FINANCIJSKI IZVJEŠTAJI

PODUZEĆE "XX" 2013 - 2015. godina

2020 2021 stope rasta
BILANCA
Bazni indeks rasta aktive 100 108
Verižni indeks rasta aktive 100 108
A. POTRAŽIVANJA ZA UPISANI, A NEUPLAĆENI KAPITAL
B. DUGOTRAJNA IMOVINA 977,649 879,388 -5
1. Nematerijalna imovina #DIV/0!
2. Materijalna imovina 977,649 879,388 -5
3. Financijska imovina 0 0
4. Potraživanja
5. Odgođena porezna imovine
C. KRATKOTRAJNA IMOVINA 15,846,737 17,328,937 5
1. Zalihe 5,836,422 10,281,520 33
2. Potraživanja 5,210,160 3,893,617 -14
a). Potraživanja od kupaca 5,203,055 3,893,617 -13
b). Potraživanja od zaposlenih 0 0
c). Ostala potraživanja od države i drugih institucija 7,105 -100
3. Kratkotrajna financijska imovina 370,913 376,576 1
4. Novac u banci i blagajni 4,429,242 2,777,224 -21
D. PLAĆENI TROŠKOVI BUDUĆEG RAZDOBLJA I OBRAČUNATI PRI 9,036 875 -69
E. GUBITAK IZNAD VISINE KAPITALA
UKUPNO AKTIVA 16,833,422 18,209,200 4

A. KAPITAL I REZERVE 8,691,996 12,974,911 22

1. Upisani kapital 2,320,000 2,320,000 0
2. Kapitalne rezerve
3. Rezerve iz dobiti
4. Revalorizacijske rezerve 0
5. Zadržana dobit ili preneseni gubitak 3,102,932 5,992,147 39
6. Dobit ili gubitak tekuće godine 3,269,064 4,662,764 19
7. Manjinski interes
B. DUGOROČNA REZERVIRANJA ZA RIZIKE I TROŠKOVE 2,348,704 1,827,132
C. DUGOROČNE OBVEZE 1,631,008 609,375 -39
1. Obveze po dugoročnim kreditima 750,000 609,375 -10
2. Obveze po osnovi zajma
3. Ostale dugoročne obveze 881,008
D. KRATKOROČNE OBVEZE 4,161,714 2,797,782 -18
1. Obveze prema dobavljačima 3,158,500 1,737,989 -26
2. Obveze po kreditima #DIV/0!
3. Ostale kratkoročne obveze 1,003,214 1,059,793 3
E. ODGOĐENO PLAĆANJE TROŠKOVA I PRIHOD BUDUĆEG RAZDOBLJA 0 #DIV/0!
UKUPNO PASIVA 16,833,422 18,209,200 4
Kontrola 0 0
RAČUN DOBITI I GUBITKA 2020 2021 stope rasta
1. POSLOVNI PRIHODI 33,188,858 36,045,905 4
a. Prihod od prodaje 31,181,150 33,212,155 3
b. Ostali prihodi 2,007,708 2,833,750 19
2. POSLOVNI RASHODI 29,066,250 30,250,106 2
Smanjenje vrijednosti zaliha nedovršene proizvodnje
Povećanje vrijednosti zaliha nedovršene proizvodnje
a. Materijalni troškovi 22,083,788 22,655,398 1
- troškovi sirovina i materijala 270,493 241,589 -5
- troškovi prodane robe 19,849,038 19,868,999 0
- ostali vanjski troškovi 1,964,257 2,544,810 14
b. Troškovi osoblja 1,703,653 2,001,024 8
1. Neto plaća 1,028,553 1,210,400 8
2. Doprinosi i porezi iz plaće 433,810 507,217 8
3. Doprinosi na plaću 241,290 283,407 8
c. Amortizacija 181,527 233,708 13
d. Ostali troškovi 817,667 1,101,236 16
e. Vrijednosno usklađenje 0 0
1. Vrijednosno usklađenje dugotrajne imovine
2. Vrijednosno usklađenje kratkotrajne imovine 0
f. Rezerviranja 2,348,704 1,827,133
g. Ostali poslovni rashodi 1,930,911 2,431,607
3. DOBIT ILI GUBITAK IZ OSNOVNE DJELATNOSTI 4,122,608 5,795,799 19
4. PRIHODI OD SUDJELUJUĆIH INTERESA I OSTALIH ULAGANJA
5. FINANCIJSKI PRIHODI 66,672 188,245 68
6. FINANCIJSKI RASHODI 182,108 220,545 10
7. DOBIT ILI GUBITAK IZ FINANCIJSKE DJELATNOSTI
IZVANREDNI PRIHODI #DIV/0!
IZVANREDNI RASHODI
7. UKUPNI PRIHODI 33,255,530 36,234,150 4
8. UKUPNI RASHODI 29,248,358 30,470,651 2
9. DOBIT PRIJE OPOREZIVANJA 4,007,172 5,763,499 20
10. GUBITAK
11. POREZ NA DOBIT 738,108 1,100,735 22
12. NETO DOBIT 3,269,064 4,662,764 19
ANALIZA POSLOVANJA
LIKVIDNOST, ZADUŽENOST, AKTIVNOST 2020 2021 stope rasta
1. Koeficijent tekuće likvidnosti = KI/KO 3.81 6.19 28
2. Neto radni kapital 11,685,023 14,531,155 12
3. Koeficijent financijske stabilnosti (<1) Dugotrajna imovina 0.09 0.06 -17
4. Koeficijent zaduženosti = Ukupne obveze/Ukupna imovina 0.34 0.19 -26
5. Koeficijent vlastitog financiranja = Kapital i rezerve/Ukupna 0.52 0.71 17
6. Koeficijent financiranja = Ukupne obveze /Kapital i rezerve 0.67 0.26 -37
7. Faktor zaduženosti, broj godina - DO+KO/Neto
dobit+amortizacija 1.68 0.70 -36
8. Koeficijent obrtaja ukupne imovine = Ukupni prihod/Ukupna im 1.98 1.99 0
9. Koeficijent obrtaja kratkotrajne imovine = Ukupni prihod /Kratk 2.10 2.09 0
10. Koeficijent obrtaja potraživanja= Prihod od prodaje/Potraživan 5.99 8.53 19
11. Trajanje naplate potraživanja u danima = Broj dana u godini/ 60.91 42.79 -16

12. Koeficijent obrtaja zaliha = Prihod od prodaje/ Stanje zaliha 5 3 -22

13.Trajanje obrtaja zaliha u danima = Broj dana u godini/ Koeficij 68 113 29
14. Koeficijent obrtaja dobavljača = Troškovi nabave/Obveze prem 7 13 37
15. Dani vezivanja dobavljača = Broj dana u godini/Koeficijent ob 52 28 -27
16. Udio kratkotrajne imovine u ukupnoj imovini 94.19 95.17 1

EKONOMIČNOST, PROFITABILNOST I RENTABILNOST 2020 2021

EKONOMIČNOST, PROFITABILNOST I RENTABILNOST 2020 1.14 1.19 2

20211.profita
2. Neto marža Ekonomičnost ukupnog poslovanja
= Neto dobit/Ukupni prihod = Ukupni 9.83 12.87 14
3. ROS= Neto dobit/Prihod od prodaje 10.48 14.04 16
4. Rentabilnost imovine (ROA)= Neto dobit/Ukupna imovina 19.43 25.61 15
5. Rentabilnost vlastitog kapitala (ROE)= Neto dobit/ Kapital i reze 37.61 0.36 -90

POKAZATELJI TEMELJENI NA ZAPOSLENIMA 2020 2021

Prosječan broj zaposlenih 54 67 11
Proizvodnost rada temeljem prihoda = Ukupan prihod/Prosječan b 615,843 540,808 -6
Proizvodnost rada temeljem dobitka = Dobitak prije oporezivanja/ 74,207 86,022 8
Primanja po zaposlenom = Bruto plaća/Prosječan broj zaposlenih 31,549 29,866 -3

Udio potraživanja od kupaca u prihodima od prodaje 16.69 11.72 -16

Udio dugotrajne imovine u prihodima 2.94 2.43 -9
Udio kratkotrajne imovine u prihodima 47.65 47.82 0
Cash gap= dani vezivanja zaliha+potraživanja-dugovanja 77.02 127.78 29
 Koeficijent tekuće likvidnosti = KI/KO Koeficijent financijske sta

7.00

6.00

5.00

4.00 1. Koeficijent tekuće

likvidnosti =…
3.00

2.00

1.00

0.00
1 2 3
2013 2014 2015
 0.10
0.09
0.08
0.07
0.06
0.05
0.04
0.03
0.02
0.01
0.00
1 2
2013 2014

Godina

Faktor zaduženosti, broj godina - DO+KO/Neto

dobit+amortizacija

1.80
1.60
1.40
1.20
1.00
0.80
7. Faktor zaduženosti, broj godina - DO+KO/Neto…

Cash gap= dani ve

140.00

120.00

100.00

80.00
0.60
0.40
0.20
0.00

1 2 3
2015

Godina

60.00

40.00

20.00

0.00
1 22014
2013
Godin

Rentabilnost vlastitog kapitala (ROE)= Neto dobit/

Kapital i rezerve

40.00
35.00
30.00
25.00
20.00
15.00 5. Rentabilnost vlastitog kapitala (ROE)= Neto…
10.00
5.00
0.00

1 2 3
2015

Godina
 Rast imovine 2020. - 2021. U

20,000,000
100%
18,000,000
16,000,000 90%
14,000,000 80%
12,000,000
10,000,000 70%
8,000,000 Kratkotrajna imovina
60%
6,000,000 50%
4,000,000 1 37
1 37 Dugotrajna imovina
2,000,000 40%
0
5,846,7
30%
7,328,9 20%
10%
977,649 0%
1
1 2 3 2013
2020 2014 2021
Godina

879,388

Rast izvora imovine 2013. - 2015.

18,000,000

16,000,000 2 2
14,000,000 ,797,78

4,161,71 4 609,375
12,000,000
10,000,000
1,631,00 8
Dugoročne obveze
8,000,000
1 1
6,000,000
4,000,000 8 6
2,974,91

2,000,000 ,691,99

0 20113 22014 20135

Godina

Udio pojedin

100%
90%
80%
70%

50%

30%
20%
10%
0%

20113
 Potraživanja od kupaca/obveze prema dobavljačima

6,000,000

5,000,000

4,000,000
Potraživanja od kupaca
3,000,000
Obveze prema dobavljačima

2,000,000

1,000,000

0
20113 20214 20135
Godina

0.80

0.70
4. Koeficijent zaduženosti = Ukupne obveze/Ukupna imov
0.60

0.50
5. Koeficijent vlastitog financiranja = Kapital i rezerve/Ukup
0.40

0.30

0.20

0.10
20113 20124 20153
0.00 Godina

Udio dugotrajne i kratkotrajne imovine u prihodima

60.00
ROA, R
 60.00

50.00 Kratkotrajna imovina/UP

40.00
Udio dugotrajne imovine u prihodima
Udio kratkotrajne imovine u prihodima
30.00
Dugotrajna imovina/UP
20.00

10.00

0.00
21013 22014 20315
Godina

30.00

25.00

20.00

15.00

10.00

5.00
20113
0.00

abilnosti (<1) Dugotrajna imovina /Kapital+Dugoročne obveze

3. Koeficijent financijske stabilnosti (<1) Dugotrajna imovina

/Kapital+Dugoročne obveze

3
2015
zivanja zaliha+potraživanja-dugovanja

Cash gap= dani vezivanja

zaliha+potraživanja-
dugovanja
 20153

a
dio vrste imovine u ukupnoj imovini

C. KRATKOTRAJNA IMOVINA

B. DUGOTRAJNA IMOVINA

2 3
2014 2015

Godina

ne vrste izvora imovine u ukupnim izvorima imovine

D. KRATKOROČNE OBVEZE

C. DUGOROČNE OBVEZE

B. DUGOROČNA REZERVIRANJA ZA RIZIKE I TROŠKOVE

A. KAPITAL I REZERVE

22014 20135
Godina
OS, NETO MARŽA PROFITA
 Koeficijent obrtaja
Neto marža profita
Rentabilnost imovine

20214 20135
 EBIT
Ukupna imovina
Neto dobit
Vlastiti kapital
Radni kapital
Kratkotrajna imovina
Kratkotrajne obveze
Amortizacija
Ukupne obveze

BEX = 0,388 e

Ex1= profitabi
Ex2 = stvaran
Ex3 = likvidno
Ex4 = financijs

Profitabilnost Ex1
Stvaranje vrijednosti Ex2
Likvidnost Ex3
Financijska snaga Ex4
BEX

2013
BEX 6.31

BEX Rang poslovne izvrsnosti

Veći od 6,01 - 4 godine uzastopno Svjetska klasa

Veći od 6,01 Kandidat za svjetsku klasu

Od 4,01 - 6,00 Izvrsno

Od 2,01 - 4,00 Vrlo dobro

Od 1,01 - 2,00 Dobro

Granično područje između

Od 0,00 - 1,00 dobrog i lošeg

Manji od 0,00 Loše

 2013 2014 2015
4,122,608 0 5,795,799
16,833,422 0 18,209,200
3,269,064 0 4,662,764
8,691,996 0 12,974,911
11,685,023 0 14,531,155
15,846,737 0 17,328,937
4,161,714 0 2,797,782
181,527 0 233,708
8,141,426 0 5,234,289

x1 + 0,579 ex2 + 0,153 ex3 + 0,

lnost = EBIT / ukupna aktiva

je vrijednosti = neto dobit / vl. Ka
st = radni kapital / ukupna aktiva
ka snaga = 5x (dobit+d+a)/ ukup

2013 2014 2015

0.244906116 #DIV/0! 0.318289601
9.40251238 #DIV/0! 8.984192647
0.694156126 #DIV/0! 0.798011719
2.119156398 #DIV/0! 4.677303832
6.31493755 #DIV/0! 6.925467712

2014 2015
#DIV/0! 6.93

Prognoza za budućnost
vrhunskim rezultatima što se može očekivati u iduće 4 godine

6.00
Poduzeće posluje s
vrhunskim rezultatima što se
može očekivati u iduće 3
godine
ako menadžment nastavi s
unaprijeđenjima

Poduzeće posluje izvrsno što

se može očekivati u slijedeće
3 godine, ako menadžment
nastavi s unaprijeđenjima
Poduzeće posluje vrlo dobro
što se može očekivati u
slijedeće 2 godine, ako
menadžment nastavi s
5.00
unaprijeđenjima
Poduzeće posluje, ali se 4.00
poboljšanje može očekivati
3.00
samo ako se pristupi
unaprijeđenjima 2.00
Poslovna izvrsnost je
pozitivna, ali nije 1.00
zadovoljavajuća. Potrebno je 0.00
pristupiti ozbiljnim
unaprijeđenjima -1.00
Ugrožena je egzistencija. -2.00
Potrebno je žurno pristupiti
restrukturiranj i -3.00
unaprijeđenjima. Postoji
opasnost od propasti 2013
(vjerojatnost preko 90%) BEX 6.31
316 ex4

pital x cijena

ne obveze

Poželjne vrijednosti
6.68
1.00
25.00
1.00

BEX
 BEX

2014 2015
0.00 6.93
ADT 2020/2021 (Pokazatelj zaduženosti)
obvezex 100 imovina
202048.36
202128.75
59%

(CFROA) (FAKTOR ZADUŽENOSTI)

cash flow x 100 x obveze
imovina cash flow
20.50 2.36
26.89
131% 1.07
45%

(CFROS) (KO) (FIN. POLUGA) (CFROE)

cash flow ukupni prihod x 100 x ukupni prihod imovina obveze (tuđi k.) x 100 / cash flowx 100 vlastiti kapital
1.97 vlastiti kapital 39.70
10.40 1.99 93.67 37.74
13.51 101% 40.34 95%
130% 43%

DuPont 2020/2021

Rentabilnost imovine
ROA (%)

2020 19.43
2021 25.61
132%

ROS koeficijent obrtaja

stopa rentabilnosti prodaje X ukupne imovine
9.85 1.97
12.87 1.99
130.65% 101%
NETO dobit prihod imovina
prihod
3,269,064 33,188,858 16,824,386
4,662,764 36,234,150 33,188,858 18,208,325
142.63% 109%
36,234,150 108%
109%
prihod rashod dugotrajna kratkotrajna
33,188,858 29,248,358 977,649 15,846,737
36,234,150 30,470,651 879,388 17,328,937
109 104% 90% 109%
%

2020 2022 ind. promjene

ukupni prihod 33,188,858 36,234,150 109%
ukupni rashodi 29,248,358 30,470,651 104%
dobit 3,269,064 4,662,764 143%
amortizacija 181,527 233,708 129%
imovina 16,833,422 18,209,200 108%
dugortajna imovina 977,649 879,388 90%
kratkotrajna imovina 15,846,737 17,328,937 109%
obaveze (t.k.) 8,141,426 5,234,289 64%
vlastiti kapital 8,691,996 12,974,911 149%
cash flaw 3,450,591 4,896,472 142%
ADT 2020/2021 (Pokazatelj zaduženosti)
obveze x 100
imovina
2020 48.36
2021 28.75
59%

(CFROA) (FAKTOR ZADUŽENOSTI)

cash flow x 100 x obveze

imovina cash flow
20.50 2.36
26.89 1.07
131% 45%

(CFROS) (KO) (FIN. POLUGA) (CFROE)

cash flow x 100 x ukupni prihod obveze (tuđi x 100 / cash flow x 100
ukupni prihod imovina vlastiti kapital vlastiti kapital
10.40 1.97 93.67 39.70
13.51 1.99 40.34 37.74
DuPont 2020/2021

Rentabilnost imovine

ROA (%)

2020 19.43
2021 25.61
132%

ROS koeficijent obrtaja

stopa rentabilnosti prodaje X ukupne imovine

9.85 1.97
12.87 1.99
130.65% 101%

NETO dobit prihod prihod imovina

3,269,064 33,188,858 33,188,858 16,824,386

4,662,764 36,234,150 36,234,150 18,208,325
142.63% 109% 109% 108%

prihod rashod dugotrajna kratkotrajna

33,188,858 29,248,358 977,649 15,846,737

36,234,150 30,470,651 879,388 17,328,937
109% 104% 90% 109%

2020 2022 ind. promjene

ukupni prihod 33,188,858 36,234,150 109%

ukupni rashod 29,248,358 30,470,651 104%
dobit 3,269,064 4,662,764 143%
amortizacija 181,527 233,708 129%
imovina 16,833,422 18,209,200 108%
dugortajna im 977,649 879,388 90%