‫كلية العلوم االقتصادية والتجارية وعلوم التسيير‬

‫فريق ميدان التكوين‬

‫التخصص‪ :‬مالية وتجارة دولية‬ ‫الشعبة‪ :‬علوم تجارية‬

‫المقياس‪ :‬األسواق المالية الدولية‪.‬‬ ‫األستاذ‪ :‬بن ابراهيم الغالي‪.‬‬

‫السداس ي‪ :‬الثاني‪.‬‬ ‫السنة‪ :‬أولى ماستر مالية وتجارة دولية‪.‬‬

‫البرنامج السداس ي التفصيلي للمقياس‬

‫املحاورالفرعية للبرنامج‬ ‫محاورالبرنامج‬
‫األسابيع*‬
‫(عناصراملحاضرة)‬ ‫(الفصول)‬
‫أوال ‪ :‬تعريف السوق المالي ‪.‬‬
‫ثانيا ‪ :‬أقسام السوق المالية‪.‬‬
‫‪ .I‬األسواق النقدية‪.‬‬
‫‪ .0‬البنوك المركزية‪.‬‬
‫األسبوع ‪:‬‬
‫‪ .0‬البنوك التجارية ‪.‬‬ ‫عموميات حول األسواق المالية‪.‬‬
‫‪10 +10‬‬
‫‪ .3‬بنوك االستثمار ‪.‬‬
‫‪ .II‬سوق رأس المال ‪.‬‬
‫‪ .1‬السوق المستقبلية ‪.‬‬
‫‪ .2‬السوق الحاضرة ‪.‬‬
‫أوال‪ :‬تعريف األسواق المالية الدولية ‪.‬‬
‫ثانيا ‪ :‬أسباب ظهور األسواق المالية الدولية ‪.‬‬
‫ثالثا ‪ :‬أهداف السوق المالية الدولية ‪.‬‬
‫رابعا ‪ :‬وظائف األسواق المالية الدولية ‪.‬‬ ‫األسبوع ‪:‬‬
‫خامسا‪ :‬المتعاملون في السوق المالية الدولية ‪.‬‬ ‫مفهوم األسواق المالية الدولية‪.‬‬ ‫‪04 + 03‬‬
‫سادسا ‪ :‬شروط قيام السوق المالية الدولية ‪.‬‬
‫سابعا ‪ :‬أقسام سوق المال الدولية ‪.‬‬
‫‪ .I‬السوق النقدية الدولية‪.‬‬
‫‪ .II‬سوق رأس المال الدولية ‪.‬‬
‫أوال ‪ :‬أدوات السوق النقدية الدولية‪.‬‬ ‫أدوات السوق المالية الدولية ‪.‬‬ ‫األسبوع ‪:‬‬

‫‪1‬‬
 ‫‪ .I‬أذونات الخزينة ‪.‬‬ ‫‪6+5‬‬
‫‪ .II‬شهادات اإليداع على المستوى الدولي ‪.‬‬
‫‪ .III‬المقبوالت المصرفية ‪.‬‬
‫‪ .IV‬اتفاقية إعادة الشراء ‪.‬‬
‫‪ .V‬األوراق التجارية الدولية ‪.‬‬
‫‪ .VI‬قروض اليورو دوالر ‪.‬‬
‫ثانيا ‪ :‬األدوات المالية المتداولة في سوق رأس المال ‪.‬‬
‫‪ .I‬أدوات السوق المستقبلية ‪.‬‬
‫‪ .II‬أدوات السوق الحاضرة ‪.‬‬
‫أوال ‪ :‬المنظمة الدولية لهيئات أسواق المال الدولية‪.‬‬
‫‪ .I‬تعريف المنظمة الدولية لهيئات أسواق المال‬
‫الدولية ‪.‬‬
‫‪ .II‬أهداف المنظمة ‪.‬‬
‫األسبوع ‪:‬‬
‫‪ .III‬مبادئ المنظمة ‪.‬‬ ‫مؤسسات إدارة أسواق المال الدولية‬
‫‪07‬‬
‫ثانيا ‪ :‬بنك التسويات الدولية ‪.‬‬
‫‪ .I‬تعريف بنك التسويات الدولية ‪.‬‬
‫‪ .II‬مهام بنك التسويات الدولية ‪.‬‬
‫‪ .III‬تاريخ بنك التسويات الدولية ‪.‬‬
‫أوال ‪ :‬تعريف السوق المالي الكفؤة ‪.‬‬
‫ثانيا ‪ :‬متطلبات كفاءة سوق المال الدولية ‪.‬‬
‫األسبوع ‪:‬‬
‫ثالثا‪ :‬مستويات كفاءة السوق المالية الدولية ‪.‬‬ ‫كفاءة سوق المال الدولية ‪.‬‬
‫‪09+08‬‬
‫رابعا‪ :‬خصائص األسواق المالية الدولية ذات الكفاءة العالية‬
‫‪.‬‬

‫أوال ‪ :‬ســوق السنـدات الدوليـة ‪.‬‬

‫‪ .I‬تعريف ســوق السنـدات الدوليـة ‪.‬‬
‫‪ .II‬المتعاملين في ســوق السنـدات الدوليـة ‪.‬‬
‫‪ .III‬أشهر السنـدات الدوليـة ‪.‬‬
‫ثانيا ‪ :‬سوق األسهم الدولية ‪.‬‬ ‫األسبوع ‪:‬‬
‫فروع السوق المالية الدولية‪.‬‬
‫‪ .I‬تعريف سوق األسهم الدولية ‪.‬‬ ‫‪10+11‬‬
‫‪ .II‬إصدار وتداول األسهم الدولية ‪.‬‬
‫ثالثا ‪ :‬سوق العمالت األجنبية الدولية ‪.‬‬
‫‪ .I‬تعريف سوق العمالت األجنبية الدولية ‪.‬‬
‫‪ .II‬العمالت الرئيسية في سوق الفوركس ‪.‬‬
‫‪2‬‬
 ‫‪ .III‬مميزات سوق الفوركس ‪.‬‬
‫‪ .IV‬فروع سوق الفوركس ‪.‬‬
‫ثالثا ‪:‬سوق اليورو دوالر ‪.‬‬
‫‪ .I‬تعريف سوق اليورو دوالر‪.‬‬
‫‪ .II‬أسباب تطور سوق األورو دوالر‪.‬‬
‫‪ .III‬خصائص سوق األورو‪ -‬دوالر‪.‬‬
‫‪ .IV‬أسعار الفائدة على قروض األورو دوالر ‪.‬‬
‫‪ .V‬آلية حساب معدالت ليبور ‪.‬‬
‫أوال ‪ :‬تعريف المركز المالي الدولي‪.‬‬
‫ثانيا ‪ :‬أسباب تمركز الصفقات المالية الدولية جغرافيا‪.‬‬
‫ثالثا ‪ :‬أنواع المراكز المالية الدولية ‪.‬‬
‫‪ .I‬مركز رئيس ي‪.‬‬
‫‪ .II‬مركز حجز ‪.‬‬
‫‪ .III‬مركز تمويل ‪.‬‬
‫‪ .IV‬مركز تجميع ‪.‬‬
‫رابعا ‪ :‬خصائص المركز المالي الدولي ‪.‬‬

‫خامسا ‪ :‬دور المراكز المالية الدولية ‪.‬‬

‫‪ .I‬تجميع وتصدير األموال ‪.‬‬
‫‪ .II‬الحلقة الدائرية ‪.‬‬
‫‪ .III‬الدور التسجيلي ‪.‬‬
‫سادسا ‪ :‬شروط قيام المراكز المالية الدولية ‪.‬‬ ‫األسبوع‪:‬‬
‫المراكزالمالية الدولية‪.‬‬
‫‪01+ 03+12‬‬
‫‪ .I‬الشروط السياسية واألمنية ‪.‬‬
‫‪ .II‬الشروط اقتصادية ‪.‬‬
‫‪ .III‬الشروط المالية ‪.‬‬
‫‪ .IV‬الشروط التقنية ‪.‬‬
‫‪ .V‬شروط أخرى ‪.‬‬
‫سابعا ‪ :‬سلبيات المراكز المالية الدولية ‪.‬‬
‫ثامنا ‪ :‬أهم المراكز المالية الدولية ‪.‬‬
‫‪ .I‬بورصة نيويورك ‪.‬‬
‫‪ .II‬بورصة لندن ‪.‬‬
‫‪ .III‬السوق األوروبية لألوراق المالية ‪.‬‬
‫‪ .IV‬البورصة األلمانية لألوراق المالية ‪.‬‬
‫‪ .V‬سوق طوكيو لألوراق المالية ‪.‬‬
‫‪ .VI‬سوق هونج كونج لألوراق المالية ‪.‬‬
‫‪3‬‬
 ‫‪ .VII‬أسواق مالية أخرى ‪.‬‬
‫أو ال‪ :‬مفهوم اقتصاد الفقاعة‪.‬‬
‫ثانيا‪ :‬أسباب اقتصاد الفقاعة‪.‬‬
‫ثالثا‪ :‬أنواع الفقاعات االقتصادية‪.‬‬ ‫اقتصاد الفقاعة واألزمات المالية‪.‬‬ ‫األسبوع‪:‬‬
‫‪15‬‬
‫رابعا‪ :‬مجاالت الفقاعات االقتصادية‪.‬‬
‫خامسا‪ :‬آليات حدوث الفقاعة االقتصادية‪.‬‬
‫سادسا‪ :‬آثار اقتصاد الفقاعة‪.‬‬

‫المراجع المعتمدة في المقياس‪:‬‬

‫‪ .1‬السيد متولي عبد القادر ‪ :‬األسواق المالية والنقدية في عالم متغير ‪ ،‬دار الفكر للنشر والتوزيع – عمان ‪ ،‬األردن –‬
‫‪.2212‬‬
‫‪ .2‬اسماعيل أحمد الشناوي وعبد المنعم مبارك ‪ :‬اقتصاديات النقود والبنوك واألسواق المالية ‪ ،‬الدار الجامعية –‬
‫اإلسكندرية –‪.2222‬‬
‫‪ .3‬الطاهر لطرش ‪ :‬تقنيات البنوك ‪ ،‬ديوان المطبوعات الجامعية – بن عكنون ‪ ،‬الجزائر ‪. 2212 -‬‬
‫‪ .1‬بن الضيف محمد عدنان ‪ :‬مقومات االستثمار في سوق األوراق المالية اإلسالمية ‪،‬دار النفاـس للطباعة والنشر والتوزيع‬
‫– عمان ‪ ،‬األردن – ‪. 2213‬‬
‫‪ .5‬خليل أحمد الكايد ‪ :‬اإلدارة المالية الدولية والعالمية التخليل المالي واالقتصادية ‪ ،‬دار كنوز للمعرفة العلمية للنشر‬
‫والتوزيع ‪ ،‬الطبعة األولى ـ عمان ‪ ،‬األردن ـ ‪.2212‬‬
‫‪ .6‬زياد رمضان ‪،‬مبتدئ االستثمار المالي والحقيقي‪ ،‬دار وائل للنشر والطباعة ‪،‬عمان ‪ ،‬الطبعة األولى ‪ – ،‬عمان ‪ ،‬األردن –‬
‫‪.1811‬‬
‫‪ .7‬سعد عبد الحميد مطاوع ‪ :‬األسواق المالية المعاصرة ‪،‬مكتبة أم القرى للنشر ‪ -‬المنصورة ‪ ،‬مصر ‪. 2221-‬‬
‫‪ .1‬سعيد توفيق عبيد ‪ :‬االستثمار في األوراق المالية ‪،‬مكتبة عين شمس للنشر – القاهرة ‪ ،‬مصر – ‪. 1888‬‬
‫‪ .8‬سامى يوسف كمال محمد ‪ :‬الصكوك المالية اإلسالمية األزمة املخرج‪ ،‬ملتزم الطبع والنشر الطبعة األولى – القاهرة‪،‬‬
‫مصر ‪.2212 -‬‬
‫‪ .12‬شاكر القزويني ‪ :‬محاضرات في اقتصاد البنوك ‪ ،‬ديوان المطبوعات الجامعية ‪ -‬الجزائر ‪. 2221 -‬‬
‫‪ .11‬صالح الدين حسن السيس ي‪ ،‬بورصات األوراق المالية‪ :‬األهمية‪ ،‬األهداف‪ ،‬السبل‪ ،‬مقترحات النجاح‪ ،‬الطبعة األولى‪،‬‬
‫عالم الكتب –القاهرة‪.2223 -‬‬

‫‪4‬‬
‫‪ .12‬مروان عطون‪ ،‬األسواق المالية و النقدية البورصات و مشكالتها في عالم النقد و المال‪ ،‬الجزء األول‪ :‬أدوات و آلية‬
‫نشاط البورصات في االقتصاد الحديث‪ ،‬ديوان المطبوعات الجامعية‪ ،‬الجزائر‪.1883 ،‬‬
‫‪ .13‬محمد عبده محمد مصطفى‪ ،‬تقييم الشركات و األوراق المالية ألغراض التعامل في البورصة‪ ،‬الطبعة األولى‪ ،‬الدار‬
‫الجامعية‪ -‬اإلسكندرية‪.1881 -‬‬
‫‪ .11‬مدحت صادق ‪ ،‬النقود الدولية وعمليات الصرف األجنبية‪ ،‬دار غريب للطباعة والنشر والتوزيع ‪ ،‬القاهرة ‪ ،‬الطبعة‬
‫األولى– عمان ‪ ،‬األردن – ‪.1887‬‬
‫‪ .15‬محمد مطر ‪ :‬إدارة االستثمارات اإلطار النظري والتطبيقات العملية ‪ ،‬دار وائل للنشر ‪،‬الطبعة الثالثة – عمان ‪ ،‬األردن‬
‫– ‪. 2221‬‬
‫‪ .16‬محمد صالح الحناوي و جالل إبراهيم العبد ‪ :‬بورصة األوراق المالية بين النظرية والتطبيق ‪،‬الدار الجامعية ‪ -‬مصر ‪-‬‬
‫‪. 2225‬‬
‫‪ .17‬منير إبراهيم هندي ‪ :‬األوراق المالية وأسواق راس المال ‪،‬منشأة المعارف للنشر – اإلسكندرية ‪ ،‬مصر – ‪. 1888‬‬
‫‪ .11‬محمد إبراهيم أبو شادي ‪ :‬البنوك اإلسالمية بين النظرية والتطبيق ‪ ،‬الطبعة األولى ‪ ،‬دار النهضة العربية – القاهرة –‬
‫‪.2000‬‬
‫‪ .18‬محمد أحمد األفندي ‪ :‬النقود والبنوك ‪،‬دار الكتاب الجامعي‪ ،‬الطبعة األولى – صنعاء ‪،‬اليمن ‪. 2228 -‬‬
‫‪ .22‬مبارك بن سليمان بن محمد آل سليمان ‪ :‬أحكام التعامل في األسواق المالية المعاصرة ‪،‬كنوز أشبيليا للنشر ‪ ،‬الجزء‬
‫األول ‪-‬الرياض‪ ،‬المملكة العربية السعودية ‪.2225-‬‬
‫‪ .21‬منير إبراهيم هندي ‪ :‬شبهة الربا في البنوك التقليدية و اإلسالمية دراسة اقتصادية وشرعية ‪ ،‬دار النهضة العربية –‬
‫اإلسكندرية – ‪.2000‬‬
‫‪ .22‬محمد فرح عبد الحليم ‪ :‬السواق المالية والبورصات ‪،‬مركز جامعة العلوم والتكنولوجيا للكتاب الجامعي ‪ ،‬الطبعة‬
‫الثانية ‪ -‬صنعاء ‪ ،‬اليمن ‪.2213 -‬‬
‫‪ .23‬فيصل فارس ‪ :‬التقنيات البنكية محاضرات وتقنيات ‪،‬مطبعة الموساك رشيد ‪ ،‬الجزء األول القبة ‪ -‬الجزائر ‪.2213 -‬‬
‫‪ .21‬فيصل محمود الشواورة ‪ :‬االستثمار في بورصة األوراق المالية األسس النظرية والعملية ‪،‬دار وائل للنشر والتوزيع‬
‫‪،‬الطبعة األولى ـ عمان ‪ ،‬األردن ـ ‪.2221‬‬
‫‪ .25‬فهد بن عبد الله حامد الحويماني ‪ :‬المال واالستثمار في األسواق المالية ‪،‬دار الهالل للطباعة و للنشر ‪ ،‬الطبعة الثانية‬
‫‪ -‬المملكة العربية السعودية ‪. 2226-‬‬
‫‪ .26‬هوشيار معروف كاكا موال‪ ،‬االستثمارات و األسواق المالية‪ ،‬الطبعة األولى‪ ،‬دار صفاء للنشر و التوزيع‪ -‬عمان‪ ،‬األردن‪-‬‬
‫‪.2223‬‬

‫‪5‬‬