‫‪9/3/2023‬‬

‫مبادئ المحاسبة الحكومية‪:‬‬

‫اطار التقارير المالية الحكومية‬

‫الفصل ‪2‬‬

‫‪1‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أهداف تعليمية‬
‫‪2‬‬

‫‪ ‬مناقشة المكونات االساسية الطار التقارير المالية الحكومية‬

‫‪ ‬تعريف المال ودراسة اصناف االموال‬
‫‪ ‬تعريف أساس القياس واالساس المحاسبي الذي تعتمد عليها‬
‫القوائم المالية‬
‫‪ ‬تحليل أثر العمليات‬
‫‪ ‬أمثلة عملية‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪2‬‬
 9/3/2023

‫لمحة عن القائم المالية االساسية‬

3

© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.

3
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أساسيات المحاسبة والقوائم المالية للوحدات الحكومية‬

‫‪4‬‬

‫في الجزء التالي سنغ ّ‬

‫طي ‪:‬‬

‫المعايير والمفاهيم المحاسبية وااللتزام بها‬ ‫‪.1‬‬

‫محاسبة المال‬ ‫‪.2‬‬

‫أنواع‪/‬أصناف المال‬ ‫‪.3‬‬

‫القوائم المالية‬ ‫‪.4‬‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪4‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أهداف المعايير والمفاهيم المحاسبية‬

‫‪5‬‬

‫‪ ‬التأكد أن كل التقاريرالمالية للوحدات الحكومية تحتوي على‬

‫نفس النوع من القوائم المالية‬
‫‪ ‬التأكد من التطابق في طريقة االفصاح عن انواع االموال‬
‫واألنشطة للوحدة‬
‫‪ ‬التأكد من أن يكون اإلفصاح التام‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪5‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أهداف المعايير والمفاهيم المحاسبية‬

‫‪6‬‬

‫تمكين المقارنة بين الوحدات الحكومية داخليّا وخارجيّا‬ ‫‪‬‬

‫تمكين االفصاح التام والذي يؤدي لنشر كم كبير من المعلومات‬ ‫‪‬‬

‫لمستخدمي المعلومات المحاسبية‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪6‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫تعريف المال ( االعتماد المالي)‬

‫‪7‬‬

‫المال هو"وحدة مالية ومحاسبية مستقلة‬ ‫‪‬‬

‫يخصص هذا المال إلنجاز أنشطة محددة أو لتحقيق أهداف معينة وفقا ً‬ ‫‪‬‬
‫للقوانين واالنظمة واللوائح والتعليمات من الجهة المانحة‪.‬‬

‫محاسبة المال تتضمن مجموعة متوازنة من الحسابات‬ ‫‪‬‬

‫هذه الحسابات تسجل فيها‪:‬‬ ‫‪‬‬

‫‪ ‬النقدية والموارد المالية االخرى وما يرتبط بها من نفقات والتزامات‬
‫‪ ‬الرصيد المتبقي للمال وما يطرأ عليه من تغيرات‬
‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪7‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫محاسبة المال ( االعتماد المالي)‬

‫‪8‬‬

‫محاسبة المال من أهم مايميز المحاسبة الحكومية‬ ‫‪‬‬

‫فوائد أستخدام محاسبة المال‪:‬‬ ‫‪‬‬

‫تقييم أداء المال‬ ‫▪‬

‫تحديد مدى التزام المال بالقوانين واللوائح‬ ‫▪‬

‫يجب فهم مكونات المال والعالقة بين انواع المال المختلفة في‬ ‫❑‬
‫الوحدة الحكوميّة‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪8‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أنواع أالمـــــوال ( االعتمادات)‬

‫‪9‬‬

‫أالموال المستخدمة في الوحدات الحكومية تنقسم الى مجموعات ثالث‪:‬‬ ‫‪‬‬

‫المجموعة االولى‪ :‬أمــــوال الملـــكية )‪(Proprietary‬‬ ‫‪‬‬

‫المجموعة الثانية‪:‬األمـــــوال الحكومـــية )‪(Governmental Funds‬‬ ‫‪‬‬

‫المجموعة الثالثة‪ :‬أمـــــــوال الوكالــة أو األمانة )‪(Fiduciary Funds‬‬ ‫‪‬‬

‫حسابات ليست من ضمن االموال‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪9‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أمــــوال الملـــكية‬
‫‪10‬‬

‫تعمل بطريقة مماثلة لمنشآت قطاع األعمال من حيث كونها وحدات قائمة‬ ‫‪‬‬

‫تستمد وحدة أموال الملكيّة بقاءها واستمرارها من بيع السلع أو أداء‬ ‫‪‬‬
‫الخدمات بمقابل‬

‫تعتمد أموال الملكيّة على مواردها الذاتية التي تتولد من رؤوس أموالها‬ ‫‪‬‬
‫الدائمة‪.‬‬

‫تهدف محاسبة أموال الملكيّة لقياس مدي نمو رأس المال‬ ‫‪‬‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪10‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أمــــوال الملـــكية‬
‫‪11‬‬

‫تضم أموال الملكية‪:‬‬

‫أموال المرافق العامة‪ :‬مثل مرافق الكهرباء ‪,‬والمياه والنقل‬ ‫‪.1‬‬

‫أموال الخدمة الداخلية‪ :‬تمويل السلع والخدمات التي يقدمها قسم أو‬ ‫‪.2‬‬

‫إدارة معينة (مثل جمعيّة تعاونيّة) إلى إدارة أخرى بالتنظيم الحكومي‬
‫مقابل سعر استرداد التكلفة (المصروفات متضمنة االستهالك) زائدا‬
‫ربح أحيانا‪.‬‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪11‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أمـــــوال الملكية‪ :‬المعادلة المحاسبية‬

‫‪12‬‬

‫االلتزامات صير االجل‬ ‫االصول المتداولة‬

‫‪+‬‬ ‫‪+‬‬
‫االصول الغير متداولة‬
‫االلتزامات طويلة االمد‬
‫صافي المركز ( االعتماد)‬ ‫=‬ ‫–‬ ‫‪+‬‬
‫‪+‬‬ ‫التدفق الخارجي المؤجل‬
‫التدف الداخل الم جل‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪12‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أمـــــوال الملكية‪:‬أساس القياس وأساس المحاسبة‬

‫‪13‬‬

‫مجلس المعايير المحاسبية الحكومية يحدد طريقتين في تطبيق مفهوم‬

‫االستحقا ‪:‬‬
‫‪ ‬تركيز القياس في‪:‬‬
‫تحديد قيمة الموارد االقتصادية‬ ‫▪‬

‫متي يتم االعتراف باألصول وااللتزامات‬ ‫▪‬

‫أساس االستحقا يعترف بااليرادات عند استحقاقه والمصروف عند‬ ‫‪‬‬

‫تكبده‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪13‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أسس المحاسبة عن اإليرادات والنفقات الحكومية‪:‬‬

‫‪14‬‬

‫عيوب أساس االستحقا ‪:‬‬ ‫‪‬‬

‫ال يتسم بالموضوعية المطلوبة حيث يدخل التقدير الشخصي‬ ‫‪-‬‬

‫يحتاج الى عدد أكبر من الموظفين ذوي المهارة المحاسبيّة وذلك لتقديم‬ ‫‪-‬‬
‫وامساك الحسابات االجمالية والتفصيلية ‪.‬‬

‫بقاء الحسابات الخاصة بالسنة المالية المنتهية مفتوحة مدة أطول حتى‬ ‫‪-‬‬
‫يتم تسويتها‪ .‬وبالتالي تكون هناك صعوبة في الحصول على التقارير‬
‫المالية في الوقت المناسب‪.‬‬
‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪14‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أمثلة عملية‬
‫‪15‬‬

‫تحليل البيانات أدناه بأفتراض أن العمليات تتعلق بأنشطة حكومية عامة‪ .‬أستخدام‬ ‫المطلوب‬
‫المعادالت المحاسبية لمال الملكية‪:‬‬
‫التالية‪:‬‬
‫‪.1‬شراء أصل رأسمالي نقدا‪$8000،‬‬
‫‪.2‬طرح سندات طويلة األجل بقيمة ‪ $ 1000,000‬أسمية حيث أستلمت القيمة نقدا لتمويل عمليات بناء مبنى‪.‬‬
‫‪ .3‬تم أصدار ورقة تجارية ‪ 6‬أشهرلغرض تمويل قصير المدى بقيمة ‪ 1000,000‬دوالر ‪.‬‬

‫‪.4‬تم استالم فاتورة مطالبة من المقاول بقيمة ‪ $300,000‬عن تكلفة بناء مبنى سيتم تسديدها خالل ثالثة اشهر‪..‬‬
‫‪ .5‬تم بيع أصل رأسمالي بقيمة ‪ $ 7,000‬نقدا‪ ،‬القيمة الدفترية ‪. $ 9,000‬‬
‫‪ .6‬تم دفع مرتبات العاملين الشهرية بقيمة ‪$ 18,000‬‬
‫‪.7‬تم دفع ‪$ 50,000‬من سندات البناء و‪ $ 30,000‬قيمة فوائد مسحقة الدفع‪.‬‬
‫‪ .8‬الورقة التجارية ذات ال‪6 -‬أ شهرالستحقة تم دفعها باالضافة الى ‪ $ 30,000‬فوائد‪.‬‬
‫‪ .9‬شراء أصل بدين قصير االجل بقيمة ‪3,000‬‬
‫‪© 2014 Pearson $‬‬ ‫‪20,000Inc.‬‬
‫‪Education,‬‬ ‫الرأسمالية‪All‬بقيمة‬ ‫االصول‬
‫‪rights reserved.‬‬ ‫‪ .10‬تم تسجيل مصروف االهالك في‬

‫‪15‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫حل المثال‬
‫‪16‬‬

‫‪ +‬أصول متداولة ‪ -‬إلتزامات طويلة ‪ -‬إلتزامات صير االجل‬ ‫أصول غير‬ ‫صافي المركز =‬ ‫‪#‬‬
‫األجل‬ ‫متداولة‬
‫)‪(8000‬‬ ‫‪8000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪1‬‬
‫‪1000000‬‬ ‫‪1000000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪2‬‬
‫‪1000000‬‬ ‫‪1000000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪3‬‬
‫‪300000‬‬ ‫‪30000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪4‬‬
‫‪7000‬‬ ‫)‪(9000‬‬ ‫)‪(2000‬‬ ‫‪5‬‬
‫)‪(18000‬‬ ‫)‪(18000‬‬ ‫‪6‬‬
‫)‪(50000‬‬ ‫)‪(80000‬‬ ‫)‪(30000‬‬ ‫‪7‬‬
‫)‪(1000000‬‬ ‫)‪(1030000‬‬ ‫)‪(30000‬‬ ‫‪8‬‬
‫‪3000‬‬ ‫‪3000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪9‬‬
‫)‪(20000‬‬ ‫)‪(20000‬‬ ‫‪10‬‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪16‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫األموال الحكومية‬
‫‪17‬‬

‫االموال الحكوميّة تمول بصفة أساسية من الضرائب والرسوم‬ ‫‪‬‬

‫وإيرادات الثروة الطبيعية وأي موارد سيادية أخرى‪.‬‬

‫من أهم خصائص هذه أالموال أنها خصصت لألنفاق علي الخدمات‬ ‫‪‬‬
‫العا ّمة‪.‬‬

‫تركز المحاسبة بصفة أساسية في عمليات التحصيل وإنفاق‬ ‫‪‬‬

‫الموارد العامة‪.‬‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪17‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫تشمل األموال الحكومية ما يلي‬

‫‪18‬‬

‫المال العام او المال الجاري ‪ :‬هو المال الذي خصص للوحدة الحكوميّة‬ ‫‪.1‬‬
‫لتمويل عمليات المن ّ‬
‫شأة الحكومية اليومية‬

‫أموال االيراد المخصص ‪ :‬المال الذي تم جمعة من مصادر معينة‬ ‫‪.2‬‬

‫يخصص قانونا إلنفاق هذا المال ألغراض محددة‬ ‫‪.1‬‬

‫مثال للمال المخصص هو مال الزكاة يصرف علي مصارف الزكاة الشرعية‪.‬‬ ‫‪.2‬‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪18‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫األمـــــوال الحكومـــية‬
‫‪19‬‬

‫‪ .3‬أموال المشروعات الرأسمالية‪ :‬هي الموارد المالية التي تستخدم‬

‫للحصول على أصول رأسمالية أساسية‪.‬‬

‫‪ .4‬أموال خدمة الدين‪ :‬يخصص للمحاسبة عن الموارد التي يتم‬

‫تجميعها بغرض سداد أقساط القروض طويلة األجل العامة والفوائد‬
‫الربوية المستحقة عليها‪.‬‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪19‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫األمـــــوال الحكومـــية‬
‫‪20‬‬

‫تتباين األموال فيما بينها من ناحية دورة عملياتها واستمرارها بالوحدة‪:‬‬ ‫‪‬‬

‫أموال إاليراد المتمثلة في المال العام وأموال اإليراد المخصص تعمل‬ ‫‪‬‬
‫على أساس سنوي‪.‬‬

‫أموال المشروعات الرأسمالية وأموال خدمة الدين فيتوقف بقاءها على‬ ‫‪‬‬
‫إنجاز الغراض المستهدفة منها‪.‬‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪20‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أسس المحاسبة عن اإليرادات والنفقات الحكومية‪:‬‬

‫‪21‬‬

‫‪ ‬األساس النقدي ‪Cash Basis‬‬

‫يتم تسجيل العمليات المالية وقت استالمها او دفعها سواء كانت هذه‬
‫المقبوضات او المدفوعات تخص السنة التي حدثت فيها العملية المالية او‬
‫سنوات سابقة او الحقة‪.‬‬
‫‪ ‬مميزات األساس النقدي‪:‬‬
‫▪ تتميز بالوضوح والبساطة خصوصا فيما يتعلق بأغراض فحص الميزانية‬
‫واعتمادها من قبل الجهات المختصة‪.‬‬
‫▪ يتماشى األساس النقدي مع حركة الخزينة ايرادا وصرفا وال يدخل فيها‬
‫عوامل التقدير الشخصي‪.‬‬
‫▪ يتم اقفال الحسابات واعداد الحساب الختامي في وقت مبكر مما يساعد في‬
‫القيام برقابة فاعلة‪.‬‬
‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪21‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أسس المحاسبة عن اإليرادات والنفقات الحكومية‪:‬‬

‫‪22‬‬

‫عيوب األساس النقدي‪:‬‬ ‫‪‬‬

‫ال تتماشى مع األصول المحاسبية السليمة ألنه ال يتم اال تسجيل‬ ‫❑‬
‫العمليات المتمثلة بالقبض والدفع‪.‬‬

‫تداخل اإليرادات والنفقات الخاصة بالسنوات المختلفة مما يصعب تتبع‬ ‫❑‬
‫نفقات المشروعات التي يتطلب تنفيذها عدة سنوات‪.‬‬

‫يصعب اجراء المقارنات بين سنة وأخرى‪.‬‬ ‫❑‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪22‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أسس المحاسبة عن اإليرادات والنفقات الحكومية‪:‬‬

‫‪23‬‬

‫‪ ‬أساس االستحقا المعدل ( األساس النقدي المعدل)‪:‬‬

‫تقوم فكرته على استخدام احد االساسين السابقين مع ادخال بعض التعديالت‬
‫عليه للتقليل من عيوبه بقدر اإلمكان‪.‬‬
‫مثال عام على الثالثة األسس ‪:‬‬
‫تمثل اإليرادات التي تخص السنة ‪ 15,000,000‬مليون وتم استالم مبلغ‬
‫‪ 13,800,000‬لاير والباقي سيستلم في النصف الثاني من السنة القادمة‪.‬‬
‫وتمثل النفقات ‪ 15،000،000‬مليون وتم دفع ‪ 14,200,000‬لاير‬
‫والباقي سيدفع في الشهر االول من السنة القادمة‪.‬‬
‫فإن النتائج ستكون وفقا للثالثة األسس على النحو التالي‪:‬‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪23‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أسس المحاسبة عن اإليرادات والنفقات الحكومية‪:‬‬

‫‪24‬‬

‫اإليرادات‬ ‫النفقات‪/‬مصروفات‬ ‫األساس‬

‫‪13,800,000‬‬ ‫‪14,200,000‬‬ ‫النقدي‬

‫‪15,000,000‬‬ ‫‪15,000,000‬‬ ‫االستحقاق‬

‫‪13,800,000‬‬ ‫‪15,000,000‬‬ ‫اإلستحقاق‪/‬النقدي‬

‫المعدّل‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪24‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫األموال الحكومية‪ :‬المعادلة المحاسبية‬

‫‪25‬‬

‫األموال العامة‬
‫االلتزامات ذات العال ة‬ ‫االصول المالية‬
‫‪+‬‬ ‫‪+‬‬
‫‪-‬‬
‫رصيد المال‬ ‫=‬
‫ألتدفق الداخل الم جل‬ ‫ألتدفق الخارجي الم جل‬

‫حساابات األصول الرأسمالية العامة وحسابات األلتزامات طويلة األجل العامة‬

‫صافي‬ ‫االلتزامات طويلة االجل‬ ‫‪-‬‬ ‫أموال األصول‬

‫المركز‬ ‫العامة‬ ‫الراسماليّة‬
‫=‬

‫‪25‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أالموال الحكومية‪ :‬تعريف مصطلحات المعادلة المحاسبية‬

‫‪26‬‬

‫االصول المالية‪ -:‬نقد‪ ،‬استثمارات والحسابات المدينة‬ ‫‪‬‬

‫االلتزامات ذات العال ة‪ :‬ذات عالقة بالسنة الجارية وعادة ما تدفع‬ ‫‪‬‬
‫بواسطة الموارد المالية الجارية‬

‫رصيد المال‪:‬‬ ‫‪‬‬

‫صافي االصول المالية (رصيد المال)‪ :‬وهو الفرق بين االصول المالية‬
‫واإللتزامات ذات العالقة‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪26‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫األموال الحكومية‪ :‬اساس القياس واألساس المحاسبي‬

‫‪27‬‬

‫تركيز القياس‪ :‬علي الموارد المالية الجارية (للسنة الحالية)‬ ‫‪‬‬

‫االساس المحاسبي‪ :‬أساس االستحقاق المعدل (المختلط)‬ ‫‪‬‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪27‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫األموال الحكومية‪ :‬االعتراف باإليراد‬

‫‪28‬‬

‫عندما يكتسب االيراد خالل الفتر (مثال أن الضريبة أصبحت واجبة‬ ‫‪‬‬
‫اإلستالم)‬

‫ابلية القياس لاليراد بموضوعية‬ ‫‪‬‬

‫متاحة‪ :‬يمكن تحصيل االيراد خالل الفترة أو خالل فترة قريبة (‪ 60‬يوم)‬ ‫‪‬‬
‫لدفع االلتزامات المترتبة عن النفقات للفترة‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪28‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫األموال الحكومـية‪ :‬االعتراف بالنفقات‬

‫‪29‬‬

‫عندما يستحق سداد العمليات التشغيلية‪ ( :‬مصروفات المرتبات‪،‬‬ ‫‪‬‬

‫االمدادات‪ ،‬المنافع)‬

‫عندما يستحق سداد االصول الرأسمالية‪( :‬الموارد المالية تنفق‬ ‫‪‬‬

‫للحصول على االصول الرأسمالية)‬

‫عندما يحين موعد سداد الديون طويلة االجل المستحقة‪( :‬المبلغ‬ ‫‪‬‬

‫االصلي والفائدة)‬
‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪29‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫مقارنة المصروفات‪/‬النفقات‬
‫‪30‬‬

‫(النقدي واالستحقاق المعدّل)‬ ‫النفقات‬ ‫(االستحقاق)‬ ‫المصروفات‬

‫)صافي االصول المالية المصروفة(‬ ‫)تكلفة البضاعة أو الخدمة المقدمة(‬

‫المرتبات‪,‬االمدادات‬ ‫المرتبات‪,‬االمدادات المنافع ‪,‬‬

‫التشغيلية‬
‫المنافع ‪,‬الخ‪.‬‬ ‫الخ‪.‬‬

‫االستحواذ‬ ‫االهالك‬ ‫االنفاق الرأسمالي‬

‫المبلغ االصلي والفائدة‬ ‫الفائدة‬ ‫خدمات الدين‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪30‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫تعريف التدفقات الخارجة والتدفقات الداخلة‬

‫‪31‬‬

‫‪ ‬التدفقات الخارجة الم جلة‬

‫أستخدام صافي االصول بواسطة الوحدة الحكومية والتي تتعلق‬ ‫▪‬
‫بتقارير مالية مستقبلية‪.‬‬
‫تشبه في تسجيلها المصروفات المدفوعة مقدما في القطاع الخاص‬ ‫▪‬

‫‪ ‬التدفقات الداخلة الم جلة‬

‫االستحواذ على صافي االصول والتي تتعلق بتقارير مالية مستقبليّة‬ ‫▪‬

‫تشبه في تسجيلها اإليرادات المحصلة مقدما في القطاع الخاصمالية‬ ‫▪‬

‫مستقبلية‬
‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪31‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أمثلة على التدفقات الداخلة و الخارجة الم جلة‪:‬‬

‫‪32‬‬

‫الضرائب المحصلة مقدما قبل موعد االستحقاق؟‬ ‫‪‬‬

‫الرسوم المحصلة في الفترة الجارية لتمويل الفترة القادمة؟‬ ‫‪‬‬

‫المرتبات المدفوعة مقدّما؟‬ ‫‪‬‬

‫اإليجارات المدفوعة للفترة القادمة؟‬ ‫‪‬‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪32‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫حسابات ليست من ضمن االموال‪:‬‬

‫‪33‬‬

‫االصول الرأسمالية العامة‪ :‬ال تعتبر موارد مالية متاحة لالنفاق‪ ،‬ولكن‬ ‫‪‬‬
‫يجب المساءلة عنها (المباني والسيارات واالليات)‬

‫االلتزامات طويلة االجل التي لم تستحق الدفع بعد ( رض طويل االجل)‪:‬‬ ‫‪‬‬
‫المبلغ االصلي الذي لم يستحق الدفع اليحتاج الى مخصصات مالية او‬
‫نفقات من الموارد المالية‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪33‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫حسابات ليست من ضمن االموال‪:‬‬

‫االصول الرأسمالية العامة‬
‫‪34‬‬

‫‪ ‬االصول الرأسمالية المستخدمة في االنشطة الحكومية العامة‬

‫‪ ‬أصول مشتركة بين الوحدات الحكومية وليست لمال معين‬

‫‪ ‬إضافة هذه المبالغ في المال الحكومي سيزيد من رصيد المال ويضلل‬

‫المستخدم‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪34‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫حسابات ليست من ضمن االموال‪:‬‬

‫‪35‬‬

‫االلتزامات طويلة االجل التي‪:‬‬

‫يعتمد سدادها علي قدرة الحكومة على الحصول على االيرادات في الفترات‬ ‫‪‬‬
‫المستقبلية‪.‬‬

‫ال تعتبر التزام على مال معين ولكن االلتزام يكون على الحكومة العامة‪.‬‬ ‫‪‬‬

‫أضافتها كالتزام للمال الحكومي مضلل ويؤثر سلبيا على وظيفة الرقابيّة اإلدارية‬ ‫‪‬‬
‫للفترة‪.‬‬

‫‪© 2013 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪35‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫تمرين‬
‫حلل البيانات أدناه بأفتراض أن العمليات تتعلق بأنشطة حكومية‪ .‬أستخدام المعادلة المحاسبية‬
‫الخاصة بأموال المرافق العامة ‪:‬‬
‫‪36‬‬

‫‪.1‬شراء أصل رأسمالي نقدا‪$8000،‬‬

‫‪.2‬طرح سندات طويلة األجل بقيمة ‪ $ 1000,000‬أسمية حيث أستلمت القيمة نقدا لتمويل عمليات بناء مبنى‪.‬‬
‫‪ .3‬تم أصدار ورقة تجارية ‪ 6‬أشهرلغرض تمويل قصير المدى بقيمة ‪ 1000,000‬دوالر ‪.‬‬

‫‪.4‬تم استالم فاتورة مطالبة من المقاول بقيمة ‪ $300,000‬عن تكلفة بناء مبنى سيتم تسديدها خالل ثالثة اشهر‪..‬‬
‫‪ .5‬تم بيع أصل رأسمالي بقيمة ‪ $ 7,000‬نقدا‪ ،‬القيمة الدفترية ‪. $ 9,000‬‬
‫‪ .6‬تم دفع مرتبات العاملين شهريا بقيمة ‪$ 18,000 ،‬‬
‫‪.7‬تم دفع ‪$ 50,000‬من سندات البناء و‪ $ 30,000‬قيمة فوائد مسحقة الدفع‪.‬‬
‫‪ .8‬الورقة التجارية ذات ال‪6 -‬أ شهرالستحقة تم دفعها باالضافة الى ‪ $ 30,000‬فوائد‪.‬‬
‫‪ .9‬شراء أصل بدين قصير االجل بقيمة ‪3,000‬‬
‫‪ .10‬تم تسجيل أستهالك في االصول الرأسمالية بقيمة ‪$ 20,000‬‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪36‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫حل التمرين‬
‫حسابات األصول الرأسمالية العامة وحسابات‬
‫األموال العا ّمة‬
‫االلتزامات طويلة األجل العامة‬
‫إلتزامات طويلة‬ ‫أموال االصول‬ ‫صافي المركز‬ ‫إلتزامات ذات‬ ‫‪-‬‬ ‫أصول ماليّة‬ ‫رصيد المال‬ ‫‪#‬‬
‫األجل‬ ‫راسماليّة‬ ‫عال ة‬

‫‪-‬‬ ‫‪8000‬‬ ‫‪8000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫)‪(8000‬‬ ‫)‪(8000‬‬ ‫‪1‬‬

‫‪1000000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫)‪(1000000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪1000000‬‬ ‫‪1000000‬‬ ‫‪2‬‬
‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪1000000‬‬ ‫‪1000000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪3‬‬
‫‪-‬‬ ‫‪300000‬‬ ‫‪300000‬‬ ‫‪300000‬‬ ‫)‪(300000‬‬ ‫‪4‬‬
‫‪-‬‬ ‫)‪(9000‬‬ ‫)‪(9000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪7000‬‬ ‫‪7000‬‬ ‫‪5‬‬
‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫)‪(18000‬‬ ‫)‪(18000‬‬ ‫‪6‬‬
‫)‪(50000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪50000‬‬ ‫)‪(80000‬‬ ‫)‪(80000‬‬ ‫‪7‬‬
‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫)‪(1000000‬‬ ‫)‪(1030000‬‬ ‫)‪(30000‬‬ ‫‪8‬‬
‫‪-‬‬ ‫‪3000‬‬ ‫‪3000‬‬ ‫‪3000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫)‪(3000‬‬ ‫‪9‬‬
‫‪-‬‬ ‫)‪(20000‬‬ ‫)‪(20000‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪10‬‬

‫‪37‬‬

‫‪37‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أمـــــــــوال األمانة‪/‬الوكالة‬
‫‪38‬‬

‫‪ 1‬أموال أالمانة القابلة لالنفا ‪ :‬و هي بذلك تشبه أالموال الحكومية ‪.‬‬

‫أموال المعاشات‪ :‬و هي مال الوكالة الذي يحافظ على رأس المال والذي يستخدم لتسجيل‬
‫العمليات المتعلقة بنظام معاشات التقاعد حيث أنها موارد تحتفظ بها الوحدة إالدارية‬
‫الحكومية لحساب الغير مؤقتا‬

‫‪ 2‬أموال أالمانة غير القابلة لالنفا ‪ :‬و هي مال الوكالة الذي يركز على النشاط‬
‫إالنفاقي والذي يستخدم لتسجيل وتوزيع الدخل من األمانة مثل أموال األوقاف‪.‬‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪38‬‬
 9/3/2023

‫ المعادلة المحاسبية‬:‫أمـــــوال االمانة‬

39

© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.

39
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أمـوال االمانة‪ :‬القياس واألساس المحاسبي‬

‫‪40‬‬

‫يهتم القياس باالتي‪:‬‬ ‫‪‬‬

‫قياس الموارد االقتصادية‬

‫متي يتم االعتراف باالصول وااللتزامات‬

‫األساس المحاسبي‪ :‬أساس االستحقاق‬ ‫‪‬‬

‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪40‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫الحسابات التي ليست من ضمن االموال‪:‬‬

‫المعادلة المحاسبية‬
‫الغير مستحقة من اللتزامات‬
‫األصول‬
‫صافي المركز‬ ‫=‬ ‫طويلة االجل‬ ‫‪-‬‬
‫الرأسمالية العامة‬

‫إلتزامات ذات عال ة‬ ‫‪-‬‬ ‫أصول مالية‬

‫رصيد المال‬ ‫=‬

‫‪41‬‬ ‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪41‬‬
 9/3/2023

42

‫أمثلة عملية‬

© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.

42
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫المشكلة ‪6-2‬‬
‫أ‪ .‬تسجيل كل المعامالت التالية على ‪ .1‬األساس النقدي‪ .2 ،‬أساس االستحقاق المعدل‪ ،‬و‪ .3‬أساس االستحقاق‪:‬‬
‫‪ 1‬يناير‪ :‬تم تقديم خدمات ألحد العمالء على الحساب بمبلغ ‪$ 4000‬‬

‫‪ 3‬يناير‪ :‬تم شراء مستلزمات بمبلغ ‪ $ 500‬على الحساب‬

‫‪ 5‬يناير‪ :‬تم شراء شاحنة بتكلفة ‪( $ 30,000‬سوف تدفع في تاريخ ‪ 3‬فبراير)‬

‫‪ 11‬يناير‪ :‬تم تحصيل مبلغ ‪ $ 2000‬من العمالء على حساب‬

‫‪ 15‬يناير‪ :‬سجلت األجور المستحقة حتى التاريخ الحالي مبلغ ‪$ 3000‬‬

‫‪ 17‬يناير‪ :‬تم دفع مبلغ المستلزمات التي تم شراءها في ‪ 3‬يناير‬

‫‪ 21‬يناير‪ :‬تم دفع األجور‬

‫‪ 3‬فبراير ‪ :‬تم دفع قيمة الشاحنة‬

‫‪ 5‬فبراير‪ :‬تم استخدام ‪ $ 200‬من المستلزمات‬

‫‪ 6‬فبراير‪ :‬بلغ اهالك الشاحنة عن الشهر مبلغ ‪.$ 500‬‬

‫ب‪ .‬أشرح التشابه واإلختالف بين اساس االستحقاق المعدل وأساس االستحقاق‪.‬‬
‫‪43‬‬ ‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪43‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أالساس النقدي‬
‫دائن‬ ‫مدين‬ ‫الحسابات‬ ‫التاريخ‬
‫‪-‬‬ ‫المدينون‬ ‫‪1-Jan‬‬
‫‪-‬‬ ‫االيرادات‬

‫‪-‬‬ ‫النفقات‬ ‫‪3-Jan‬‬

‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫المخزون‬
‫‪-‬‬ ‫الدائنون‬

‫النفقات‬ ‫‪5 - Jan‬‬

‫االالت‬
‫الدائنون‬

‫‪2000‬‬ ‫النقدية‬ ‫‪11-Jan‬‬

‫‪2000‬‬ ‫اإليرادات‬
‫المدينون‬

‫‪-‬‬ ‫النفقات‬ ‫‪15-Jan‬‬

‫المصروفات‬
‫‪-‬‬ ‫اجور مستحقة‬

‫‪500‬‬ ‫النفقات‬ ‫‪17-Jan‬‬

‫الدائنون‬
‫‪500‬‬ ‫النقدية‬

‫‪3000‬‬ ‫النفقات‬ ‫‪21-Jan‬‬

‫االجور المستحقة‬
‫‪3000‬‬ ‫النقدية‬

‫‪30000‬‬ ‫النفقات‬ ‫‪3-Feb‬‬

‫الدائنون‬
‫‪30000‬‬ ‫النقدية‬

‫‪-‬‬ ‫المصروفات‬ ‫‪5-Feb‬‬

‫‪-‬‬ ‫مخزون امدادات‬

‫‪44‬‬ ‫‪© 2014 Pearson Education,‬‬

‫‪-‬‬ ‫‪Inc. All rights reserved.‬‬ ‫مصروف االهالك‬ ‫‪6-Feb‬‬

‫‪-‬‬ ‫االهالك المتراكم‬

‫‪44‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫االستحقاق المعدل‬
‫دائن‬ ‫مدين‬ ‫الحسابات‬ ‫التاريخ‬
‫‪4,000‬‬ ‫المدينون‬ ‫‪1-Jan‬‬
‫‪4,000‬‬ ‫االيرادات‬

‫‪500‬‬ ‫النفقات‬ ‫‪3-Jan‬‬

‫‪500‬‬ ‫الدائنون‬

‫‪30000‬‬ ‫النفقات‬ ‫‪5 - Jan‬‬

‫االالت‬
‫‪30000‬‬ ‫الدائنون‬

‫‪2000‬‬ ‫النقدية‬ ‫‪11-Jan‬‬

‫اإليرادات‬
‫‪2000‬‬ ‫المدينون‬

‫‪3000‬‬ ‫النفقات‬ ‫‪15-Jan‬‬

‫المصروفات‬
‫‪3000‬‬ ‫اجور مستحقة‬

‫النفقات‬ ‫‪17-Jan‬‬
‫‪500‬‬ ‫الدائنون‬
‫‪500‬‬ ‫النقدية‬

‫النفقات‬ ‫‪21-Jan‬‬
‫‪3000‬‬ ‫االجور المستحقة‬
‫‪3000‬‬ ‫النقدية‬

‫النفقات‬ ‫‪3-Feb‬‬
‫‪30000‬‬ ‫الدائنون‬
‫‪30000‬‬ ‫النقدية‬

‫‪-‬‬ ‫المصروفات‬ ‫‪5-Feb‬‬

‫‪-‬‬ ‫مخزون امدادات‬

‫‪45‬‬ ‫‪-‬‬
‫‪© 2014 Pearson‬‬ ‫‪Education, Inc. All rights reserved.‬‬ ‫مصروف االهالك‬ ‫‪6-Feb‬‬
‫‪-‬‬ ‫االهالك المتراكم‬

‫‪45‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫أساس االستحقاق‬
‫دائن‬ ‫مدين‬ ‫الحسابات‬ ‫التاريخ‬
‫‪4000‬‬ ‫المدينون‬ ‫‪1-Jan‬‬
‫‪4000‬‬ ‫االيرادات‬

‫‪3-Jan‬‬
‫‪500‬‬ ‫المخزون‬
‫‪500‬‬ ‫الدائنون‬

‫‪5 - Jan‬‬
‫‪30000‬‬ ‫االالت‬
‫‪30000‬‬ ‫الدائنون‬

‫‪2000‬‬ ‫النقدية‬ ‫‪11-Jan‬‬

‫‪2000‬‬ ‫المدينون‬

‫‪15-Jan‬‬
‫‪3000‬‬ ‫المصروفات‬
‫‪3000‬‬ ‫اجور مستحقة‬

‫‪17-Jan‬‬
‫‪500‬‬ ‫الدائنون‬
‫‪500‬‬ ‫النقدية‬

‫‪21-Jan‬‬
‫‪3000‬‬ ‫االجور المستحقة‬
‫‪3000‬‬ ‫النقدية‬

‫‪3-Feb‬‬
‫‪30000‬‬ ‫الدائنون‬
‫‪30000‬‬ ‫النقدية‬

‫‪200‬‬ ‫المصروفات‬ ‫‪5-Feb‬‬

‫‪200‬‬ ‫مخزون امدادات‬

‫‪46‬‬ ‫‪© 2014 Pearson‬‬

‫‪500‬‬ ‫‪Education, Inc. All rights reserved.‬‬ ‫مصروف االهالك‬ ‫‪6-Feb‬‬
‫‪500‬‬ ‫االهالك المتراكم‬

‫‪46‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫المشكلة ‪5-2‬‬
‫في ‪ 1‬فبراير ‪ 20X3‬استحو ت مقا عة موبيلين على األ و التالية من شركة موبيلين للنقليات و ل بقصد شاء خدمة قل بالحافالت لسكان المقا عة‪.‬‬
‫شركة موبيلين للنقلياتهي شركة قل بالحافالت مملوكة للق ا الخا كا ت تمر ب ائقة مالية‪:‬‬
‫القيمة المدفوعة عن ري المقا عة‬ ‫األ ول‬

‫‪50,000‬‬ ‫أر‬

‫‪80,000‬‬ ‫الم ا ى و المكات‬

‫‪15,000‬‬ ‫ال يار‬ ‫المخزون ‪ -‬اإل ارات و‬

‫‪15,000‬‬ ‫متجر المعدات‬

‫‪140,000‬‬ ‫الحافالت‬

‫‪$300,000‬‬ ‫جمال الم ل المدفو ف ‪ 1‬ف راير‬

‫دفع مبلغ ‪ $30,000‬بداية ‪ 1‬فبراير‬ ‫دار ‪ %6‬من سندات الدفع العامة وجدولت ه السندات على سا‬ ‫تم تمويل عملية الشراء من خال‬ ‫‪.1‬‬
‫من كل عام ولمد ‪ 10‬سنوات‪ .‬كما تدفع الفائد سنويا في بداية ‪ 1‬فبراير من كل عام‪.‬‬
‫تسجل ا يرادات والنفقات من خ الحافالت في حساب األموا العامة‪ .‬بينما تسجل األ و المستحو عليها و ورا الدفع في حساب األ و‬ ‫‪.2‬‬
‫الر سمالية العامة وحساب ا لتزامات العامة ويلة األجل‪.‬‬
‫العمر ا فترا ي المتبقي للحافالت ‪ 5‬سنوات والعمر ا فترا ي المتبقي للمبا ي ومتجر المعدات ‪ 10‬سنوات من وقت اكتساب األ و ‪.‬‬ ‫‪.3‬‬
‫بهاية السنة المالية (‪ 31‬كتوبر ‪ )20X3‬كا ت قيمة ق ع ال يار وا ارات المتبقية ‪ .$3,000‬ي ا اعتبارا من (‪ 31‬كتوبر ‪ )20X3‬المقا عة‬ ‫‪.4‬‬
‫‪47‬‬ ‫كتوبر ‪.20X3‬‬ ‫بتاريخ ‪20‬‬
‫‪© 2014‬‬ ‫‪ Education,‬قدم‬
‫‪Pearson‬‬ ‫‪Inc.‬جير حافالت خا‬
‫‪All‬بعقد ت‬
‫خدمات‬ ‫‪reserved.‬تقديم‬
‫‪rights‬‬ ‫كا ت ت ال من مة ير ربحية بقيمة ‪ $1,000‬ير‬

‫‪47‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫‪ .1‬قام المس المالي للمقا عة ب عداد القائمة التش يلية لخ قل الحافالت و ل في ‪ 31‬كتوبر ‪ 20X3‬من خال المعلومات المحاسبية الم كور‬
‫ف األموال العامة كما يلي‪:‬‬

‫القائمة التش لية لفتر التسع شهر المنتهية بتاريخ ‪ 31‬كتوبر ‪20X3‬‬
‫ا يرادات‬
‫‪77,000‬‬ ‫الرسوم على الركاب‬
‫‪80,000‬‬ ‫‪3,000‬‬ ‫رسوم العقود الخا ة‬
‫النففات‬
‫‪52,000‬‬ ‫جور مو فين‬
‫‪12,000‬‬ ‫الوقود والتشحيم‬
‫‪1,000‬‬ ‫ارات وق ع يار‬
‫‪8,000‬‬ ‫عقود الصيا ة‬
‫‪74,000‬‬ ‫‪1,000‬‬ ‫متفرقات‬
‫‪6,000‬‬ ‫ر يد الما‬
‫الم لوب‪:‬‬
‫اال ش ة التش يلية‬ ‫‪ -1‬حلل ب يجا ممتلكات مقا عة موبيلين باستخدام الما العام لحساب العمليات التش يلية لخدمة الحافالت‪ .‬كي سيتم عر‬
‫لخدمات الحافالت في حا ا تم تصني النشا على شا من من موا المراف العامة‬
‫‪ -2‬قم ب عداد قائمة ا يرادات والمصروفات على سا ا ستحقا لمقا عة موبيلين عن ‪ 9‬األشهر المنتهية بتاريخ ‪ 31‬كتوبر ‪.20X3‬‬

‫‪48‬‬ ‫‪© 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.‬‬

‫‪48‬‬
 ‫‪9/3/2023‬‬

‫ل مشكلة ‪( 5-2‬ب)‬

‫الحافالت)‬ ‫ندو المشاريع (مقا عة ‪ MOBILINE‬خ‬

‫قائمة ا يرادات والمصروفات‬
‫لفتر التسعة شهر المنتهية في ‪ 31‬كتوبر ‪X320‬‬
‫يرادات التش يل‪:‬‬
‫‪$ 77 000‬‬ ‫خ خدمة الركاب الروتينية‬
‫‪4000‬‬ ‫رسوم العقود خا ة (‪)1‬‬
‫‪$ 81,000‬‬ ‫جملة اإليرادات‬

‫التش يل‪:‬‬ ‫مصاري‬

‫الروات (المشرف والسائقين والميكا يكا) ‪52000‬‬
‫بالتال ‪- :‬‬ ‫االهالك الخا‬
‫‪$ 21000‬‬ ‫حافلة (‪)2‬‬
‫‪6000‬‬ ‫مبا ي (‪)3‬‬
‫‪28125‬‬ ‫‪1125‬‬ ‫معدات المتجر ( ‪)4‬‬

‫‪12000‬‬ ‫الوقود والتشحيم‬

‫‪13000‬‬ ‫اال ارات وق ع ال يار (‪)5‬‬
‫‪8000‬‬ ‫المتعاقد عليها‬ ‫ال‬ ‫الصيا ة وا‬
‫‪114,125‬‬ ‫‪1000‬‬ ‫متنوعة‬
‫(‪)33,125‬‬ ‫خسار تش يلية‬
‫ا يرادات والمصروفات ال ير تش يلية‪:‬‬
‫‪13500‬‬ ‫مصروفات الفوائد (‪)6‬‬
‫(‪)46625‬‬ ‫اف المركز‬ ‫ف‬ ‫ا خفا‬
‫‪---‬‬ ‫افي المركز ‪ 1‬فبراير ‪................................. X320‬‬
‫(‪) 46625‬‬ ‫اف المركز‪ ،‬أكتوبر ‪... ............................2 ،31‬‬

‫الحسابات‪:‬‬
‫(‪ $ 3000 )1‬التي تم جمعها ‪ $ 4000 = $ 1000 +‬المتراكمة‬
‫(‪$ 000 21 = )5 $ / 000 140( 4/3 )2‬‬
‫(‪$ 6000 = 4/3 )3( )$ 10/80000‬‬
‫(‪$ 1125 = 4/3 )4( )$ 10/15000‬‬
‫‪49‬‬ ‫‪© 2014‬‬ ‫‪Pearson $Education,‬‬ ‫‪Inc.‬‬
‫يد = ‪000 13‬‬ ‫على‬‫‪All$rights‬‬
‫‪3000 reserved.‬‬
‫(‪ $ 15000 )5‬المكتسبة ‪ $ X3 + 1000 / 1/2‬شرا ها ‪-‬‬
‫(‪$ 13500 = 4/3 )300000( 0.06 )6‬‬

‫‪49‬‬
 9/3/2023

50 © 2014 Pearson Education, Inc. All rights reserved.

50