Thời gian động và giá cả

Thời gian động và giá cả
Phân tích xu hướng thị trường
Mục lục
1 Hình học thiêng liêng ............................................................................................................................ 2
2 Giới thiệu về Thời gian & Giá ................................................................................................................. 7
3 Kỹ thuật đo lường giá .......................................................................................................................... 14
4 Kỹ thuật đo thời gian........................................................................................................................... 23
5 Phân tích rung động ............................................................................................................................ 31
6 Các mô hình biểu đồ mà tôi theo dõi ................................................................................................... 38
7 Xác nhận xu hướng ............................................................................................................................. 46
8 Kỹ thuật vào lệnh giao dịch ................................................................................................................. 52
9 Kỹ thuật quản lý tiền ........................................................................................................................... 64
10 Kỹ thuật phân tích của W.D. Gann ..................................................................................................... 67
11 R.N. Phân tích sóng Elliott ................................................................................................................. 83
join > https://t.me/tailieu_trader

12 Phần kết............................................................................................................................................ 97
1 Hình học thiêng liêng
Phân tích thời gian và giá cả theo xu hướng thị trường là một phương pháp toán học để so sánh các mối
quan hệ giữa mức cao nhất và mức thấp nhất của thị trường cả về thời gian và biên độ giá.
Các giáo viên ở các trung tâm giáo dục trên khắp thế giới cổ đại, chẳng hạn như những trung tâm được
thành lập bởi PYTHAGORAS & PLATO đã yêu cầu học sinh của họ thực hành nghệ thuật HÌNH HỌC
ĐỘNG và SỐ HỌC để rèn luyện khả năng trực giác.
Người xưa đã dạy rằng bất kỳ tình huống nào trong cuộc sống đều có thể được biểu thị bằng một MÔ
HÌNH ĐỘNG mà trong tự nhiên đã có tiền lệ. HÌNH HỌC xử lý dạng thuần túy, hình học triết học tái hiện
sự mở ra của mỗi dạng từ dạng trước đó.
Người xưa nghĩ ra quy luật về tỷ lệ. Quy luật thể hiện bình phương của hình tròn và các mối quan hệ ràng
buộc giữa hình vuông, hình tròn và ý nghĩa thần thánh. Chu vi hình tròn bằng chu vi hình vuông.
Sử dụng Hình học, chúng ta có thể chứng minh tỷ lệ 1.618 duy trì mối quan hệ tam giác với hình vuông,
hình lập phương và hình tròn. Sự liên kết này cực kỳ quan trọng đối với mục đích của chúng ta vì tất cả
các dạng Hình học phải xoay từ trục này sang trục khác nếu chúng tiếp tục quá liên quan trong tương lai.

1.414 Đường chéo của hình vuông
1.732 Đường chéo của hình lập phương
Các tỷ lệ hình học chính cho mục đích phân tích Thời gian và Giá cả là:
Mở rộng chuỗi tỉ lệ hình học = 1.000 1.272 1.618 2.058 2.618 3.33
Chuỗi tỉ lệ hình học liên hệ = 0.786 0.618 0.486 0.382 0.300 0.236
Chuỗi tỷ lệ hòa của hình vuông
Tỷ lệ hài hòa được tạo ra từ các mối quan hệ đường chéo được tìm thấy trong hình vuông. Các nốt nhạc
dao động theo tỷ lệ của ô vuông. Tỷ lệ hài hòa liên quan đến số 2 và căn bậc hai của 2.
Căn bậc 2 của 2 = 1.4142 Vết cắt thần thánh = 0.707
Vết cắt thần thánh (Sacred Cut) 0.7071 cũng quan trọng không kém 0.618 khi xử lý theo tỷ lệ. Sau đó,
chúng ta sẽ xem cách hai tỷ lệ tích hợp hình học đang diễn ra trong cấu trúc thị trường.

W.D. Gann nổi tiếng với việc sử dụng các tỷ lệ giữa hình vuông và hình lập phương trong phân tích thời
gian và giá cả trong xu hướng thị trường.
Chuỗi Harmonic mở rộng = 1.000, 1.4142, 2.000, 2.828, 4.000, 5.656
Chuỗi Harmonic liên hệ = 1.000, 0.7071, 0.500, 0.354, 0.250, 0.177
Kích thước thứ ba của hình vuông (Third Dimension of the Square)
Đường chéo của hình lập phương có thể được sử dụng để tạo thành một chuỗi tỷ lệ tiếp tục giữ dạng hình
học thuần túy của nó theo cách tương tự như chuỗi hình học và tỷ lệ hài hòa.
Căn bậc hai của 3 = 1.732
Đối ứng = 0.577

Nếu bạn xem lại các sơ đồ trên 1-3, bạn sẽ thấy căn bậc hai của 3 cũng có thể liên hệ với các tỷ lệ hình
học 1.618 và 0.618 và căn bậc hai của 2 liên hệ qua căn bậc hai là 1.618 (1.272).
* Dimension: Phạm vi có thể đo lường của một số loại, chẳng hạn như chiều dài, chiều rộng, chiều sâu
hoặc chiều cao. (ND)
Hệ thống các mối quan hệ tỷ lệ phát triển một cách chặt chẽ và không để lại bất cứ điều gì may rủi.
Mở rộng kích thước chuỗi hài hòa thứ 3 (Expanding 3rd Dimension Harmonic Series)= 1.000, 1.732,
3.000, 5.2, 9.000
Liên hệ kích thước chuỗi hài hòa thứ 3 (Contracting 3rd Dimension Harmonic Series)= 1.000, 0.577,
0.333, 0.192, 0.111
Kích thước thứ 4 của hình vuông
Đường chéo của 2 hình vuông, tức là hình chữ nhật có cạnh bằng 2 và chiều cao bằng 1.
Căn bậc hai của 5 = 2.236 Đối ứng = 0.447

Một mối quan hệ thú vị của căn số 5 là: 2.236 = 1.618 + 0.618
Tỷ lệ số học
Tỷ lệ số học được tạo ra từ phép chia đơn giản các số nguyên cho các số nguyên khác. Một vài ví dụ được
liệt kê dưới đây.
2/3 = 0.667 3/4 = 0.75 7/8 = 0.875 3/2 = 1.500
Các tỷ lệ số học sẽ đóng một phần trong việc xây dựng giữa các tỷ lệ cơ bản chính.
Nếu bạn muốn thực hiện một nghiên cứu đầy đủ về các tỷ lệ này và nguồn gốc của chúng, tôi sẽ giới thiệu
cuốn sách “Hình học thiêng liêng” của Robert Lawlor, được xuất bản bởi Thames & Hudson.
Tỷ lệ Cardinal trong Hình học
Để tóm tắt phần giới thiệu về Sacred Geometry (Hình học thiêng liêng) này, tỷ lệ hình học quan trọng nhất
là: 1.000
Sau đó đến tỷ lệ Cardinal, tỷ lệ nhịp điệu và sau đó là tỷ lệ số học.
Các tỷ lệ chính của các hình thức liên hệ và mở rộng là:
Liên hệ
0.333 0.447 0.500 0.577 0.618 0.707
Mở rộng
3.000 2.236 2.000 1.732 1.618 1.414
Tỷ lệ nhịp điệu là:
Ý nghĩa vàng (golden mean)

 Liên hệ 0.236 0.300 0.486 0.618 0.786
 Mở rộng 1,272 1,618 2,058 2,618 3,33
Hình vuông (square)
 Liên hệ 0.177 0.250 0.354 0.500 0.707

 Mở rộng 1.414 2.000 2.828 4.000 5.656
Khối lập phương (cube)
 Liên hệ 0.111 0.192 0.333 0.577

 Mở rộng 1.732 3.000 5.2 9.000
Hình chữ nhật(Rectangle)
 Liên hệ 0.200 0.447

 Mở rộng 2.236 5.000
Các tỷ lệ này và nguồn gốc của chúng cần trở thành bản chất thứ hai đối với Nhà phân tích thời gian và
giá cả.
2 Giới thiệu về Thời gian & Giá
Phân tích thời gian và giá cả yêu cầu sử dụng biểu đồ để vẽ lịch sử giá của thị trường hoặc chỉ số. Biểu đồ
có hai kích thước, chiều ngang cho THỜI GIAN và chiều dọc cho GIÁ.
Biểu đồ giống như một bản đồ chỉ đường cho một nhà phân tích kỹ thuật. Nó cung cấp cho chúng ta một
cái nhìn bằng hình ảnh về hoạt động trong quá khứ của thị trường. Bằng cách phân tích quá khứ, chúng ta
có thể tìm hiểu các đặc điểm và thói quen của thị trường.
PHÂN TÍCH THỜI GIAN & GIÁ là việc xác định các mức giá thị trường nơi hỗ trợ hoặc kháng cự có
khả năng xảy ra.
Các mức hỗ trợ và kháng cự của giá có thể được xác định bằng toán học bằng cách sử dụng hoạt động giá
trong quá khứ.
Mỗi thị trường riêng lẻ sẽ phát triển các chu kỳ riêng của nó. Các chu kỳ này sẽ liên quan đến khoảng thời
gian trong tương lai giữa các mức cao nhất và mức thấp nhất của thị trường.
Tương lai chỉ là sự lặp lại của quá khứ dưới một dạng hình học khác.
Giá cao và thấp, thị trường tăng giá trước đó và xu hướng giảm, sẽ liên quan về mặt hình học với nhau
theo THỜI GIAN & GIÁ. Thường thì chúng sẽ liên quan đến các tỷ lệ rất đơn giản, những lần khác chúng
có thể khá phức tạp để nhận ra, trừ khi bạn có thể hiểu được sự phức tạp của các dạng hình học.
Mục đích của sổ tay này là cung cấp cho bạn kiến thức đầy đủ về các công cụ có sẵn, để nhận biết khi nào
thị trường đạt đến giá hỗ trợ hoặc giá kháng cự.
Với kiến thức này, bạn sẽ biết khi nào là cơ hội để mua hoặc bán.

Các công cụ và phương pháp tôi sẽ dạy cho bạn có bản chất năng động, đó là lý do tại sao sổ tay này được
đặt tên là:
Thời gian động & Phân tích giá về xu hướng thị trường
ĐỘNG - nghĩa là so sánh giá và thời gian thực tế và đánh giá mối quan hệ tỷ lệ thuận.
Bí quyết để trở thành một nhà phân tích kỹ thuật chuyên nghiệp là giữ cho nó đơn giản. Bạn càng phức tạp
hóa các vấn đề, càng khó nhận ra thứ tự giữa các mô hình đang diễn ra.
Để bắt đầu, đây là một ví dụ thực tế về giá xảy ra trong Chỉ số Thị trường Cổ phiếu Úc, được biết đến với
tên gọi ALL ORDINARIES INDEX. Có ba trường hợp không thể nhầm lẫn của TỶ LỆ GIÁ trong ví dụ
này mà chuyên gia và nhà phân tích mới làm quen cần lưu ý:
Mối quan hệ giá của: 2.000 1.4142 1.732
1. Mức tăng giá trong mỗi thị trường tăng giá liên quan đến hệ số 2.000.
Năm 1991, thị trường tăng giá tăng 498 điểm, từ năm 1992 đến năm 1994, thị trường tăng giá tiếp theo đã
tăng 994 điểm, thiếu đúng 2 điểm.
2. Thị trường tăng giá năm 1991 tăng từ mức thấp 1199,6 với hệ số 1.4142
1199,6 nhân với Căn bậc hai của 2 (1.4142) cho giá mục tiêu là 1696,5

3. Thị trường tăng giá 1992-94 tăng từ mức thấp 1355,8 với hệ số 1.732
1355,8 nhân với Căn bậc hai của 3 (1,732) cho ra giá mục tiêu 2348,3
TỈ LỆ GIÁ ở mức cao năm 1994 cũng được chứng minh ở mức độ lớn hơn nhiều khi so sánh với phạm vi
1982-87 từ mức thấp năm 1991.
Mô hình mở ra của thị trường tăng 1991-1994 lên đỉnh bằng tỷ lệ của thị trường tăng 1982-87 trên 0.618.
Mức tăng của thị trường tăng giá năm 1982-87 là 1870 điểm (13 x 144), tổng số điểm tăng từ mức thấp
năm 1991 lên mức cao năm 1994 là 1150 điểm (8 x 144), tức là. 8-13 = 0.618
* Gann dạy học sinh đếm số gia tăng của giá theo bình phương 144 độ giá và 144 độ thời gian.
Câu hỏi đầu tiên tôi tự hỏi mình khi chứng kiến HÌNH HỌC của các phạm vi giá như thế này là, "Làm thế
nào mà hoạt động này có thể là ngẫu nhiên"?
Để hoàn toàn chắc chắn rằng bạn không nhìn vào một sự kiện ngẫu nhiên, bạn phải xác nhận thời gian có
liên quan đến một mức độ có thể được xác định bằng cách sử dụng các nguyên tắc tương tự.
Khi đối mặt với những thay đổi lớn của thị trường về xu hướng, cần có bằng chứng về tỷ lệ động về thời
gian giữa những thay đổi xu hướng ở mức độ tương tự.

MỐI QUAN HỆ TỶ LỆ THỜI GIAN thường dễ theo dõi hơn quan hệ giá cả. Điều này là do thời gian
chỉ có thể di chuyển trên một trục trong khi các mối quan hệ giá cả có thể được hình thành trong các mối
quan hệ đơn vị giá hoặc tỷ lệ phần trăm thay đổi.
Sau nhiều năm kinh nghiệm, tôi nhận ra rằng THỜI GIAN là lý do cơ bản khiến thị trường đảo ngược xu
hướng. Như Gann đã dạy, "Khi hết thời, xu hướng phải thay đổi."
R.N. ELLIOTT tuyên bố trong lý thuyết của mình, "Tất cả các sóng có mức độ tương tự sẽ liên quan đến
biên độ thời gian."
Thoạt nhìn, các chu kỳ thời gian được minh họa trong Hình 2.03 có vẻ khá phức tạp đối với nhà phân tích
mới làm quen.
Tôi thích giữ mọi thứ càng đơn giản càng tốt, vì vậy tôi tìm kiếm các mối quan hệ trên các tỷ lệ chính như
1.000, 1.618, 2.000, v.v.,
Bằng chứng về các chu kỳ trong thị trường thường có thể được nhìn thấy dễ dàng với một chút quyết tâm.
Để minh họa nguyên tắc này với mức cao của All Ordinaries Index vào năm 1994, tôi sẽ xem xét mối
quan hệ giữa mức thấp và mức cao chính.
Năm 1987 là mức cao nhất - ngày của mức cao nhất là ngày 21 tháng 9 năm 1987.
Năm 1987 là một mức thấp lớn - ngày của mức thấp nhất là ngày 11 tháng 11 năm 1987.

Năm 1991 là một mức thấp lớn - ngày của mức thấp nhất là ngày 17 tháng 1 năm 1991.
Ngày mức cao năm 1994 là ngày 3 tháng 2 năm 1994.
Thời gian từ mức thấp năm 1987 đến mức thấp nhất năm 1991 là 1148 độ - thời gian từ mức cao nhất năm
1987 đến mức cao nhất năm 1994 là 2296 độ. Chính xác là 2.000 lần.
Thời gian tính theo ngày là từ 1163 đến 2327,1 ngày trên 2.000.
Việc tiếp tục các ví dụ này ở giai đoạn này không có mục đích gì, điều quan trọng hơn là tôi phải đặt nền
tảng cho bạn, vì vậy bạn sẽ đánh giá cao tầm quan trọng của các quan sát tại thời điểm chúng xảy ra.
Những gì tôi hy vọng tôi đã chỉ ra cho đến nay là hai điều:
1. Phạm vi giá trong xu hướng là quan trọng để theo dõi.
2. Mối quan hệ thời gian giữa các thay đổi của xu hướng là quan trọng.
Mỗi loại có thể được xác định bằng Quy tắc Tỷ lệ.
W.D. Gann
Để hoàn thành phần giới thiệu này về PHÂN TÍCH THỜI GIAN & GIÁ, sẽ là khôn ngoan nếu đề cập đến
W.D. Gann một lần nữa.

W.D. Gann tin rằng GIÁ & THỜI GIAN có thể liên quan đến nhau, tức là THỜI GIAN có thể được so
sánh với GIÁ và GIÁ có thể được so sánh với THỜI GIAN.
Gann gọi kỹ thuật này là bình phương thời gian với giá và giá với thời gian.
Đối với hầu hết các thị trường, điều đó là không thể thực hiện được nhưng có một ví dụ điển hình về
nguyên tắc này ở mức cao nhất năm 1994 trên All Ordinaries Index.
Tiến hành phân tích thời gian và giá
Có thể nói là tốn ít thời gian nhất, trong nhiều năm tôi đã vật lộn với nhiều cách để tìm ra thông tin tôi cần
biết.
Cuối cùng, tôi đã tạo ra một gói phân tích về thiết kế của riêng mình, cho phép tôi kiểm tra và chứng minh
các nguyên tắc mà tôi nắm giữ là đúng.
Yêu cầu của tôi đối với PHÂN TÍCH THỜI GIAN & GIÁ CẢ chỉ cần những ngày và mức giá quan trọng
mà những thay đổi trong xu hướng có tính chất giao dịch đã xảy ra.
Đối với điều này, tôi đã tạo ra một hệ thống BIỂU ĐỒ SWING đơn giản. Biểu đồ swing có thể được tạo ở
mức nhỏ, trung hạn hoặc chính.
Biểu đồ swing cũng giúp loại bỏ tiếng ồn hàng ngày khỏi phân tích của tôi và giữ cho tâm trí của tôi theo
đúng xu hướng chính.

Hầu hết các ví dụ sau đây về phân tích THỜI GIAN và GIÁ sẽ được chứng minh bằng phần mềm cá nhân
CYCLETRADER của tôi. Các quy trình mà tôi đã phát triển sẽ tự động hóa quá trình khám phá mà một
nhà giao dịch cần để tâm vào công việc. Thật không hay nếu bạn phát hiện ra 3 tuần sau một sự thay đổi
lớn trong xu hướng có thể ảnh hưởng đến quan điểm của bạn về thị trường.
Mỗi nhà giao dịch cần thông tin kỹ thuật đến từng phút nếu anh ta muốn kiểm soát cảm xúc của mình và
di chuyển theo sự lên xuống của người mua và người bán.
Một người thợ chỉ có thể giỏi với những công cụ của anh ta, nếu bạn có những công cụ phù hợp, thông tin
phù hợp về chủ đề trong tầm tay và kiến thức thấu đáo về những gì bạn đang làm, thì mọi thứ đều trở nên
dễ dàng.
Tôi khuyên bạn nên xem xét CYCLETRADER một cách nghiêm túc nếu muốn vượt trội trong việc hiểu
rõ mối quan hệ THỜI GIAN & GIÁ mãi mãi diễn ra trên tất cả các thị trường.

Tôi cũng là tác giả của 2 cuốn sách khác.
Hình học thị trường [c] 1989
Hình học thị trường II [c] 1993
Chúng bao gồm công việc nghiên cứu ban đầu của tôi về phương pháp luận của Elliott và Gann cũng như
suy nghĩ của tôi về cách thực hiện một kế hoạch giao dịch dựa trên phân tích kỹ thuật về thời gian, giá, mô
hình& chỉ báo xác nhận xu hướng.
3 Kỹ thuật đo lường giá
Đo lường mối quan hệ tỷ lệ thuận giữa các xu hướng thị trường (thị trường cao nhất đến thấp nhất / và
hoặc / từ thấp đến cao) là cách tốt nhất để bắt đầu với PHÂN TÍCH GIÁ bằng cách sử dụng nhận dạng
mẫu hình học.
Các mối quan hệ sẽ hình thành theo nhiều cách khác nhau
1. Các mối quan hệ trực tiếp.
2. Các mối quan hệ đường chéo.
3. Các mối quan hệ xen kẽ.
Trong mỗi trường hợp, chúng tôi sẽ so sánh tăng giá và giảm giá theo tỷ lệ với nhau. Các tỷ lệ trong hình
vuông, hình lập phương hoặc hình tam giác. Đôi khi các mối quan hệ có thể được xác định là liên quan
đến vòng kết nối.

Mối quan hệ giá động
Các sơ đồ sau đây là hướng dẫn cách các MỐI QUAN HỆ TỶ LỆ hình thành trong xu hướng thị trường.
Mỗi chuyển động của thị trường trong tương lai đang xác định mối quan hệ giá cả với quá khứ. Đôi khi
mối quan hệ sẽ liên quan theo đơn vị giá, những lần khác mối quan hệ sẽ liên quan theo phần trăm thay
đổi. Khi cả hai liên kết này đều không rõ ràng thì sẽ có mối quan hệ giữa RUNG ĐỘNG. Chúng ta sẽ thảo
luận về hình thức phân tích giá / thời gian này ở phần sau.

R.N ELLIOTT khẳng định trong lý thuyết của mình, "Tất cả các sóng có mức độ tương tự sẽ liên quan đến
biên độ GIÁ".
1. ĐƠN VỊ GIÁ
2. PHẦN TRĂM THAY ĐỔI
Trong bất kỳ xu hướng hoàn thiện nào, cần rõ ràng rằng GIÁ có liên quan với ít nhất 2 phương pháp so
sánh khác nhau.
Mối quan hệ giá trực tiếp
Những điều này thường được gọi là giá THOÁI LUI. Đây là nơi đầu tiên để bắt đầu, chủ yếu là vì đây là
phần giới thiệu đầu tiên mà bất kỳ người đọc biểu đồ nào có được để phân tích giá.
Kể từ khi tôi có thể nhớ bất kỳ nhà phân tích kỹ thuật nào, tôi đã từng gặp, biết về sự thoái lui của giá.
Phần lớn kiến thức của họ chỉ giới hạn trong các mối quan hệ đơn giản như 38,2%, 50% & 61,8%.
Ví dụ: nếu một thị trường tăng trong xu hướng tăng 100 điểm, sau đó đảo ngược xu hướng và tìm thấy
mức hỗ trợ 50 điểm dưới mức cao thì nó sẽ thực hiện một mức thoái lui 50%.
Thật không may đối với hầu hết các nhà giao dịch và nhà phân tích, những người có kiến thức hạn chế về
sự thoái lui của giá, tín hiệu cho sự đảo ngược xu hướng phụ thuộc vào nhiều yếu tố khác. Đây là hình học
mở ra của giá cả và thời gian. Các nhà phân tích giao dịch mức thoái lui 50% mà không có bất kỳ kiến
thức nào khác sẽ mất tiền trên thị trường 8/10 lần.

Nếu bạn đã được dạy, để mong đợi sự đảo ngược xu hướng ở mức thoái lui 50% của lần di chuyển trước
đó, bạn sẽ nhận thức được rằng các giao dịch được thực hiện ở các mức này có xác suất thành công 20%.
Đôi khi chúng hoạt động trong vài ngày nhưng sau đó thị trường tiếp tục và phá vỡ mức hỗ trợ 50%.
Mối quan hệ giá theo đường chéo
Các loại quan hệ giá này là chiều thứ 3 trong bối cảnh chuyển động của thị trường.
Sẽ thật tuyệt nếu các tỷ lệ duy nhất là 0.382, 0.500 và 0.618, 1.000, 1.618, 2.000 nhưng đây không phải là
trường hợp trong thế giới thực!
Tuy nhiên, các tỷ lệ trên báo hiệu sự thay đổi trong xu hướng 33,3% thời gian.
Thị trường là một vòng xoáy hoạt động liên tục. Mối quan hệ giá giữa các mức cao và mức thấp đáng kể
dao động từ một loạt các tỷ lệ khác.
Cách tốt nhất để xác nhận giá là với hai hoặc nhiều xác nhận. Cũng như với sự kết hợp của phân tích CHU
KỲ THỜI GIAN.
Khi hợp đồng Sở giao dịch kỳ hạn Sydney cho Chỉ số giá cổ phiếu - Hợp đồng tương lai để bảo hiểm rủi
ro cho All Ordinaries Index- đạt mức cao vào ngày 7 tháng 8 năm 1995 ở mức 2199, các mối quan hệ giá
cả đang hoạt động bên trong cũng như bên ngoài.
Một tín hiệu như thế này xác nhận mức thoái lui 0.707 của thị trường Gấu 1994 là quan trọng.

Mối quan hệ giá thay thế
Các loại quan hệ giá này cũng là chiều thứ 3 trong bối cảnh thị trường chuyển động.
Khi hết thời gian, giá sẽ được xác nhận.
Ngày 17 tháng 7 năm 1996 Sydney Share Price Index đạt mức thấp nhất là 2086 vào một thời điểm rất
mạnh.
Số điểm giảm từ mức cao nhất trước đó trong thị trường tăng giá từ năm 1994 là 50% (288) trong tổng số
điểm giảm trong thị trường giá xuống năm 1994 (575).
Ngẫu nhiên cả hai giá trị đều nằm trên hình vuông Gann là 144.
144, 288,432, 576, 720, 864, 1008, 1152, 1296, 1440
Đây là hành vi ấn tượng đối với một thị trường được hầu hết những người tôi gặp bên ngoài giới kỹ thuật
coi là "ngẫu nhiên".
Đôi khi các con số trong phạm vi giá có một ý nghĩa đặc biệt đối với một số thị trường nhất định. Theo
như thị trường này có liên quan, "hình vuông" 144 xuất hiện và xuất hiện lại hết lần này đến lần khác.
Các số thường lặp lại khác là 72, 90, 180, 216, 224, 256, 512.

Thời gian xác nhận hành động giá
Trong Hình 3.05, mối quan hệ giá cả hoàn hảo đã đạt được ngay trên một số tỷ lệ chu kỳ thời gian quan
trọng. Hình 3.06 và 3.07 cho thấy thời gian tồn tại lâu dài của khu vực ngày 17 tháng 7 năm 1996.

Phần trăm thay đổi thành giá
Tỷ lệ phần trăm thay đổi giá giữa đỉnh và đáy của thị trường thường có thể là một chỉ báo kỹ thuật hữu ích
rằng có một lệnh trong các mô hình đang diễn ra.
GANN tuyên bố trong lời dạy của mình rằng hỗ trợ và kháng cự giá xảy ra tự nhiên ở các mức liên quan
đến các tỷ lệ quan trọng mà chúng ta đang sử dụng cho các tính toán thời gian và giá động.
Ví dụ: tăng 100% giá trị trong một xu hướng dài hạn sẽ là một mức kháng cự mạnh. Ngược lại, sự sụt
giảm 50% giá trị sẽ tạo ra một mức hỗ trợ mạnh mẽ. Xem W.D. Gann 10-9 nơi Chỉ số ASX-All
Ordinaries tìm thấy hỗ trợ vào năm 1987 sau khi giá trị sụt giảm 50%.
Các mức mở rộng phổ biến về giá trị là 25%, 33,3%, 38,2%, 50%, 61,8% và 66,7% có thể được tìm thấy ở
hầu hết các thị trường. Thị trường tiền tệ có xu hướng hoạt động để tính theo tỷ lệ phần trăm lãi hoặc lỗ
trong các xu hướng chính.
Tăng 100% từ 1991 đến 1994 - SPI
Mức tăng trên SFE-Sydney Share Price Index giữa mức thấp nhất năm 1991 là 1184 và mức cao nhất năm
1994 là 2368 là mức tăng giá trị chính xác là 100%.

Các mối quan hệ thay đổi phần trăm động
Tỷ lệ phần trăm thay đổi có thể được sử dụng để kiểm tra các mối quan hệ giá động theo các xu hướng có
mức độ tương tự, theo cách thức giống như đơn vị giá.
Thường thì khi không tìm được mối quan hệ theo đơn vị giá, câu trả lời nằm trong mối quan hệ phần trăm
thay đổi.
Tỷ lệ phần trăm thay đổi là yếu tố thứ ba của giá cả.

Cho dù giá hàng hóa, cổ phiếu, chỉ số hoặc tiền tệ được yết giá theo cách nào thường sẽ ảnh hưởng đến
cách hình học mở ra.
Ví dụ: một ví dụ cũ từ cuốn sách thứ hai của tôi Hình học thị trường II xuất hiện trong tâm trí tôi khi hợp
đồng Liên tục tháng đầu tiên của IMM Deutsche Mark đã tạo ra mức tăng phần trăm hình học hoàn hảo và
giảm theo ba mức độ chính. Xem Hình 3.10.
Mức thấp 58.55 (920320) cũng là mức thoái lui 61,8% của giá trong 38,2% thời gian. Tôi nhớ rất rõ vì tôi
đã dự đoán trước rất tốt, bạn có thể xác minh điều đó với Larry Pesavento.
Hình học của giá
Sử dụng tất cả các công cụ mọi lúc. CycleTrader làm cho việc thẩm vấn các mối quan hệ giá trở nên
nhanh chóng và đơn giản.

Dù theo cách nào thì mối quan hệ giá cả diễn ra có thể khó dự đoán trước - chu kỳ thời gian sẽ là yếu tố
quyết định để xác nhận tính hợp lệ của chúng.
4 Kỹ thuật đo thời gian
Việc đo lường các mối quan hệ tỷ lệ giữa các xu hướng thị trường (thị trường từ mức cao nhất đến mức
thấp nhất, và / hoặc mức thấp đến mức cao nhất, hoặc mức thấp với mức thấp nhất hoặc mức cao với mức
cao) không khác với cách tiếp cận mà tôi sử dụng để phân tích tỷ lệ giá cả.
Thời gian là một phép tính đơn giản hơn để theo dõi so với giá cả và là công cụ quan trọng hơn.
Mối quan hệ của thời gian trôi qua trong các xu hướng sẽ hình thành theo một trong 3 cách
1. Các chu kỳ xen kẽ.
2. Các chu kỳ trực tiếp.
3. Các chu kỳ bên trong.
Nếu bạn thực hiện một nghiên cứu về bất kỳ thị trường giao dịch tự do nào, bạn sẽ có thể xác định tỷ lệ
thời gian giữa các xu hướng ở mức độ tương tự. Tôi sẽ trình bày một số ví dụ tôi đã thấy trong nhiều năm
để cho bạn thấy chúng đơn giản như thế nào để xác định.
Ngày và giá chính xác, tại mỗi thay đổi quan trọng trong xu hướng, đều được ghi lại trong tệp swing nên
mọi phép tính liên quan đến thời gian đều chính xác.

Chu kỳ thời gian trực tiếp
Chu kỳ thời gian có thể được đo bằng ngày dương lịch hoặc độ mặt trời. Tôi sử dụng cả hai nhưng thích
độ mặt trời hơn vì độ mặt trời phản ánh các chu kỳ tự nhiên của vũ trụ.
Độ Mặt Trời là sự phân chia 360 độ trong vòng tròn 1 năm. Đường elip của Trái đất quay quanh Mặt trời
làm cho mối quan hệ giữa độ và ngày tăng và chậm lại.

Chu kỳ thời gian nội bộ (bên trong)
Lý do mà nhiều nhà phân tích sử dụng các kỹ thuật chu kỳ thời gian tiêu chuẩn không nhận ra sự đơn giản
về hình dạng của các mối quan hệ thời gian giữa mức cao nhất và mức thấp nhất của thị trường là do chiều
thứ ba đang hoạt động.

Để đơn giản hóa việc giải thích, bạn phải tưởng tượng các chu kỳ thị trường đang hoạt động dọc theo một
hình học xoắn ốc hoặc một hình vuông điều hòa. Nếu bạn nghiên cứu về quy luật của tỷ lệ (canon of
proportion), bạn sẽ thấy mỗi chuỗi có thể liên hệ với nhau như thế nào.
Nếu sinh viên xem xét các mối quan hệ trực tiếp, luân phiên và chu kỳ nội bộ thì có thể dự đoán thời điểm
quan trọng tiếp theo trong thời gian mà xu hướng thị trường sẽ đảo ngược xu hướng.
Vào ngày 3 tháng 2 năm 1994, thị trường Cổ phiếu Úc đã có một sự thay đổi lớn về xu hướng. Nếu bạn
nghiên cứu ba biểu đồ tiếp theo, bạn sẽ thấy độ chính xác của các chu kỳ thời gian được bình phương.
Cũng xem Hình 2.04, phần 2-5, phần trên cùng này được hiển thị trên biểu đồ thanh hàng tuần.

Hình học thời gian
Tôi muốn chỉ ra một điều đơn giản mà mọi nhà phân tích nên biết về việc xác định sức mạnh của các
phương sai chu kỳ thời gian; Các tỷ lệ quan trọng trong tương lai nên có một số lịch sử về độ tin cậy dựa
trên hiệu suất trong quá khứ.
Mọi thị trường đều nên để lại dấu ấn để chúng ta hợp tác.
Nếu bạn nhìn vào mối quan hệ chu kỳ thời gian bên trong (2.00) trong Hình 4.04 đạt đỉnh ở mức cao nhất
năm 1994, thì đây có thể chỉ là một sự kiện ngẫu nhiên. Thực tế là nó không được chứng minh bằng mối
quan hệ tỷ lệ với mức thấp chính trước đó, tức là mức thấp năm 1992. Từ mức cao năm 1987 đến mức
thấp nhất năm 1992, mối quan hệ giữa chu kỳ thời gian với chu kỳ thấp / thấp 1987-1991 là 1.618, xem
Hình 4.07. Trước mối quan hệ này, một vài mức cao và thấp quan trọng khác theo tỷ lệ hình học.
Khi bạn phát hiện ra một chu kỳ trong công việc, bạn nên luôn lưu ý đến tỷ lệ quan trọng tiếp theo trong
chuỗi tỷ lệ của chúng tôi, điều này sẽ giúp bạn chuẩn bị cho những thay đổi có thể xảy ra trong tương lai
về ngày xu hướng. Khi ngày đến gần, thị trường sẽ chứng minh bằng hoạt động của chính nó nếu ngày đó
có quan trọng đối với chúng ta hay không.
Ví dụ, "tỷ lệ" tiếp theo trong chuỗi này sẽ gấp 2.618 lần phạm vi thời gian 1987-1991 về phía trước so với
mức cao năm 1987. Ngày này là ngày 24 tháng 1 năm 1996. Chỉ có một mức độ nhỏ xảy ra vào ngày này.

Bạn thực sự có thể học được từ kịch bản từ thấp đến thấp này được dự báo từ mức cao năm 1987 và tỷ lệ
phóng chiếu là:
1987 thấp - 1992 thấp 1806 độ về phía trước so với mức cao 1987
1.618 2922 độ Ngày 2 tháng 11 năm 1995 Thấp trung bình
2.000 3612 độ ngày 2 tháng 10 năm 1997 ?
Nếu bạn nhìn vào Hình 4.06 và chiếu "hình vuông" thời gian tiếp theo, gấp 4 lần 366, từ mức thấp năm
1991. Ngày là ngày 9 tháng 2 năm 1995. Ngày chính xác mà thị trường chạm đáy, xem Hình 4.01.
Cũng "hình vuông" này, gấp 6 lần 366, từ mức thấp nhất năm 1991 rơi vào ngày 19 tháng 2 năm 1997.
Ngày này trùng với 1 lần thời gian từ mức thấp nhất năm 1991 đến mức cao nhất năm 1994 được dự đoán.
"Hình vuông" của 2 lần 366, từ mức thấp 950209 cũng rơi vào đồng bộ.
Tại thời điểm này, thị trường đã đảo ngược xu hướng chính xác vào ngày 19 tháng 2 năm 1997 bằng
Trung độ.
Các công cụ đo thời gian mà tôi đã trình bày trong chương này, là những công cụ mạnh nhất mà tôi biết để
phát hiện sự thay đổi trong xu hướng.
Có những công cụ phụ trợ khác mà tôi đã đề cập trong hai cuốn sách trước của mình.

Tôi sẽ lạc đề một lúc vì tôi cần gây ấn tượng với bạn về tầm quan trọng của thông tin tôi vừa truyền đạt.
Tôi đã dành 15 năm và hàng nghìn giờ để nghiên cứu, lập trình và thử nghiệm nhiều loại thị trường. Tôi tự
hài lòng rằng những công cụ này sẽ hoạt động trong bất kỳ thị trường giao dịch tự do nào. Trong nhiều
năm, tôi đã công khai thực hiện nhiều lời kêu gọi thị trường vào ngày hoặc ngày sau khi thị trường ở mức
quan trọng cao hoặc thấp. Tôi đã đúng nhiều lần hơn sai. Hệ thống niềm tin của tôi vào phương pháp luận
này được điều chỉnh bởi vì tôi đã làm việc chăm chỉ. Của bạn cũng có thể như vậy nếu bạn cũng làm công
việc.
Một trong những lời kêu gọi thị trường thái quá nhất mà tôi đã thực hiện trước công chúng, là tại một cuộc
họp của các nhà phân tích kỹ thuật vào đêm thấp nhất năm 1987 trên Thị trường Cổ phiếu Úc, đó là thứ
Tư ngày 11 tháng 11 năm 1987 và thị trường đã đóng cửa ở mức thấp nhất trong ngày. . Ngày hôm đó, chỉ
số thị trường đã đạt mức chỉ hơn 50% (50,3) so với mức cao nhất mọi thời đại vào ngày 21 tháng 9 năm
1987 và hoàn thành mức thoái lui 61,8% (62,2) của tất cả các mức tăng từ năm 1982, giảm 1163 điểm.
trong 51 ngày, từ mức cao nhất là 2312. Sự sụt giảm ân sủng trên thị trường này nhanh chóng và tàn khốc
và đã bắt 90% các nhà giao dịch mà tôi biết vào thời điểm đó. Tôi đã mua một số cổ phiếu blue chip vào
ngày hôm đó và nhà môi giới Alan Balding của tôi từ Prudential Bache đã có mặt tại cuộc họp để xác
nhận điều đó.
Tất cả mọi người trong phòng, khoảng 30 người, đều rơi vào trạng thái sốc khi tôi nói, "Hôm nay thị
trường đã chạm đáy, nếu không, bạn có thể đến chỗ tôi vào tuần tới và bạn sẽ tìm thấy giấy tờ, máy tính
và mọi thứ của tôi. Tôi đã làm việc trên đường phố trong 5 năm qua, bởi vì tôi sẽ thay đổi nghề nghiệp của
mình! "
Tôi phải thừa nhận rằng tôi hoàn toàn nghiêm túc vào thời điểm đó, may mắn cho tôi là tôi đã đúng vì tôi
thực sự thích dạy mọi người về những phương pháp này kể từ đó.
Gần đây hơn, trước 45 thành viên ATAA, vào ngày 18 tháng 4 năm 1995, tôi đã dự đoán đỉnh của Yên
Nhật / USS vào ngày hôm sau. Đỉnh được thực hiện vào ngày 19 như dự báo. Sau đó, ở Malaysia, tôi là
diễn giả tại HỘI NGHỊ PHÂN TÍCH KỸ THUẬT THẾ GIỚI lần thứ nhất vào cuối tuần ngày 1-2 tháng 7
năm 1995. Tại bảng giờ ăn trưa, trước 250 người, tôi đã cảnh báo mọi người không nên mua đồng Yên vì
nó đang ở thị trường gấu lớn. Nó chưa bao giờ giao dịch cao hơn giá hôm thứ Sáu và kể từ đó đã giảm hơn
25% giá trị.
Một tháng trước khi thị trường cổ phiếu sụp đổ năm 1987, một trong những nhà môi giới lớn, McCaughan
Dyson ở Melbourne, đã đàm phán với tôi để đến làm việc với họ như một phần của nhóm nghiên cứu đầu
tư chiến lược. Tôi đã từ chối đi sau vài tuần đàm phán và ăn trưa trong phòng họp. Vấn đề đối với tôi là,
tôi liên tục nói với họ rằng chúng tôi đang ở rất gần với sự suy thoái nghiêm trọng của thị trường.
Tôi đã khuyến nghị họ nên cảnh báo khách hàng của họ để bắt đầu bảo hiểm rủi ro, tôi thậm chí còn viết
nó bằng văn bản. Khi tôi nhận ra họ không muốn biết, tôi quyết định không thể làm việc với bất kỳ ai
không tôn trọng công việc của tôi, họ chỉ muốn tôi như một người đứng đầu.
Tôi đã rất hài lòng khi nói với họ rằng "Tôi đã nói với bạn như vậy" khi thị trường tăng trưởng mạnh.
Một điều quan tâm khác mà tôi phải đề cập liên quan đến thời điểm dẫn đến sự sụp đổ của thị trường cổ
phiếu vào tháng 10 năm 1987. Một nhà môi giới hợp đồng tương lai nổi tiếng ở Melbourne đã tổ chức một
cuộc thi giao dịch hợp đồng tương lai bắt đầu vào đầu tháng 9 năm 1987.

Cuộc thi dành cho giao dịch thời gian thực trên tài khoản của chính bạn và rõ ràng được thiết kế để tăng
hoa hồng môi giới và cơ sở khách hàng của họ. Bạn phải trả $ 1000 để tham gia và tất cả phí tham dự đã
được phân phát như một giải thưởng.
Tất cả những người có tiếng tăm trong ngành đều được mời tham gia. Trên thực tế, họ thậm chí đã làm
một thỏa thuận đặc biệt với tôi để tôi chơi trò chơi. Họ đã đồng ý và đã hoàn trả cho tôi một phần trăm phí
môi giới của tôi sau sự kiện này, vì tôi sẽ không trả tỷ lệ cạnh tranh, ngoại trừ mục đích của cuộc thi.
Theo ước tính tốt nhất của tôi, có khoảng 55 điểm vào lệnh cho cá nhân và công ty.
Kết quả dựa trên phần trăm lợi nhuận so với giá trị ban đầu của vốn chủ sở hữu tài khoản của bạn. Kết quả
của các nhà lãnh đạo được công bố vào thứ Sáu hàng tuần trên Financial Review, tờ báo tài chính hàng
ngày của chúng tôi.
Không có thời điểm nào còn hơn 5 tên nhà giao dịch có% tăng tích cực trong danh sách được công bố vào
thứ Sáu hàng tuần.
Tôi hỏi người môi giới tại sao họ chỉ công bố kết quả tích cực, và anh ta nói, "Chúng tôi không muốn làm
khó ai cả".
Bạn có thể tưởng tượng tại sao, nó sẽ rất tệ cho việc kinh doanh!
Sau khi thị phần sụp đổ, sự cạnh tranh đã bị cắt ngắn, kết quả cuối cùng là 4 hoặc 5 người có lãi. Tôi đứng
thứ 4 hoặc 5 với mức tăng 50% vốn chủ sở hữu trong tài khoản của mình trong 8-9 tuần giao dịch. Nó tính
toán lợi nhuận hàng năm vượt quá 400%.
Gần đây hơn, tôi đã tinh chỉnh các công cụ của mình thành chỉ những công cụ mà tôi đang chỉ cho bạn
trong sách hướng dẫn này. Nếu tất cả những gì bạn làm trong tương lai là theo dõi thị trường và theo dõi
các mô hình và chu kỳ đang diễn ra, bạn sẽ luôn sẵn sàng cho những thay đổi có thể xảy ra trong xu
hướng.
Thế giới phân tích kỹ thuật đã thu hút rất nhiều lang băm vào hàng ngũ của nó. Nhiều người tuyên bố có
"Chén Thánh" để bán bạn. Tôi có thể nói với bạn từ kinh nghiệm, không có "Chén Thánh" nhưng nếu có,
những kỹ thuật tôi đang dạy bạn sẽ là kỹ thuật gần nhất mà bạn có thể tiếp cận được.
CÁC CHU KỲ THỜI GIAN hình thành ở mọi thị trường, các chu kỳ là đặc biệt đối với thị trường đó hoặc
thị trường phức tạp, chúng không phải là một số giá trị thời gian tiêu chuẩn như 13 tuần, 26 tuần, 38 tuần
hoặc 52 tuần. Họ năng động và sẽ tiếp tục lặp lại chính mình hết lần này đến lần khác.
Hãy nghiên cứu cẩn thận từng thị trường phức tạp mà bạn sẽ giao dịch và xem liệu bạn có thể khám phá ra
các chu kỳ thời gian chính được ngụy trang cẩn thận bên trong hay không.
Một khi bạn tìm thấy chìa khóa, tương lai sẽ có vẻ dễ dàng đến mức bạn sẽ không tin được.
5 Phân tích rung động
[C] 1986 Bryce Gilmore
Rung động hoặc Phân tích không gian nếu bạn thích là một phái sinh của cả THỜI GIAN và GIÁ.
Do đó, độ rung động của một phạm vi được tính:

Số lượng đơn vị giá từ thấp - cao / theo số ngày hoặc độ
Ví dụ: nếu một xu hướng bắt đầu ở mức 2086 và kết thúc ở mức 2520, nó sẽ tăng 434 đơn vị giá.
Nếu thời gian từ mức thấp đến mức cao mất 217 ngày thì chúng ta có thể tính Rung động là:
Giá = 434 Thời gian = 217
Rung động = 434 chia cho 217 = 2 đơn vị mỗi ngày
Phân tích rung động
Liên quan đến việc so sánh sự thay đổi của thị trường riêng lẻ trong các mức xu hướng cho các mối quan
hệ hình học trong không gian.
Nếu người ta không thể xác định mối quan hệ hình học trực tiếp giữa các đơn vị giá hoặc đơn vị thời gian
thì sự kết hợp của cả hai là hiển nhiên.
Các mối quan hệ có thể hình thành theo những cách tương tự như cách chúng ta so sánh các mối quan hệ
Giá hoặc Thời gian.
Điều chỉnh thị trường
Đôi khi trong một sự điều chỉnh thị trường, mức giá nơi bắt đầu đảo chiều và quay trở lại xu hướng trước
đó không rơi vào tỷ lệ thoái lui của quy luật thiêng liêng.

Ví dụ này sẽ giải thích khái niệm Rung động trong điều chỉnh thị trường.
Mức thấp nhất của ASX All Ordinaries vào ngày 3 tháng 4 năm 1997 đã phá vỡ ngay dưới mức thoái lui
giá 0.382 của thị trường tăng giá trước đó với mức độ tương tự. Tuy nhiên, hỗ trợ giá giảm chính xác trên
góc rung động 0.500 của dao động phạm vi trước đó, cho thấy mối quan hệ hình học giữa thời gian và giá.
Tỷ lệ rung động giữa các xu hướng thay thế có mức độ tương tự
Phương pháp này tương tự như kỹ thuật so sánh Thời gian hoặc Giá.
Hình học của Thời gian và Giá giữa các sóng có mức độ tương tự thường có thể được xác nhận theo cách
này. Kỹ thuật này cực kỳ hữu ích khi bạn nghi ngờ về mức độ thay đổi xu hướng dự kiến.
Một lần nữa tôi sẽ nhắc bạn, "Lý thuyết sóng Elliott phát biểu rằng," Tất cả các sóng có mức độ tương tự
sẽ liên quan đến cả thời gian và biên độ giá. " R.N. Elliott. "
Trong ví dụ này về mức cao ngày 3 tháng 7 năm 1997 trên Sydney Share Price Index, tốc độ mở rộng của
phạm vi 1994-1996 được nhân với 1.618. Góc rung động 1.618 giao với mức cao ngày 3 tháng 7 khi rút ra
khỏi mức thấp nhất ngày 17 tháng 7 năm 1996. Ngoài ra, góc rung 0,707 giao với mức thấp điều chỉnh
3.1997 tháng 4.
Chính vì kiến thức này mà tôi đặt tên cho hai cuốn sách trước đây của mình là HÌNH HỌC THỊ
TRƯỜNG.

Khi nói đến việc xác định các đỉnh và đáy của thị trường RUNG ĐỘNG sẽ làm sáng tỏ bức tranh nếu các
tín hiệu Thời gian và Giá có vẻ hơi mơ hồ.
Các mô hình phóng chiếu rung động

Lưu ý cách góc của phạm vi lxl giao với ngày 3 tháng 7, cao ở mức độ bằng nhau được chiếu từ mức thấp
3 tháng 4. Đây là thời gian hình học và bình phương giá.

Trình tự rung động trong hiệu chỉnh
Trong thời gian diễn ra thị trường tăng giá từ năm 1994 đến năm 1996, tôi đã quan sát chuỗi tỷ lệ sau đây
giữa những lần tăng và điều chỉnh. Lần điều chỉnh đầu tiên kết thúc trên góc 0.382 của tăng giá, lần thứ 2
trên góc 0.486 của tăng giá và lần thứ 3 trên góc 0,618 của tăng giá.
Các hiệu chỉnh thường sẽ kết thúc trên các góc được vẽ ở các tỷ lệ hình học nghiêm ngặt của phần trước.
Khi hết thời gian (trên một vùng áp suất) luôn luôn xem xét các mối quan hệ dao động động để xác nhận
thời gian và bình phương giá.
Các đợt điều chỉnh thường sẽ kết thúc ở các mức thoái lui của giá cũng như các góc rung động trực tiếp
50% thời gian. Những lần khác chúng sẽ dao động giữa giá và độ rung.
Sử dụng tất cả các công cụ của bạn mọi lúc và bạn sẽ được thưởng. Khi nghi ngờ theo xu hướng!
Hãy luôn nhớ rằng, sự thật nằm trong trải nghiệm! Các mối quan hệ hình học của thời gian và giá cả giữa
các làn sóng đang bùng phát trên bất kỳ thị trường nào đã đứng trước thử thách của thời gian và sẽ tiếp tục
như vậy trong tương lai. Hãy là một người tin tưởng và kiếm lợi nhuận từ kiến thức này.

Nếu bạn xem lại Hình 5.07, 3 mức thấp điều chỉnh cũng liên quan động đến góc rung động của phạm vi
chính trước đó (thị trường gấu 1994) là lx 0.382.

Theo Gann, thị trường gấu từ 940203 cao 2368 đến 941123 thấp 1793 giá bình phương trong thời gian,
575 điểm trong 287 độ, 2 điểm mỗi độ. Tốc độ rung chính xác như vậy xảy ra theo thời gian, tức là., 1 đến
1, 2 đến 1, 3 đến 1, v.v., nhưng tôi sẽ không tính nó xảy ra thường xuyên, tôi chỉ chấp nhận nó khi mọi thứ
khác lên.
Tỷ lệ biểu đồ rất quan trọng đối với góc nhìn trực quan
Để đo lường và tính toán RUNG ĐỘNG, yêu cầu thành phần của THỜI GIAN phải được chia tỷ lệ theo
NGÀY LỊCH hoặc ĐỘ MẶT TRỜI.
Tính toán ngày giao dịch không có giá trị trong tính toán thời gian vì chỉ riêng biểu đồ ngày giao dịch bị
hỏng do các ngày cuối tuần và ngày lễ.
Khi nó hợp thành - thời gian là thời gian - thời gian không có bất kỳ khoảng cách nào - thời gian là điều
quan trọng cho dù thị trường có mở cửa hay không. Giá sẽ điều chỉnh theo thời gian khi thị trường mở
cửa.
6 Các mô hình biểu đồ mà tôi theo dõi
Lần giới thiệu nghiêm túc đầu tiên của tôi về biểu đồ là thông qua nhà môi giới của tôi vào đầu năm 1981.
Tôi bắt đầu bằng cách đăng ký dịch vụ biểu đồ hàng tuần. Ban đầu, chuyên môn kỹ thuật của tôi chỉ giới
hạn trong việc vẽ các đường xu hướng trên biểu đồ để xác định các mức hỗ trợ và kháng cự. Thời gian trôi
qua, tôi được giới thiệu về ý tưởng hình thành các mô hình biểu đồ thông thường trên nhiều thị trường mà
tôi đang giao dịch. Tôi không mất nhiều thời gian để nhận ra giá trị dự đoán của MÔ HÌNH được hình
thành trên biểu đồ của tôi.
Hiểu được ý nghĩa của các mô hình biểu đồ sẽ luôn mang lại lợi ích cho nhà giao dịch kỹ thuật. Nó cung
cấp cho bạn lợi thế khi bạn cần đưa ra quyết định dựa trên phân tích thời gian và giá.
PHÂN TÍCH MÔ HÌNH rất quan trọng để xác định sức mạnh của bất kỳ xu hướng thị trường nào.
Tôi theo dõi giá THỊ TRƯỜNG TIỀN MẶT so với HỢP ĐỒNG TƯƠNG LAI.

Một trong những xác nhận tốt nhất về sức mạnh của xu hướng, ở đỉnh hoặc đáy trên thị trường, là so sánh
hành động giá thị trường TIỀN MẶT so với TƯƠNG LAI để có sự PHÂN KỲ về giá.
Tôi thường ngạc nhiên khi gặp các nhà phân tích dày dạn kinh nghiệm và họ không làm điều này. Hình
6.01 là sự so sánh giữa ASX - All Ordinaries và Chỉ số giá cổ phiếu Sydney trong đợt điều chỉnh lớn vào
năm 1990 trong một chiến dịch tiếp tục giảm. Tình huống ngược lại có nhiều khả năng xảy ra trong một
chiến dịch tăng giá, tức là trong một chiến dịch tăng giá, Hợp đồng tương lai sẽ tạo ra mức cao mới và
Tiền mặt sẽ không xác nhận. Bạn sẽ nhận thấy trong suốt các phần trước, tôi có nhiều đỉnh và đáy kép trên
biểu đồ swing của mình. Tất cả những điều này chứng tỏ sự khác biệt giữa thị trường Hợp đồng tương lai
và Thị trường tiền mặt.
Sức mạnh thị trường
Một thực tiễn khác mà người ta có thể sử dụng để theo dõi sức mạnh cơ bản của thị trường, đó là so sánh
các cổ phiếu hàng đầu với thị trường rộng lớn.
Ví dụ, Chỉ số Công nghiệp Dow Jones và Chỉ số Vận tải Dow Jones đã được Charles H. Dow sử dụng để
xây dựng Lý thuyết Dow của ông.
Nếu cả hai đều tạo mức cao mới, thị trường tổng thể sẽ tăng giá, nếu một chỉ số không tạo được mức cao
mới khi chỉ số kia coi đó là sự không xác nhận của xu hướng.
Gần đây, DJIA và S & P500 đã báo hiệu sự phân kỳ giảm giá trước khi sụp đổ vào tháng 10 năm 1997
như Hình 6.02 cho thấy.

Dấu hiệu đầu tiên của vấn đề là khi các đường trung bình động và Chỉ số Chuyển động Định hướng (DMI)
báo hiệu BÁN 7 ngày trước khi sụp đổ. Mô hình này là một bổ sung bổ sung cho các nhà phân tích sắc
sảo, bao gồm cả tôi.
Hoạt động giá hàng ngày (Phạm vi)
Hoạt động giao dịch hàng ngày, tức là, ngày giao dịch hiện tại thực tế liên quan như thế nào với ngày
trước đó hoặc vài ngày là một chỉ báo rất quan trọng về sức mạnh thị trường.
GIÁ mở cửa rất quan trọng trong mối quan hệ với giá đóng cửa mỗi ngày, đặc biệt là khi thị trường giao
dịch trong một phạm vi rộng.
Các nhà phân tích kỹ thuật có các tên đặc biệt cho các mô hình phạm vi hàng ngày, các tên chính là:
Reversal day (ngày đảo chiều)
Key reversal day (ngày đảo chiều chính)
Outside reversal day (ngày đảo chiều bên ngoài)
Island reversal days (ngày đảo chiều hòn đảo)
Inside day (ngày bên trong)
Exhaustion day (ngày kiệt sức)

Impulse day (ngày thúc đẩy)
Mối quan hệ của giá đóng cửa ngày hôm nay với giá đóng cửa của ngày hôm qua, giá mở cửa, giá cao và
thấp của ngày hôm nay thường có thể cảnh báo các nhà giao dịch về sự thay đổi nhu cầu của người mua
và người bán.
Mô hình ngày đảo chiều là một chỉ báo quan trọng khi chúng xảy ra trên một mức giá và múi giờ ở cực
điểm của xu hướng trung hạn. Chúng cũng rất quan trọng để xác định thời điểm hết hạn của một chuyển
động điều chỉnh.
Việc xác định một ngày đảo chiều có thể cảnh báo bạn sớm khi có sự thay đổi trong xu hướng nhỏ.
Ngày đảo chiều
Ngày đảo chiều là bất kỳ ngày nào mà thị trường tạo ra mức cao hoặc mức thấp mới trong xu hướng chính
và sau đó đóng cửa với mức tăng âm so với những ngày trước đó. Phạm vi giao dịch hàng ngày càng lớn
càng quan trọng.

Ngày đảo chiều bên ngoài
Trong tất cả các mô hình ngày đảo chiều, ngày đảo chiều bên ngoài là ngày quan trọng nhất trong một
chuyển động điều chỉnh. Phạm vi càng rộng trong ngày thì tín hiệu càng quan trọng.
Nếu mức cao hoặc mức thấp nhất trong ngày trùng với mức thoái lui chính xác của giá thì sự đảo ngược
xu hướng sẽ tiếp tục.
Ngày đảo chiều chính
Một ngày đảo chiều chính cho biết xu hướng thay đổi nếu mục tiêu giá đạt được ở mức cao hoặc thấp
trong ngày.
Hòn đảo đảo chiều
Không thường xuyên được nhìn thấy nhưng có thể xảy ra trong giai đoạn giảm giá của thị trường tăng
hoặc giảm. "Đảo" là phạm vi giá từ 1 đến 3 ngày, khoảng trống trên hoặc dưới phạm vi ngày trước đó sau
đó chênh lệch trở lại phạm vi đó, đảo ngược xu hướng.

Ngày kiệt sức
Mô hình ngày kiệt quệ thường xảy ra hơn là không thấy trong một thị trường rũ bỏ. Giá cả thường giảm
vượt quá giá trị hợp lý do hoảng loạn. Giá mở cửa sẽ giảm mạnh so với những ngày trước đó đóng cửa,
đây sẽ là mức thấp nhất trong ngày và thị trường sẽ tăng mạnh.
Nếu bạn hiểu các thành phần tạo nên MÔ HÌNH GIÁ HÀNG NGÀY, bạn có thể nhìn vào biểu đồ và đọc
giữa các đường, đặc biệt khi giao điểm thời gian và giá mạnh rơi vào mức cao hoặc thấp trong ngày.
Nến Nhật
Biểu đồ hình nến Nhật Bản có thể hữu ích khi xem xét các mô hình. DOJI có nghĩa là "Một mối nguy
hiểm bất ngờ". Doji được hình thành khi giá mở cửa và giá đóng cửa bằng nhau. Theo Steve Nison, doji
được đánh giá cao nhờ khả năng gọi là đỉnh thị trường.
Lý do cho những hàm ý tiêu cực là vì doji đại diện cho sự do dự giữa những người mua. Người mua cần
có niềm tin để duy trì một đợt tăng. Một doji sau một xu hướng tăng bền vững thể hiện sự bỏ trống của
người mua.
Doji bia mộ là một mô hình hàng ngày đặc biệt quan trọng cho sự đảo chiều trong xu hướng tăng.

Ba con quạ đen là một xác nhận tốt rằng phe gấu đang kiểm soát người mua. Quạ đen được hình thành khi
thị trường đóng cửa thấp hơn giá mở cửa. Ba ngày giảm liên tiếp với giá đóng cửa thấp hơn giá mở cửa
cho thấy xu hướng giảm.
Tôi thích cách nến Nhật nó làm cho mô hình rõ ràng hơn. Ngày ĐEN là ngày XUỐNG, ngày TRẮNG là
ngày TĂNG.
Có hơn 50 mẫu hình nến Nhật Bản được giải thích trong cuốn sách Kỹ thuật vẽ biểu đồ hình nến Nhật Bản
của Steve Nison, những lời giải thích rõ ràng và ngắn gọn, tôi khuyên bạn nên đọc nó.
Đường xu hướng - Mức cao và Mức thấp
Về cơ bản, tôi theo dõi vị trí của thị trường so với ĐƯỜNG XU HƯỚNG, Mức cao cũ và Mức thấp, tôi
theo dõi để đảm bảo rằng xu hướng tăng đang tiếp tục tạo ra mức thấp cao hơn hoặc thị trường giảm đang
tạo mức cao thấp hơn. Khi vi phạm đầu tiên xảy ra, tôi sẽ cảnh giác về sự thay đổi mức độ của xu hướng.
Người ta thường nói, '' Hỗ trợ cũ = mức kháng cự mới, Mức kháng cự cũ = mức hỗ trợ mới ". Với suy
nghĩ này, mỗi khi hoạt động giá vượt xuống dưới mức thấp cũ hoặc trên mức cao cũ thì sẽ có sức mạnh
trong chuyển động hiện tại.

Các mô hình tích lũy và phân phối
Trước khi có bất kỳ chuyển động tăng hoặc giảm mạnh nào, thường xuyên hơn không, thị trường sẽ giao
dịch trong một phạm vi trong khoảng thời gian từ 2 đến 6 tuần, đôi khi lâu hơn.
Các mô hình được hình thành trong một giai đoạn tích lũy hoặc phân phối có tên như:
 Hình tam giác

 Cờ
 Cờ hiệu
 Hình chữ nhật
Tôi muốn giới thiệu cuốn sách "Phân tích kỹ thuật về xu hướng chứng khoán" của Robert D. Edwards và
John Magee để có giải thích mở rộng về các mô hình và ý nghĩa của chúng. Mỗi nhà giao dịch nên sở hữu
một bản sao của cuốn sách này.
Tại sao Phân tích mô hình lại quan trọng như vậy?
Tương lai sẽ luôn là sự lặp lại của quá khứ dưới hình thức này hay hình thức khác.
Phân tích mô hình là lý do cơ bản tại sao các nhà phân tích kỹ thuật giữ các biểu đồ. Nếu một người muốn
trở thành một bậc thầy về phân tích kỹ thuật, điều quan trọng là phải biết những hàm ý bên trong các mô
hình đang diễn ra.
Nếu bạn muốn khai thác cơ hội giao dịch với 65% cơ hội thành công, thì bạn nên nghiên cứu các mô hình
biểu đồ cung cấp cơ hội giao dịch một cách đáng tin cậy.

Các mô hình mà tôi đề cập đến là các mô hình xác định các điều kiện mà một xu hướng nổi trội sẽ tiếp
tục. Trong mỗi bước đi của thị trường sẽ có tối thiểu ba phần, tức là, chuyển động đầu tiên chỉ ra xu hướng
mới. Khi xu hướng được chỉ ra, sẽ có sự điều chỉnh trước khi phần tiếp theo bắt đầu.
Nếu bạn tìm thấy những cách đáng tin cậy để xác định việc tiếp tục với xu hướng chính, bạn sẽ thực hiện
các giao dịch có khả năng thành công cao nhất. Tôi không nghĩ là không hợp lý khi cố gắng chọn cực cao
hoặc cực thấp của bất kỳ xu hướng nào khi tôi có THỜI GIAN & GIÁ, tuy nhiên một khi đã xác định
được xu hướng, bạn phải học cách vắt sữa từ nó cho bằng được.
Tôi nghĩ rằng cách duy nhất để mọi nhà giao dịch tận dụng lợi thế của bất kỳ thị trường nào là nghiên cứu
các mô hình giá trong quá khứ và tìm ra những mô hình giá phù hợp với tính cách giao dịch của chúng.
Khi các mô hình thị trường mới rơi vào các thông số yêu cầu của bạn, hãy kiểm tra các chỉ báo thời gian,
giá cả và xu hướng cho các tín hiệu xác nhận quan điểm này. Nếu mọi thứ đồng ý, hãy giao dịch. Nếu
nghiên cứu, kế hoạch giao dịch và quản lý tiền của bạn hợp lệ, bạn sẽ giao dịch thành công.
Mặt khác, nếu bạn quên đi mô hình và xu hướng và chỉ dựa hoàn toàn vào THỜI GIAN & GIÁ, bạn sẽ có
những cơ hội không chính đáng.
Hãy nhớ bốn điều quan trọng đối với bất kỳ lựa chọn giao dịch nào.
THỜI GIAN - GIÁ – MÔ HÌNH - XU HƯỚNG
7 Xác nhận xu hướng
Ngày nay, có rất nhiều chỉ báo phức tạp dành cho nhà phân tích kỹ thuật để xác nhận độ mạnh hoặc điểm
yếu của xu hướng.
Câu nói cũ, "Xu hướng là bạn của bạn." là lời khuyên tốt nhất mà tôi có thể dành cho bất kỳ ai muốn giao
dịch trên thị trường tương lai.
Hầu hết các thị trường chỉ di chuyển theo một xu hướng nhất quán khoảng 30% thời gian, khi chúng mang
lại cơ hội đặc biệt cho lợi nhuận giao dịch. Vào những thời điểm khi bạn nhận được dấu hiệu cắt giảm rõ
ràng về một xu hướng mạnh mẽ đang diễn ra, có thể thực hiện các vị trí bổ sung.
Thị trường chuyển qua các giai đoạn từ ổn định đến quá mua hoặc quá bán và quay trở lại. Có rất nhiều
nhà giao dịch hệ thống trên thị trường sử dụng các chỉ báo xu hướng và các phương pháp khác để bắt đầu
giao dịch, một khi tất cả các chỉ báo rơi vào đúng vị trí, bạn có thể chắc chắn sẽ mong đợi sự gia tăng theo
hướng đó. Các chỉ báo xu hướng vô dụng trong một đợt điều chỉnh ngoại trừ việc cảnh báo bạn về một sự
thay đổi có thể xảy ra.

Hình 7.01 đưa ra một ví dụ về cách bạn có thể kết hợp các chỉ báo xu hướng và nhận dạng mô hình để bắt
đầu giao dịch.
Bắt đầu từ đỉnh ngày 2 tháng 5 năm 1996, bình phương thời gian theo tỷ lệ chính và tạo đỉnh kép vào ngày
4 tháng 3 năm 1996 (xem Hình 4.01 và Hình 6.04), một sự xác nhận xu hướng được báo hiệu với ngày
đảo chiều bên ngoài vào ngày 9 tháng 5 và sự giao nhau của các đường trung bình động 4 và 18 ngày.
Việc bán vào MỞ CỬA ngày hôm sau với mức dừng lỗ chặt chẽ đã được chỉ ra. Thị trường mở cửa ở mức
2292 tạo mức cao nhất trong ngày là 2294 và đóng cửa ở mức thấp nhất là 2259. Trong hơn hai tháng, thị
trường đã giảm xuống mức thấp nhất năm 2086 để đáp ứng các chu kỳ thời gian và hỗ trợ giá mạnh mẽ
(xem Hình 3.05, 3.06 , 3.07,4.03) mà không vi phạm giá vào lệnh.
Phục hồi vào cuối tháng 6 đã tạo đỉnh kép với mức cao điều chỉnh trước đó (ngày 31 tháng 5) và việc tiếp
tục xu hướng giảm được báo hiệu khi giá phá vỡ dưới mức thấp nhất ngày 13 tháng 6 vào ngày 11 tháng 7
và đóng cửa thấp hơn trong ngày.
Sức mạnh của mức kháng cự của mức cao nhất ngày 31 tháng 5 được thể hiện rõ ràng bởi mức thoái lui
giá của mức cao và mô hình doji bia mộ. Các chỉ báo vẫn ở mức thấp và tín hiệu bán được chỉ ra cho
phiên mở cửa tiếp theo.

Có một số nơi mà một nhà giao dịch ngắn hạn sẽ buộc phải mua để bảo vệ lợi nhuận. Nhưng nếu bạn đã
sử dụng một vài quy tắc đơn giản và chỉ giao dịch theo xu hướng, bạn sẽ có thể chốt lời.
Một quan sát quan trọng mà tôi thực hiện trong thị trường gấu này là mức cao nhất của ngày 2 tháng 7
không được xác nhận bởi thị trường TIỀN MẶT. Hợp đồng tương lai vừa mới kết thúc và có phí so với
tháng trước.
Bằng cách này, các mô hình hàng ngày trên thị trường Tiền mặt là vô dụng do giá mở cửa gần như luôn là
giá đóng cửa của ngày trước đó.
Bất cứ khi nào bạn nhận được một lần chuyển nhượng trong hợp đồng tương lai, cơ hội mới sẽ được tạo
ra. Điều này là do sự sụt giảm lớn trong khối lượng mở diễn ra, do các vị thế do phòng hộ rủi ro chuyên
nghiệp nắm giữ đã hết hạn. Trong vòng một ngày hoặc lâu hơn bảo hiểm rủi ro mới của các chuyên gia bắt
đầu, điều này thường dẫn đến việc thiết lập một xu hướng mới.
Những thay đổi về khối lượng mở trong bất kỳ thị trường kỳ hạn nào có thể đóng vai trò như một chỉ dẫn
cho vị trí của các chuyên gia. Đừng bao giờ quên theo dõi khối lượng mở. Khối lượng mở chỉ có thể tăng
khi có người bán mới tham gia thị trường.

Khi nghi ngờ, nơi duy nhất để quay đầu là với các chỉ báo xu hướng tiêu chuẩn. Các chỉ báo xu hướng
thường là sự xác nhận về những gì đang thực sự xảy ra trong trung hạn.
Nếu bạn có một ý tưởng không được xác nhận bởi các chỉ báo xu hướng, thì đã đến lúc từ bỏ nó. Đừng
mong đợi thị trường cứu bạn, bạn phải tự cứu mình.
Thật không may, các chỉ báo xu hướng chỉ có giá trị giới hạn khi thị trường đạt đến mức quá mua hoặc
quá bán.
Chúng ta biết rằng sự đảo ngược xu hướng sẽ xảy ra, cách duy nhất có thể để biết khi nào, là bằng cách đo
lường mối quan hệ THỜI GIAN & GIÁ hình thành trong các mô hình đang diễn ra.

Để có thêm các ví dụ về mối quan hệ giữa giá và thời gian được chứng minh ở mức thấp này, hãy xem
Hình 3.05,3.06,3.07,4.03.
Các công cụ quan trọng để liên tục theo dõi mối quan hệ với xu hướng, ngoài các chỉ báo động lượng là:
Đối với các dấu hiệu của xu hướng, tôi theo dõi một số chỉ báo đơn giản.
Đó là:
 Chỉ số chuyển động định hướng - DMI

 Chỉ số sức mạnh tương đối - RSI
 Đường trung bình động hội tụ phân kỳ - MACD
 Stochastic chậm -% K% D
 Trung bình động khi đóng cửa - 4/18 giao nhau và 5/34 giao nhau.
 Trung bình động 50 ngày
 Sóng xu hướng CycleTrader - Nhanh, Trung bình và Chậm.
Theo suy nghĩ của tôi, hầu hết các chỉ báo chết mà tôi đã nghiên cứu đều làm những điều tương tự, một số
nhanh hơn những chỉ số khác, do đó tại sao lại làm phức tạp vấn đề hơn. Họ sẽ đọc quá mua hoặc quá bán
tại các đỉnh và đáy của sóng thứ 3, chúng sẽ phân kỳ với giá tại các đỉnh và đáy của sóng thứ 5.
Một điều tôi biết từ kinh nghiệm là lợi nhuận tốt nhất có được bằng cách giao dịch theo xu hướng. Nếu
bạn muốn trở thành một nhà giao dịch ngược xu hướng, bạn phải có quan điểm giao dịch ngắn hạn.
Phần lớn thời gian khi tôi xác định các tín hiệu thời gian và giá cả, tôi sẽ không thực hiện giao dịch cho
đến khi tôi nhận được xác nhận từ mô hình và xu hướng.

8 Kỹ thuật vào lệnh giao dịch
Yêu cầu đầu tiên của nhà giao dịch là tìm điểm vào lệnh mà rủi ro có thể được kiểm soát.
Tôi sẽ trình bày hai phương pháp quan trọng để tham gia giao dịch
1. Mua hoặc bán với giá mở cửa.
2. Mua hoặc bán theo giá đóng cửa.
Các mô hình biểu đồ yêu cầu bạn xem xét từng kỹ thuật này, nếu bạn muốn kiểm soát rủi ro.
Trong những điều kiện nhất định, cần phải quyết liệt và chấp nhận rủi ro nhỏ, trong những điều kiện khác,
tốt hơn là nên thực hiện một cách tiếp cận thận trọng mặc dù rủi ro sẽ được mở rộng.
Trong hầu hết các trường hợp, điều quan trọng là chỉ giao dịch với xu hướng đã được chỉ ra.

Mua hoặc bán với giá mở cửa
Khi bắt đầu xu hướng tăng, đặc biệt là sau khi giảm mạnh, các chỉ báo xu hướng sẽ mất một thời gian để
quay đầu chỉ mua. Bạn sẽ quan sát thấy chúng chuyển từ bán sang mua và có thể dự đoán từ sự giao nhau
của đường trung bình động và DMI, nếu thị trường đưa ra mức giá cao mới, chúng sẽ báo hiệu mua.
Tôi biết từ kinh nghiệm rằng các chỉ báo xu hướng thời điểm cuộn qua một loạt các lệnh sẽ xuất hiện trên
thị trường. Thông thường thị trường sẽ tăng vọt ra khỏi phạm vi giao dịch hiện tại khi người bán mua lại
vị thế (cover) và mua mới diễn ra.
Dấu hiệu cho biết là một hoặc hai mức thấp cao hơn sau mức thấp nhất trong một mô hình tích lũy.
Ngày phá vỡ, thị trường thường sẽ MỞ ở mức THẤP trong ngày và ĐÓNG ở mức CAO.
Những ngày như thế này giảm thiểu rủi ro đến mức tối thiểu, vì bạn có thể tham gia giao dịch mở và đặt
lệnh dừng lỗ 5 điểm cho vị thế của mình. Nếu thị trường không đi theo cách của bạn, nó không mạnh như
bạn nghĩ; bạn nhanh chóng sang bên với chi phí tối thiểu!
Ngay trước khi thị trường mở cửa, bạn có thể nhận cuộc gọi mở cửa và đánh giá xem liệu mối nghi ngờ
của bạn về sự đột phá có được xác nhận hay không. Tôi thường chỉnh sửa trong lệnh mở lý thuyết và xem
nó sẽ ảnh hưởng như thế nào đến các chỉ báo xu hướng của tôi.

Đây có lẽ là kỹ thuật vào lệnh an toàn nhất mà một nhà giao dịch kỹ thuật có thể sử dụng.
Nếu bạn bị dừng khỏi vị thế của mình và thị trường vẫn phát vỡ- đừng lo lắng và hãy đuổi theo nó. Chờ
ngày hôm sau và mua khi mở với mức dừng lỗ chặt chẽ. Lý do là rõ ràng, nếu một xu hướng mới mạnh
mẽ, thị trường sẽ tăng, nếu không có khả năng đó là một sự phá vỡ giả.
Đôi khi bạn có thể bỏ lỡ một chuyển động nếu thị trường không mạnh nhưng tốt hơn là giữ một vị thế với
khoản lỗ vốn không thể quản lý được.

Phá vỡ đường xu hướng dài hạn
Những cơ hội này rất hiếm, vì vậy hãy chú ý đến chúng, bạn cần phải có khả năng vẽ thanh giá hàng ngày
ít nhất 2 năm.
Sự phá vỡ này xảy ra một ngày sau khi hoàn tất hợp đồng khi các chuyên gia bắt đầu xây dựng các vị trí
mới để thay thế những vị trí vừa hết hạn.
Ngày phá vỡ được xác nhận bởi các chỉ báo xu hướng báo hiệu sự thay đổi trong xu hướng sang dài hạn.

Bất cứ khi nào sự điều chỉnh kết thúc với một mức thoái lui tỷ lệ chính và sau đó tiếp tục xu hướng, bạn
có thể bán giá mở cửa nếu nó nằm trên hoặc dưới đường hỗ trợ xu hướng ngắn hạn. Trong một thị trường
tăng giá, điều ngược lại có thể áp dụng.

Bán đỉnh đôi & mua đáy đôi
Những điều này không đặc biệt phổ biến, nhưng nếu bạn thấy tình huống thị trường sắp tạo mức cao hoặc
thấp gần với đỉnh hoặc đáy cũ và tất cả các tín hiệu thời gian của bạn đều được đồng bộ hóa.
Không được khuyến nghị trừ khi có chu kỳ thời gian chính.
Bạn sẽ có cả ngày để quyết định!
Bạn có thể chớp lấy cơ hội chọn mức ngày cao hoặc thấp trên thị trường nếu bạn sẵn sàng chấp nhận rủi ro
nhiều hơn. Vấn đề là có thể có sự khác biệt về giá (thấp hơn hoặc cao hơn) đỉnh hoặc đáy cũ.
Cách tốt nhất để xử lý những ngày như thế này là theo dõi hoạt động thị trường trong suốt cả ngày, nếu
phạm vi giá hiển thị điểm yếu trong ngày, tức là đóng cửa yếu trong mối quan hệ với điểm cực đoan trong
ngày. MUA hoặc BÁN khi đóng cửa.
Nếu thị trường phá vỡ đường của bạn vào ngày hôm sau, bạn đã sẵn sàng, nếu không, bạn nhanh chóng
thoát ra với một khoản lỗ không xác định.
Nếu thời gian thích hợp, bạn nên kết thúc với một giao dịch tốt! Khoảng cách độ trung hạn giữa các đỉnh
hoặc đáy đôi càng tốt.

Phá vỡ phạm vi mua hoặc bán
Đây là một trong những kỹ thuật giao dịch đầu tiên mà tôi bắt đầu. Tôi nhận thấy sau vài năm giao dịch
(thành công), phương pháp này có nhiều hạn chế.
Trong một số điều kiện nhất định, phương pháp nhập này phải được sử dụng, nếu không bạn có khả năng
bỏ lỡ một cơ hội giao dịch tốt. Đặc biệt là trong một thị trường đang chạy nhanh.
Phạm vi là bất kỳ loại mô hình tắc nghẽn nào trong đó thị trường tự chứa trong mức thoái lui của giá và
mức cao hoặc thấp trước đó tùy thuộc vào xu hướng. Một số lần một phạm vi có thể được xác định trong
một tuần hoặc lâu hơn những lần khác, phạm vi có thể kéo dài đến một tháng hoặc hơn.
Khi giá giao dịch ở mức cao nhất hoặc dưới cùng của phạm vi, bạn có khả năng có đỉnh kép hoặc đáy kép,
các phá vỡ trong ngày với mức đóng lại trong phạm vi không phải là xác nhận về một phá vỡ; giá đóng
cửa phải nằm ngoài phạm vi.
Cách hiệu quả duy nhất mà tôi đã tìm thấy là mua hoặc bán khi đóng cửa, chỉ khi giá đóng cửa nằm ngoài
phạm vi. Bạn đặt lệnh dừng lỗ trong vài ngày tới ngay bên trong mức giá phá vỡ.

Mua phá vỡ từ tam giác độ trung hạn
Hình tam giác có thể hình thành trong một mô hình tích lũy sau khi giá thị trường sụt giảm nghiêm trọng.
Hàm ý của quyền lực trong tam giác được ngụ ý bởi các mức thấp hơn cao hơn làm cho nó xuất hiện tăng
dần.
Khi sự phá vỡ đã đóng cửa trên các mức KHÁNG CỰ của các đỉnh trong tam giác, một cơ hội mua tuyệt
vời được báo hiệu.
Để tận dụng lợi thế của phiên giao dịch ngày hôm sau, nó đáng giá để mua vào cuối ngày.
Khi mọi người đã nhận ra mô hình biểu đồ, thị trường sẽ được gọi là cao hơn nhiều vào những ngày mở
cửa tiếp theo.
W.D. Gann đã nói về việc các mức hỗ trợ và kháng cự bị phá vỡ vào lần thử thứ 3 hoặc thứ 4. Nếu một thị
trường không thể phá vỡ trong lần thử thứ 4, thì điều đó sẽ rất nguy hiểm.
Nếu một trong những cơ hội này đến theo cách của bạn, hãy giao dịch nó!

Đỉnh Đầu & Vai
Đôi khi một mô hình đỉnh được gọi là Đầu và Vai sẽ hình thành tại một sự đảo chiều lớn trong xu hướng.
Ngày của cái đầu sẽ chứng kiến các mối quan hệ chu kỳ thời gian siêu mạnh mẽ với quá khứ.
Vai phải sẽ được xác nhận bởi sự đứt gãy của đường viền cổ. Bán khi đóng cửa đầu tiên dưới đường viền
cổ.
Ví dụ này vào năm 1986 đặc biệt thú vị do có đỉnh kép trên đỉnh. Luôn cảnh giác để xác nhận đầu và vai
của một mức cao chính. Một lời cảnh báo, các mô hình đầu và vai có thể hình thành ở mức độ trung
cấp(hạn). Sau khi thị trường đã điều chỉnh đầy đủ, xu hướng tăng giá trước đó có thể tiếp tục. Một sự phá
vỡ, đầu tiên ở trên đường xu hướng giảm được thực hiện từ đầu và vai phải và thứ hai là sự phá vỡ trên
đầu sẽ xác nhận sự tiếp tục.
Sau sự sụt giảm này, thị trường đã tăng thẳng đứng lên mức cao năm 1987. Một CEO nổi tiếng của
Melbourne Elliott Wave Analyst đã công khai giữ các vị trí ngắn hạn chống lại xu hướng phổ biến và phá
sản công ty.

Các mô hình tiếp tục của thị trường tăng giá
Khi một thị trường tăng giá đạt được sức mạnh, nó sẽ xác nhận lại xu hướng bằng các mô hình điều chỉnh.
 Đang điều chỉnh

 38.2% thoái lui
 Hình tam giác
 Cờ tăng Điều chỉnh trở lại mức hỗ trợ trước đó
Đây là những mô hình bạn phải xem cho!
Dưới đây là một số ví dụ trên Share Price Index diễn ra trong suốt năm 1986/7 theo mô hình trước đó
trong Hình 8.10. Thị trường này đã phá vỡ xu hướng giảm khi đang điều chỉnh.
Một nhà phân tích của Elliott Wave tin rằng đầu và vai là điểm kết thúc của thị trường tăng giá 1982-86
đến nỗi ông đã không theo xu hướng. Chuyển động này đã khiến Ian Sykes bị phá sản. Công ty của ông đã
giữ các vị thế bán khống của mình đi ngược lại xu hướng, sau khi thị trường vượt ngưỡng cho đến khi phá
sản.

Tín hiệu phân tích giá nâng cao
Tôi sẽ không mong đợi một người mới làm quen có thể đánh giá cao vẻ đẹp của tỷ lệ giá theo cách họ
làm. Cần có kinh nghiệm và nghiên cứu trước khi bạn có thể nhận ra những tình huống như dưới đây.
Tôi đã xem cái này vào năm 1990 và tận dụng kiến thức của mình. Tôi đã chứng kiến nhiều tình huống
tương tự trong nhiều năm mà khó có thể giải thích ở đây.
Nó là vào lúc là học sinh nghiên cứu quá khứ để có kiến thức. Tôi có thể giải thích mọi cách có thể mà thị
trường có thể "cân bằng" thời gian và giá cả. Nếu bạn có CycleTrader, bạn sẽ dễ dàng làm những gì tôi
làm.
Nếu bạn theo dõi bất kỳ thị trường nào hàng ngày, bạn sẽ thấy những gì tôi thấy, tức là, nếu bạn tuân theo
các quy trình tôi sử dụng. Nếu bạn mong đợi lợi nhuận giao dịch dễ dàng mà không thực hiện công việc,
thì hãy bỏ đi ngay bây giờ. Bạn không còn cơ hội!
Bắt đầu với các thiết lập đơn giản và khi bạn tìm hiểu thêm, hãy thêm các tín hiệu giao dịch phức tạp hơn
vào kế hoạch giao dịch của bạn.

Tín hiệu thời gian và giá cổ điển
Những điều này thường xảy ra trong các khoảng lùi của phạm vi trước đó. Chúng lặp đi lặp lại trong các
sóng độ MINUTE (phút), MINOR (nhỏ) và INTERMEDIATE (trung hạn). Thường xuyên hơn không khi
chúng bắt đầu hoạt động, mô hình thị trường sẽ cung cấp thông tin bạn cần để tham gia với mức dừng lỗ
gần.
Tín hiệu Phút cổ điển hoặc Mức độ nhỏ là các chỉ báo xu hướng sắp hoặc chỉ quay mua hoặc bán 1 hoặc 2
ngày trước sự kết hợp THỜI GIAN& GIÁ. Một số sự đảo ngược xu hướng NGẮN HẠN tốt nhất xảy ra ở
đường biên xác nhận xu hướng nếu bạn đang sử dụng hệ thống cơ học!

Đây chỉ là một số kết hợp thoái lui mà tôi đã lưu ý rằng thường xuyên xảy ra trong nhiều thị trường mà tôi
theo dõi. Nó sẽ đáng tiền để nghiên cứu các thị trường yêu thích của bạn và tự mình khám phá ra đặc điểm
của riêng họ - một khi bạn làm như vậy, khi đó bạn có thể tận dụng nó.
9 Kỹ thuật quản lý tiền
Để đánh bạc thành công để kiếm lời hoặc đầu cơ nếu bạn thích, bạn cần có một kế hoạch quản lý tiền chặt
chẽ.
Tôi biết lý do tại sao vì trước khi bắt đầu tham gia vào hợp đồng tương lai hàng hóa, tôi đã nghiên cứu và
chơi hầu hết các trò chơi sòng bạc, bao gồm cả việc trở thành một người chơi cờ vây có năng lực. Tôi đã
từng là á quân trong giải vô địch cờ vây Úc Mở rộng và Victoria Mở rộng. Backgammon là một trò chơi
dựa trên sự rơi của hai viên xúc xắc. Xác suất của kết quả của bất kỳ lần ném xúc xắc nào đều có xác suất
toán học nghiêm ngặt. Nếu bạn hiểu những xác suất này, bạn có thể chơi theo phần trăm kết quả, nếu đối
thủ của bạn không làm được như vậy, theo thời gian bạn sẽ thắng.
Thị trường kỳ hạn có thể là sân chơi bình đẳng nhất thế giới cho các nhà đầu cơ. Chủ yếu là vì bạn có thể
ra vào tùy ý. Tôi ví cách tiếp cận giao dịch của mình giống như chơi poker mà không cần đặt trước. Mỗi
ngày tôi có cơ hội nhìn thấy ván bài của mình, nếu tôi nghĩ mình có số tiền tương đương với 4 Ách, tôi sẽ
đặt cược; nếu không tôi ở ngoài.
Về lâu dài, bằng cách áp dụng các quy tắc quản lý tiền cho các xác suất, tôi có thể loại bỏ phần lớn rủi ro
liên quan đến giao dịch.

Mark Douglas, tác giả cuốn "Người giao dịch có kỷ luật", đã từng nói với tôi trước Larry Pesavento, "Bạn
phải quyết định một kế hoạch lựa chọn giao dịch, không bao giờ đi chệch khỏi kế hoạch đó và sau đó thực
hiện kế hoạch của bạn một cách hoàn hảo." Ngoài ra, ông nói, "Một khi bạn tham gia thị trường và bắt đầu
vi phạm bất kỳ quy tắc nào của mình, bạn sẽ mất kiểm soát." Từ kinh nghiệm của bản thân và đã từng
tham gia với các nhà giao dịch và nhà đầu tư trên khắp thế giới, tôi biết rằng tôi chưa bao giờ nghe thấy
những lời chân thật!
Tất cả những gì Mark Douglas từng nói với tôi chỉ là một cách khác để thể hiện những suy nghĩ và cảm
xúc bên trong của tôi. Mark dường như có một cách giải thích tốt hơn.
Các quy tắc quản lý tiền cơ bản của tôi là: Chia vốn đầu tư của bạn thành 18 cổ phần đầu cơ, kiểm soát rủi
ro bên dưới của bạn trên bất kỳ giao dịch nào với 1 cổ phần đầu cơ. Tìm kiếm lợi nhuận từ 3 đến 1 hoặc
cao hơn cho bất kỳ chiến thắng nào. Giao dịch hoặc đặt cược vào một kế hoạch đã được chứng minh là
giành chiến thắng ít nhất 40% thời gian.
Nghĩ như đang chơi golf
Một kế hoạch giao dịch thực hiện 18 giao dịch với tỷ lệ thắng / thua là 40-60 ở tỷ lệ cược 3 ăn 1, kết quả
là 7 thắng và 11 thua, 7 nhân 3 = 21 thắng và 11 thua, điều này dẫn đến lãi vốn hơn 50% qua 18 giao dịch.
Nếu tỷ lệ thắng thua có thể được tăng lên, tỷ lệ phần trăm lợi nhuận sẽ tăng lên đáng kể, còn nếu bạn có
thể làm tốt hơn tỷ lệ 3: 1, kết quả sẽ tăng đáng kể.
Theo cách tôi nhìn nhận, nó giống như một trò chơi gôn dành cho người chấp 15. Nếu bạn đi ra ngoài và
chơi 18 lỗ, bạn sẽ ghi điểm kém ở 2 hoặc 3 lỗ, sau đó bạn sẽ là bogey 4, par 9 và birdie 1 hoặc 2, thỉnh
thoảng bạn sẽ tạo nên cú đại bàng.
Đó là Pair và birdie tạo ra sự khác biệt giữa điểm tốt và điểm kém. Khi chơi gôn, tôi không nhượng bộ nếu
khởi đầu không tốt vì tôi biết mình còn 16 hoặc 15 lỗ. Nếu bạn có thể duy trì sự tập trung vào trò chơi
tổng thể, bạn có thể ghi bàn trên 18 lỗ.
Đôi khi bạn có thể khởi đầu tốt và sau đó rơi vào tình trạng tụt dốc trong một vài lỗ, vấn đề kỷ luật là chơi
hết 18 và trở về nhà từ câu lạc bộ là người chiến thắng.
Bí quyết để chơi gôn tốt là mỗi khi phát bóng, bạn phải cố gắng hết sức để đặt mình vào vị trí thuận lợi để
kết thúc lỗ. Đối với giao dịch cũng vậy, đừng vi phạm trừ khi bạn cho mình cơ hội thành công tốt nhất.
Nếu bạn đánh hỏng, hãy nhặt bóng và đi đến điểm phát bóng tiếp theo.
Nếu bạn muốn giao dịch tốt, hãy nghĩ rằng bạn đang chơi một trò chơi gôn và trận đấu chưa kết thúc cho
đến ngày 18. Sau mỗi 18, bạn có thể nghĩ lại kế hoạch của mình và chuyển sang khóa tiếp theo.
Nếu bạn giữ cho mình suy nghĩ đúng đắn, cuối cùng bạn sẽ trở thành người “tình cờ” ghi điểm.
Các nhà giao dịch tích cực với một kế hoạch giao dịch đáng tin cậy có thể hoạt động trên hệ thống 9 giao
dịch mở rộng quy mô.
QUY TRÌNH LỰA CHỌN GIAO DỊCH
Để làm cho bất kỳ hệ thống nào hoạt động, quy trình lựa chọn giao dịch phải duy trì thống nhất. Do đó,
điều quan trọng là phải thiết lập kế hoạch cho từng loại tín hiệu lựa chọn giao dịch mà bạn muốn theo dõi.

Tôi khuyên bạn nên phân bổ vốn riêng biệt cho các loại giao dịch khác nhau.
1. Mua sự phá vỡ đường xu hướng khi xác nhận xu hướng.
2. Bán phá vỡ đường xu hướng khi xác nhận xu hướng.
3. Sự phá vỡ phạm vi mua hoặc bán khi xác nhận xu hướng.
4. Bán trên mô hình đỉnh đôi.
5. Mua đáy hoặc bán đỉnh theo tín hiệu giá và thời gian nâng cao.
ĐÁNH GIÁ RỦI RO
Đối với mỗi kế hoạch, bạn nên thực hiện 18 giao dịch trước khi tăng số tiền đặt cược ban đầu của mình.
Sau 18 giao dịch, kết quả của bạn sẽ dễ dàng được định lượng, sau đó bạn có thể muốn sửa đổi kế hoạch
của mình. Đừng tăng tiền đặt cược của bạn chỉ vì bạn đang thắng, điều này là sai lệch so với quy tắc ban
đầu của bạn.
DANH SÁCH KIỂM TRA TRƯỚC KHI THỰC HIỆN GIAO DỊCH
1. Đây có phải là cơ sở cơ hội giao dịch hợp lệ các quy tắc lựa chọn giao dịch của tôi không?
2. Tôi đã đặt giới hạn dừng lỗ của mình ở đâu?
3. Tôi có thể chấp nhận rủi ro không?
Nếu tất cả các câu trả lời là CÓ thì hãy cân nhắc giao dịch.
Nếu không có một quy trình lựa chọn giao dịch nhất quán kết hợp với một kế hoạch quản lý tiền chắc
chắn, tất cả sẽ bị mất.
DANH SÁCH KIỂM TRA KẾ HOẠCH GIAO DỊCH
Trước khi nhấc điện thoại lên để đặt lệnh, tôi hứa rằng tôi đã kiểm tra tình trạng sau của thị trường và rủi
ro mà tôi sắp phải chấp nhận.

10 Kỹ thuật phân tích của W.D. Gann
Thời gian theo độ
W.D. Gann có thể được ghi nhận vì đã đưa thời gian vào thế giới phân tích kỹ thuật.
Gann thường đề cập đến bình phương 360 và các phép chia và bội số của 360 trong tác phẩm của mình.
Anh ấy đang đề cập đến các độ trong vòng tròn.
Một năm là chu kỳ tự nhiên chi phối ảnh hưởng đến cuộc sống và các hoạt động của chúng ta. Trong một
năm mặt trời chúng ta có 365 1/4 ngày nhưng đỉnh của 1 năm là 360 độ.
Thời gian theo độ không phải là một tỷ lệ đơn giản của các ngày trong năm, ví dụ: bạn không thể tính 1 độ
như 365 chia cho 360. Thời gian theo độ phải được tính từ vị trí của Trái đất so với Mặt trời trên quỹ đạo
360 độ của nó . 1 ngày chỉ là khoảng thời gian Trái đất quay trên trục của nó.

Trái đất chuyển động qua một quỹ đạo hình elip quanh Mặt trời, không phải là một đường tròn hoàn hảo.
Kết quả là mối quan hệ giữa ngày và độ tăng tốc khi Trái đất di chuyển gần Mặt trời và chậm lại khi Trái
đất di chuyển khỏi Mặt trời. Hai điểm trong quỹ đạo hình elip nơi Trái đất ở gần nhất và xa nhất so với
Mặt trời được gọi là PERIGEE và APOGEE.
Các mùa trong năm được xác định bởi TRỤC của Trái đất. Khi Trái đất quay xung quanh Mặt trời, đường
đi trực tiếp của các tia Mặt trời di chuyển theo mối quan hệ với bề mặt Trái đất. Số giờ của ánh sáng mặt
trời có độ dài khác nhau giữa các ngày. Nếu bạn sống ở Nam bán cầu thì ngày ngắn nhất là Hạ chí tháng
Sáu và ngày dài nhất là Hạ chí tháng mười hai. Vào những ngày Equinox, số giờ ban ngày bằng với số giờ
của bóng tối.
Do quỹ đạo hình elip của Trái đất nên mối quan hệ giữa ngày và độ khác nhau.
Nếu bạn đang so sánh một chu kỳ thời gian xảy ra giữa 0-180 độ và một chu kỳ xảy ra trong khoảng 180-
360 độ, số ngày theo lịch sẽ thay đổi đáng kể với số độ.
Việc đếm thời gian theo độ giữ cho các khoảng thời gian theo mùa được đồng nhất. Để tính THỜI GIAN
THEO ĐỘ cần thiết phải sử dụng một thiên tinh.
Các ngày quan trọng theo mùa
Gann dạy rằng những điểm quan trọng trong năm rất quan trọng để theo dõi sự thay đổi trong xu hướng.

Ngày Equinox và Solstice cũng như các ngày Perigee và Apogee là các sự kiện tự nhiên theo chu kỳ. Nếu
bạn nghiên cứu các thị trường trong quá khứ, bạn sẽ thấy có rất nhiều thay đổi xu hướng rơi vào hoặc gần
với những ngày này.
Ngày kỷ niệm
Gann cũng dạy rằng điều quan trọng là phải xem ngày kỷ niệm của những ngày thay đổi xu hướng trong
quá khứ trên bất kỳ thị trường nào để tìm ra tín hiệu xu hướng đảo chiều.
Đếm thời gian giữa các ngày thay đổi trong xu hướng
ĐẾM THỜI GIAN sử dụng các số đặc biệt thường có thể xác định các ngày trong tương lai nơi thay đổi
trong xu hướng sẽ xảy ra.
Thời gian tính theo ngày, độ, tuần, tháng và năm được thực hiện từ các mức cao và thấp nhất của thị
trường trung hạn.
Gann đã dạy rằng bằng cách đếm THỜI GIAN THEO ĐỘ, trong các ô vuông 90 và 144 cũng như các
khoảng chia của một năm so với mức quan trọng và mức cao nhất của thị trường trước đó, sẽ tạo ra các
cụm ngày trong tương lai nơi có thể xảy ra thay đổi trong xu hướng.
Hình vuông 52 của Gann là hình vuông hàng tuần được sử dụng trên các biểu đồ hàng tuần, tức là các đơn
vị của một năm.
Đếm thời gian theo độ
Phương pháp luận này đã trở thành một thương hiệu cho sự thành công được cho là của Gann trong việc
dự đoán sự thay đổi trong tương lai về ngày xu hướng cho bất kỳ thị trường giao dịch tự do nào.
Mặc dù các phép tính có giá trị về bản chất, chúng cũng phải đủ điều kiện về giá trị thực của chúng.
Tôi nhận thấy rằng nhiều thay đổi về đỉnh hoặc đáy của xu hướng trên thị trường tuân theo một số cách
tính thời gian của Gann, tôi cũng thấy rằng nhiều thay đổi thì không!
Để đếm ngược THỜI GIAN THEO ĐỘ. Phong cách Gann tất cả những gì người ta phải làm là tính toán
ngày trong tương lai? độ từ một ngày cao hoặc thấp đã biết. Nếu bạn ngoại suy quá trình từ nhiều mức cao
nhất và mức thấp nhất trong quá khứ, bạn sẽ xây dựng một bảng ngày tháng sẽ làm nổi bật các cụm ngày
trong tương lai. Những ngày trong tương lai này là ngày cảnh báo có thể xảy ra thay đổi trong xu hướng.
Các vạch chia tiêu chuẩn của một năm là 360 độ có thể quan trọng khi sử dụng kỹ thuật Gann này, phiên
bản của tôi về các số đếm quan trọng được đánh dấu:

Tôi đã đưa ra ví dụ này vì nó giúp giải thích điều tốt và điều xấu liên quan đến việc đo thời gian theo độ
mà không có các công cụ định tính.
Mức cao nhất trong tháng Hai trong Chỉ số Giá Cổ phiếu đã xuất hiện đúng lúc theo độ và rung động
Gann liên quan là 2 điểm mỗi ngày so với mức thấp nhất của tháng Bảy năm 1996.
Các tính thời gian khác quan trọng đối với phương pháp Gann

Gann Swing Charts
Gann swing chart là một chỉ báo đơn giản để giúp bạn nhận biết được xu hướng ngắn hạn. Gann đề xuất 2
loại biểu đồ swing.
1 /. Biểu đồ swing 2 ngày. 2 /. Biểu đồ swing 3 ngày.
Biểu đồ swing lên xuống tùy thuộc vào phạm vi giao dịch ngày hiện tại khi so sánh với phạm vi giao dịch
2 hoặc 3 ngày trước đó.
Các quy tắc cho biểu đồ 2 hoặc 3 ngày như sau
1. Xu hướng tăng khi thị trường tạo ra các mức cao hơn mà không vượt qua mức thấp nhất trong 2 hoặc 3
ngày trước đó.
2. Xu hướng giảm khi thị trường tạo ra các mức thấp hơn mà không vượt qua mức cao nhất trong 2 hoặc 3
ngày trước đó.
3. Khi giá rất sôi động, tức là những ngày có phạm vi rộng trong một chuyển động giảm giá, bạn có thể
ghi lại swing theo phản ứng 1 ngày cho biểu đồ 2 ngày.
4. Khi giá đang rất sôi động, bạn có thể ghi lại swing trên biểu đồ 3 ngày nếu nó tạo ra 3 ngày liên tiếp với
các mức thấp hoặc cao mới.
5. Cả hai biểu đồ đều dựa trên mức cao và mức thấp không phải giá đóng cửa.
Cân bằng quá mức giữa giá và thời gian.
Trong một thị trường đang tăng giá, hãy quan sát các phạm vi giá của xu hướng ngược lại di chuyển. Khi
phản ứng tiếp theo vượt quá phạm vi giá của phản ứng trước đó, giá được cho là quá cân bằng và xu
hướng đang thay đổi. Điều ngược lại hoạt động trong một thị trường đang giảm. Khi mỗi xu hướng chín
muồi, các phản ứng sẽ giảm cả về thời gian và giá.

Bình phương giá vào thời gian & thời gian vào giá
Một trong những kỹ thuật phân tích của Gann để xác định đỉnh và đáy của thị trường là xác định giá "bình
phương" thành thời gian và thời gian thành giá.
Có 3 cách tiếp cận riêng biệt
1. Bình phương mức giá cao hay thấp được chuyển tiếp trong thời gian.
Trong ví dụ dưới đây, mức thấp nhất của chỉ số All Ords năm 1987 là 1149. "Hình vuông" đầu tiên của
1149 được tính bằng "độ" đã giảm trong vòng 1 ngày của mức thấp nhất năm 1991.
2. Bình phương phạm vi giá về phía trước trong thời gian.
Có 2 ví dụ dưới đây, điểm giảm giữa mức cao nhất năm 1987 và mức thấp năm 1987 là 1163 điểm. Số
ngày theo lịch giữa mức thấp nhất năm 1987 và mức thấp nhất năm 1991 chính xác là 1163 ngày.
Khoảng giá giữa mức cao nhất năm 1987 và mức thấp nhất năm 1991 là 1113 điểm, các ngày theo lịch từ
mức thấp năm 1991 đến mức cao năm 1994 chính xác là 1113 ngày.
3. Bình phương thời gian giữa mức cao nhất và mức thấp nhất trong đơn vị giá.
Ví dụ đầu tiên của tôi là dưới đây, thời gian giữa mức thấp nhất năm 1987 và mức thấp nhất năm 1991 là
1148 độ. Điểm tăng lên mức cao nhất năm 1994 là 1150 điểm.

Khi bình phương thời gian thành các đơn vị giá, bạn có thể tính toán thời gian giữa hai lần thay đổi thị
trường bất kỳ trong các ngày xu hướng. Các đơn vị giá được tính từ ngày kết thúc của chu kỳ thời gian
bạn sắp chuyển thành "hình vuông".
Gần đây tôi đã thấy ví dụ này "hình vuông" lên ở mức cao ngày 19 tháng 2 năm 1997.
Thời điểm giữa mức thấp nhất năm 1992 và mức thấp nhất năm 1994 là 726,5 độ.
Đơn vị giá giữa mức thấp nhất năm 1994, 1793 và mức cao nhất ngày 19 tháng 2, 2520 là 727 điểm.
Nếu tôi có thể tìm thấy những ví dụ hoàn hảo về cách tiếp cận của Gann trong việc bình phương thời gian
và giá cả và thời gian để định giá hơn 40 năm sau khi Gann qua đời, thì những kỹ thuật phân tích này rất
đáng để theo dõi, ngay cả khi người ta cảm thấy chúng có thể đang tự thỏa mãn.
Nhận xét của tôi:
Khoảng thời gian từ mức thấp nhất năm 1991 đến mức cao nhất ngày 19 tháng 2 năm 1997 gần đây là
2225 ngày. Bình phương phạm vi giá giữa mức cao năm 1987 đến mức thấp năm 1991 (1113 điểm) là 1
bình phương ở mức cao năm 1994 và 2 bình phương vào ngày 20 tháng 2 năm 1997.
Tôi đã mong đợi mức cao vào ngày 20 tháng 2 năm 1997 trong vòng 1 ngày và cho mọi người biết tại hội
thảo ngày 8 tháng 2 năm 1997 của chúng tôi ở Southport. Có thể có một số sai sót nhỏ khi sử dụng các kỹ
thuật này do thời gian trong ngày mà các mức thấp hoặc cao được tạo ra.

Gann Angles & Gann Zero Angles
Góc Gann và góc 0 Gann là một kỹ thuật khác để bình phương giá theo thời gian.
1. Góc được vẽ từ các mức cao hoặc thấp trước đó với tỷ lệ 0,25, 0,5, 1, 2 & 4 điểm mỗi ngày. Đôi khi
trong tương lai, sự đảo chiều của thị trường sẽ xảy ra đối với giá trị của góc. Giải thích của Gann là tại
thời điểm này giá bình phương với thời gian.
Ví dụ: Góc 1x1 (1 điểm trên độ) từ mức thấp năm 1982 giao với mức cao năm 1987 trên all ordinaries
index. Thời gian từ mức thấp năm 1982 đến mức cao năm 1987 là 1872 độ và khoảng giá là 1869 điểm.
Tỷ lệ FIBONACCI là 13 lần 144.
2. Góc 0 là các góc được vẽ lên từ 0 (không) bên dưới một điểm cao hoặc thấp quan trọng. Khi thị trường
đảo chiều xảy ra trên giá trị của góc, điều đó có nghĩa là giá trị đảo chiều hiện tại đã bình phương thời gian
với mức cao hoặc thấp mà từ đó nó bắt đầu.
Ví dụ: Góc 1x1 (1 điểm trên độ) được vẽ từ mức cao dưới mức cao năm 1987 đạt mức thấp 1199,6, năm
1991 sau khi 1199 độ từ mức cao năm 1987 đã trôi qua.

Các mức hồi phục giá Gann của một phạm vi trước đó
Kỹ thuật phân tích này cho phép bạn liên hệ phạm vi giá với phạm vi giá một cách hình học.
Các đơn vị tăng trong thị trường tăng có liên quan đến các đơn vị giảm trong thị trường giảm hoặc ngược
lại. Kỹ thuật này được sử dụng trong bất kỳ khung thời gian nào, các mối quan hệ có thể được thực hiện
giữa các động thái diễn ra rất ngắn hạn hoặc dài hạn.
Gann đã dạy sinh viên rằng tỷ lệ thoái lui của các phạm vi trước là rất quan trọng để xác định sự thay đổi
của xu hướng và làm việc với 1/8 của phạm vi trước đó. Theo Gann, mức 50% là mức quan trọng nhất của
phạm vi trước đó. Thật không may, thế giới không phải là một nơi hoàn hảo và hình học tự nhiên thường
yêu cầu các mối quan hệ khác để cấu trúc giá tiếp tục duy trì hình học.
Sóng Elliott khuyến nghị các tỷ lệ 0,382, 0,50, 0,618 là quan trọng nhất. Chúng tôi nhận thấy rằng có một
yếu tố khác của hình học liên quan và tỷ lệ 0,577 và 0,707 có liên quan hài hòa với hình vuông và hình lập
phương có thể quan trọng như nhau trong một số trường hợp nhất định.

Các mức chiếu của một phạm vi thay thế
Phạm vi giá giữa các xu hướng thay thế có mức độ tương tự thường sẽ liên quan đến nhau khi thị trường
đảo ngược xu hướng mà không tạo ra mức thoái lui có thể xác định được của phạm vi trước đó. Để tính
toán các mức hỗ trợ hoặc kháng cự có thể có trước các tỷ lệ chiếu của xu hướng thay thế từ đầu xu hướng
hiện tại.

Chiếu các mức mở rộng của một phạm vi trước

Trong trường hợp có ai đó nghi ngờ về tầm quan trọng của mức giá 2520 ĐỘ TRUNG HẠN (
INTERMEDIATE DEGREE) trong Chỉ số Giá Cổ phiếu Sydney, ví dụ này sẽ giúp làm rõ bức tranh.
Các phép chiếu có tính chất này có thể được thực hiện theo 1/ 8, 1/ 3 và các tỷ lệ 0,382, 0,618, không bỏ
đi 0,577 và 0,707.
Nếu một người đã trải qua việc thực hiện chiếu mục tiêu giá tương lai, trước mức cao nhất ngày 19 tháng
2 năm 1997, thì mức 2518-20 nổi bật là rất quan trọng trong hình học giá đang mở ra. Ngoài ra 2520 bằng
7 lần 360.
Các mức giá cực kỳ quan trọng có thể được xác định khi hai hoặc nhiều đợt thoái lui hoặc chiếu của sóng
lớn nằm trong một hoặc hai điểm của nhau. Chúng tôi gọi những mức này là các cụm. Khi thị trường giao
dịch thành một mức giá hỗ trợ hoặc kháng cự mạnh, chúng ta có thể đánh giá từ mô hình hàng ngày và
mối quan hệ thời gian với quá khứ mức độ quan trọng có thể trở nên quan trọng như thế nào.
Phân tích kỹ thuật là một ngành học về xác suất. Nhiều xác suất có thể được tính toán trước, điều này
không có nghĩa là chúng sẽ hoàn thành, nhưng khi chúng hoạt động, chúng sẽ được thị trường xác nhận.
Mở rộng phạm vi giá theo xu hướng tương tự
Việc mở rộng phạm vi giá có thể liên quan đến nhau theo hai cách:
1. Mỗi phạm vi sóng đẩy có thể liên quan theo tỷ lệ của phạm vi trước đó của mức độ tương tự.

Trong ví dụ dưới đây về Chỉ số Giá Cổ phiếu Sydney mở rộng lên từ mức thấp nhất năm 2086, ngày 17
tháng 7 năm 1996 lên mức cao nhất 2520, ngày 19 tháng 2 năm 1997, có ba phạm vi từ thấp đến cao khác
biệt với tỷ lệ bằng nhau. Sau khi hai lần mở rộng đầu tiên là 224 điểm được công nhận, bản thân tôi và
một số nhà phân tích mà tôi biết đã tính toán rằng 2518 sẽ bằng một dải sóng ba (triple wave range) có
mức độ tương tự khi được đo từ điểm cất cánh ngày 13 tháng 12 năm 1996 tại 2294. Thực tế là 2518 đã
phù hợp với tất cả các dự báo giá khác đã xác nhận đây là một mức rất quan trọng.
Khi mức cao nhất 2520 được điều chỉnh và giá bình phương ở 2 điểm mỗi ngày từ mức thấp nhất ngày 17
tháng 7 năm 1996, một quan sát quan trọng khác của Gann!
Khi tìm kiếm thêm xác nhận về sự chênh lệch giá, bạn có thể theo dõi cả thị trường tiền mặt và hợp đồng
tương lai, nó sẽ giúp ích cho bạn rất nhiều.
2. Phạm vi sóng đẩy cuối cùng có thể liên hệ bằng một tỷ lệ với chuyển động tổng thể trong chuỗi sóng
hiện tại.
Thí dụ:
Các sóng đẩy trong Chỉ số All Ordinaries Index, lên đến mức cao nhất trong tháng Hai, không cùng phạm
vi giá với SPI, nhưng chúng đang hoạt động theo hình học của riêng chúng.
Sóng đẩy 5 từ mức thấp nhất tháng 12, sóng 4, ngừng tăng lên là 50% trong tổng số phạm vi từ tháng 7
năm 1996.

Tôi đã thấy nhiều trường hợp trong đó mức thấp hoặc cao của sóng thứ 4 liên quan đến phạm vi tổng thể
theo hình học 0,382, 0,500, 0,618, 0,667 và 0,707.
Nếu bạn muốn dự đoán trước các mức giá này, hãy lấy các đơn vị giá giữa đầu xu hướng, tức là., 0 đến 4
và thêm giá trị tương hỗ của các tỷ lệ, cho 0,500 thêm 1.000, cho 0,618 thêm 1,618, cho 0,707 thêm 2,414.
RẤT BẤT NGỜ, sóng 2 trong ví dụ dưới đây đã chia nhỏ tổng phạm vi ở mức 0,707. Điều này có nghĩa là
4-5 là 0,707 của 2 với mức cao nhất.
Sự phân chia của một dãy xác định hình học mở rộng
Trong xu hướng giảm của 3 sóng A-B-C, sóng c thậm chí có thể là 0,707 trong tổng mức giảm.
Có một ví dụ về điều này trong sự sụt giảm SPI từ tháng 5 đến tháng 7 năm 1996.
Để chiếu một sóng c bằng 0,707 trong tổng phạm vi, hãy nhân các đơn vị giá giữa mức cao (B) và B với
2,414 và trừ kết quả từ giá của B.
Nếu B-C là 0,707 trong tổng phạm vi thì (B) -B sẽ là 0,293 (1.000 - 0,707). 2,414 nhân 0,293 = 1.000.

SFE - Chỉ số giá cổ phiếu Sydney - Thấp năm 1991
Điều quan trọng là phải hiểu các cách phức tạp mà thị trường có thể liên quan về thời gian và giá cả. W.D.
Gann và R.N. Elliott đã mở mắt và tôi sẽ không bao giờ quên điều đó.
Bằng cách kết hợp cả hai nguyên tắc của chúng, cùng với mô hình và xu hướng và phân tích chu kỳ dài
hạn, có thể giải thích mọi sự đảo ngược xu hướng của thị trường là quan trọng.

Vào thời điểm năm 1991 ở mức thấp nhất trên All Ordinaries Index, tôi đã lưu ý các mối quan hệ về thời
gian và giá cả sau đây trong Chỉ số giá cổ phiếu, vốn là phái sinh của hợp đồng tương lai. Tôi đã thường
đề cập đến những mối quan hệ này với học sinh, nhưng đây là lần đầu tiên tôi đưa chúng vào bản in. Nếu
bạn nghiên cứu mọi thứ có trong văn bản này, bạn sẽ chuẩn bị được tinh thần khi các tình huống tương tự
lặp lại trong tương lai.
Sử dụng các ví dụ của tôi để có ý tưởng về những gì cần tìm khi thị trường thay đổi xu hướng, nếu bạn
khám phá quá khứ, điều đó sẽ mở ra cho bạn sức mạnh có thể có từ kiến thức này.
Ghi lại các sự kiện quan trọng
Kể từ vụ sụp đổ năm 1987, Chỉ số Giá Cổ phiếu Sydney đã giao dịch thông qua 3 thị trường gấu lớn.
Điều quan trọng đối với tương lai cần lưu ý rằng mức giảm năm 1992 và mức giảm năm 1994 là các tỷ lệ
trong thời gian của thị trường gấu 1989-1991. Bất kỳ thị trường gấu nào trong tương lai cũng phải liên
quan đến thời gian, theo tỷ lệ, với một trong những thị trường gấu trước đó.
Tôi biết rằng trong tương lai chúng ta sẽ trải qua một thị trường gấu khác tương tự như một trong những
thị trường này, đặc biệt là liên quan đến sự sụt giảm giá lớn. Khi thị trường gấu tiếp theo được giữ vững,
tôi sẽ xem xét các ngày trong tương lai rơi vào tỷ lệ thời gian của một trong những thị trường gấu này.

Tại hầu hết các lần đảo chiều thị trường chính, bạn sẽ tìm thấy các chu kỳ thời gian hoàn hảo được tạo ra
từ các mức cao và thấp trước đó. Thông thường, nhưng không phải lúc nào việc đếm THỜI GIAN hoặc
GIÁ đều rơi vào những con số quan trọng được đề cập ở 10.3 và 10.4.
Gann nhiều lần khẳng định trong các bài viết và sách của mình, "Tương lai chỉ là sự lặp lại của quá khứ,
không có gì mới dưới Mặt trời".
Tương lai đang tính toán thời gian và giá cả so với trước đây.
Nếu bạn chuẩn bị nghiên cứu quá khứ, thì tương lai sẽ tự giải thích khi nó mở ra.
11 R.N. Phân tích sóng Elliott
R.N. Elliott đã giới thiệu luận án phân tích sóng của mình cho những người theo dõi thị trường vào những
năm 1930.
Ralph N. Elliott là một kỹ sư đã nghỉ hưu, vì lý do sức khỏe đã bắt đầu nghiên cứu toàn diện về phân tích
thị trường. Elliott đã phát triển lý thuyết của mình, dựa trên quy luật tự nhiên, về cách thị trường cổ phiếu
Hoa Kỳ mở rộng và thu hẹp, tức là mối quan hệ về thời gian và giá cả giữa thị trường tăng và giá xuống
trong giai đoạn phát triển và điều chỉnh. Sau đó, ông làm việc tại Phố Wall, điều hành một dịch vụ tư vấn
thị trường.
Nguyên lý cơ bản của Elliott là "Tất cả các sóng có mức độ tương tự sẽ liên quan đến cả biên độ THỜI
GIAN và GIÁ."
Mặc dù tôi đã giải thích nhiều khía cạnh của mối quan hệ THỜI GIAN & GIÁ CẢ và cách chúng có thể
xảy ra trong cấu trúc thị trường, tôi sẽ không cẩn thận khi xem lại những lời dạy của Elliott trong sách
hướng dẫn này, vì tôi sử dụng chúng trong tiềm thức hàng ngày riêng tôi.

CẤU TRÚC SÓNG ELLIOTT
Để theo dõi các giai đoạn mà thị trường tăng hoặc giảm di chuyển qua, Ralph Elliott đã phát triển một hệ
thống ký tự để theo dõi các sóng có mức độ tương tự.
Sóng được chia thành các giai đoạn từ:
Mỗi chuỗi sóng ở mức độ thấp hơn đã hoàn thành sẽ hoàn thành một sóng duy nhất ở mức độ cao hơn, tức
là, 1-2-3-4-5 ở mức MINOR có thể hoàn thành một trong hai sóng (1), (3) hoặc (5) ở mức
INTERMEDIATE. Sóng A-B-C ở độ MINOR sẽ hoàn thành sóng (2) hoặc (4) ở độ INTERMEDIATE.
Lý thuyết đếm cơ bản của Elliott
THỊ TRƯỜNG BÒ
Các quy tắc của Elliott nói rằng mỗi sự mở rộng sẽ mở ra theo chuỗi 5 sóng hoặc 7 hoặc 9 sóng với các
phần mở rộng.
Các sóng 1, 3, 5, 7 & 9 sẽ là các chuyển động đẩy được tạo thành từ 5 sóng theo hướng của xu hướng
chính.
Các sóng 2, 4, 6 & 8 sẽ điều chỉnh xu hướng chính được tạo thành từ 3 sóng là A-B-C.
THỊ TRƯỜNG GẤU
Trong thị trường giá xuống, sóng A rất có thể sẽ chứa 5 chân, sóng B 3 chân và sóng c 5 chân.
SÓNG ĐẨY
Sóng đẩy xác định xu hướng và chứa tối thiểu 5 chân.
SÓNG ĐIỀU CHỈNH
Các sóng điều chỉnh thường chứa 3 chân.

Có một số quy tắc quan trọng cần lưu ý về sóng Elliott.
Đó là:
1. Xu hướng tổng thể được thiết lập bởi hướng (lên hoặc xuống) của các sóng có chứa chuỗi 5 chân.
2. Các mô hình sóng điều chỉnh trong chuỗi 5 sóng sẽ THAY THẾ. Sóng 2 và 4 sẽ thay phiên nhau xuất
hiện, ví dụ như một sóng đơn giản sẽ được theo sau bởi một sóng phức tạp hoặc ngược lại.
3. Sóng 3 thường là sóng đẩy mạnh nhất khi xuất hiện và sẽ đi kèm với các dấu hiệu mạnh về quá mua
hoặc quá bán.
4. Sự điều chỉnh của sóng 4 thường sẽ kết thúc trong khu vực của sóng 4 trước đó ở mức độ thấp hơn.
Thường thì sóng 4 sẽ kết thúc trên mức thoái lui 38,2% của sóng đẩy trước đó hoặc 38,2% tổng mức tăng
trong chuỗi.
5. Hình tam giác trong sóng thứ 4 biểu thị sức mạnh trong sóng 5.
6. Phần mở rộng chỉ có thể xảy ra trong các sóng đẩy và rất phổ biến, phần mở rộng có nhiều khả năng
xảy ra hơn trong các sóng thứ 3 hoặc thứ 5.

7. Sự đứt gãy của đường kênh kéo dài từ sự kết thúc của sóng [2] và [4] báo hiệu một sự thay đổi lớn trong
xu hướng.
Bất cứ ai muốn nghiên cứu toàn diện về Sóng Elliott đều có thể làm như vậy bằng cách nghiên cứu hai
cuốn sách sau đây.
LÀM CHỦ SÓNG ELLIOTT của Glenn Neely, 1990, có lẽ là tác phẩm hoàn chỉnh nhất mà tôi từng thấy
về phân tích Sóng Elliott. Anh ta giao dịch với thế giới thực và cung cấp cái nhìn sâu sắc đặc biệt về các
mô hình được hình thành bởi hoạt động giá thị trường. (223 trang) Theo quan điểm của tôi, chắc chắn là
anh ta chuyên gia của Sóng Elliott!
LÝ THUYẾT SÓNG ELLIOTT của Frost và Prechter, 1978, là cuốn sách đầu tiên về Làn sóng Elliott mà
tôi bắt đầu. Cuốn sách này chứa tất cả các thông tin cơ bản nhưng, rất khó cho một người mới làm quen;
nó cần được đọc 4 hoặc 5 lần trước khi các khái niệm bắt đầu trở nên rõ ràng. (190 trang)
Xu hướng tổng thể được thiết lập theo hướng của 5 chuỗi sóng
Lợi ích chính của kiến thức này nằm trong thực tế là các xu hướng tự lan truyền (tự phát triển). Khi các
sóng phụ bắt đầu phát triển thành 5 sóng, bạn có thể mong đợi các sóng trung gian và sơ cấp cũng làm như
vậy.
Nói chung, khi một xu hướng được thiết lập tốt, các đợt điều chỉnh trở nên nông hơn và thời gian ngắn
hơn. Trong một xu hướng mạnh, các phản ứng ngược xu hướng thường kéo dài không quá 3 ngày.
Mức độ chuyển động của sóng có thể được đánh giá bằng cách so sánh phạm vi giá và khoảng thời gian
của chúng.
Ví dụ: khi một lần điều chỉnh tiếp theo làm cân bằng giá và / hoặc thời gian của một lần điều chỉnh trước
đó, thì chuyển động đang diễn ra, thường ở mức độ (độ/degree) cao hơn và số lượng sóng có thể được
đánh giá lại.

Sự tiếp tục của xu hướng được báo hiệu bằng việc giá bứt phá lên các mức cao hoặc thấp mới khi các
phản ứng ít hơn các phản ứng trước đó.
Sóng 3 trong chuỗi 5 sóng bất kỳ thường sẽ là sóng mạnh nhất và nó thường kết thúc với các chỉ báo xu
hướng trong tình trạng cực kỳ mua hoặc quá bán.
Các điều chỉnh tức là., Sóng 2 và 4 thường sẽ thay thế nhau khi xuất hiện. Các sóng hiệu chỉnh có dạng
"đơn giản" hoặc phức tạp. Dạng "đơn giản" thông thường sẽ được theo sau bởi dạng "phức tạp" hoặc
ngược lại.
Thị trường quá mua & quá bán (Sóng 3)
Tôi đã lưu ý rằng trong hầu hết các trường hợp, sóng 3 trong thị trường bò kết thúc với thị trường trong
tình trạng quá mua.
Sóng c trong một đợt điều chỉnh thường kết thúc với việc thị trường ở trong tình trạng quá bán.
Chỉ báo tốt nhất cho OVERBOUGHT hoặc OVERSOLD là RSI và DMI.
RSI - Chỉ số sức mạnh tương đối 10 ngày
Mua quá mức khi trên 80
Bán quá mức khi dưới 20.
DMI - Chỉ số chuyển động định hướng 10 ngày
Quá mua khi + DI tăng trên 40 và DMI tăng trên + DI. Mua quá nhiều khi -DI duy trì dưới 10 trong 3
ngày trở lên.
Đảo ngược áp dụng cho các tín hiệu Bán quá mức.
RSI và DMI là các công cụ phân tích được thiết kế bởi J. Welles Wilder Jr. Có thể tìm thấy thêm nhiều
công việc của ông trong cuốn sách CÁC KHÁI NIỆM MỚI TRONG HỆ THỐNG GIAO DỊCH KỸ
THUẬT, 1978.

Việc theo dõi các chỉ báo xu hướng hàng ngày giúp cảnh báo về khả năng thay đổi xu hướng.
Trong những năm qua, tôi nhận thấy càng nhiều người tìm hiểu về Elliott Wave thì ý kiến từ về số lượng
sóng càng trở nên đa dạng hơn.
GIỮ NÓ ĐƠN GIẢN!
Khái niệm cơ bản là thị trường tăng sẽ mở ra theo một chuỗi 5 sóng hoặc phần. 3 lên và 2 điều chỉnh.
Phần cuối của mỗi sóng sẽ được dán nhãn 1-2-3-4-5. Sóng 2 và 4 là sóng điều chỉnh. Sóng 1, 3, 5 là sóng
đẩy.
Sóng đẩy có thể được chia thành 5 sóng ở mức độ nhỏ hơn.
Các phần mở rộng có thể hình thành dưới dạng sóng đẩy, tức là thay vì 5 sóng, chúng có thể mở rộng
thành 7 hoặc 9 sóng. Các phần mở rộng có thể hình thành trong các sóng 1, 3 hoặc 5 nhưng không bao giờ
ở tất cả.
Trong một giai đoạn dài, tôi tìm kiếm một nơi để xác định sóng 3 và sau đó đếm ngược lại cho số lượng
sóng của mình.
Sóng 4 điều chỉnh
Sự điều chỉnh của sóng 4 thường sẽ kết thúc trong phạm vi của sóng 4 trước đó ở mức độ thấp hơn.
Thường thì sóng 4 sẽ kết thúc trên mức thoái lui 38,2% của sóng đẩy trước đó hoặc 38,2% tổng mức tăng
trong chuỗi.
Đây là một quan sát quan trọng và có thể giúp bạn thiết lập mục tiêu giá sau khi xác định sự kết thúc của
sóng 3.
Trong cuốn sách đầu tiên của tôi GEOMETRY OF MARKETS, tôi đã sử dụng BHP (Broken Hill
Proprietary Limited) cho một ví dụ sâu rộng về các kỹ thuật phân tích. Đối với tôi vào đầu năm 1988,
dường như rất rõ ràng rằng mức cao được tạo ra vào năm 1987, trước khi vụ sụp đổ xảy ra, đã hiển thị đặc
điểm của sóng thứ 3 của mức độ chu kỳ. Khi nhìn lại mức thoái lui trong vụ sụp đổ năm 1987 chỉ ngắn
hơn mức thoái lui 50% của tất cả các mức tăng được tạo ra từ mức thấp năm 1974. Kể từ năm 1988, thị
trường này đã tăng giá trị hơn 2 lần so với giá trị của nó ở mức cao nhất trước khi sụp đổ năm 1987.
Mức thấp 921117 trong BHP rõ ràng có thể được xác định là sóng 4 CHÍNH (primary) vì nó lấy lại 38,2%
tổng số lợi nhuận đạt được từ mức thấp năm 1982. Dữ liệu này làm nảy sinh câu hỏi về mức cao năm
1987 là CHÍNH tức sóng 1 thay vì sóng 3 của chu kỳ. Đây là trường hợp mức cao $ 20,05 có khả năng là
sóng CYCLE III.

Đã có hai trường hợp chính khác của việc thoái lui 38,2% trong BHP trong những năm gần đây. Mức thấp
nhất vào ngày 28 tháng 11 năm 1989 và mức thấp nhất của tháng 4 là 5,1994.

Quy tắc thay thế
Elliott Wave nói rằng các mẫu điều chỉnh (sóng) trong chuỗi năm sóng sẽ THAY THẾ, tức là, sóng 2 và 4
sẽ có một diện mạo hoàn toàn khác.
Elliott đã đặt tên cho các mô hình được hình thành trong các chuyển động điều chỉnh:
 ZigZag
 Phẳng phức tạp
 Nhân đôi ba (Double Three)
 Đang chạy điều chỉnh
 Tam giác đối xứng
 Tam giác tăng dần
 Tam giác giảm dần
 Tam giác mở rộng
Hình tam giác phổ biến hơn nhiều trong các sóng thứ 4, vì vậy người ta nên mong đợi sóng 2 có dạng một
đường zig zag đơn giản, phẳng phức tạp, kép ba hoặc điều chỉnh đang chạy.
Sóng 2
1. Sóng 2 thường thoái lui ít nhất 50% của tất cả lợi nhuận đạt được trong sóng 1.
2. Nếu Sóng 2 là Zig Zag, nó thường có thể thoái lui 61,8%, 70,7%, 78,6%.

3. Sóng 2 thường kết thúc theo mối quan hệ thời gian không chính xác được đo từ khoảng thời gian của
Sóng 1.
Phẳng phức tạp
Một sự điều chỉnh phẳng phức tạp ngụ ý sức mạnh trong sóng thứ 3. Giá thị trường đi ngang trong một
thời gian dài hàm ý tích lũy. Khi thị trường cuối cùng phá vỡ mức cao mới, nó đang làm như vậy bởi vì có
nhiều người mua hơn người bán.

Nhân đôi ba (kép 3)
Sóng đôi ba sóng 2 ngụ ý một khoảng thời gian tích lũy dài hơn. Khi cổ phiếu hoặc hàng hóa chuyển sang
tay mạnh hơn. Khi giá tăng lên các mức cao hơn, sẽ có rất ít hoặc không có sẵn, dẫn đến một chuyển động
bùng nổ trong sóng 3.
Đang chạy điều chỉnh
Một sự điều chỉnh đang diễn ra trong một thị trường bùng nổ. Thông thường, bởi vì một số tin tức cơ bản
thúc đẩy các nhà đầu cơ mua vào mà không cần lo lắng về mức giá mà họ phải trả.

Tam giác đối xứng
Một tam giác đối xứng xảy ra trong một thị trường nơi người mua và người bán cân bằng nhau. Khối
lượng tiếp tục giảm khi tam giác được hình thành. Mỗi chân a, b, c, d, e co kích thước trong phạm vi của
chân trước. Thông thường, phạm vi giá của chân sẽ liên quan đến hệ số 0,618.
Tam giác mở rộng

Hình tam giác mở rộng thường xuyên hơn không hình thành trong thời gian dài. Thị trường tiếp tục giao
dịch trong các phạm vi ngày càng mở rộng, tạo ra mức cao cao hơn trong các đợt phục hồi và mức thấp
thấp hơn trong sự giảm giá.
Việc mở rộng tam giác rất khó dự đoán và chỉ trở nên hiển nhiên sau khi biết kết quả. Tuy nhiên, khi tam
giác mở ra, sẽ có các mối quan hệ thời gian và giá xác định được hình thành giữa các chân hoặc dữ liệu
hoặc thông qua các mối quan hệ sóng thay thế.

Đồng thuận tăng giá
Có lẽ điều quan trọng nhất đối với Elliott Wave là cách nó coi sự đồng thuận tăng giá như một chỉ báo xu
hướng.
Mỗi kiểu hình thành sóng có một đặc tính riêng của nó.
Tuy nhiên, tôi đã lưu ý trong những năm gần đây, các mẫu ngày càng trở nên phức tạp hơn do tốc độ
truyền thông và sự tinh vi của các kỹ thuật phân tích được hỗ trợ bởi sức mạnh máy tính ngày nay.
Với sức mạnh máy tính ngày nay, khối lượng giao dịch có thể xảy ra mà chưa từng có trong ngày Elliotts.
Đó là lý do tại sao tôi nghĩ rằng các chuyển động bùng nổ được tạo ra bởi sự cân bằng quá mức giữa
người mua và người bán được tích hợp nhanh chóng và dẫn đến sự đảo ngược xu hướng đáng kể trong
ngày.
Tóm tắt của tôi về các điểm mạnh của sóng Elliott
1. Sóng 4 thường kết thúc trong khu vực của sóng thứ 4 ở mức độ nhỏ hơn.
2. Sóng 4 thường thoái lui 38,2% so với các lần mở rộng trước đó.
3. Sóng 3 thường là sóng dài nhất và mạnh nhất, nhưng không bao giờ ngắn nhất.
4. Sóng 3 gần như luôn kết thúc với các chỉ báo xu hướng quá mua hoặc quá bán.
5. Sự xen kẽ giữa các sóng điều chỉnh sẽ là chỉ dẫn cho vị trí của thị trường.

6. Thời gian và Giá trong các xu hướng tương lai sẽ tính toán các mối quan hệ tỷ lệ với các xu hướng đi
trước chúng.
7. Một trong những điểm chính của Elliott là thị trường gấu đã chịu đựng hoặc thoái lui 0,618 thời gian
hoặc giá của xu hướng tăng trước đó. Đây là một quan sát quan trọng khi xem xét các công cụ mà Elliott
phải làm việc vào thời điểm đó.
12 Phần kết
Giờ đây, bạn nắm giữ thông tin quý giá nhất mà bạn sẽ trải nghiệm trong cuộc đời này. Thông tin là vô
giá, nhưng nó chỉ vô giá nếu bạn tự làm việc và hiểu được nguyên lý hình học cơ bản.
Để tận dụng được những kiến thức mà tôi đã truyền đạt cho bạn, ban đầu bạn sẽ phải làm việc chăm chỉ.
Bạn sẽ phải làm quen với các tỷ lệ và các con số đặc biệt của vũ trụ. Những tỷ lệ và con số này cần phải
trở thành bản chất thứ hai đối với bạn.
Bạn sẽ cần:
1. Một hệ thống máy tính.
2. Cơ sở dữ liệu hàng ngày dài hạn về giá cả hàng hóa và cổ phiếu.
3. Một nhà cung cấp dữ liệu mà từ đó bạn có thể cập nhật cơ sở dữ liệu của mình dưới dạng điện tử.
4. Môi trường làm việc tách biệt.
5. Phần mềm phân tích và biểu đồ.
Tôi thường nghe mọi người nói, "Ngay sau khi tôi kiếm được một số tiền từ thị trường, tôi sẽ thiết lập bản
thân đúng cách."
Nếu bạn không thiết lập bản thân đúng cách ngay từ đầu, tất cả những gì bạn đang làm sẽ lãng phí thời
gian. Xin đừng cầm đèn chạy trước ô tô. Mỗi doanh nghiệp kinh doanh đều có một khoản chi phí thành
lập, nếu bạn không đủ khả năng chi trả thì bạn không thể đủ khả năng kinh doanh.
Tôi đã cố gắng hết sức để cho bạn thấy việc giao dịch có thể được thực hiện như thế nào, bây giờ bạn phải
làm hết sức mình và tận dụng lợi thế. Nếu bạn muốn làm cho nó dễ dàng, bạn sẽ cần một CycleTrader,
không có chương trình nào khác có thể thực hiện công việc một cách tốt hơn.
Bryce Gilmore.
28 tháng 11 năm 1997.
Lưu ý sau cùng:
Giao dịch là có rủi ro thua lỗ. Tôi không chịu trách nhiệm về kết quả giao dịch tốt hay xấu của bạn. Thông
tin được cung cấp trong văn bản này không phải là lời mời giao dịch.
Trên cơ sở hàng ngày, việc theo dõi từ 10 đến 15 thị trường sẽ là thuận lợi nhất. Hãy thử và nghiên cứu
một phần các thị trường sẽ mang lại cho bạn cơ hội nhiều hơn.

Khi mỗi thị trường tạo ra các mức cao và thấp mới, bạn có thể khám phá các tín hiệu kỹ thuật có thể đóng
vai trò là lý do tại sao xu hướng hiện tại sẽ đảo ngược.
Khi bạn có thể nhìn thấy tỷ lệ cược về các cơ hội giao dịch theo xu hướng thịnh hành, bạn sẽ có được một
khởi đầu thuận lợi với đám đông. Nếu bạn không thể tìm thấy lý do kỹ thuật cho sự thay đổi trong xu
hướng thì chỉ giao dịch theo xu hướng.
Mỗi ngày bạn phải kiểm tra:
1. MÔ HÌNH của thị trường.
2. Vị trí của các chỉ báo XU HƯỚNG.
3. Mối quan hệ của các CHU KỲ dài hạn.
4. Mối quan hệ của CHU KỲ trung hạn.
5. Mối quan hệ của sự mở rộng và thoái lui của GIÁ.
6. Mối quan hệ của các góc RUNG ĐỘNG.
Nếu bạn làm tất cả những điều này, cơ hội sẽ xuất hiện hết lần này đến lần khác.
Khi cơ hội không xuất hiện, hãy đứng ngoài thị trường.
Trong thời gian rảnh rỗi của bạn, hãy nghiên cứu các chu kỳ thị trường đã qua và tìm kiếm nhịp điệu của
cơ hội có thể sắp tới. Nếu bạn chuẩn bị trước các tín hiệu thời gian của mình, bạn sẽ thấy việc bóp cò súng
vào đúng thời điểm dễ dàng hơn rất nhiều.
Cố gắng tìm hiểu các ĐẶC ĐIỂM của thị trường bạn đang theo dõi.
Bám sát những ảnh hưởng cơ bản của Hàng hóa và Chứng khoán -1 giờ hãy xem kênh kinh doanh của
Bloomberg, nó giúp bạn tiết kiệm việc đọc báo từ đầu đến cuối. Khi tôi sống ở Los Angeles, tôi thường
xem kênh kinh doanh của họ.
Các trình tự và tỷ lệ quan trọng

Tỷ lệ mức độ thấp hơn sẽ chỉ trở nên quan trọng khi các chu kỳ giá hoặc thời gian được đo lường trong
thời gian dài.
Khi xử lý các khoảng thời gian và giá cả ngắn hơn thì chỉ sử dụng các tỷ lệ chính quan trọng đối với hình
học tức thời, tức là 0,382, 0,50, 0,577, 0,618 v.v.
Trong trường hợp hình học không rõ ràng, hãy kiểm tra "các tỷ lệ khác", tức là, các yếu tố của tỷ lệ được
tạo thành từ tỷ lệ nhân với các tỷ lệ khác. Hiếm khi có sự thay đổi lớn về xu hướng trên hình học này,
nhưng nó phải được xem xét khi tất cả những thứ khác không cung cấp câu trả lời !!!
Các trình tự và con số quan trọng

Hết!

Chờ đã...
Nếu bạn cảm thấy sách hay hữu ích với bạn thì ủng hộ người dịch một ly café ( giá một ly café tại khu vực
sinh sống của bạn bình dân chỉ từ 10k-20k) đó là động lực to lớn để trong tương lai nhiều sách khác đến
với bạn và mọi người. Nếu bạn không ủng hộ? không sao cả ^^quan trọng chính bạn đã đọc đến đây chỉ
điều này thôi chứng tỏ rằng bạn là người ham hiểu biết khát khao thành công với tinh thần như vậy người
dịch cũng đã cảm thấy tuyệt vời rồi.
Rất nhiều sách/bài dịch hay mình sẽ post trong năm nay (đảm bảo là bản đầu tiên tại Việt Nam). Tài
khoản post bài trên traderviet: 85quanghoa. Page facebook: facebook.com/traderso1
Ủng hộ mình ly cafe
Số tài khoản: Nguyễn Quang Hòa BIDV 64110000885838 CN Đà Lạt. Cảm ơn bạn và rất vui được biết
bạn!

Thời gian động và giá cả

Uploaded by

Copyright:

Available Formats

You might also like

Thời gian động và giá cả

Uploaded by

Document Information

Copyright

Available Formats

Share this document

Share or Embed Document

Sharing Options

Did you find this document useful?

Is this content inappropriate?

Copyright:

Available Formats

Thời gian động và giá cả

Uploaded by

Copyright:

Available Formats

Thời gian động và giá cả

Phân tích xu hướng thị trường

join > https://t.me/tailieu_trader

1 Hình học thiêng liêng

join > https://t.me/tailieu_trader

1.732 Đường chéo của hình lập phương

Chuỗi tỷ lệ hòa của hình vuông

Căn bậc 2 của 2 = 1.4142 Vết cắt thần thánh = 0.707

join > https://t.me/tailieu_trader

Chuỗi Harmonic mở rộng = 1.000, 1.4142, 2.000, 2.828, 4.000, 5.656

Chuỗi Harmonic liên hệ = 1.000, 0.7071, 0.500, 0.354, 0.250, 0.177

Căn bậc hai của 3 = 1.732

Đối ứng = 0.577

join > https://t.me/tailieu_trader

Kích thước thứ 4 của hình vuông

Căn bậc hai của 5 = 2.236 Đối ứng = 0.447

join > https://t.me/tailieu_trader

2/3 = 0.667 3/4 = 0.75 7/8 = 0.875 3/2 = 1.500

Tỷ lệ Cardinal trong Hình học

Sau đó đến tỷ lệ Cardinal, tỷ lệ nhịp điệu và sau đó là tỷ lệ số học.

Các tỷ lệ chính của các hình thức liên hệ và mở rộng là:

0.333 0.447 0.500 0.577 0.618 0.707

3.000 2.236 2.000 1.732 1.618 1.414

Tỷ lệ nhịp điệu là:

Ý nghĩa vàng (golden mean)

join > https://t.me/tailieu_trader

Hình vuông (square)

 Liên hệ 0.177 0.250 0.354 0.500 0.707

Khối lập phương (cube)

 Liên hệ 0.111 0.192 0.333 0.577

Hình chữ nhật(Rectangle)

 Liên hệ 0.200 0.447

2 Giới thiệu về Thời gian & Giá

join > https://t.me/tailieu_trader

Mối quan hệ giá của: 2.000 1.4142 1.732

join > https://t.me/tailieu_trader

join > https://t.me/tailieu_trader

join > https://t.me/tailieu_trader

Ngày mức cao năm 1994 là ngày 3 tháng 2 năm 1994.

1. Phạm vi giá trong xu hướng là quan trọng để theo dõi.

join > https://t.me/tailieu_trader

Tiến hành phân tích thời gian và giá

join > https://t.me/tailieu_trader

join > https://t.me/tailieu_trader

Hình học thị trường [c] 1989

Hình học thị trường II [c] 1993

3 Kỹ thuật đo lường giá

1. Các mối quan hệ trực tiếp.

2. Các mối quan hệ đường chéo.

3. Các mối quan hệ xen kẽ.

join > https://t.me/tailieu_trader

join > https://t.me/tailieu_trader

2. PHẦN TRĂM THAY ĐỔI

Mối quan hệ giá trực tiếp

join > https://t.me/tailieu_trader

Mối quan hệ giá theo đường chéo

join > https://t.me/tailieu_trader

Khi hết thời gian, giá sẽ được xác nhận.

144, 288,432, 576, 720, 864, 1008, 1152, 1296, 1440