Download as doc, pdf, or txt
Download as doc, pdf, or txt
You are on page 1of 6

ASSIGNMENT

MARKETING OF SERVICE

Ans (1) –

CULTURAL

 A major cultural difference between the United States and Asia’s country
is patience.

 Asians tend to be restrained and reserved in most situations, they willoccasional
ly show flashes of extreme emotion.

ADMINISTRATIVE

 Follows Indian government laws/policies by declaring the content(censored/non 
censored)

 GEOGRAPHIC

 Netflix has 58 distribution centers (worldwide), dispersed in such a way that the 
company candeliver titles to over 97 percent of its subscribers in about one busi
ness day (Netflix Corporate Fact Sheet:2010) Vs 1 in India (BKC Mumbai)

 Caters to different time zones in US Vs same time zone (India)

ECONOMIC

 Differences in consumer incomes

 The Wall Street Journal, citing an IHS Markit expert,reportsthat
only 3.0% of India’s 4G smartphoneusers have digital video subscriptions.In th
e US, average lunch costs are $10 and Netflix charges $7.99/month. In India, N
etflix launched at₹500/month, which is almost the same as that of US prices. Pe
r capita income in the US is 17 timesthat of India. Indian per capita Income is as 
low as ₹1 lakh even in Urban areas. Average Pay-TV
options are start at ₹100/month.•Penetration of Smart TV sets is very low in Ind
ia. On top of that, Hotstar charges ₹200/month forlatest movies and most watch
ed TV content along with 45 HBO originals shows including “Game ofThrones

Answer (2) -

LEGAL & POLITICAL

 Piracy Laws-Content Licenses and copyrights

ECONOMICAL

 Increase in Yd ( Indians spending more onentertainment)-Subscription fee like 
cable

SOCIAL

 Suitable for personalized viewing-Web series gaining popularity

 Watching TV is a social phenomenon

TECHNOLOGICAL
 Increasing SVOD demand-Requires High internet speed-Apps are accessible/av
ailable everywhere but smart TVs aren’t.

Answer (3) –

Threats of Potential New entrants: 

 Changing technology up gradation.

 Content availability and convenience.

Bargaining power of Suppliers: (High)

 License to distribute the content

 Netflix competing with the traditional media distributors.

Bargaining power of Buyers :( High)

 Revenue depends upon the subscribers.

 Buyers can switch to other subscribers.

Answer (4) -

STRENGTH:

 Competitive Pricing.

 Netflix provides original content.

 Large numbers of diverse shows.
 Brand name.

 Adaptability.

OPPORTUNITIES:

 Offer alternative subscription to less frequent movie renters.

 Promotions and advertisements.

 Video game market.

 Live sports streaming.

THREATS:

 Competitive pressures.

 Piracy issues.

WEAKNESS:

 Lack of updated movie selection.

 Cost of original content.

Answer (5) -

VALUE:

Values customer base by offering a largeamount of great movies and TV for areaso
nable monthly rate.
RARITY:

Rarity by creating amazing originalcontent likeHouse of Cards,Narcos,Sacred gam
es etc.

 IMITABILITY:

Obvious as their competition is having atough time trying to imitate.

ORGANIZATION:

Quite organized and very capable ofexploiting its resources, capabilities, andcomp
etitive advantage to its fullestpotential.

Answer (6)-

LIVE STREAMING OF SPORTS.

 Additional feature to purchase specific categories of videos.

 Bundling broadband with Netflix subscription.

 Innovation in Pricing.

 Local language program streaming.

 Need to concentrate in piracy issues.

RICHARD BAGE

PGDM GLOBAL
0191PGM010

You might also like