Strategic Management Report

You might also like

Download as pdf or txt
Download as pdf or txt
You are on page 1of 25

c

c
c
c
c
c
Estee Lauder Companies, Inc
  
    
d c
c
c
ubmitted to:
c 
c  c
c
c
ubmitted by:

 c cd  c
 cd
 c

c

 c  cd 
c
  c
c

 c
c

  c c  c
c
c
Dated:
c  c c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
Estee Lauder: Introduction

  cc !"#$c
c %
&'% &&(c  % $c  c% (c
c'  c c& c   c
)c & ' % $c & * (c c   c  &(+c , c -  c .  $c /%c c c 0+1c   ) %  c c
   c )c  c %  $c % %$c
2%  c c ) ' % c  %+c 3
c % (4c
  c  c c
 
 $c c5 c.(+c3
c% (c& %
c
c) c %c  cc)& '
c c c c

c  %  $c 
c   c
c 'c &' c c    c )c & ' % c c  &(+c  c )c 
c
& )c 
c , c -  c %  c  c c !#6$c 
c 
c & %
c )c .& c -   c /%c c

% c % c
c)c% (c
c c& c)c %c
c  c && '(c  c c c % c) ' % c
) +c3
c & (c)c
c %c  ''c)c
c' c) %&  cc (c * cc%  c
%c
c&+c/c !#$c
c% (c   c.   +c3
c *c( $cc cc.  &c % $c
$c
%  c   & $c  % $c 7  ($c   c c 
c 1 c 0c c !89+c /c !6:$c , c -  4c  & c
   c; c&&c
%
c   c
cc   4c % &c %
$c
cc%  cc (c c &)2
%  c %  c 
c c c   &c  &+c /c $c , c -  c .  c  ' c c  c c ')% c
  % cc
c/  +c/c  c  'c  '(c%  cc
c% (4c & c  'c
c
;:c&&c  cc & c c
 c( c&  +cc
3 ($c, c-  c %c  c&cc c 9c%  c  c
c c  c
c%&  c
, c-  $cc3(c<&)' $c= c  $c%
&c$c= &c3 $c1 c
$c$cc= (c
  c  $c.& $c> % $c- c1  $c '$c.$cc$c- c $cc  $cc
 & $c  & c c  & $c = 
$c d ?c  &$c  % c  ($c &$c 7c 1 c c 7 c
d+c
3
c%'&   c
cc&(c % c c&  cc c%  c %$c c &cc
c&c)c
%  c% &c &(+c/cc c)c
c& 'c cc % cc
c3
c c. % c
d  %
c  $c c
c &c& cc cc %
c
c'  c c
c % c< c
% $c.  ' c< &&$c
c.  c)c
c %  c)c $c
c7 '' 
c  $c
 c1 c % &c.  $c c
c cc
c  +cc
ccc  &c  $c
, c-  c.  c
c &c% c &)cc %  ''c&& c  $c  % c
%  $c  c c c %(%&'c %% +c &&($c &&c %c  c  c)c && '(c
c %(cc%&% &c &c
ccc c  c)c  &+c
c cc)c@''c
c cc
 ( c c %
$Acc% cc c c (c&  c c c 2  +c
c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
oision tatement:

A        


, c-  4c%  cc   cc % $c (cc   c c'c &&c' 
c c  c

 c  &( c
cc& % c %)% $c cc) &)&&c
c  c)c c  & cc   c

%
c    c %& &(c  'c 
c 
c % (c c )c  &)+c   $c 
c %  c c
   c  c c  c c )  c )c   &'c c %
 c c %& c c    c

%
cc &cc  '%c  '  +c
roposed oision tatement:
A    
   
         
      
   
   
    
    
/c c cc   $c c
 c%& &(c  c
c
 c (c  %c%& 'c%& 'cc  c
&  c
 c)cc c
c)c, c-  4c & c%  c
%
cc    c(c'cc
 & c 
c  c 
c (c , c -  c  %c 'c 
c $c )c  'c ( 'c )  c 
%
c &&c
  &&(c& cc&  
ccc'& &c% %c (c
ission tatement:
 c  c c) &(c% (c% cc 'c' 
c
c %'c 
%c c '(+c c
 cc & (Bc
Mc > c%  c
c  c% %c %c)c
c
'
c &(+c
Mc = & c  'c % c(c 'c %
c &c c c  & c &c& cc c  +c
Mc .  c c  c
c) c  &c'
c c &&c '+c
Mc  &c  
c
c c & $c  & c c%&& ' c  cc)  c c +c
Mc ,
% c c   c)c ' $c(& c c ' +c
Mc >  c)$c c  c c
c *  c)c &($c % cc   +c
Mc ,&  c  c c  % c ))% % cc cc c * c & cc c%  +c
Mc  c & c% cc  (c% (c c  +c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
Components of ission tatement:

Elements

Components

Comments

Customers

Yes

roducts or ervices

Yes

arkets

No

Technology

No

Concern for survival, growth

Yes

and profitability

hilosophy

Yes

elf-Concept

Yes

Concern for public image

Yes

Concern for employees

Yes

roposed ission tatement:


Mc  c &  c
c%  cc   c)c, c-  c.  cc &&2% ) c c &c
 
c& cc c
c)&&'cc
c *'c)   Bc
Mc <     
    
 
  
  c
Mc            

 c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
Internal Assessment
Financial Ratios (2006-2007):
Ratios c

2006 c

2007 c

  
c

.  cd cc

+: cc

+"!cc

C % cd cc

+!6cc

+!cc

 
c

= cc3 &c cc

+:#cc

+8cc

+9cc

+"cc

-'2 c= cc, (cc

+8cc

+6#cc

3 c/  c,  cc

#+:cc

 
c

/ (c3  cc

6+""cc

6+cc

* c c3  cc

6+:9cc

6cc

3 &c c3  cc

+8 cc

= cc, (cc

!+6cc

+8cc

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
Ratios c
2006 c
2007 c

    
c

7c>)c 'cc

8"Dcc

8"+!6Dcc

  'c>)c 'cc

!+#Dcc

+##Dcc

 c>)c 'cc

9+86Dcc

#+96Dcc

d  cc cc

#+":Dcc

+66Dcc

d  cc, (cc

:+:Dcc

98+"#Dcc

, 'c> c1
 cc

;+9cc

;+8cc

 
c

1 & cc

+:6Dcc

+:8Dcc

 c/% cc

26+#Dcc

9 +9 Dcc

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
Mc - (c c)c8c
 c %  c%  cc#c
%
c  c
c, c-  c (c

) % c%&% cc&  'cc  $c)c  cc


c
2 +
Mc -   ' c c
 c%  cc8c%  cc#c
%
c%  c
c, c-  c
&c
 %
c c) % &c&   ' cc c)c c c  (c) %'+c3
c 22  c
c' c
cc8Dc
%
c  c
c&(c9Dc)c
c) %'cc  c(c 'c%c% +
Mc %(c c
 cc  c %
c%
' c% 'c
c, c-  c cc ccc
&%(c)   c ' 'c ($c %
 c)c  ccc cc)
+
Mc >) &(c  c
 c  c c 
c %  c 
%
c c c %& c % c 
c , c -  c c
 %
c c &&cc c)c) &(cc8c
cc cc#+c  $c c  'c
% c  c 
c  c  %c % c  c   c 
%
c c c (%
 c 
c   '%c
  '  c%  +
Mc > c'
c  c%  c
c  &&c ) % c)c, c-  cc8c
%
c c
c

c & c
 c &c & c cc
c
c c% +c,*% && c'
c  c% c  c c c
 (c)c, c-  cc &(c &   c  ' ccc ) % +
c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
Existing Organizational Chart

Analysis:
Mc c%& c

c, c-  c  c c  &c) % &cc c( c)c &c %  c
Mc > &(c  ' c(c-  c) &(c  c
Mc c %& c 

c 
c ) c ' c   c
 c 
(c  c ) c  %c & c c ) c
' ' 
%c 'cc

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
roposed Organizational Chart(s)

   


       

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
arket ositioning ap

Analysis:
) c
 '
c (c c% (c  %
$c c  c
c22c  %
cc ccc
c  c   & $c @> %c = (Ac c @7& &c >  % Ac c & c 
c c 
c *c
  % &(+c 3
c (c )   c )c c   c 'c  c c 
c &(c (c c    c % c

 &c c& +c/c &c cc c ccc
c
c% c  c &&2  &
c c
&cc
)c 
c   c 
 +c , c -  c .  c  c   '% &&(c & c c 
c *  c )c 
c  %c
  c% '$c@<'
c7& &c>  % Ac c@<'
c> %c= (A+c
lobal Operations ap
  
c

 
c
  c
c 

< c
c

 

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
Internal Assessment: trengths

Mc , c-  c%  &(c


c#c c &&'cc c 9c%  +cc
Mc , %
c c
c c'& c '& &c ' c 
%
c c c 
c% c &'$c % ''$c c
 'c ' cc))    cc)c
c +c
Mc , c -  c  c   E%&  c c 3 c   'c  c c   c c 
c 0+1c (c
  c c ) % &c c c !#8c 
%
c %  c & ' &(c  c  2 &'c )c 
c
% (+c
Mc 7& &c&%  c c'& & c  +c
Mc = ) E   E c%
 &c)c c
Mc   ) % 'c  c %
c/1c " c  +c
Mc , &(E )) % c  c)c  E %
&'(cc !!6c  c '
cc
c & +cc
Mc ,*% && c &c  ' Bc
Mc =% $c')c c) c & c
c %
 c
Mc . &  c   c
Mc    c
%
c))    c
c %c)c
c
Mc / Bc
Mc c  &'2'  $c && '(c  $c) ' % 2) c% %c c
Mc c c ' c% %c)cc)) c
'c c  c
Mc cc % c% c c ' (c  c
c&c
Mc    c
%
c))    c
c %c)c
+c
Mc 7& &c * c c c  &c)c '
'c)c
c0+1c&& +c
c
c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
Internal Assessment: Weaknesses

Mc /' 
& c'   &c %  c
Mc - c  & c c  ' % c  %c %  '(+c c c   &c )c 
$c 
c % (c c  ''&'c
 % & &(cc % c '+c
Mc c)c
c E 
(cc
c% (cc  cc) &(c  +c
Mc /c c c %& c 

c 
c ) c   c
 c 
(c  c 
c ) c  %c & c c ) c
' ' 
%c 'c
c c  & c& c)c% c *+c
Internal Factor Analysis (IFE)

c
Analysis:
3
c  &&c '
 c% c)c, c-  4c/  &c %c &(cF/,Gcc+6c
%
c%  c
c
c
  &c) %E& c  c'c c, c-  c/%+c
c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
External Assessment

ajor Competitors:

Mc
Mc
Mc
Mc
Mc
Mc
Mc

-4 &cc
>% c?c7 & c
c> %c
0&  c
& 2. & c
.&'  2> && c
d &cc
c
c
c

Competitive rofile atrix:

Analysis:
d  &c 
c 
c , c &  c
c c  &  &(c   c c c   c  %  c )c c & c
,* $c  2 c >)&c %& 'c &%  c '  c 
c )  c  %c c c   c
 % &c >+c -4 &$c 0&  c c >?7c  c    c % c c , c -  c  %  c )c
& c%
 % %+c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
External Audit

olitical, overnmental and Legal Forces


Mc 3
c % (c   c   c 
c 
(c &%  c  c )c 
c '& &c  c & c 3(c <&)' $c
.$cc$c= c  c c c) c
+c
Mc 3
c% (4c  ) % 'c  c%)cc
c/1c " c  +c
Mc 3
c c c = 'c  c )c  (c % (c    c %  c c 
 c c  & c )c
  (c '+cF,+'+c3
c ) (c)c c % & c %c
 &c c   Gcc3
c% (c

 &c c c ) (c c c &(cc 'c
c  ' cc
c%  ccc
c
%) % +c
Mc 3
 c
 c c %cc %c
c% c c%  c2)&'
+c
Economic Forces
Mc 3
c&& c)& % c &c
 c c %c c
c & c c
c% (c
c c'& &c  % c
F,+'+c  $c  & Gc
Mc 1 '
'c )c 0+1+c && c ' c 
c     c 5 c  &c
 c  '  c  %c c , c
-  4c    c  +c
Mc >% c  c)c %cc %c c cc $c c cc cc
c2
'
cc
'
c
 ' c)c
c (c
% c  'c   &(c)c% c&  &c)c ' c  % +c
ocial, Cultural, Demographic and Environmental Forces
Mc   c  c)c%  cc ''c & c c
% c
 c&&c c%  cc% c
)c 2 ''c %+c
Mc 5 ' c%  cF29Gc?c3 c 'cc   c% %+c
Mc .& c
 c c %  cc
c  c)c  &c)c 'c)c c %+c
Mc ,  c
c
c
c8c&&c & c %c
c'& c&&c %
c c% c&  &cc
c *c
c( c
c &&c %
'c)c% %c %+c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
c
Mc ,c )c )& % c c 
c
) &c '  c
c  c c   &c 
 +c 3
c
% (c c c%c   cc%&c
+cc
Mc 3
c &) c * % %(c )c 
c ''c  & c &&c % c c  c 
c ))  % c   c
 c c c'  &&(c
'+cc
Technological Forces
Mc /  cF,2% % Gc
Mc d c %
&'% &c%
' cc> %c=  & c
Mc 3 %
&'% &c ))cc>% c=  & ccccccccccc

orters Five Forces odelcccccccccccccccc

G c         
F</7<Gccccccccccccccc

c
c  % c)c & ' c c ) &c% c& c-4 &$c>?7$cc %c
c
&c
 c c   (c )c  c  c ))  c % c  ' $c , c -  c  c c

<c% &(cc cc (c


c)c
c% +c

c
 c     
F-Gc
7 c
c c)c
c  c c
c)c
c *'c& ( $cc&&c c *  &(c))% &c
)c c  c & ( c c  c c
c   c c  ' c c c < <cc , c
-  cc (c)c
c
c   c% +c
c
c        
 
F-Gc

c c &(c ' 'c & c  c
c&c  % &&(cc
c  & c  $c

c   c )c % %E (c  %c c * % c c  c 'c c 
c 
 c )c
   c& c & &(+c
c
c
c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc

u c 3      
F-Gc

1% c, c-  cc c&&c&& c $ccc * % c


c %  c)c
c&  c)c
'c c %  c )c c  & c  c 
c &c c 
c    c   c )c
 & $c & c
 c<c ' 'c +cc
c
c 3      
 
F</7<Gc
= c c 
c   % c )c & ' c   c )c  c 
c %  c c ))  c  ' c )c 
c
  $c%  c% c%
c &(c c *  &(c)c c cc 
+c
c
External Audit: Opportunities
Mc 1% c)c c ''c %c
Mc  % c  c #:c ( c F E:
c )c 
c  & Gc  c c    &c % c c c
''c %+c
Mc -) c * % %(c)c
c ''c & c&&c% cc +c
Mc 5 ' c c   ' c  %
 c ' c    c % %c  c c  & c )) %c )c
''+c
Mc 3
c&4c ''c & c% 'c c+:c c *c"c( c99Dc.
 c c
/ +cc
Mc 8c&&c & c %c
c'& c&&c %
c c% c&  &cc
c *cc( +c
Mc d'c  c)c  ''c c  &'c  c)c  &c %c (+c
Mc 3
c,  c ('c  c  c%
''c)c ('c %  c %c)c  &&2
  c % &(c cc
 % +c.%   c c  &&'c c%  c %c
 '
c

 % c c
 '
c c%  c%&%cc
c,  c
c
c
c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
External Audit: Threats

Mc 3c% cc
c% %c  c
Mc .  %(c)& % c c
Mc .  c %& c c   c  c c  &c  'c )c  c  %c c  (c   &c
%  c%  c  c'c
c)c)c %c '+c3
c% (c&&c& cc c ' c
)cc %  c%& c
cc
c c 'c  &cc c c %+cc
Mc =c ' & c
Mc /%  cc  ''c   &c&& c cc
c  c)c &c c)& % +c
Mc d %cc %c
c% c c%  c2)&'
c&&c )) %c  &c  &c  +c
Mc .
' c c 
c  c &%(c c c ))% &c   &c  c  % & &(c c ) ' % c
%  '(+c
Mc 3
c & c )c
c %cc    cc
c  & c % c )c
c %  $c c) &&c c
c
% c &c  &cc c) &&cc
c & c)c
c% (4c %+cc
Mc .  c%'c c ' c +c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
External Factor Evaluation (EFE)c

Analysis:
, c-  4c,,c% c
c c%  c c9+"c
%
c  c
c, c-  cc'c &  &(c
 &&c c  c )c  'c  c   c 
 c c   +c 3
c % &c  c  c c c
)) % c&c c&  'c &   c  ' c
%
c&&c c%  cc
c *c %+c
c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
trategy Formulation

ACE atrix

(c  &('c
c  & & c  $c c & % c
c c)c  & cc %
c)c
c) c%  ' $c ' c
 'c c 
c c % &% &  c c   ' c % +c (c 'c 1c c ,1$c  c ' c +##:c c 5c *c c (c
'c.c c/1$c c' c+6:c cHc *+c
Recommended trategies:

c  %  $c c c< &c/ ' c


c   c   c
c   c  & c
c > %c  & c
c = )% 
c
c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
3oston Consulting roup atrix (3C)

Calculations:
Divisions

Revenues

rofits

(illions)

Revenues

(illions)

% rofits

%
hare

arket

%
rowth
Rate

kin Care

$2603.875

37%

$1947.19

37%

40%

+10

akeup

$2744.43

39%

$2631.35

50%

80%

+15

Fragrances

$1337.125

19%

$526.2

10%

15%

-10

Hair Care

$351.875

5%

$157.381

3%

5%

-15

odel:

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
Recommended trategies:

Internal-External atrix (IE)


Calculations:
-  
      <<!"#$
odel:

Recommended trategies:

c  %  $c c c< &c/ ' c


c   c   c
c   c  & c
c > %c  & c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
rand trategy atrix:
odel:

Recommended trategies:

c   c  & c


c   c   c
c > %c  & c
c  $c %  c c< &c ' c
c d &  c )% c

c
c
c
c

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
6uantitative trategic lanning atrix (6)
odel:

Analysis:
3
c) &c' c)c  ' c
c c
 c%
 c)c, c-  cc@Intensive trategies.

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
Conclusion:

/  c  ' c %&  c %    & 


   % 
 +c3
 c
  ' c &&c    c   c ))c c , c -  c  c c  c c %  c c 
c
*'c  %+c /  c 1  ' c &&c
&c , c -  c %
  c 
c )&&'c &'2 c
   Bcc
Mc  c)c c>)&c
Mc 1 '
'c)c> %c.  ' c
Mc 1 '
'c c,* c)c7& &c  c
Mc = )% c c '
'c)c%
 &c)c c
Mc    &c c.c,*% && % c
Recommendations:
Mc d &(c c
c '& &c c    c c &c c) 
c(c 'c% &  c)c
c &% &c
  +cc
Mc <  c 2 c
c (c &$c%&%c %cc 
c
c +c
Mc 0'c  c  %
$c)c
c c
c
 c c'c&(c c c  ' cc 
c
 ccc%& cc  +c< 'c c& c c&&c cc c c  cc
c% (+cc
Mc =cc
 cc (c c)c
c  c %c%  '(c% cc&&c& cc%  & +cc
Mc / cc
c (+c/ )(c c%  c c& c c ''c %c c'cc %c

c c
c%  c  +cc
Mc % c cc &&'c c
c  +c/c &c c
c c%
 &cc  %c
c( 
c
cc
 %
c
 'c c
c  +cc
Mc 3
c% (c
 &c'c
c
c
c& c)c % 'c  c/%+c
Mc / % c c c
c  c% c c %% &&(+c
Mc  &  c c  ' c)c '+cc

ccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccccc
trategy Implementation:

trategy Evaluation
trategy-Evaluation Assessment atrix:
'     
   
 %   (
NO
'     
 
<    %   (
NO
  
%     
    '  (
5,1

d,10-3BcContinue present trategic Course

c
c

You might also like