-
10- ).


, , .


,


.

(near-losses) , , .


:
=
( 1).

1.
2.
3.
4.

: , (, ), ,
().
,


(), ,
.

.

.




.

. ,
.
,
,
2 ( 2).
NetRisk

,
90- : >
> > > > Capital
at Risk >
RAROC (Risk-adjusted return on
capital
).

Algo WatchDog
OpVaR
SOFTWIN
RiskOps
C4i

Algorithmics Incorporated
PriceWaterhouseCoopers
FRASIN
NetRisk
Latilla LLC

. . // . 2003.
34.
2
. : // , 2001. 7 (190).
1

48

i i, I 2006

RAROC, , ,

, . , ING-Group () RAROC
(, ,
, , )
.
ARIS1, -,
c
. ,

-,
( ),
(,
, /).

, (, , ). ,
ARIS , ,

,
.
( ) , :

1.

,

,
.



,
,
, , , ,
, -, ,
. ,
,

/
,

.

,
.
2. ( , ;
,
; , ,
). , , , : NetRisk ( , 1993
Bankers
Trust,
Deutsche Bank),
Operational Risk Exchange
(ORX), Global Operational Loss
Data (GOLD),
MORE (Multinational

Operational Risk Exchange), ,

Zurich IC
Squared .
(
). ,
.
2. - ( )

.
( ).
( )

.

().


- ,
.


.

, .
(, ,

).

(,
).
-

ARIS ( : www.aris.infman.ru/article).
., . // , 2005. 4.
1
2

49

i i, I 2006

. ,


.
3. ( )


, -,

,
,
, .
,
,
. , ,
-
(Monte-Carlo Simulation).

. , ,
,

.
,

. ,
,



, . .,
-

1
2

1.

, ,
, , , ,
.
,

.
,
, . ,
, ,
,
.

,
, , ,
,

,
.
,
- .
, ,
, . , .
, - , , ,

,
2.
,

.

,
-
, .

.

, .
/ .

( , ), (
), (

) .


, (/)
,
, .


, ,
, ,
, , .
,

. // . 2003. 3.
.. : // . 2003. 11.

50

i i, I 2006

, 1.

/
, , ,
,
,
, , , ,
.

(),
.

()
.

() .
, ,
.
,

.
,

( ),
, .
,

. ,

.

,
. -

, (, ),

. ,
, .
,
2.

(, ),

(,
100 ,
).


.
, ,
,

.

-,

.
/
,
,
, .
, ,
/ ,
-

.

,

,
()
. : , ,

, , ,
() . , ,
.
,

.

(
); ()
. ,
-
.
()
, , ,
, . ,

,

Basel Committee on Banking Supervision: Sound Practices for the Management and Supervision of Operational Risk. Basel, Bank for International Settlements,
February 2003.
2
. .
1

51

i i, I 2006

. ,
. , (
, , ,
).

. , , , - (
, , ), , ,
.


, , . , ,
, , ,

.

. , - , , 90- National
Westminster Bank,
, 80
, ,
1

1.

,
, .
, , ,
, , , ..;
, , .
,
,

. ,


() , (
, ).
,

(,
,
).
,

.
,
, ,
,
, -

(), ( ).
, ,
,

(, - ,
),
.


,
.


, .
, ( )
,

.
,
,


( ),
,
. ,



.
,

-
-

.. : // , 2002. 3.

52

i i, I 2006

.
,
.

.
- , .

.
,


(,
,
).
,

, . (,
, , , . .) ,
.
,
, ,
, .
,
.



. ,
, , , , 1

.
(outsourcing)
(
,

, ,
). . ,

. ,
.

,
.
, ,


,
.
,
.
, ,
. , , , ,
, .

, , , -

. ,

, .

- ( , ) , , (, ),
(, , ). -
, . - ,
. -
,
, , :


.


, , ;
; ,
;
,
(, ,
. .). Morgan Stanley,
-1. ,

- -

.. : // , 2002. 3.

53

i i, I 2006

Morgan Stanley, ,

,
. , ,


,
. ,

,
.
.
,
. ,
;
;
; ; ( )

. , , , ,
.


,
, , , .

, ,
.

54

:

( ,

,
. .)
( ,
, ,
..), ( ),
;

(),
,
;
;

(,
) ;



,
,
,
(



,
, ).
,
,
.

,
, .

-

,

(, )
.

,

.
,

.
.
, ,
- .
, , , .

,
. ,
,


- .

,

, ,
,
.
, , , , / .
,


.