La meva pàgina inicial ► Els meus cursos ► 0252M08B1 Gestió financera (Bloc 1) ►

UF1: Anàlisi i previsió financeres ► Qüestionari EAC1 pràctica

Començat el dijous, 1 octubre 2020, 19:16

Estat Acabat
Completat el dilluns, 12 octubre 2020, 21:05
Temps emprat 11 dies 1 hora
Qualificació 7,95 sobre 9,00 (88%)
Retroacció Hem rebut el qüestionari correctament.

/
Pregunta 1 Quines són les 5 situacions patrimonials en què es pot trobar una empresa? Defineix-los.
Completa
Estabilitat financera total.
Puntuació 0,25
sobre 0,25 L'empresa es finança exclusivament de fons propis. Es recomana finançar-se amb recursos
aliens si existeix un palanquejament positiu, que significa que la rendibilitat sigui superior
al cost del capital aliè.

Estabilitat financera normal.

L'empresa finança tant amb recursos propis com aliens i el fons de maniobra es superior a
0. Es recomana que el fons de maniobra sigui el raonable tenint en compte la seva
estructura i la seva activitat.
 
Suspensió de pagaments (concurs de creditors). 
En el qual el Fons de maniobra és inferior a 0 i per tant les obligacions de pagament a curt
termini són superior als béns i drets de cobrament a curt termini. Es recomana renegociar
deutes de curt termini a llarg termini o intentar fer líquids actius no corrents que no siguin
necessaris per a l'activitat.

Desequilibri financer a llarg termini.

El patrimoni net és zero a causa de l'acumulació de pèrdues i probablement el Fons de
maniobra és inferior a 0. Es recomana renegociar deutes de curt termini a llarg termini i
augmentar el capital.
 
Fallida.
El patrimoni net i el Fons de maniobra és negatiu. Es recomana que l'empresa ha de
reorganitzar o redefinir la seva activitat, o bé desaparèixer.  

Solució:
1. Estabilitat financera total:  L’empresa es finança exclusivament de fons propis.Es
recomana finançar-se amb recursos aliens si existeix un palanquejament positiu, que
significa que la rendibilitat sigui superior al cost del capital aliè.
2. Estabilitat financera normal: L’empresa finança tant amb recursos propis com
aliens i l’FM>0. Es recomana que l’FM sigui el raonable tenint en compte la seva
estructura i la seva activitat 
3. Suspensió de pagaments (concurs de creditors): En el qual FM<0 i per tant les
obligacions de pagament a curt termini (PC) són superiors als béns i drets de
cobrament a curt termini (AC). Es recomana renegociar deutes de curt termini (PC) a
llarg termini (PNC) o intentar fer líquids actius no corrents que no siguin necessaris
per a l’activitat.
4. Desequilibri financer a llarg termini: El patrimoni net és zero a causa de
l’acumulació de pèrdues i probablement l’FM<0. Es recomana renegociar deutes de
curt termini (PC) a llarg termini (PNC) i augmentar el capital (PN)
5. Fallida: El patrimoni net i el fons de maniobra és negatiu. Es recomana que l’empresa
ha de reorganitzar o redefinir la seva activitat, o bé desaparèixer.
/
 Comentari:
Correcta i ben argumentada

Pregunta 2 Què és una subvenció? Quins són els requisits d'una subvenció pública?
Completa
Una subvenció és tota disposició de diners realitzada per les administracions públiques a
Puntuació 0,25
favor de persones públiques o privades.
sobre 0,25
Requisits d'una subvenció pública:
El lliurament s'ha de realitzar sense contraprestació directa dels beneficiaris.
El lliurament ha d'estar subjecte al compliment d'un determinat objectiu, l'execució
d'un projecte, la realització d'una activitat, l'adopció d'un comportament singular, ja
realitzats o per desenvolupar, o la concurrència d'una situació, devent el beneficiari
complir les obligacions materials i formals que s'haguessin establert.
El projecte, l'acció, la conducta o la situació finançada tingui per objecte el foment
d'una activitat d'utilitat pública o interès social o de promoció d'una finalitat pública.

Solució:
S’entén per subvenció el conjunt de disposicions dineràries realitzades per tal de donar
resposta a demandes socials i econòmiques de persones i entitats públiques o privades, i
que compleixin els requisits següents:
• Que el lliurament es faci sense contraprestació directa dels beneficiaris.
• Que el lliurament estigui subjecte al compliment d’un determinat objectiu,
l’execució d’un projecte, la realització d’una activitat o l’adopció d’un comportament
singular.
• Que el projecte, l’acció, la conducta o la situació finançada tingui per objecte el foment
d’una activitat d’utilitat pública o interès social o de promoció d’una finalitat pública.

Comentari:
Correcte

/
Pregunta 3
Digueu si l'afirmació següent són vertaderes o falses i el per què :
Completa

Puntuació 0,15
sobre 0,20

Afirmació V/F Per què?

En el pressupost de tresoreria es F El pressupost de tresoreria és una eina que ens

planifiquen les inversions i serveix per controlar el risc de liquiditat de
desinversions en Actiu no corrent que l'empresa (evitar desajustos entre cobraments i els
es duran a terme durant l'exercici. pagaments)

Afirmació V/F Per què?

En el pressupost de tresoreria es F Aquesta és la definició de Pressupost d'inversions

planifiquen les inversions i en Actiu no corrent. Amb el pressupost de
desinversions en Actiu no corrent que tresoreria es pretén garantir en tot moment la
es duran a terme durant l'exercici. liquiditat de l'empresa.

Comentari:
Falta identificar pressupost inversió

/
Pregunta 4
Digueu si l'afirmació següent són vertaderes o falses i el per què :
Completa

Puntuació 0,20
sobre 0,20

Afirmació V/F Per què?

Quan es comparen ràtios entre V Per fer una comparació correcta ha de ser entre
empreses, les empreses han de ser de empreses de la mateixa mida i del mateix sector,
la mateixa mida i del mateix sector. per evitar errors valoratius.

Afirmació V/F Per què?

Quan es comparen ràtios entre V Per evitar errors valoratius.

empreses, les empreses han de ser de
la mateixa mida i del mateix sector.

Comentari:
Perfecta

/
Pregunta 5
Digueu si l'afirmació següent són vertaderes o falses i el per què :
Completa
Puntuació 0,20
sobre 0,20
Afirmació
Una empresa comercial pot tenir un V
PMMF i un fons de maniobra negatius
sense tenir cap desequilibri financer.
Afirmació
Una empresa comercial pot tenir un V
PMMF i un fons de maniobra negatius
sense tenir cap desequilibri financer.
Comentari:
Ben argumentada. Concepte clar
V/F Per què?
Les rotacions ens permeten establir una relació
entre el fons de maniobra i els períodes mitjans de
maduració. 
Per tant, com menys rotacions de partides d'actiu
corrent o més rotacions de partides de passiu
corrent, més gran ha de ser el fons de maniobra. I
també en el cas contrari: com més rotacions de
partides d'actiu corrent o menys rotacions de
partides de passiu corrent, més petit ha de ser el
fons de maniobra. Això explicaria el fet que en
algunes empreses comercials, on el PMME és
menor que el PMp, pot tenir un PMMF negatiu i un
fons de maniobra escàs i fins i tot negatiu sense
que tingui cap desequilibri financer.
V/F Per què?
/
Pregunta 6
Digueu si l'afirmació següent són vertaderes o falses i el per què :
Completa

Puntuació 0,20
sobre 0,20

Afirmació V/F Per què?

Com major és la
Com més baix sigui la ràtio d'endeutament, més independència
ràtio
financera té l'empresa.
d'endeutament, F
Mentre major és la ràtio d'endeutament, significa que l'empresa té
millor per
un volum excessiu de deute.
a l'empresa.

Afirmació V/F Per què?

Com major és la ràtio d’endeutament, F Com major és la ràtio d’endeutament, més gran és
millor per a l’empresa. la dependència de l'empresa pel que fa als
subministraments de capital, i més compromesa és
la seva situació financera.

Comentari:
Concepte clar

/
Pregunta 7
Digueu si l'afirmació següent són vertaderes o falses i el per què :
Completa

Puntuació 0,20
sobre 0,20

Afirmació                                       Per què?                                     

 V/F         
El pressupost mestre es compon
dels
El pressupost mestre està compost
pressupostos de tresoreria, F
producció dels pressupostos operatius i financers.

i administració.

Afirmació V/F Per què?

El pressupost mestre es compon dels F El pressupost mestre es compon del

pressupostos de tresoreria, producció pressupost operatiu i el pressupost financer.
i administració.

Comentari:
Correcte

/
Pregunta 8
Una empresa industrial ens dóna aquesta informació, expressada en €, d’un exercici
Correcte econòmic:
Puntuació 0,50 Consum anual de matèries primeres: 90.217
sobre 0,50
Saldo mitjà de matèries primeres: 10.754
Cost de la producció anual: 180.536
Saldo mitjà de productes en curs: 58.818
Vendes, a preu de cost, de productes acabats: 271.969
Vendes, a preu de venda, de productes acabats: 338.179
Saldo mitjà de productes acabats: 6.914
Saldo mitjà de clients: 28.201
Compres: 91.584
Saldo mitjà de proveïdors: 11.769

Calculeu les rotacions:

Rotacions Resultat
Na 8,39

Nf 3,07

Nv 39,34

Nc 11,99

Np 7,78

(Introduíeu la resposta separant amb una coma i arrodonint el resultat, per exemple;
24,323 serà 24,32 i 24,357 serà 24,36)

Rotació magatzem (Na) = Consum anual de matèries primeres / Saldo mitjà de

matèries primeres
Na = 90.217 / 10.754 = 8,39 ; les matèries primeres es renoven 8,39 vegades en un
any.

Rotació fabricació (Nf) = Cost de la producció anual / Saldo mitjà de productes en

curs =365/PMf.
Nf = 180.536 / 58.818 = 3,07 ; els productes en curs es renoven 3,07 vegades en un
any.

Rotació venda (Nv) = Cost de les vendes / Saldo mitjà de productes acabats =365 /
PMv.
Nv= 271.969 /6.914 = 39,34 ; les vendes es renoven 39,34 vegades en un any.

/
Rotació cobraments (Nc) = Vendes/Saldo mitjà de clients =365/PMc.
Nc = 338.179 / 28.201 = 11,99 ; els cobraments es renoven 11,99 vegades en un any.

Rotació pagaments (Np) = Compres / Saldo mitjà de proveïdors =365/PMp.

Np = 91.584 / 11.769 = 7,78 ; els pagaments es renoven 7,78 vegades en un any.

/
Pregunta 9
A partir de les  següents  rotacions, calculeu els períodes mitjans de maduració:
Correcte

Puntuació 0,50
Rotacions Resultat
sobre 0,50
Na 8,31
Nf 4,90
Nv 38,95
Nc 11,66
Np 8,07

Període de maduració Resultat

PMa 43,92

PMf 74,49

PMv 9,37

PMc 31,30

PMp 45,23

(Introduíeu la resposta separant amb una coma i arrodonint el resultat, per exemple;
24,323 serà 24,32 i 24,357 serà 24,36)

Període mitjà d’aprovisionament:

PMa = 365/Na.
PMa= 365/8,31 = 43,90 dies triguen de mitjana a esgotar-se les matèries primeres.

Període mitjà de fabricació:

PMf = 365/Nf.
PMf = 365/4,90 = 74,45 dies triguen de mitjana a fabricar els productes.

Període mitjà de vendes:

PMv =365/Nv.
PMv= 365/ 38,95 = 9,37 dies triguen de mitjana a vendre els productes.

Període mitjà de cobrament:

PMc = 365/Nc.
PMc = 365/ 11,66 = 31,29 dies triguen de mitjana a cobrar les vendes.

Període mitjà de pagament:

PMp = 365/Np. /
 PMp = 365/8,07 = 45,23 dies triguen de mitjana a pagar les compres.

Pregunta 10 Amb les dades següents de l'empresa SAS, SA calculeu el PMMeconòmic (PMMe) i el
Correcte PMMfinancer (PMMf):

Puntuació 0,25 PMa: 38

sobre 0,25 PMf: 29
PMv: 9
PMc: 59
PMp: 77

PMMe: 135

PMMf: 58

EL PMMeconòmic (PMMe) és la durada mitjana del cicle d’explotació d’una empresa. És el

nombre mitjà de dies que passa des que les existències entren al magatzem fins que es
cobren dels clients.
PMMe =  PMa + PMf + PMv + PMc 
PMMe =  38 + 29 + 9 + 59 = 135  dies que triga de mitjana el cicle d’explotació a donar la
volta i retornar allò invertit.

El PMMfinancer (PMMf)  està determinat pel nombre de dies que hi ha entre la data de
pagament per a l’adquisició de les primeres matèries, mercaderies, etc. i el moment de la
seva recuperació per mitjà de la venda de les mercaderies o productes acabats i el
corresponent cobrament posterior.
PMMf =  PMa + PMf + PMv + PMc - PMp
PMMf =  38 + 29 + 9 + 59 - 77 = 58  dies que l'empresa triga a recuperar-se en termes
financers. Aquest són els dies que l'empresa s'ha d'autofinançar.
 

/
Pregunta 11
Per emprendre un projecte, una empresa necessitarà una inversió inicial de 336.010 €,
Correcte
que finançarà amb finançament propi en 190.626   € i amb 145.384 € de finançament
Puntuació 0,50 aliè. Si el cost del finançament propi s’estima en el   17 % i el de l’aliè en el 17   %, sabent
sobre 0,50 que el tipus impositiu és del 7 %, quin és el cost mitjà ponderat del capital?
(Introduíeu la resposta en tant per cent sense el símbol %, per exemple; 24,323 serà 24,32
i 24,357 serà 24,36)

Resposta:
16,49

Dades:

KFP :  17 %
FP : 190.626 €
KFA :  17 %
FA : 145.384 €
t : 7 %

FP FA
Cost mitjà pondera t del capita l = K FP × +K FA × × (1−t )
FP +FA FP +FA

190.626 145.384
Cost mitjà ponderat del capita l = 17 x + 17 x x (1 − 7) = 16,49 %
190.626+145.384 190.626+145.384
 

La resposta correcta és: 16,49

/
Pregunta 12 Quina font de finançament sol ser finançament aliè a curt termini?
Correcte

Puntuació 0,50
sobre 0,50 L’emprèstit.
Fals

El factoring amb recurs realitzat amb entitats bancàries. Vertader

L’arrendament financer contractat amb entitats bancàries. Fals

El capital social. Fals

El descompte bancari contractat amb una entitat bancària. Vertader

La teva resposta és correcta.

La resposta correcta és:

L’emprèstit.

→ Fals,
El factoring amb recurs realitzat amb entitats bancàries.

→ Vertader,
L’arrendament financer contractat amb entitats bancàries.

→ Fals,
El capital social.

→ Fals,
El descompte bancari contractat amb una entitat bancària.

→ Vertader.

/
Pregunta 13 Una empresa necessita finançar les despeses del dia a dia de la tresoreria. Quines fonts de
Completa finançament serien les més convenients?

Puntuació 0,20
Per finançar les despeses del dia a dia de la tresoreria, les fonts de finançament més
sobre 0,30
convenients serien les que puguem fer a curt termini: pòlissa de crèdit, un préstec
personal, un descompte comercial o bé un lísing.
Un préstec personal i una pòlissa de crèdit, son fonts relacionades amb entitats de crèdit.
Un lísing es una font relacionada amb la cessió d'ús de béns mobles i immobles.
Un descompte comercial, es una font realacionada amb la gestió d'actius comercials.

Solució:
Les fonts de finançament més adients serien:
Línies de crèdit (crèdit o pòlissa de crèdit)
Descobert en compte

La decisió final dependrà del cost i període de finançament.

Comentari:
Revisar per concretar fonts en funció de les necessitats ( tresoreria )

/
Pregunta 14
L'empresa JUANCHO, S.A. presenta el següent balanç de situació a 31/12/20XX:
Completa

Puntuació 1,35
sobre 2,00 ACTIU € PATRIMONI NET I PASSIU
€

Actiu no corrent 40.000 Patrimoni net 75.000

Actiu corrent 92.500 Capital social 70.000

Existències 22.500 Reserves 5.000

Realitzable 12.500 Passiu no corrent 10.000

Disponible 57.500 Passiu corrent 47.500

TOTAL ACTIU 132.500 TOTAL PASSIU 132.500

a) Amb les dades anteriors ompliu els diferents apartats de la taula següent. 
b) Definiu i calculeu el fons de maniobra amb les dues fórmules que es pot calcular. 
c) Quina situació patrimonial té l'empresa? Comentari final de tota l'empresa.

a)
Ràtio Càlcul Resultat Valor òptim i Interpretació
numèric

RÀTIOS de LIQUIDITAT

Disponibilitat Ràtio de disponibilitat = Ràtio de disponibilitat ≥ 0,1 -

disponible / passiu corrent = 0,3
57.500 / 47.500 = 1,21 El ràtio de disponibilitat té un
valor de 1,21, que és molt
superior als valors estimats
1,21 òptims. Excés de liquiditat.

Tresoreria Ràtio de tresoreria =

(disponible+ realitzable) /
passiu corrent = (57.500 +
12.500) / 47.500 = 1,47

valor òptim i
interpretació (no hem
deixa escriure a la
casella)
Ràtio de tresoreria ≥ 0,8 - 1
Té un valor superior als valors
estimats òptims. Excés de
liquiditat, i per tant significa
que són actius sense
rendibilitat. 1,47

/
 Liquiditat Ràtio de liquiditat = actiu Ràtio de liquiditat general = ≥
general corrent / passiu corrent = 1,5 - 2
92.500 / 47.500 = 1,95 L'empresa esta molt propera a
2 de valor, per el que fa que
l'empresa no tingui problemes
1,95 en la devolució de deutes.

RÀTIOS d'ENDEUDAMENT

Endeutament Ràtio d'endeutament = deutes Ràtio d'endeutament ≥ 0,4 - 0,6

/ actiu = Es una empresa independent
0,43 financierament.

Qualitat del Ràtio de qualitat del deute = La ràtio de qualitat del deute
deute Passiu corrent / Deutes = dóna un valor de 0,83. Això vol
47.500 / (10.500+47.500) = 0,83 dir que el 83% del seu deute és
a curt termini i per tant és una
mesura dolenta, ja que supera
0,83 el 50%,

Garantia Ràtio de garantia ≥ 1,7 - 2,0

Ràtio de garantia = actiu /
deutes = 132.500 Tenim un valor positiu (l'actiu
(10.500+47.500) = 2,30 és superior al total dels
deutes). L'empresa es molt
2,30 solvent.

b)
El fons de maniobra és una dada clau que ens permet analitzar la situació patrimonial en
la qual es pot trobar l'empresa. Ens indicarà quina és la capacitat de maniobra que té una
empresa per poder fer front als seus pagaments en el curt termini.
FM = Actiu corrent - Passiu corrent = AC - PC = 92.500 - 47.500 = 45.000 €
FM = (Patrimoni net + passiu no corrent) - actiu no corrent = (PN + PNC) - ANC = (75.000 +
10.000) - 40.000 = 45.000 €

c)
L'empresa té una situació d'estabilitat financera normal. Com es pot observar, el fons
de maniobra és positiu i per tant l'empresa pot fer front a les obligacions de pagament a
curt termini, que com veiem són de 47.500€, i en canvi l'empresa té béns i drets de
cobrament a curt termini per valor de 92.500€. Per altra banda, i segons la mateixa
definició del fons de maniobra, si ens fixem en els recursos permanents (patrimoni net i
passiu no corrent) serien 75.000+10.000 = 85.000€ que financen tot l'actiu no corrent
40.000€ i part de l'actiu corrent 45.000€ euros. Aquesta seria, en la majoria dels casos, la
millor situació en la qual es podria trobar l'empresa.

/
Solució:

Ràtio Càlcul Resultat Valor òptim i Interpretació

numèric

RÀTIOS de LIQUIDITAT

  > El valor òptim > = 0,1 -0,3

Disponibilitat
57.500/47.500 = El resultat està molt per sobre
de l’òptim per tant, aquesta
empresa podrà fer front als
deutes de curt termini amb la
tresoreria de sobres i fins i tot
1,21 té excés de recursos.

Tresoreria   > = 0,8 – 1

(12.500+57.500)/47.500 =
El resultat està per sobre de
l’òptim, i per tant, aquesta
empresa podrà fer front als
deutes de curt termini. Té
1,47 excés de recursos.

Liquiditat > = 1,5 – 2

general
92.500/47.500 =

Aquest valor està dintre valors

òptims quasi tocant a la banda
per sobre, el que indica que
l’empresa podrà fer front
àmpliament a les obligacions
de pagament a curt termini
1,95 amb els actius corrents.

RÀTIOS d’ENDEUTAMENT

Endeutament > = 0,4 – 0,6

(10.000+47.500)/132.500 =
El valor està per dintre de
l’òptim, per tant, significa que
té un volum normal de deute.
0,43 .

/
 Qualitat del Millor com més baix
deute
47.500/(10.000+47.500) =
Això vol dir que el 82 % del
seu deute és a curt termini i
per tant no és una bona
mesura, ja que és un pèl alta,
0,82 sobre del 50 %.

Garantia > = 1,7 – 2,0

132.500/(10.000+47.500) =

El valor està per sobre de

l’òptim i això indica que podrà
fer front a tots els seus deutes
i obligacions. Té molta
capacitat per fer front als seus
deutes. Cap risc de suspensió
2,3 de pagaments.

b)
El Fons de Maniobra (FM) és la part dels recursos a llarg termini de l’empresa ( Passiu no
corrent i Patrimoni net) que financen les inversions a curt termini (Actiu corrent). Per evitar
un desfasament entre els cobraments i els pagaments, l’Actiu corrent ha de ser major que
el passiu corrent.
Tenim dues fórmules per calcular-lo:
Fons de maniobra = Actiu corrent – Passiu corrent
Fons de maniobra = 92.500 – 47.500 = 45.000
Fons de maniobra = (Patrimoni net + Passiu no corrent) – Actiu no corrent
Fons de maniobra = (75.000+10.000) – 40.000 = 45.000
c) Comentari:
El fons de rotació o maniobra és de 45.000; per tant, major que zero (FM>0). L’empresa
JUANCHO, SA es troba en una situació patrimonial d’equilibri normal, es finança tant
amb recursos propis com aliens.
De l’estudi de les ràtios financeres, veiem que presenta unes ràtios que indiquen que
l'empresa té prou capacitat per fer front a les seves obligacions a curt i llarg termini.
Les ràtios de liquiditat estan dintre o per sobre dels valors òptims, això indica que té
capacitat per atendre els pagaments a curt termini, no té risc de suspensió de pagaments,
però compta amb recursos ociosos i podria invertir aquests excessos en actius financers
que li podrien donar una rendibilitat superior.
Amb les ràtios d’endeutament observem que l’empresa no té tensió financera ni excessos
de deutes. Té poc deute, per tant, poc risc financer. El valor alt de la ràtio de garantia ens
torna a dir que tenim un excés d’actius corrents. És una empresa amb bona solvència però
la qualitat del deute no és bona, ja que el deute a curt termini està molt per sobre del 50
%, concretament en un 82 %. No té un balanç ben estructurat, hauria d'intentar renegociar
el deute de curt a llarg termini.

/
 Comentari:
Millorar anàlisi apartat c). Fer referència a la Qualitat del Deute
Càlcul ratios correcte

Pregunta 15
Indiqueu a quin dels 6 pressupostos segons les tècniques d’elaboració pressupostàries són
Correcte les següents afirmacions: 
Puntuació 0,50
sobre 0,50

El punt de partida d'aquest pressupost és la definició dels P. per Programes

objectius generals que busca arribar l'empresa.

La seva elaboració és baixa en cost i temps. P. Incremental

No és una tècnica eficient per avaluar les actuacions de

P. Rígid
l’empresa si a diferents nivells d’activitat els costos fixos
varien.

P. Flexible
La seva elaboració és més costosa i menys ràpida.

Permet l’ordenació de les tasques segons el grau P. Base Zero

d’importància.

La teva resposta és correcta.

La resposta correcta és:
El punt de partida d'aquest pressupost és la definició dels objectius generals que busca
arribar l'empresa.

→ P. per Programes,
La seva elaboració és baixa en cost i temps.

→ P. Incremental,
No és una tècnica eficient per avaluar les actuacions de l’empresa si a diferents nivells
d’activitat els costos fixos varien.

→ P. Rígid,
La seva elaboració és més costosa i menys ràpida.

→ P. Flexible,
Permet l’ordenació de les tasques segons el grau d’importància.

→ P. Base Zero.

/
Pregunta 16
L’empresa MANSA, SL va preveure, en elaborar el seu pressupost per a l’exercici següent,
Completa que vendria 500 unitats del producte a 10 €/u. Per a l’elaboració del producte necessitaria
Puntuació 1,35 3 kg de matèria primera adquirida a 4 €/kg i de mà d’obra directa 0,75 hores de dedicació
sobre 1,35 directa a 5 €/hora. Com a despeses indirectes per unitat va calcular 1 €, i com a fixos de
fabricació, comercialització i administració, 10.000 €.
Les previsions de vendes no s’han complert a causa de la recessió econòmica
sobrevinguda per la pandèmia del Covid-19. Es va haver de canviar de proveïdor de
matèria prima amb un sobrecost del preu. Va haver-hi moltes absències laborals i això va
fer pujar el cost/hora de la mà d’obra. A causa dels altres departaments s’han apujat les
despeses indirectes.
Les dades reals que es van produir van ser unes vendes de 40 unitats del producte a 10
€/u. Per a l’elaboració del producte es va necessitar 3 kg de matèria primera adquirida a 5
€/kg i de mà d’obra directa 0,75 hores de dedicació directa a 8 €/hora. Com a despeses
indirectes per unitat finalment van ser de 2 €, i com a fixos de fabricació, comercialització i
administració, 10.000 €.
Feu el càlcul de les desviacions amb un quadre amb la fórmula, el resultat i la definició de
cada concepte:
a) Desviació en ingressos per vendes
b) Desviacions en costos de matèries primeres directes
c) Desviacions en costos de mà d’obra directa
d) Desviació despeses indirectes variables
e) Desviació despeses indirectes fixes
f) Desviació total

a) Desviació en ingressos per vendes (càlcul i resultat)

= (preu real · quantitat real) - (preu
previst · quantitat prevista) = (10x40) -
Desviació global
(10x500) = 400-5.000 = -4.600 -4.600
vendes
Definició : És la desviació global
entre les vendes reals i les previstes
= (preu real - preu previst) · quantitat
real = (10-10) x 40 = 0
Desviació en el
Definició : És la desviació quan hi ha 0
preu de venda
diferència entre el preu real i el
previst
= (quantitat real - quantitat prevista) ·
preu previst = (40 - 500) x 10= -460x10
Desviació en la = -4.600
-4.600
quantitat venuda Definició = És la desviació quan hi
ha diferència entre la quantitat real
i la quantitat prevista

b) Desviacions en costos de matèries primeres directes (càlcul i resultat)

/
 = (MP prevista · cost MP previst ·
quantitat prevista) - (MP real · cost MP
real · quantitat real) = (500x3x4) -
Desviació global
(40x3x5) = 6.000 - 600 = 5.400 5.400
costos MP
Definició = És la desviació global
entre els costos de matèria primera
previstos i els reals
= (MP prevista · cost MP previst) ·
(quantitat prevista - quantitat real) =
(4x3)x(500-40) = 12 x 460 = 5.520
Desviació en la
Definició : És la desviació quan hi ha
quantitat 5.520
diferència entre la producció real i
produïda
la prevista. Es valora amb preus i
quantitats de matèria primera
prevista
= (cost MP previst - cost MP real) · MP
real · quantitat real = (4-5)x3x40 =
(-1)x3x40= -120
Desviació Definició : És la desviació quan hi ha
econòmica o de diferència entre el preu de compra -120
preu de compra de les matèries primeres reals i
previstes. Es valora amb el volum
de producció pressupostat i la
quantitat de matèries primeres real
= (MP prevista - MP real) · cost MP real
· quantitat real = (3-3)x5x40 = 0x5x40 =
0
Desviació
Definició : És la desviació quan hi ha
tècnica, de
diferència entre la quantitat real de 0
consum o
matèries primeres i les previstes. Es
eficiència
valora amb el volum de producció i
el preu de les matèries primeres
reals
= (cost MP previst - cost MP real) · (MP
prevista - MP real) · quantitat real = (4-
5)x(3-3)x40= (-1)x0x40 = 0
Desviació mixta 0
Definició : És la desviació que
integra la desviació tècnica i
l'econòmica

c) Desviacions en costos de mà d'obra directa (càlcul i resultat)

= (cost/hora prevista de mà d'obra ·
hores previstes · quantitat prevista) -
(cost/hora real de mà d'obra · hores
Desviació global
reals · quantitat real) = (5x0,75x500)-
costos mà 1.635
(40x0,75x8)= 1.875 - 240 = 1.635
d'obra directa
Definició : És la desviació global
entre els costos de la mà d'obra
prevista i real

/
 = cost/hora prevista de mà d'obra ·
hores previstes · (quantitat prevista -
quantitat real) = 5x0,75x(500-40) =
Desviació en la
5x0,75x460 = 1.725
quantitat 1.725
Definició : És la desviació quan hi ha
produïda
diferència entre la quantitat
prevista i la real. Es valora amb el
cost/hora i les hores previstes
= (cost/hora prevista de mà d'obra -
cost/hora real de mà d'obra) · hores
reals · quantitat real = (5-8)x0,75x40 =
Desviació -3x0,75x40 = -90
econòmica o de Definició : És la desviació quan hi ha -90
salari diferència entre el els cost/hora
prevista i real de la mà d'obra. Es
valora amb les hores i la quantitat
real
= (hores previstes - hores reals) ·
cost/hora real mà d'obra · quantitat
real = (0,75-0,75) x 8 x 40 = 0 x 8 x 40 =
Desviació
0
tècnica,
Definició : És la desviació quan hi ha 0
productivitat o
diferència entre les hores previstes
eficiència
i les reals. Es valora amb el
cost/hora de la mà d'obra i la
quantitat real
= (cost/hora prevista de mà d'obra -
cost/hora real de mà d'obra) · (hores
previstes - hores reals) · quantitat real
Desviació mixta = (5-8) x (0,75-0,75)x40 = -3 x 0 x 40 = 0 0
Definició : És la desviació que
integra la desviació tècnica i
l'econòmica

d) Desviació despeses indirectes variables (càlcul i resultat)

= (despesa prevista indirecta per
unitat · quantitat prevista) - (despesa
Desviació global real indirecta per unitat · quantitat
produïda i real) = (1x500)-(2x40) = 420 420
venuda Deficinió : És la desviació global
entre les despeses indirectes
variables previstes i les reals
= (quantitat prevista - quantitat real) ·
despesa prevista = (500-40)x 1 = 460x1
Desviació de = 460
rendiment o Definició : És la desviació quan hi ha 460
consum diferència entre el volum d'activitat
previst i real, valorat al cost unitari
previst

/
 = (despesa prevista indirecta per
unitat - despesa real indirecta per
unitat) · quantitat real = (1-2) x 40 = -40
Desviació
Definició : És la desviació quan hi ha -40
econòmica
diferència entre el cost unitari real i
el previst, multiplicat pel volum real
d'activitat

e) Desviació despeses indirectes fixes (càlcul i resultat)

= despesa prevista fixa - despesa real

fixa = 10.000 - 10.000 = 0
Desviació global
Definició : És la desviació quan hi ha
despeses 0
diferència entre el cost fix previst i
indirectes fixes
el real. Es pot desglossar segons la
seva naturalesa

f) Desviació total (càlcul i resultat)

= +/- Desviacions en ingressos per

vendes +/- Desviacions en costos de
matèries primeres +/- Desviacions en
costos de mà d'obra directa +/-
Desviacions en les depeses indirectes
DESVIACIÓ variables +/- Desviacions en les
2.855
TOTAL despeses indirectes fixes = -4.600 +
5.400 + 1.635 + 420 + 0 = 2.855
Definició : És la desviació total,
calculada per la diferència entre els
resultats reals i previstos (BAII real -
BAII previst)

       
Preu real 10 euros
DADES Preu previst 10 euros
NECESSÀRIES Quantitat real 40 unitats
Quantitat prevista 500 unitats
       

Desviacions en ingressos per vendes

preu real * quantitat real -

Desviació global És la desviació global entre les
preu previst * quantitat -4.600 €
vendes vendes reals i les previstes
prevista (10 * 40) - (10 * 500)
És la desviació quan hi ha
Desviació en el (preu real - preu previst) *
0€ diferència entre el preu real i el
preu de venda quantitat real (10 - 10) * 40
previst

/
Desviació en la (quantitat real - quantitat És la desviació quan hi ha
quantitat prevista) * preu previst (40 - -4.600 € diferència entre la quantitat real
venuda 500) * 10 i la quantitat prevista

       
MP real 3,00 kg/unitat
MP prevista 3,00 kg/unitat
DADES Cost MP real 5,00 euros/kg
NECESSÀRIES Cost MP prevista 4,00 euros/kg
Quantitat real 40 unitats
Quantitat prevista 500 unitats
       
Desviacions en costos de matèries primeres directes
(MP prevista * cost MP previst
És la desviació global entre els
Desviació global * quantitat prevista) - (MP
5.400 € costos de matèria primera
costos MP real * cost MP real * quantitat
previstos i els reals.
real) (3 * 4 * 500) - (3 * 5 *40)
És la desviació quan hi ha
(MP prevista * cost MP
Desviació en la diferència entre la producció real
previst) * (quantitat prevista
quantitat 5.520 € i la prevista. Es valora amb preus
- quantitat real)
produïda i quantitats de matèria primera
(3 * 4) * (500-40)
prevista.
És la desviació quan hi ha
diferència entre el preu de
Desviació (cost MP previst - cost MP compra de les matèries primeres
econòmica o de real) * MP real * quantitat -120 € reals i previstes. Es valora amb el
preu de compra real (4 - 5) * 3 * 40 volum de producció pressupostat
i la quantitat de matèries
primeres real
És la desviació quan hi ha
Desviació diferència entre la quantitat real
(MP prevista - MP real) * cost
tècnica, de de matèries primeres i les
MP real * quantitat real (3 - 0€
consum o previstes. Es valora amb el volum
3) * 5 * 40
eficiència de producció i el preu de les
matèries primeres reals.
'(cost MP previst - cost MP
real) *' (MP prevista - MP real) És la desviació que integra la
Desviació mixta 0€
* quantitat real (4 -5) * (3 - 3) desviació tècnica i l'econòmica.
* 40
       
Cost/hora real mà d'obra 8,00 euros/hora
Cost/hora prevista mà
d'obra 5,00 euros/hora
DADES
Hores reals 0,75 hores/unitat
NECESSÀRIES
Hores previstes 0,75 hores/unitat
Quantitat real 40 unitats
Quantitat prevista 500 unitats
       
Desviacions en costos de mà d'obra directa
/
 (cost/hora prevista de mà
d'obra * hores previstes *
Desviació global quantitat prevista) -
costos mà '(cost/hora real de mà d'obra
d'obra directa * hores reals * quantitat real)
(5 * 0,75 * 500) - (8 * 0,75 *
40)
cost/hora prevista de mà
Desviació en la d'obra * hores previstes *
quantitat (quantitat prevista -
produïda quantitat real) 5 * 0,75 * (500
– 40)
(cost/hora prevista de mà
Desviació d'obra - cost/hora real de mà
econòmica o de d'obra) * hores reals *
salari quantitat real
(5 - 8) * 0,75 * 40
Desviació (hores previstes - hores reals)
tècnica, * cost/hora real mà d'obra *
productivitat o quantitat real (0,75 - 0,75) *
eficiència 8 * 40
(cost/hora prevista de mà
d'obra - cost/hora real de mà
Desviació mixta d'obra) * (hores previstes -
hores reals) * quantitat real
(5- 8) * (0,75 - 0,75) * 40
Despesa real indirecta per
unitat
DADES Despesa prevista indirecta
NECESSÀRIES per unitat
Quantitat real
Quantitat prevista
Desviacions despeses indirectes variables
(despesa prevista indirecta
per unitat * quantitat
Desviació global
prevista) - (despesa real
produïda i
indirecta per unitat *
venuda
quantitat real) (1 * 500) - (2 *
40)
Desviació de (quantitat prevista -
rendiment o quantitat real) * despesa
consum prevista (500 - 40) * 1
És la desviació global entre els
1.635 € costos de matèria primera
previstos i els reals.
És la desviació quan hi ha
diferència entre la producció real
1.725 € i la prevista. Es valora amb preus
i quantitats de matèria primera
prevista.
És la desviació quan hi ha
diferència entre el preu de
compra de les matèries primeres
-90 € reals i previstes. Es valora amb el
volum de producció pressupostat
i la quantitat de matèries
primeres real
És la desviació quan hi ha
diferència entre la quantitat real
de matèries primeres i les
0€
previstes. Es valora amb el volum
de producció i el preu de les
matèries primeres reals.
És la desviació que integra la
0€
desviació tècnica i l'econòmica.
2,00 euros/hora
1,00 euros/hora
40 unitats
500 unitats
És la desviació global entre les
420 € despeses indirectes variables
previstes i les reals
És la desviació quan hi ha
diferència entre la volum
460 €
d'activitat prevista i real, valorat
al cost unitari previst.
/
 (despesa prevista indirecta És la desviació quan hi ha
Desviació per unitat - despesa real diferència entre el cost unitari
-40 €
econòmica indirecta per unitat) * real i el previst, multiplicat pel
quantitat real (1 - 2) * 40 volum real d'activitat.
       
DADES Despesa real fixa 10.000,00 euros
NECESSÀRIES Despesa prevista fixa 10.000,00 euros
       
Desviacions despeses indirectes fixes
És la desviació quan hi ha
Desviació global despesa prevista fixa -
diferència entre el cost fix
despeses despesa real fixa 10.000 – 0€
previst i el real. Es pot desglossar
indirectes fixes 10.000
segons la seva naturalesa.
       
DESVIACIÓ TOTAL
+/- Desviacions en ingressos
per vendes +/- Desviacions en
costos de matèries primeres
+/- Desviacions en costos de
És la desviació total, calculada
mà d'obra directa +/-
DESVIACIÓ per la diferencia entre els
Desviacions en les depeses 2.855 €
TOTAL resultats reals i previstos (BAII
indirectes variables +/-
real - BAII previst)
Desviacions en les despeses
indirectes fixes
(-4.600) + 5.400 + 1.635 + 420
+0

Comentari:
Correcta i completa.
Càlculs desviacions Ok

/
Pregunta 17
Del cas exposat, contesteu les preguntes següents sobre les desviacions:
Completa

Puntuació 0,85 a) Analitzeu el tipus, les possibles causes i l’origen de les desviacions en el pressupost.
sobre 1,10
b) De quin departament són els responsables d’aquestes desviacions?
c) Quines mesures correctores es poden establir?

a)

Desviació Tipus Possibles causes Origen

1 Vendes Desviació en la Causes

quantitat aleatòries
Possibles causes:
Les vendes no
s'han complert a
causa de la
recessió
econòmica
sobrevinguda per
la pandèmia del
Covid-19

2 Matèries primeres Desviació del preu Es va tenir que canviar de Causes

directes de compra proveïdor de matèria prima externes
amb un sobrecost de preu
(per la pandèmia del Covid-
19).

3 Mà d'obra directa Desviació Van haber moltes Causes

econòmica absències laborals no externes
previstes, que van fer pujar
el cost de mà d'obra.

4 Despeses indirectes Tipus: Desviació de Causes

rendiment internes
Possibles causes: És
causat per altres
departaments

b)

Desviació Departament responsable

1 Departament comercial

2 Departament de compres

3 Departament de producció

4 Altres departaments

c)
Origen Actuació /
Causes Correció dels valors segons les noves condicions.
externes
Causes Hauran d'elaborar un informe amb totes les causes i responsabilitats de les
internes desviacions i les mesures possibles per millorar en la gestió empresarial en
cadascun dels departaments afectats i la seva eficiència.
Les causes aleatòries no tenen cap modificació futura.

Solució:
a)

Desviació Tipus Possibles causes Origen

1 Vendes Desviació en la Recessió econòmica per la Extern

quantitat Covid

2 Matèries primeres Desviació Canvi proveïdor MP Extern

directes econòmica

3 Mà d’obra directa Desviació Absències laborals no Extern

econòmica previstes

4 Despeses indirectes Desviació És causat pels altres Intern

variables econòmica departaments

b)

Desviació Departament responsable

1 Departament comercial

2 Departament de compres

3 Departament de producció

4 Depèn dels altres departaments

c)
Origen Actuació
Interna Elaboraran un informe amb totes les causes i responsabilitats de les desviacions i
les mesures possibles per millorar en la gestió empresarial en cadascun dels
departaments afectats i la seva eficiència. Tots els departaments poden fer
millores per ajustar-se a la situació.
Externa Elaboraran un informe amb les correccions dels valors segons les noves
condicions,  en aquest, cas la pandèmia de la Covid-19 que és una qüestió no
controlable per l'empresa.
/
Comentari:
Revisar causes i origens desviacions apartat a)