‫النسخة العاشرة‬

‫ماجد فهد العَمّري ‪MFTA, CFTe, MSTA‬‬

‫ماجستير تحليل فني مالي ‪ ، MFTA‬مُحلل مالي فني مُعتمد ‪، CFTe‬‬
‫عضوية كاملة ‪ MSTA‬في الجمعية البريطانية ‪. STA‬‬

‫الــتـحـلـيــل الــفــنــي‬ ‫اليوم‬

‫الــنــمــاذج والــمــؤشــرات الــفــنــيــة‬ ‫‪3‬‬

‫‪2008 - 2015‬‬
‫مُحتويات اليوم الثالث‪:‬‬
‫‪ ‬مراجعة أهداف وتطبيقات اليوم الثاني‪.‬‬

‫‪ ‬المذبذبات‪.‬‬

‫‪ ‬أهداف وتطبيقات اليوم الثالث‪.‬‬

‫مراجعة أهداف وتطبيقات اليوم الثاني‬ ‫‪4‬‬
‫األهداف العملية لليوم الثاني‪:‬‬

‫‪‬تحديد إشارات الدخول والخروج باستخدام المتوسطات المتحركة‪.‬‬

‫‪ ‬اختيار أفضل الفترات الزمنية للمتوسطات المتحركة‪.‬‬

‫‪‬تحديد إشارات الدخول والخروج باستخدام أشرطة بولينجر‪.‬‬

‫‪‬اختيار أفضل الفترات الزمنية ألشرطة بولينجر‪.‬‬

 ‫مراجعة أهداف وتطبيقات اليوم الثاني‬ ‫‪5‬‬
‫تطبيق عملي (‪:)11‬‬

‫‪ ‬قم بتشغيل برنامج التحليل الفني وافتح أي خارطة فنية‪.‬‬

‫‪ ‬غير نوع الخارطة الفنية إلى الشموع اليابانية‪.‬‬

‫‪ ‬اختر مقياس الرسم النصف لوغاريتمي (النسبي)‪.‬‬

‫‪‬حدد إشارتي دخول وخروج مؤكدتين باستخدام ‪ 3‬متوسطات متحركة‪.‬‬

‫مراجعة أهداف وتطبيقات اليوم الثاني‬ ‫‪6‬‬
‫تطبيق عملي (‪:)12‬‬

‫‪ ‬قم بتشغيل برنامج التحليل الفني وافتح أي خارطة فنية‪.‬‬

‫‪ ‬غير نوع الخارطة الفنية إلى الشموع اليابانية‪.‬‬

‫‪ ‬اختر مقياس الرسم النصف لوغاريتمي (النسبي)‪.‬‬

‫‪‬حدد إشارتي دخول وخروج مؤكدتين باستخدام أشرطة بولينجر‪.‬‬

 ‫المذبذبات‬ ‫‪8‬‬
‫بنهاية هذا الموضوع سنكون ‪ -‬بإذن اهلل ‪ -‬قادرين على‪:‬‬

‫‪ ‬اختيار أفضل الفترات الزمنية للمذبذبات‪.‬‬

‫‪‬تطبيق أهم مبادئ تحليل المذبذبات بشكل مبسط وصحيح‪.‬‬

‫‪‬تأكيد إشارات الدخول والخروج التحذيرية للمذبذبات‪.‬‬

 ‫المذبذبات‬ ‫‪9‬‬
‫متى تكون المذبذبات في أفضل حاالتها؟‬

‫‪ ‬تكون المذبذذبات فذي أفضذل حاالتهذا عنذدما يتحذرر السذعر‬

‫بشكل جانبي‪ ,‬كما أنها تلعب دور هذام عنذدما يتحذرر السذعر‬

‫في اتجاه صاعد أو هابط‪.‬‬

 ‫المذبذبات‬

‫‪10‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪11‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪12‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪13‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪14‬‬
 ‫المذبذبات‬ ‫‪15‬‬
‫متى تكون المذبذبات في أفضل حاالتها؟‬

‫‪ ‬في المقابل تكون المذبذبات في أسوأ حاالتهذا أننذاع عمليذات‬

‫االختراق‪.‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪16‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪17‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪18‬‬
 ‫المذبذبات‬ ‫‪19‬‬
‫اختيار أفضل الفترات الزمنية للمؤشرات الفنية‪:‬‬

‫‪ ‬المدى الزمني للمحلل الفني مع المحاولة والتجربة‪:‬‬

‫‪‬المدى القصير‪ :‬اختيار الفترات الزمنية التالية‪21 - 13 - 8 - 5 - 3 :‬‬

‫‪‬المدى المتوسط‪ :‬اختيار الفترات الزمنية التالية‪144 - 89 - 55 - 34 :‬‬

‫‪‬المدى الطويل‪ :‬اختيار الفترات الزمنية التالية‪377 - 233 :‬‬

 ‫المذبذبات‬ ‫‪20‬‬
‫اختيار أفضل الفترات الزمنية للمؤشرات الفنية‪:‬‬

‫‪ ‬المدى الزمني للمحلل الفني مع المحاولة والتجربة‪:‬‬

‫‪‬الخطوة األولى‪ :‬حساب عدد القمم والقيعان الهامة على الخارطذة خذ ل فتذرة‬

‫الدراسة‪.‬‬

‫‪‬الخطوة الثانية‪ :‬حساب عدد الشموع بين أول قمة أو قاع حتى آخر قمة أو قاع‪.‬‬
 ‫المذبذبات‬ ‫‪21‬‬
‫اختيار أفضل الفترات الزمنية للمؤشرات الفنية‪:‬‬

‫‪ ‬المدى الزمني للمحلل الفني مع المحاولة والتجربة‪:‬‬

‫‪‬الخطوة الثالثة‪ :‬قسمة عدد األيام على عدد القمم والقيعان الهامة‪.‬‬

‫‪‬الخطوة الرابعة‪ :‬يتم استخدام الناتج أو مضاعفاته‪ ,‬أو تقسذيماته كقذيم أوليذة‬

‫للمؤشرات الفنية‪ ,‬مع أهمية اختبارها‪.‬‬

 ‫المذبذبات‬ ‫‪22‬‬
‫اختيار أفضل الفترات الزمنية للمؤشرات الفنية‪:‬‬

‫‪ ‬الدورات الزمنية‪:‬‬

‫‪ ‬عنذد تحديذد الذدورة الزمنيذة السذاالدة خذ ل فتذرة ممحذددة يمكذذن‬

‫استخدام مضاعفتها أو تقسيماتها كقيم أولية للمؤشرات الفنيذة‪,‬‬

‫مع أهمية اختبارها‪.‬‬

 ‫المذبذبات‬ ‫‪23‬‬
‫اختيار أفضل الفترات الزمنية للمؤشرات الفنية‪:‬‬

‫‪ ‬أهمية االتجاه‪:‬‬

‫‪ ‬المؤشرات الفنية أداة نانوية ممكملة لبقية األدوات الفنية‪.‬‬

‫‪ ‬من المهم داالمًا تحديد االتجاه العام للسعر‪.‬‬

‫‪ ‬يجب تأكيد إشارات المذبذبات من خ ل حركة السعر‪.‬‬

 ‫المذبذبات‬ ‫‪24‬‬
‫أهمية االتجاه وحركة السعر للمذبذبات‪:‬‬

‫‪ ‬المؤشرات الفنية أداة نانوية ممكملة لبقية األدوات الفنية‪.‬‬

‫‪ ‬من المهم داالمًا تحديد االتجاه العام للسعر‪.‬‬

‫‪ ‬يجب تأكيد إشارات المذبذبات من خ ل حركة السعر‪.‬‬

 ‫المذبذبات‬ ‫‪25‬‬
‫مبادئ تحليل المذبذبات‪:‬‬

‫‪ ‬عبور مستويات اإلفراط في الشراع والبيع‪:‬‬

‫‪ ‬العبذور الصذاعد لمسذتوى اإلفذراط فذي البيذع يمعتبذر إشذارة دخذول‬

‫تحذيرية‪ ,‬خصوصًا إذا كان هذا العبور قليل الحدوث‪.‬‬

‫‪ ‬العبور الهذابط لمسذتوى اإلفذراط فذي الشذراع يمعتبذر إشذارة خذروج‬

‫تحذيرية‪ ,‬خصوصًا إذا كان هذا العبور قليل الحدوث‪.‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪26‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪27‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪28‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪29‬‬
 ‫المذبذبات‬ ‫‪30‬‬
‫مبادئ تحليل المذبذبات‪:‬‬

‫‪ ‬االخت فات‪:‬‬

‫‪ ‬االخت ف اإليجابي يظهر عندما يمكذون السذعر قذاعين هذابطين أو‬

‫أكثر‪ ,‬بينما يمكون المذبذب قاعين صاعدين أو أكثر‪.‬‬

‫‪ ‬االخت ف السلبي يظهر عندما يمكون السذعر قمتذين صذاعدتين أو‬

‫أكثر‪ ,‬بينما يمكون المذبذب قمتين هابطتين أو أكثر‪.‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪31‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪32‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪33‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪34‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪35‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪36‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪37‬‬
 ‫المذبذبات‬ ‫‪38‬‬
‫مبادئ تحليل المذبذبات‪:‬‬

‫‪ ‬اختراق خطوط االتجاه‪:‬‬

‫‪ ‬اختراق المذبذب لخط االتجاه الهابط يمعتبر إشارة دخول تحذيرية‪,‬‬

‫وكلما كان خط االتجاه مؤكد كلما كانت اإلشارة أكثر أهمية‪.‬‬

‫‪ ‬اختراق المذبذب لخط االتجاه الصاعد يمعتبر إشارة خروج تحذيريذة‪,‬‬

‫وكلما كان خط االتجاه مؤكد كلما كانت اإلشارة أكثر أهمية‪.‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪39‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪40‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪41‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪42‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪43‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪44‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪45‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪46‬‬
 ‫المذبذبات‬ ‫‪47‬‬
‫مبادئ تحليل المذبذبات‪:‬‬

‫‪ ‬عبور خط المنتصف‪:‬‬

‫‪ ‬العبور الصاعد لمستوى خط المنتصف يمعتبر إشارة دخول تحذيرية‪,‬‬

‫خصوصًا إذا كان هذا العبور قليل الحدوث‪.‬‬

‫‪ ‬العبور الهابط لمستوى خط المنتصف يمعتبر إشارة خروج تحذيرية‪,‬‬

‫خصوصًا إذا كان هذا العبور قليل الحدوث‪.‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪48‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪49‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪50‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪51‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪52‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪53‬‬
 ‫المذبذبات‬ ‫‪54‬‬
‫مبادئ تحليل المذبذبات‪:‬‬

‫‪ ‬استخدام المتوسطات المتحركة‪:‬‬

‫‪ ‬يمكن استخدام المتوسط الممتحذرر علذى المذبذذب كخذط إشذارة‬

‫لتحديد إشارات الدخول والخروج‪ ,‬كما هو الحال بالنسذبة لخذط ‪% D‬‬

‫بالنسبة لمذبذب ستوكاستيك ‪. Stochastic‬‬

 ‫المذبذبات‬

‫‪55‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪56‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪57‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪58‬‬
 ‫المذبذبات‬ ‫‪59‬‬
‫مبادئ تحليل المذبذبات‪:‬‬

‫‪ ‬استخدام المتوسطات المتحركة‪:‬‬

‫‪ ‬يمكن استبدال الخط األساسي ألي مذبذب بمتوسط ممتحرر مبني‬

‫على هذا الممذبذب‪ ,‬وإجذراع التحليذل علذى هذذا المتوسذط لتحديذد‬

‫إشارات الدخول والخروج‪.‬‬

 ‫المذبذبات‬

‫‪60‬‬
 ‫المذبذبات‬

‫‪61‬‬
 ‫المذبذبات‬ ‫‪62‬‬
‫مبادئ تحليل المذبذبات‪:‬‬

‫‪ ‬استخدام المتوسطات المتحركة‪:‬‬

‫‪ ‬يمكذن تطبيذذق متوسذذطين ممحذذركين ممختلفذذين علذذى أي مذبذذذب‪,‬‬

‫وإخفاع هذا المذبذب ل ستفادة من التقاطعات اإليجابية والسلبية‬

‫في تحديد إشارات الدخول والخروج‪.‬‬

 ‫المذبذبات‬

‫‪63‬‬
 ‫أهداف وتطبيقات اليوم الثالث‬ ‫‪65‬‬
‫تأكيد األهداف العملية لهذا اليوم‪:‬‬

‫‪ ‬اختيار أفضل الفترات الزمنية للمذبذبات‪.‬‬

‫‪‬تطبيق أهم مبادئ تحليل المذبذبات بشكل مبسط وصحيح‪.‬‬

‫‪‬تأكيد إشارات الدخول والخروج التحذيرية للمذبذبات‪.‬‬

 ‫أهداف وتطبيقات اليوم الثالث‬ ‫‪66‬‬
‫تطبيق عملي (‪:)13‬‬

‫‪ ‬قم بتشغيل برنامج التحليل الفني وافتح أي خارطة فنية‪.‬‬

‫‪ ‬غير نوع الخارطة الفنية إلى الشموع اليابانية‪.‬‬

‫‪ ‬اختر مقياس الرسم النصف لوغاريتمي (النسبي)‪.‬‬

‫‪ ‬أضف مذبذب ‪ CMO‬وحدد مستويي األفراط في الشراع والبيع‪.‬‬

‫‪ ‬حدد إشارات دخول وخروج مؤكدة باستخدام هذا المذبذب‪.‬‬

 ‫أهداف وتطبيقات اليوم الثالث‬ ‫‪67‬‬
‫تطبيق عملي (‪:)14‬‬

‫‪ ‬قم بتشغيل برنامج التحليل الفني وافتح أي خارطة فنية‪.‬‬

‫‪ ‬غير نوع الخارطة الفنية إلى الشموع اليابانية‪.‬‬

‫‪ ‬اختر مقياس الرسم النصف لوغاريتمي (النسبي)‪.‬‬

‫‪‬أضف مذبذب ‪ CMF‬وطبق عليه متوسطين متحركين مختلفين‪.‬‬

‫‪‬حدد إشارات دخول وخروج مؤكدة من خ ل تقاطعات المتوسطين‪.‬‬