ð CƯƠNG ÔN T P

H C KỲ I – NĂN H C 2013 - 2014

MÔN: NGHI P V NGÂN HÀNG 2
- Hình th c thi: T lu n
- Th i lư ng: 90 phút – Không ñư c s d ng tài li u
- N i dung ñ thi: ð thi g m có 20% lý thuy t và 80% bài t p. N i dung ñ thi g m các ch
ñ tr ng tâm: Cho vay theo h n m c tín d ng ng n h n, cho vay ñ u tư d án, cho vay
trung và dài h n, phân tích tín d ng và quy t ñ nh cho vay.
- Tài li u ôn t p:
Giáo trình Nghi p v ngân hàng, PGS. TS Tr m Th Xuân Hương và các tác gi . Trư ng
ð i h c Kinh t TP.HCM, NXB Lao ð ng 2010.
Bài gi ng và bài t p do gi ng viên cung c p
ð ñ t ñư c k t qu trong kỳ thi cu i kỳ, sinh viên c n ph i n m v ng nghi p v và rèn
luy n th t t t k năng gi i bài t p. Do các d ng bài t p trong môn Nghi p v ngân hàng 2 l ng ghép
nhi u nghi p v v i nhau, ñòi h i sinh viên ph i v ng vàng nghi p v , tính toán nhanh và n m rõ
phương pháp gi i bài t p.
ð cương ôn t p g m các ph n c th như sau:
A. PH N LÝ THUY T
Sinh viên lưu ý các v n ñ như sau:

Câu 1
Anh/ch trình bày ngu n v n và ñi u ki n cho vay trung dài h n ñ i v i ngân hàng thương
m i. Ngu n tr n c a các kho n cho vay trung dài h n và th i h n cho vay, kỳ h n tr n
ñư c xác ñ nh trên cơ s nào?

Tr l i
Ngu n v n và ñi u ki n cho vay trung dài h n c a ngân hàng
1. Ngu n v n ñ cho vay trung dài h n
ð ñáp ng các nhu c u vay v n trung dài h n c a n n kinh t , các ngân hàng thư ng s
d ng các ngu n sau:
- M t ph n v n t có và qu d tr c a ngân hàng
- Ngu n v n huy ñ ng c a dân cư dư i hình th c phát hành trái phi u ngân hàng, ho!c ti n
g i ñ nh kỳ dài h n.
- Ngu n huy ñ ng ng n h n ñ nh kỳ v i ñi u ki n ph i tính toán, xem xét ñ trích ra m t t"
l ph n trăm nh t ñ nh nào ñó tuỳ thu c vào s bi n ñ ng c a quá trình g i và rút ti n c a khách
hàng nh#m t o m t ngu n $n ñ nh lâu dài ñ cho vay trung dài h n.
 - V n tài tr u" thác c a chính ph , các t$ ch c trong và ngoài nư c.
- V n vay n nư c ngoài.
2. ði u ki n ñ ñư c vay v n trung - dài h n
ð ñư c vay v n trung dài h n ngoài nh ng qui ñ nh chung, tùy t%ng ngân hàng có thêm
ñi u ki n b$ sung nh#m ñ m b o hi u qu ho t ñ ng cho vay trung dài h n, thông thư ng, khách
hàng c n có nh ng ñi u ki n sau:
- ðơn ñ ngh vay v n,
- Lu n ch ng kinh t k thu t (ñ i v i các d án ñ u tư xây d ng) ho!c phương án s d ng
v n, b ng tính toán hi u qu c a d án.
- Xu t trình các báo cáo v tình hình tài chính c a các năm trư c.
Ngân hàng cho vay xem xét k các tài li u nh#m ñánh giá ñ y ñ kh năng c a ñơn v vay
v n trư c khi quy t ñ nh cho vay. Kh năng sinh l i c a d án, th trư ng s n ph&m mà d án cung
c p v ph m vi, s lư ng, giá c , kh năng c nh tranh...tính $n ñ nh trong ho t ñ ng s n xu t kinh
doanh c a ñơn v vay v n. Các doanh nghi p có h th ng s n xu t hi n ñ i, công ngh s n xu t t o
ra s n ph&m m i s' ñư c ưu tiên xét cho vay trung dài h n. Ngoài ra c n ph i xem xét ñ n kh năng
năng l c c a b máy qu n lý lãnh ñ o c a doanh nghi p, văn hoá xã h i liên quan ñ n d án ñ u tư.
3.1.4.1. Ngu n tr n c a các kho n cho vay trung dàI h n
Khác v i cho vay ng n h n, ngu n tr n c a các kho ng cho vay trung dài h n là kh u hao
c a tài s n hình thành t% v n vay, l i nhu n do d án ñ u tư mang l i và các ngu n thu nh p khác.
3.1.4.2. Xác ñ nh th i h n cho vay và kỳ h n tr n
- Th i h n cho vay trung dài h n: là kho ng th i gian ñư c tính t% khi khách hàng b t ñ u
vay v n cho ñ n th i ñi m tr h t n g c và lãi vay ñư c tho thu n trong h p ñ ng tín d ng gi a
ngân hàng v i khách hàng. Th i h n cho vay trung h n là t% 12 tháng ñ n 60 tháng, dài h n là t%
60 tháng tr( lên.

Th i h n Th i h n chuy n giao tín Th i h n ưu đãi tín Th i h n hoàn tr

+
cho vay = d ng + d ng tín d ng
Th i h n chuy n giao tín d ng là kho ng th i gian k t% khi phát sinh kho n vay ñ u tiên
cho ñ n khi c p xong kho n tín d ng ñó. Th i h n này dài hay ng n là tuỳ thu c vào ti n ñ thi
công, th c hi n d án, phương án ñ u tư.
Th i h n ưu ñãi tín d ng (th i kỳ ân h n) là kho ng th i gian k t% l n c p tín d ng cu i
cùng cho ñ n l n hoàn tr ñ u tiên.

Th i h n hoàn tr tín d ng là kho ng th i gian k t% l n tr ñ u tiên cho ñ n khi hoàn tr

xong. V n vay ban đ u

Th i h n hoàn tr tín d ng =

S ti n thanh toán g c hàng năm

 - Kỳ h n tr n : Kỳ h n tr n có th l a ch n là: kỳ h n tr n ñ u tháng, quý, 6 tháng,
năm ho!c kỳ tho thu n khác như tr 1 l n k t thúc ho!c kỳ h n tr có tính th i v . Ngày cu i cùng
c a kỳ h n thu n là m c th i gian x lý s n ñó.

Câu 2
Anh/ch trình bày nhu c u vay ng n h n c a doanh nghi p ? Trình bày các lo i cho vay ng n
h n ñ i v i doanh nghi p c a ngân hàng.

CHO VAY NG)N H*N ð+I V,I DOANH NGHI-P

1. Nhu c u vay ng n h n c a doanh nghi p
Nhu c u tài tr ng n h n xu t phát t% ñ l ch c a lưu chuy n ti n t c a các doanh nghi p, t% dòng
ti n vào và ra thư ng không ăn kh p v i nhau v m!t th i gian và quy mô. ðây là m t hi n tư ng
t t y u do chu kỳ ho t ñ ng và ngân qu c a doanh nghi p quy t ñ nh. Vì v y, cho vay ng n h n
c a ngân hàng ch y u là ñáp ng nhu c u v n lưu ñ ng th i v c a các doanh nghi p, t c nhu c u
tài s n lưu ñ ng th i v , trong ñó ch y u là hàng t n kho và các kho n ph i thu.
Tuy nhiên, trên th c t ho t ñ ng, các ngân hàng cho doanh nghi p vay ng n h n vì các lý do khác
như cho vay t m th i ñ ch gi i ngân các kho n tín d ng dài h n ho!c phát hành trái phi u, cho
vay ñ x lý các tình hu ng ñ!c bi t như ñ thay th các kho n n khác, b$ sung v n do thua l.
ho!c l i nhu n gi m, …
2. Các lo i cho vay ng n h n ñ i v i doanh nghi p c a ngân hàng
a. Cho vay mua hàng d tr
Cho vay mua hàng d tr là lo i cho vay ñ tài tr mua hàng t n kho như nguyên li u, bán thành
ph&m, thành ph&m. ðây là lo i hình cho vay ng n h n ch y u c a các ngân hàng. ð!c ñi m c a
lo i hình cho vay này:
- Ngân hàng xem xét cho vay t%ng l n theo t%ng ñ i tư ng c th .
- Kỳ h n n c a lo i cho vay này c th , b t ñ u t% lúc b ti n ñ mua hàng t n kho và ch m d t
khi hàng t n kho ñã tiêu th và thu ñư c ti n.
Phương th c cho vay ñ i v i d tr hàng t n kho ñư c áp d ng là phương th c cho vay ng trư c,
th i h n cho vay g n li n v i chu kỳ ngân qu c a doanh nghi p.
b. Cho vay v n lưu ñ ng
Cho vay v n lưu ñ ng là lo i cho vay nh#m ñáp ng toàn b nhu c u d tr hàng t n kho và có ñ!c
ñi m g n gi ng v i cho vay mua hàng d tr , tuy nhiên lo i cho vay nh#m ñáp ng toàn b nhu c u
v n lưu ñ ng thi u h t c a doanh nghi p (t c nhu c u v n lưu ñ ng th i v c a khách hàng). ð!c
ñi m c a lo i hình cho vay này:
- ð i tư ng cho vay là toàn b nhu c u v n lưu ñ ng thi u h t. H n m c tín d ng là cơ s( ñ ngân
hàng cho vay và gi i ngân.
- Không có kỳ h n c th g n v i t%ng l n gi i ngân mà ch/ có th i h n cho vay cu i cùng và các
ñi u ki n s d ng v n vay.
- Chi phí c a món vay bao g m chi phí tr lãi và chi phí ngoài lãi như phí cam k t s d ng h n
m c.
- Th i h n cho vay tuỳ theo ñ!c ñi m v chu kỳ s n xu t kinh doanh và kh năng tài
chính c a t%ng lo i khách hàng, có th vài ngày ñ n 1 năm.
c. Cho vay d a trên tài s n có
Cho vay d a trên tài s n có là lo i cho vay d a trên cơ s( s dư c a các kho n ph i
thu, t n kho nguyên li u, thành ph&m. Tài s n ñ m b o cho các kho n cho vay này là chính các tài
s n ñư c tài tr . ð i v i các kho n ph i thu, ho t ñ ng cho vay này ñư c th c hi n thông qua
nghi p v chi t kh u ho!c nghi p v mua n .
d. Cho vay ng n h n các công trình xây d ng
ð i v i các doanh nghi p ho t ñ ng trong lĩnh v c xây l p, sau khi nh n ñư c các công trình xây
d ng, c n ph i ng v n mua nguyên li u, thuê thi t b , thuê nhân công,..., ñ th c hi n thi công và
khi công trình, h n m c công trình hoàn thành thì m i ñư c ch ñ u tư thanh toán theo tho thu n (
h p ñ ng nh n th u. Vì v y, cho vay ng n h n ñ i v i doanh nghi p xây l p ñ ñáp ng nhu c u
v n trong quá thi công các công trình xây d ng. ð!c ñi m c a lo i cho vay này:
- Vi c xem xét cho vay ch y u d a vào t%ng h p ñ ng nh n th u.
- ð i tư ng cho vay là ti n thuê công nhân, thi t b , mua v t tư, nguyên li u ñ th c hi n thi công
theo h p ñ ng nh n th u.
- Kỳ h n n ñư c xác ñ nh d a vào k ho ch thi công theo h p ñ ng nh n th u.
- Ngu n thu n là ti n thanh toán c a ch ñ u tư.
- H p ñ ng nh n th u là cơ s( ñ m b o cho kho n ti n vay.
Lo i cho vay này khá ch c ch n nhưng v1n thư ng x y ra m t s r i ro là ý th c và kh năng thanh
toán c a ch ñ u tư và kh năng th c hi n h p ñ ng c a nhà th u.
e. Cho vay kinh doanh ch ng khoán
Cho vay kinh doanh ch ng khoán là lo i cho vay ñ i v i các công ty ch ng khoán. Th i h n cho
vay t% khi mua ch ng khoán m i ñ n khi bán ch ng khoán ñó cho khách hàng. Lo i cho vay này có
th i h n r t ng n và ñư c ñ m b o b#ng chính các ch ng khoán mua vào.
f. Cho vay kinh doanh bán l2
Cho vay kinh doanh bán l2 là lo i cho vay ñ i v i các doanh nghi p bán l2 hàng tiêu dùng ñ h
thanh toán ti n mua hàng cho nhà s n xu t, cơ s( ñ cho vay d a vào hàng t n kho. Sau khi tiêu th
ñư c hàng hoá, doanh nghi p s' thanh toán ti n vay cho ngân hàng. Tài s n t n kho là tài s n thu c
quy n s( h u c a ngân hàng.
Ngoài ra, ngân hàng có th tài tr cho các doanh nghi p bán l2 thông qua vi c mua l i các h p ñ ng
bán hàng tr góp c a doanh nghi p bán l2 ñ i v i ngư i tiêu dùng khi các h p ñ ng này tho mãn
các tiêu chu&n tín d ng v i m t m c lãi su t thay ñ$i tuỳ theo ch t lư ng tài s n b o ñ m, th i h n
và uy tín c a ngư i mua.
g. Cho vay ñ i v i các ñ nh ch tài chính khác
Cho vay ñ i v i các ñ nh ch tài chính khác: bao g m cho vay liên ngân hàng và cho vay các ñ nh
ch tài chính phi ngân hàng. ð i v i cho vay liên ngân hàng ch y u nh#m ñáp ng nhu c u thanh
kho n và t o ngu n cho vay cho các ngân hàng khác, th i h n cho vay thư ng khá ng n.

Câu 3

Trình bày mô hình 5C trong phân tích tín d!ng?

Tr l i : Mô hình 5C trong phân tích tín d!ng

5C- m t trong nh ng nhóm ch/ s quan tr ng khi ti n hành th&m ñ nh tín d ng m t h p ñ ng vay
v n.

Capacity-Cash flow (Năng l#c-Lu ng ti n d# tính tr n ). Y u t ñư c coi là quan tr ng nh t

trong s năm y u t . Năng l c ñ c p ñ n kh năng ñi u hành ho t ñ ng s n xu t kinh doanh và
hoàn tr kho n vay thành công c a khách hàng. Ngân hàng mu n bi t chính xác khách hàng s' tr
n b#ng cách nào. ðánh giá năng l c ñư c d a trên vi c ñánh giá các y u t : kinh nghi m ñi u
hành, báo cáo tài chính quá kh , s n ph&m, tình hình ho t ñ ng trên th trư ng và kh năng c nh
tranh. T% ñó, ngân hàng d tính ñư c lu ng ti n s' ñư c s d ng ñ tr n , th i gian tr n và xác
su t tr n thành công c a khách hàng. Vi c ñánh giá l ch s các kho n vay và thanh toán các
kho n vay, dù là c a cá nhân hay các kho n vay thương m i cũng ñư c coi là ch/ báo cho kh năng
chi tr trong tương lai.
Capital (C u trúc v n). Là s v n khách hàng ñ u tư vào doanh nghi p. Ngân hàng s' yên tâm
hơn n u khách hàng có v n ch s( h u ñ l n. V n ch s h u có th ñư c huy ñ ng trong quá
trình ho t ñ ng, giúp ñ m b o cho tr ng thái kho n vay c a ngân hàng. Ngân hàng cũng nhìn
nh n v n ch s( h u như là ch/ báo c a m c ñ cam k t cũng như m c r i ro c a khách hàng ñ i
v i kinh doanh c a mình và s' c m th y tho i mái hơn n u bi t khách hàng s' m t r t nhi u n u
công vi c kinh doanh c a h không thành công. S' t t hơn n u ngu n v n này ñư c l y t% chính
tài s n c a c$ ñông.

Collateral (Tài s n th$ ch p). Ngân hàng có th x lý tài s n th ch p c a khách hàng khi khách
hàng b phá s n ho!c m t kh năng chi tr n . Ngân hàng ñư c ñ m b o quy n ưu tiên x lý tài
s n th ch p c a khách hàng trư c các ch n
khác. Ngân
Nănghàng
l cũng
c tr cón th yêu c u khách hàng s d ng các tài s n cá nhân khác ngoài công ty làm tài s n th
ch p. ð i v i ngân hàng, ñây là s ñ m b o và là ngu n tr n thay th ngoài dòng ti n tr n d tính. M t s ngân
hàng có th yêu c u có b o lãnh cùng v i tài s n ñ m b o. B o lãnh là hình th c bên th ba ký b o lãnh cam k t
thanh toán n u ngư i vay không tr ñư c n .
Character (Thái ñ%, s# th hi n c a khách hàng). Là n tư ng chung khách hàng ñ l i ñ i v i ngân hàng. 4n
tư ng này có th là khá ch quan. Tuy nhiên, trong nhi u trư ng h p, ñ i v i nhi u ngân hàng, thái ñ c a khách
hàng quy t ñ nh li u m t kho n vay nh có ñư c phê duy t hay không. Các v n ñ ch y u liên quan ñ n thái ñ
ñáng ng bao g m: s kém h p tác v i ngân hàng, l%a d i, các v ki n t ng và thua l.. Th i gian, chi phí ki n
t ng và chi phí cơ h i có th phát sinh do kho n vay g!p v n ñ có th l n hơn nhi u so v i thu nh p d tính (V n
ñ này, tuy nhiên, tr( nên kém quan tr ng hơn ñ i v i các kho n vay cho công ty l n ñư c ñi u hành b(i m t
nhóm cá nhân). Ngoài ra, m t s y u t ñ nh tính khác như trình ñ h c v n, kinh nghi m ñi u hành kinh doanh,
ph&m ch t cá nhân c a khách hàng cũng ñư c xem xét.
Conditions (Các ñi u ki n khác). Li u kho n vay s' ñư c s d ng ñ ñáp ng nhu c u v n lưu ñ ng, mua s m
máy móc hay d tr nguyên v t li u, hàng t n kho? Ngân hàng s' ñánh giá tình hình kinh t trong và ngoài nư c,
phân tích ngành kinh doanh doanh nghi p ñang ho t ñ ng cũng như các ngành ho t ñ ng liên quan có th nh
hư(ng ñ n doanh nghi p.
Ch& C th' 6: ðôi khi chúng ta có th xét thêm m t ch C th 6 như sau:
Coverage (B o hi m). Có th là kho n b o hi m trong ho t ñ ng kinh doanh hay b o hi m cho nh ng lãnh ñ o
ch ch t n u quy n ñi u hành ñư c t p trung trong tay m t s ít cá nhân. Trong trư ng h p m t lãnh ñ o ch ch t
ch t hay m t năng l c hành vi, b o hi m s' ñ m b o ngân hàng s' ñư c thanh toán n u doanh nghi p không hoàn
thành ñư c nghĩa v tr n .

Câu 4
Trình bày s khác bi t gi a hình th c cho vay t%ng l n v i hình th c th u chi

Tr l i
S khác bi t gi a cho vay t%ng l n và th u chi
Cho vay t(ng l n Th u chi
Cho vay theo ñ i tư ng c th : cho vay d Cho vay theo ñ i tương t$ng h p, toàn b nhu c u v n lưu ñ ng
tr nguyên li u, hàng hoá,..., thi u h t.
S ti n cho vay ñư c xác ñ nh trên cơ s( các Xác ñ nh h n m c tín d ng trên cơ s( phân tích toàn di n các m!t
ch ng t% mua hàng, hoá ñơn, b n kê hàng t n ho t ñ ng c a doanh nghi p và doanh nghi p ch ñ ng s d ng
kho ti n vay tr ng h n m c ñư c tho thu n.
M.i kho n vay có th i h n n c th Kỳ h n n ñư c xác ñ nh chung cho t t c các kho n n , không
 Năng l c tr n ñ nh riêng cho t%ng l n gi i ngân
Chi phí cho kho n vay thư ng ch/ có lãi Chi phí cho kho n vay ngoài chi phí lãi thư ng có các chi phí phi
lãi.
Áp d ng cho doanh nghi p ít có uy tín, quan Áp d ng cho các doanh nghi p có uy tín, quan h thư ng xuyên
h không thư ng xuyên (doanh nghi p nh , v i ngân hàng.
m i thành l p)

Câu 5
Trình bày s khác bi t gi a hình th c cho vay t%ng l n v i hình th c cho vay theo h n m c tín d ng ng n h n.
1. Cho vay t(ng l n
a. Khái ni m
Cho vay t%ng l n là phương th c cho vay nh#m ñáp ng nhu c u vay v n c a khách hàng. M.i l n vay
v n, khách hàng ph i th c hi n các th t c c n thi t và ký h p ñ ng tin d ng.

b. ð)c ñi m
Nhu c u vay v n ñư c xác ñ nh theo t%ng phương án kinh doanh nh#m ñáp ng nhu c u v n c a
khách hàng.
Các ñi u ki n cho vay ñư c xác ñ nh ñ c l p cho t%ng l n vay v n.
M.i l n vay khách hàng ph i l p h sơ vay và ký h p ñ ng vay và ph i ký h p ñ ng tín d ng ñ c l p.
c. ð i tư ng vay v n
Khách hàng không có nhu c u vay v n thư ng xuyên.
Khách hàng chưa ñáp ng ñ y ñ các ñi u ki n cho vay theo h n m c tín d ng.
d. H sơ vay v n
Khách hàng làm h sơ vay v n ph i cung c p ñ y ñ các tài li u như: H sơ pháp lý, báo cáo tài chính,
phương án kinh doanh, h sơ ñ m b o n vay, gi y ñ ngh vay v n.
e. H n m'c cho vay
• Nhu c u vay v n c a khách hàng

Nhu c u vay v n = Nhu c u v n lưu ñ%ng (theo PAKD) – V n c a khách hàng tham gia
- Nhu c u v n lưu ñ ng cho phương án kinh doanh ñư c xác ñ nh:

Nhu c u VLð (theo PAKD) = Chi phí SXKD (theo PAKD) – Kh u hao TSCð

- V n c a khách hàng tham gia: là ph n v n ch s( h u c a khách hàng tham gia vào phương án
SXKD này.
• H n m c cho vay: D a vào nhu c u vay c a khách hàng, ngân hàng xem xét m t s y u t
khác liên quan ñ n nghi p v cho vay ñ i v i khách hàng như: gi i h n tín d ng, h n m c tín
 d ng,
Năng tr trn tài s n b o ñ m, k t c u ngu n v n, …T% ñó ngân hàng xác ñ nh m c cho vay c
l cgiá
th ñ i v i khách hàng này.
f. Gi i ngân
Ngân hàng gi i ngân m t l n ho!c nhi u l n s ti n vay ñã th a thu n trong h p ñ ng tín d ng, tùy
theo nhu c u s d ng v n c a khách hàng.

g. Thu n

Vi c thu n cho vay t%ng l n ñư c th c hi n theo nhi u phương th c khác nhau, tùy thu c vào ñi u
ki n c a khách hàng và phương th c này ñã ñư c xác ñ nh rõ trong h p ñ ng tín d ng.

• Thu n g c và lãi m%t l n lúc ñáo h n

Cách tính

Vn = V0 +(V0 *N*r)

Trong ñó:

Vn : S ti n ph i thu
V0 : N g c
N : Th i gian tính lãi
R : Lãi su t cho vay
Ví d!: Ngân hàng A cho khách hàng vay 500 tri u ñ ng, th i h n vay 6 tháng, lãi su t 15%/năm.
Ngân hàng áp d ng phương th c thu v n g c và lãi m t l n duy nh t lúc ñáo h n. Tính s ti n c v n
l1n lãi mà khách hàng ph i tr cho ngân hàng A.
Gi i
V0 = 500 tri u ñ ng
N = 6 tháng
r = 15%/năm
Ta tính ñư c s ti n v n g c và lãi khách hàng ph i tr cho ngân hàng là:
Vn = 500 + (500*6*(0,15/12)) = 537,50 tri u ñ ng.
• Thu n g c m%t l n khi ñáo h n, lãi vay thu theo ñ nh kỳ.
Ti n lãi kỳ h n th i:

Ii = V0 *Ni *r
Trong ñó:
Ii : Ti n lãi kỳ h n th i.
V0 : N g c
Ni : Th i gian ñ nh kỳ tính lãi c a kỳ h n th i.
Ví d! : Ngân
Năng tr nB cho khách hàng vay 500 tri u ñ ng, th i h n vay 1 năm, lãi su t 15%/năm. Ngân
l chàng
hàng áp d ng phương th c thu v n g c m t l n khi ñáo h n và lãi thu ñ nh kỳ hàng quý. Tính s ti n
lãi mà khách hàng ph i tr cho ngân hàng B vào cu i m.i quý và s ti n vào lúc ñáo h n h p ñ ng.
Gi i
- Ti n lãi khách hàng tr cho ngân hàng ñ nh kỳ hàng quý:
Ii = 500*(0,15/12)*3 = 18,75 tri u ñ ng
- S ti n khách hàng tr cho ngân hàng vào lúc ñáo h n:
Vn = V0 + Ii = 500 + 18,75 = 518,75 tri u ñ ng

2. Cho vay theo h n m'c tín d!ng

a. Khái ni m
Cho vay theo h n m c ng n h n là phương th c cho vay, trong ñó ngân hàng và khách hàng th a
thu n m t m c dư n t i ña trong m t kho ng th i gian nh t ñ nh, thư ng là m t năm. H n m c cho
vay là m c dư n t i ña ñư c duy trì trong su t kho ng th i gian vay.
b. ð)c ñi m
- H n m c cho vay ñư c xác ñ nh g n li n v i nhu c u v n lưu ñ ng c a khách hàng trong su t
kho ng th i gian cho vay.
- Khách hàng ch/ l p m t h sơ vay và ký k t m t h p ñ ng tín d ng, nhưng m.i l n gi i ngân
ph i l p m t kh ư c nh n n .
- Gi i ngân và thu n ñư c th c hi n nhi u l n trong su t th i kỳ cho vay.
- ði u ki n cho vay ñư c th a thu n trong h p ñ ng như h n m c tín d ng, ñi u ki n cho vay
ñư c xác ñ nh c th theo t%ng kh ư c nh n n .
c. ð i tư ng khách hàng
- Khách hàng có nhu c u vay v n lưu ñ ng thư ng xuyên.
- Khách hàng ph i có báo cáo tài chính minh b ch, tin c y.
d. H sơ vay v n
Khách hàng làm h sơ vay v n ph i cung c p ñ y ñ các tài li u như: H sơ pháp lý, báo cáo tài
chính, phương án kinh doanh, h sơ ñ m b o n vay, gi y ñ ngh vay v n.
e. H n m'c cho vay
• H n m c cho vay d ki n năm k ho ch (KH) ñ i v i khách hàng ñư c xác ñ nh:

H n m'c cho vay KH = Nhu c u VLð năm KH – VLð ròng hi n hành – Vay ng n h n c a
NHTM khác – Vay ng n h n c a các t* ch'c và cá nhân khác

• Nhu c u v n lưu ñ ng năm k ho ch (KH) ñư c xác ñ nh:

T*ng chi phí SXKD năm KH - Kh u hao TSCð KH

Nhu c u VLð năm KH =
Vòng quay VLð năm k$ ho ch
 • Năng l ñc trng n
V n lưu ròng c a khách hàng tham gia vào k ho ch SXKD ph i ñư c d a vào báo cáo tài
chính ñ n th i ñi m hi n hành. V n lưu ñ ng ròng ñư c xác ñ nh như sau:

V n lưu ñ%ng ròng = Tài s n ng n h n – N ng n h n

• Lưu ý:
- H n m c tín d ng (HMTD) nh hơn ho!c b#ng không thì khách hàng không ñư c ngân hàng
ch p thu n cho vay.
- HMTD l n hơn không thì khách hàng ñư c ngân hàng ch p nh n cho vay, ñ ng th i ngân
hàng s' xem xét thêm nh ng gi i h n cho vay.
f. Gi i ngân
• Ngân hàng gi i ngân theo nhu c u v n phát sinh c a khách hàng. Tuy nhiên khi rút v n, khách
hàng ph i cung c p cho ngân hàng các ch ng t% c n thi t như:
- Gi y ñ ngh rút v n
- Ch ng t% ch ng minh nhu c u v n
• Ngân hàng ch/ gi i ngân cho khách hàng khi các ch ng t% này h p l và t$ng dư n c a các l n rút
v n ph i nh hơn ho!c b#ng h n m c tín d ng ñã th a thu n trong h p ñ ng.
g. Thu n
• Thu n g c
- Ngân hàng thu n t ñ ng t% tài kho n ti n g i khi khách hàng có ngu n thu phát sinh ho!c khi
ñáo h n c a kh ư c.
- Thu n g c theo th t phát sinh c a t%ng kh ư c nh n n .
• Thu lãi vay
- Lãi thu riêng theo t%ng kh ư c nh n n , ñ nh kỳ hàng tháng.
- Ti n lãi c a t%ng kh ư c ñư c tính theo dư n th c t .
Ngân hàng thu lãi vay t% tài kho n ti n g i c a khách hàng ho!c thu b#ng ti n m!t.
B. PH N BÀI T P

I.Cho vay theo h n m'c tín d!ng ng n h n

- H n m'c tín d!ng ng n h n ñư c xác ñ nh b+ng phương pháp vòng quay v n lưu ñ%ng (ðư c trình bày
trong câu h,i 5)

Ví d! 1

Ngày 10/01/2013, Công ty Khánh H i g(i h sơ vay v n ng n h n ñ n ngân hàng công thương
v i tình hình như sau: (ðVT: Ngàn VNð)
K ho ch năm 2013
T$ng chi phí d toán SXKD: 145.000.000
Vòng quay v n lưu ñ ng: 6,5 vòng
D ki n trích kh u hao TSCð là 10.000.000
 th c tl ñc tr
S li uNăng n ngày
n 31/12/2012
Tài s n ng n h n: 26.000.000
N ng n h n: 18.000.000
Qu ñ u tư phát tri n: 5.000.000
Qu d phòng tài chính: 1.890.000
L i nhu n chưa phân ph i 1.350.000
Yêu c u:
1. Tính nhu c u v n lưu ñ ng d ki n năm 2013 cho công ty Khánh H i.
2. Xác ñ nh h n m c tín d ng năm 2013 cho công ty Khánh H i. Bi t r#ng trong năm 2013
công ty d ki n vay dài h n ñ m( r ng SXKD, công ty hi n ñang có kho n vay ng n h n
( ngân hàng khác là 2 t" ñ ng.

Gi i

1. Nhu c u VLð = (T$ng chi phí d toán SXKD- Kh u hao) / Vòng quay VLð năm KH

= (145.000.000- 10.000.000)/6,5 = 20.769.230,77

2. V n lưu ñ ng ròng = Tài s n ng n h n – N ng n h n (Ch/ tiêu này l y theo BCTC năm

hi n hành)
= 26.000.000 -18.000.000 = 8.000.000
H n m c tín d ng ng n h n năm k ho ch = Nhu c u VLð năm k ho ch – (V n lưu ñ ng
ròng + Vay n ( ngân hàng khác + Vay n c a các t$ ch c và cá nhân)
HMTD năm KH = 20.769.230,77 – (8.000.000 + 2.000.000) = 10.769.230,77

Ví d! 2

Ngày 15/01/2013, Công ty Phúc An g(i h sơ vay v n ng n h n ñ n ngân hàng Kiên Long v i
tình hình như sau: (ðVT: Ngàn VNð)
Ch/ tiêu k ho ch năm 2013
T$ng d toán chi phí c năm: 205.275.000
Trong ñó chí phí không có tính ch t s n xu t là: 3.500.000
Tăng t c ñ luân chuy n v n lưu ñ ng là 5% so v i năm trư c
D ki n trích kh u hao TSCð 8.000.000
S li u th c t ñ n ngày 31/12/2012
Doanh thu năm 2012 225.600.000
Các kho n gi m tr% và chi t kh u 32.500.000
Tài s n ng n h n ñ u năm 2012: 29.500.000
Tài s nNăng
ng n lh cn trcu ni năm 2012 31.250.000
Trích s li u trên BCðKT ngày 31/12/2012
N ng n h n: 25.500.000
Vay ng n h n 15.600.000
N khác 9.900.000
V n c$ ph n 25.800.000
L i nhu n chưa phân ph i 1.850.000
Yêu c u:
1. Tính nhu c u v n lưu ñ ng d ki n năm 2013 cho công ty Phúc An.
2. Xác ñ nh h n m c tín d ng năm 2013 cho công ty Phúc An. Bi t r#ng trong năm 2013
công ty d ñ nh m( r ng quy mô SXKD, d ki n vay thêm v n c a m t t$ ch c tín d ng
khác là 10.800.000, trong ñó vay ng n h n chi m 60%.
Gi i

1. Doanh thu thu n năm 2012 = 225.600.000 - 32.500.000 = 193.100.000

Vòng quay v n lưu ñ ng năm 2012 = (193.100.000 x 2)/(29.500.000 + 31.250.000) = 6,36

vòng
Vòng quay v n lưu ñ ng năm 2013 = 6,36(1+ 5%) = 6,68 vòng

Nhu c u v n lưu ñ ng d ki n năm k ho ch = (205.275.000 - 3.500.000 – 8.000.000)/ 6,68

= 29.008.233,53
2. V n lưu ñ ng ròng = 31.250.000 - 25.500.000 = 5.750.000

HMTD năm KH = 29.008.233,53 – (5.750.000 + 10.800.000*0,6) = 16.828.233,53

Ví d! 3

Công ty MNX có báo cáo tài chính ñ n ngày 31/12/2012 như sau: (ðVT: Tri u VNð)

Tài s n S ti n N và v n ch s( h u S ti n
Tài s n ng n h n 15.393 N ph i tr 28.248
Ti n m!t và ti n g i ngân hàng 1.531 N ng n h n 14.228
Ch ng khoán kh m i 100 Ph i tr cho NCC 10.500
Kho n ph i thu 10.662 Ph i tr cho CNV 1.178
Hàng t n kho 2.900 Ph i n p thu cho NN 300
Tài s n lưu ñ ng khác 200 Kho n ph i tr khác 200
Tài s n dài h n 124.662 Vay ng n h n ngân hàng 2.050
Tài s n c ñ nh ròng 99.124 N dài h n 14.020
ð u tư tài chính dài h n 25.538 V n ch s( h u 111.807
T$ng c ng tài s n 140.055 T$ng c ng n và v n CSH 140.055
Tài li uNăng
b$ sung
l c :tr n
T$ng chi phí d toán SXKD năm k ho ch là 81.550. Tài s n ng n h n năm 2011 là 14.500, theo
d báo vòng quay v n lưu ñ ng tăng 15%. Doanh thu ñ t ñư c trong năm 2012 là 98.670.
Xác ñ nh h n m c tín d ng ng n h n năm k ho ch theo phương pháp vòng quay v n lưu ñ ng.
Bi t r#ng công ty MNX ñã ñư c m t ngân hàng khác duy t cho vay ng n h n là 1.500. Trong năm
k ho ch công ty d ki n trích kh u hao TSCð là 2000.

Gi i
1. Vòng quay v n lưu ñ ng năm 2012 = 98.670/[(14.500+15.393)/2] = 6,6 vòng

Vòng quay v n lưu ñ ng năm 2013 = 6,6 x (1+15%) = 7,59 vòng

Nhu c u v n lưu ñ ng năm 2013 = (81.550 – 2.000)/7,59 = 10.480,90

2. V n lưu ñ ng ròng = 15.393 – 14.228 = 1.165

HMTD năm k ho ch = 10.480,90 – (1.165 + 1.500) = 7.815,90

Bài 1
Công ty Delta vay ngân hàng ñ th c hi n phương án SXKD. Th i h n vay 6 tháng, k t% ngày gi i ngân
ñ u tiên. T$ng chi phí ñ th c hi n phương án là 5.500 tri u ñ ng, trong ñó:
- Nguyên v t li u: 2.300
- Kh u hao TSCð: 1.000
- Chi phí nhân công: 1.200
- Chi phí SX khác: 1.000
Yêu c u:
Xác ñ nh nhu c u v n c n thi t cho phương án. Ngân hàng s' cho vay s ti n là bao nhiêu? Bi t r#ng công
ty có v n t có tham gia vào phương án t i thi u 30% nhu c u v n c a phương án. Bi t r#ng, tài s n th
ch p do ngân hàng ñ nh giá là 5.000 tri u. T" l cho vay t i ña là 70% giá tr tài s n th ch p.

Bài 2

Ngày 15/02/2013, Công ty Phương Nam g(i h sơ vay v n ng n h n ñ n ngân hàng Godibank v i tình
hình như sau: (ðVT: Tri u VNð)
K$ ho ch năm 2013
T$ng chi phí d toán SXKD: 165.000
Vòng quay v n lưu ñ ng: 5 vòng
Trích kh u hao TSCð 15.000
S li u th#c t$ trên BCTC ngày 31/12/2012 như sau:
Tài s n Năng
ng n hl n:c tr n 27.700
N ng n h n: 17.350
L i nhu n chưa phân ph i 1.780
Các qu khác 7.200
Yêu c u:
1. Tính nhu c u v n lưu ñ ng d ki n năm 2013 cho công ty Phương Nam.

2. Xác ñ nh h n m c tín d ng năm 2013 cho công ty Phương Nam. Bi t r#ng trong năm 2013 công ty
ch/ t p trung ñ$i m i phương th c bán hàng ñ gia tăng doanh thu, không vay thêm tín d ng trung và dài
h n. Công ty d ki n s' vay ng n h n ( ngân hàng khác là 1,5 t" ñ ng.

Bài 3

Ngày 10/01/2013, Công ty TNHH Bình Minh g(i h sơ vay v n ng n h n ñ n ngân hàng HSBC Vi t Nam
v i tình hình như sau: (ðVT: Tri u VNð)
Ch- tiêu k$ ho ch năm 2013
T$ng chi phí d toán c năm: 252.500
Trong ñó chí phí phi s n xu t: 5.500
Tăng t c ñ luân chuy n v n lưu ñ ng là 7,5% so v i năm trư c
D ki n trích kh u hao TSCð 25.000
S li u th#c t$ ñ$n ngày 31/12/2012
Doanh thu bán hàng 240.500
Các kho n gi m tr% và chi t kh u chi m 10% doanh thu bán hàng
Tài s n ng n h n ñ u năm 2012: 26.300
Tài s n ng n h n cu i năm 2012 31.250
Trích s li u trên BCðKT ngày 31/12/2012
N ng n h n: 24.750
V n t có 45.000
S dư các qu 8.500
Yêu c u:
1. Tính nhu c u v n lưu ñ ng d ki n năm 2013 cho công ty Bình Minh.
2. Xác ñ nh h n m c tín d ng năm 2013 cho công ty Bình Minh. Bi t r#ng trong năm 2013 công ty d
ñ nh vay n trung và dài h n là 10.500, vay ng n h n ( ngân hàng khác là 6.500.
Bài 4
Công ty Duphalac có báo cáo tài chính ñ n ngày 31/12/2012 như sau: (ðVT: Tri u VNð)

Tài s n S ti n N và v n ch s h&u S ti n
Tài s n ng n h n 20.000 N ph i tr 45.150
Ti n m!t và ti n g i ngân hàng 2.500 N ng n h n 15.150
ð u tư ng
Năngn h l n c tr n 1.500 Ph i tr cho nhà cung c p 9.500
Kho n ph i thu 10.500 Ph i tr cho CNV 2.150
Hàng t n kho 3.750 Ph i n p thu cho NN 300
Tài s n lưu ñ ng khác 1.750 Kho n ph i tr khác 200
Tài s n dài h n 130.500 Vay ng n h n ngân hàng 3.000
Tài s n c ñ nh 98.500 Phát hành trái phi u 30.000
ð u tư tài chính dài h n 22.050 V n ch s h&u 105.350
T*ng c%ng tài s n 150.500 T*ng c%ng n và v n CSH 150.500

Tài li u b$ sung :
T$ng chi phí d toán năm k ho ch là 85.500, trong ñó chi phí phi SXKD chi m 10%.Trong năm k
ho ch công ty d ki n trích kh u hao 15% tài s n c ñ nh năm hi n hành. Tài s n ng n h n năm 2011 là
16.650, theo d báo vòng quay v n lưu ñ ng tăng 15%. Doanh thu ñ t ñư c trong năm 2012 là 145.350.

Xác ñ nh h n m c tín d ng ng n h n năm k ho ch theo phương pháp vòng quay v n lưu ñ ng. Bi t r#ng
công ty ABC d ki n s' phát hành thêm 15% trái phi u và vay thêm ( ngân hàng khác là 3000, trong ñó
50% là vay ng n h n.

Bài 5

Ngày 15/12/200X Công ty CP A g i chi nhánh NHTM B h sơ ñ ngh vay v n ng n h n v i m c ñ ngh

h n m c tín d ng năm 200X+1 là 3.000 tr ñ ng ñ ph c v k ho ch s n xu t trong quý.
Sau khi th&m ñ nh cán b tín d ng ngân hàng ñã th ng nh t v i công ty các s li u sau ñây:
N%i dung S ti n (tri u ñ ng)

Giá tr v t tư hàng hóa c n mua vào năm 200X+1 12.910

Giá tr s n xu t khác phát sinh trong năm 200X+1 9.875

TS lưu ñ ng bình quân năm 200X 6.150
Doanh thu thu n năm 200X 21.525
V n lưu ñ ng t có và huy ñ ng khác c a công ty 3.660
T$ng giá tr TS th ch p c a công ty 4.150

V i d li u trên, cán b tín d ng ñ ngh xác ñ nh HMTD năm 200X+1 cho công ty là 2.905 tri u ñ ng.
Yêu c u:
- Nh n xét v HMTD mà cán b tín d ng ñ ngh .
Bi$t r+ng
 - Năngnlv cntrc anNH ñ ñ ñáp ng nhu c u h p lý c a công ty
Ngu
- Công ty s n xu t kinh doanh có lãi và là KH truy n th ng c a NH.
- M c cho vay t i ña b#ng 70% giá tr TS th ch p.
- Dư n v n lưu ñ ng ñ u quý 1/200X+1 c a công ty là 700 tr ñ ng
II. Cho vay ñ u tư d# án

Bài 1

D án ñ u tư SkyGarden c a công ty Nam Long có t$ng v n d toán là 25.000.000. Ch ñ u tư

có kh năng t tài tr vào d án là 6.000.000, nh p kh&u máy móc thi t b theo hình th c tín d ng
thương m i 70% giá tr tài s n, tr ch m trong vòng 5 năm, nguyên giá tài s n là 7.000.000. S
còn l i công ty xin ngân hàng tài tr .
Yêu c u:
1. Xác ñ nh h n m c tín d ng trung và dài h n có th c p cho d án, bi t r#ng d án ñã ñư c
th&m ñ nh có tính kh thi.
2. Gi s h n m c nói trên ñã ñư c ch p nh n và ñư c gi i ngân trong 5 ñ t như sau:
• ð t 1: Ngày 01/03/2013 Gi i ngân 40% h n m c.
• ð t 2: Ngày 01/04/2013 Gi i ngân 20% h n m c.
• ð t 3: Ngày 15/05/2013 Gi i ngân 15% h n m c.
• ð t 4: Ngày 01/06/2013 Gi i ngân 15% h n m c.
• ð t 5: Ngày 10/06/2013 Gi i ngân 10% h n m c.
Công trình hoàn thành và nghi m thu vào ngày 21/06/2013. Tính ti n lãi trong th i gian thi
công theo phương pháp tích s , lãi su t ng n h n ưu ñãi ngân hàng áp d ng là 1,20%/tháng và
lãi không nh p vào v n trong trong quá trình gi i ngân.
3. Xác ñ nh t$ng dư n cu i cùng c a d án, bi t r#ng lãi thi công ñã ñư c phía ch ñ u tư tr
50% vào ngày nghi m thu công trình, 50% còn l i ñư c nh p vào dư n tín d ng.
4. Xác ñ nh ti n lãi công ty ph i tr vào cu i m.i năm, bi t r#ng th i gian tr n là 5 năm, v n
g c tr ñ u, lãi ñư c tính theo dư n gi m d n, lãi su t ưu ñãi trong hai năm ñ u là
16%/năm, sau ñó tăng ñ u m.i năm 1%.
5. Theo b ng cân ñ i thu chi khi d án ñưa vào s d ng, thu nh p trư c thu và lãi vay
(EBIT) c a năm th 1 là 5.000.000, hai năm ti p theo tăng ñ u 20% m.i năm, hai năm cu i
ñư c xác ñ nh ( m c 3.500.000. Thu TNDN là 25%
L i nhu n sau thu sau khi trích l p các qu 30%, ph n còn l i công ty dùng ñ tr n ngân
hàng. Kh u hao TSCð ñư c tính trên nguyên giá, theo phương pháp ñư ng th5ng, th i
gian kh u hao 6 năm.
Hãy ñánh giá kh năng tr n c a d án và nh n xét.
 Năng l c tr n
Bài 2
D án ñ u tư TropicGarden c a công ty Phát ð t có t$ng v n d toán là 30.000.000. Ch ñ u tư
có kh năng t tài tr vào d án là 7.500.000, nh p kh&u máy móc thi t b theo hình th c tr ch m
100% giá tr tài s n, trong vòng 5 năm, nguyên giá tài s n là 8.000.000. Kho n còn l i công ty xin
ngân hàng tài tr tín d ng.
Yêu c u:
1. Xác ñ nh h n m c tín d ng trung và dài h n có th c p cho d án, bi t r#ng d án ñã ñư c
th&m ñ nh có tính kh thi.
2. Gi s h n m c nói trên ñã ñư c ch p nh n và ñư c gi i ngân trong 5 ñ t như sau:
• ð t 1: Ngày 15/04/2013 Gi i ngân 30% h n m c.
• ð t 2: Ngày 15/05/2013 Gi i ngân 30% h n m c.
• ð t 3: Ngày 30/05/2013 Gi i ngân 20% h n m c.
• ð t 4: Ngày 15/06/2013 Gi i ngân 20% h n m c.
Công trình hoàn thành và nghi m thu vào ngày 21/06/2013. Tính ti n lãi trong th i gian thi
công theo phương pháp tích s , lãi su t ng n h n ngân hàng áp d ng là 1,5%/tháng và lãi
không nh p vào v n trong trong quá trình gi i ngân.
3. Xác ñ nh t$ng dư n cu i cùng c a d án, bi t r#ng lãi thi công nh p vào v n g c tính vào
ngày nghi m thu công trình.
4. Xác ñ nh ti n lãi công ty ph i tr vào cu i m.i năm, bi t r#ng th i gian tr n là 5 năm, v n
g c tr ñ u, lãi ñư c tính theo dư n gi m d n, lãi su t c ñ nh trong su t 5 năm là
20%/năm.
5. Theo b ng cân ñ i thu chi khi d án ñưa vào s d ng, thu nh p trư c thu và lãi vay
(EBIT) c a năm th 1 là 3.000.000, hai năm ti p theo tăng ñ u 10% m.i năm, hai năm cu i
ñư c xác ñ nh ( m c 2.000.000. Thu TNDN là 25%
L i nhu n sau thu sau khi trích l p các qu 40%, ph n còn l i công ty dùng ñ tr n ngân
hàng. Kh u hao TSCð ch/ tính trên v n vay c a ngân hàng c p, theo phương pháp ñư ng
th5ng, th i gian kh u hao 5 năm.
Hãy ñánh giá kh năng tr n c a d án và nh n xét.
Bài 3
M t d án có t$ng d toán là 20.000.000 ñư c Ngân hàng GoldBank tài tr 12.000.000. V n
ñư c gi i ngân 6 ñ t như sau:

- ð t 1: Ngày 05/01/2008: 3.000.000

- ð t 2: Ngày 21/02/2008: 1.000.000
- ð t 3: Ngày 20/04/2008: 2.000.000
 ð t 4:lNgày
- Năng c tr 29/06/2008:
n 2.000.000
- ð t 5: Ngày 29/08/2008: 1.000.000
- ð t 6: Ngày 28/10/2008: 3.000.000
Công trình hoàn thành vào ngày 31/12/2008.

Yêu c u:

1. Tính ti n lãi phát sinh trong th i giant thi công, bi t r#ng lãi su t cho vay là 1,20%/tháng.
2. Xác ñ nh dư n cu i cùng c a d án, bi t r#ng lãi thi công ñư c nh p vào v n g c.
3. L p b ng k ho ch tr n , bi t r#ng th i h n tr n 3 năm, tr v n g c ñ u, 6 tháng tr m t
l n, lãi theo dư n gi m d n v i lãi su t 8%/kỳ.
4. V i t" l kh u hao TSCð là 20%, bên vay ch/ s d ng ti n kh u hao TSCð hình thành
b#ng v n vay ñ tr n ngân hàng, lãi ròng bình quân hàng năm là 2.400.000, trong ñó t" l
trích l p qu n ñ nh là 50%, ph n còn l i ñư c dùng ñ tr n ngân hàng. Hãy ñánh giá
kh năng tr n c a d án.
Bài 4
D án ñ u tư ABC có t$ng kinh phí d ki n là 50.000 tri u (ðVT: Tri u ñ ng). Các s li u liên
quan ñ n d án như sau:

- Th i gian khai thác d án: 5 năm

- Thu nh p trư c thu và lãi vay (EBIT) t% năm th 1 ñ n năm th 5 l n lư t là 6.500, 6.600,
7.700, 6.800 và 5.900.
- Ti n kh u hao TSCð hàng năm khi công trình hoàn thành ñưa vào s d ng là 8.400.
- Giá tr thanh lý TSCð ( năm cu i d án là 1.500.
- Thu su t thu TNDN là 25%.
Yêu c u:

1. V i t" su t chi t kh u 10%, b#ng phương pháp hi n giá thu n (NPV), hãy cho bi t ngân
hàng có nên ñ u tư vào d án trên hay không? Bi t r#ng ñơn v ch ñ u tư d ki n vay
ngân hàng v i t$ng dư n 45.000, lãi su t 10%/năm, tr n trong 5 năm, g c tr ñ u, lãi
tính theo dư n gi m d n.
2. Gi s Ngân hàng ch p thu n cho vay 45.000 (tính theo dư n cu i cùng) v i th i h n 5
năm. Hai bên th a thu n hoàn tr v n g c và ti n lãi theo phương pháp ñ u, lãi su t
10%/năm.
a. L p b ng k ho ch tr n
b. L p b ng so sánh ñánh giá kh năng tr n c a d án. Bi t r#ng bên vay dùng toàn
b ti n kh u hao TSCð và 50% thu nh p ròng ñ tr n ngân hàng.
c. N u lãi su t cho vay tăng lên 12%/năm thì kh năng tr n c a d án có ñ m b o
không? Vì sao?
Bài 5
 ñ u tưl SDK
D án Năng c tr cn a công ty ð i Dương có t$ng d toán chi phí là 20.000 tri u (ðVT: Tri u
ñ ng). Ch ñ u tư có v n t có tham gia vào d án là 4.000, nh p kh&u máy móc thi t b tr ch m
5.000. S v n ñ u tư còn thi u, công ty xin vay ngân hàng.

Yêu c u

1. Th&m ñ nh và xác ñ nh h n m c tín d ng cho d án nói trên. Bi t r#ng v n t có tham gia

vào d a án ñư c xác ñ nh là 3.000. H p ñ ng nh p kh&u MMTB tr ch m 5.000 ñã ki m
tra ñúng.
2. Theo h sơ d án thì khi hoàn thành d án, ñưa vào s d ng s' t o ra thu nh p ròng ñ tr
n ngân hàng bình quân hàng năm là 2.000. Hãy xác ñ nh th i h n cho vay ñ i v i d án,
bi t r#ng th i gian thi công ñư c xác ñ nh là 18 tháng. Khi hoàn thành, ch ñ u tư có th
ñưa vào khai thác s d ng ngay ñ t o ngu n thu tr n ngân hàng.

Bài 6

D án ñ u tư c a công ty B ch ð#ng có t$ng d toán là 47.000 (ðVT: Tri u ñ ng). V n t có

tham gia vào công trình là 12.000. Nh p kh&u máy móc thi t b tr ch m 10.000. PG Bank ñ ng ý
cho vay 25.000.

V n tín d ng ñư c gi i ngân 5 ñ t như sau:

- ð t 1: Ngày 17/03/2012 5.000

- ð t 2: Ngày 16/05/2012 5.000
- ð t 3: Ngày 15/07/2012 4.000
- ð t 4: Ngày 24/08/2012 6.000
- ð t 5: Ngày 13/10/2012 5.000
Công trình hoàn thành vào ngày 31/12/2012 và ñư c ñưa vào s d ng t% ngày 01/01/2013.

Yêu c u:

1. Ti n lãi phát sinh trong th i gian thi công, bi t r#ng lãi su t cho vay 1.25%/tháng. (Lãi
không nh p v n).
2. V i th i gian tr n 5 năm (ngay sau khi công trình hoàn thành), m.i năm tr n g c m t
l n vào cu i năm, ti n lãi ñư c tính theo dư n v i lãi su t 15%/năm. Lãi thi công không
nh p vào v n, công ty A ñư c tr d n lãi thi công theo cách chia ñ u, không tính lãi phát
sinh. Hãy l p b ng k ho ch tr n theo m1u sau:

Kỳ h n Dư n Hoàn tr trong kỳ T$ng Dư n

ñ u kỳ G c Lãi trung Lãi thi c ng cu i kỳ
dài h n công tr
d n
 3. Phân l c trñánh
Năngtích, n giá kh năng tr n , bi t r#ng:
- Thu nh p trư c thu và lãi vay (EBIT) t% năm th 1 ñ n năm th 5 l n lư t là 5.746, 5.986,
6.026, 5.866 và 4.706.
- Theo h p ñ ng thì máy móc thi t b tr ch m v i ñi u kho n tr ch m ñư c quy ñ nh như
sau:
o Th i h n tr ch m 5 năm, ngay sau khi công trình hoàn thành, m.i năm tr m t l n
cào cu i năm.
o Lãi su t tr ch m là 8%/năm, tính trên giá tr MMTB hi n còn.
- Thu TNDN là 25%.
- Bên vay ph i s d ng ti n kh u hao TSCð hình thành t% v n vay và v n t có ñ tr n
NH. T" l trích kh u hao TSCð hàng năm ñư c xác ñ nh là 15%.
- T" l trích qu t% thu nh p ròng là 40%, s còn l i dùng ñ tr n NH.

Bài 7
Doanh Nghi p g i h sơ xin vay v n ñ n NH ñ th c hi n ho t ñ ng s n xu t kinh doanh, sau khi
th&m ñ nh NH xác ñ nh như sau:

-T$ng giá tr công trình là 3.000.000.000 ñ ng

-V n Ch S( H u tham gia 30% t$ng giá tr công trình
-Công trình b t ñ u t% 16/08/201X => 16/11/201X
-L i Nhu n d ki n khi công trình ñưa vào ho t ñ ng hàng năm 500.000.000 ñ ng
-Giá tr Tài S n Th Ch p 2.850.000.000 ñ ng.
Bi$t r+ng:

- NH cho vay 75% giá tr Tài S n Th Ch p

-DN cam k t trích 50% l i nhu n sau thu và 10% kh u hao TSCð thu c v n vay ñ tr n hàng
năm.
Yêu c u:
1. Xác ñ nh th i h n cho vay ñ i v i d án ?
2. N u NH cho vay th i h n là 52 tháng, ñ ng th i DN k t h p v i các ngu n khác ñ tr n . Tính
% l i nhu n trích l i m.i năm. (Ngu n LN k t h p h#ng năm là 200.000.000)

Bài 8
Trư c 5/200X Công ty cao su ð ng Nai g i ñ n NH h sơ vay v n c ñ nh ñ th c hi n d án m(
r ng s n xu t (công trình t làm). Sau khi xem xét và th&m ñ nh d án ñ u tư NH ñã th ng nh t
v i công ty v các s li u sau:
 -Năng
Chil phí
c trxây
n l p: 2.500 tri u.
- Chi phí XDCB khác: 800 tri u
- Chi phí mua thi t b và v n chuy n l p ñ!t thi t b : 3.210 tri u
- V n t có c a công ty tham gia th c hi n d án b#ng 30% t$ng giá tr d án
- Các ngu n khác tham gia d án: 280 tri u
- L i nhu n công ty thu ñư c hàng năm sau khi ñ u tư là 2.250 tri u (tăng 25% so v i
trư c khi ñ u tư)
- T" l kh u hao TSCð hàng năm: 20%
- Giá tr tài s n th ch p: 6.170 tri u, NH cho vay t i ña b#ng 70% giá tr tài s n th ch p
- Toàn b l i nhu n tăng thêm sau khi th c hi n d án ñ u ñư c dùng tr n NH
- Ngu n v n khác dùng ñ tr n NH là: 80,5 tri u/năm
- Kh năng ngu n v n c a NH ñáp ng ñ nhu c u vay c a công ty
- Dư n tài kho n cho vay v n c ñ nh c a công ty cu i ngày 4/6/200X là 850 tri u
- D án kh(i công 1/5/200X và d ñ nh hoàn thành ñưa vào s d ng 1/11/200X.
Yêu c u: Xác ñ nh m c cho vay và th i h n cho vay ñ i v i d án.

III. Phân tích tín d!ng

Sinh viên ôn t p ph n t" s tài chính, phân tích bi n ñ ng tài s n, ngu n v n và k t qu kinh
doanh và ñánh giá tình hình tài chính và tín d ng c a doanh nghi p.

----- H T -----