Sprawozdanie MPSpzoo MSSF WG UE 31.12.2022-Sig-Sig-Sig

MICHELIN POLSKA Sp. z o.o.
Sprawozdanie Finansowe według MSSF

za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku
MSSF w kształcie zatwierdzonym

przez Unię Europejską
Sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku zgodne z MSSF zatwierdzonymi przez UE
(w tysiącach złotych)
Spis treści Strona
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ORAZ SPRAWOZDANIE Z POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 4
SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ 5
SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM 6
SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH 7
NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 8
1. Informacje ogólne 8
1.1. Informacje o jednostce 8
1.2. Podmiot dominujący 8
1.3. Skład Zarządu Spółki 8
1.4. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdawcza 9
1.5. Inwestycje Spółki 9
2. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach 10
2.1. Profesjonalny osąd 10
2.2. Niepewność szacunków 10
2.2.1. Utrata wartości aktywów 10
2.2.2. Odpis aktualizujący na zapasy 10
2.2.3. Utrata wartości należności 10
2.2.4. Wycena rezerw 10
2.2.5. Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego 10
2.2.6. Stawki amortyzacyjne 10
2.3. Zmiana szacunków 10
3. Platforma zastosowanych Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej 11
3.1. Oświadczenie o zgodności 11
3.2. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości 11
3.3. Standardy zastosowane po raz pierwszy 11
3.4. Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły jeszcze w życie 12
3.5. Nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów wydane przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone do stosowania w UE 12
4. Stosowane zasady rachunkowości 14
4.1. Kontynuacja działalności 14
4.2. Podstawa sporządzenia 14
4.3. Przeliczanie pozycji wyrażonych w walucie obcej 14
4.4. Rzeczowe aktywa trwałe 14
4.5. Wartości niematerialne 14
4.6. Leasing 15
4.6.1. Zobowiązania z tytułu leasingu 15
4.6.2. Prawo do użytkowania 15
4.6.3. Wyjątki 16
4.7. Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych 16
4.8. Koszty finansowania zewnętrznego 16
4.9. Udziały i akcje w jednostkach zależnych, stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach 16
4.10. Aktywa finansowe 16
4.11. Utrata wartości aktywów finansowych 17
4.12. Pochodne instrumenty finansowe 18
4.13. Zapasy 18
4.14. Pozostałe należności 18
4.15. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych 18
4.16. Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne 18
4.17. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe 18
4.18. Rezerwy 19
4.19. Odprawy emerytalne i nagrody jubileuszowe 19
4.20. Podział zysku na cele pracownicze oraz fundusze specjalne 19
4.21. Przychody 19
4.21.1. Sprzedaż towarów i produktów 20
4.21.2. Świadczenie usług 20
4.21.3. Odsetki 20
4.21.4. Dywidendy 20
4.21.5. Przychody z tytułu wynajmu (leasingu operacyjnego) 20
4.21.6. Dotacje rządowe 20
4.22. Podatki 20
4.22.1. Podatek bieżący 20
4.22.2. Podatek odroczony 20
4.23.3. Podatek od towarów i usług i podatek akcyzowy 21
5. Przychody ze sprzedaży 21
5.1. Segmenty operacyjne 21
5.2. Struktura geograficzna rynków zbytu 21
5.3. Informacje o wiodących klientach 21
Przyczyny występowania różnic pomiędzy bilansowymi zmianami niektórych pozycji oraz zmianami wynikającymi z rachunku
6. 22
przepływów pieniężnych
7. Pozostałe przychody i koszty operacyjne 23
7.1. Pozostałe przychody operacyjne 23
7.2. Pozostałe koszty operacyjne 23
8. Przychody i koszty finansowe 23
8.1. Przychody finansowe 23
8.2. Koszty finansowe 23
8.3. (Strata)/Odwrócenie straty z tytułu utraty wartości instrumentów finansowych 23
9. Koszty sprzedaży i koszty ogólnego zarządu 24
9.1. Koszty według rodzajów 24
9.2. Koszty amortyzacji oraz koszty wynajmu ujęte w rachunku zysków i strat 24
9.3. Koszty świadczeń pracowniczych 24
10. Podatek dochodowy dotyczący działalności kontynuowanej 25
10.1. Podatek dochodowy odniesiony w wynik finansowy 25
10.2. Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej 25
10.3. Odroczony podatek dochodowy 26
Noty objaśniające do sprawozdania finansowego zawarte na stronach od 7 do 61 stanowią jego integralną część. 2
11. Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży 27
12. Majątek socjalny oraz zobowiązania ZFŚS 27
13. Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty 27
14. Rzeczowe aktywa trwałe 28
15. Prawa do użytkowania i zobowiązania z tytułu leasingu 29
15.1. Prawa do użytkowania 29
15.2. Zobowiązania z tytułu leasingu 29
15.3. Zobowiązania z tytułu umów dzierżawy z opcją zakupu 29
16. Wartości niematerialne 30
17. Udziały Spólki w innych jednostkach 31
18. Pozostałe aktywa 32
18.1. Pozostałe aktywa finansowe 32
18.2. Pozostałe aktywa niefinansowe 32
19. Świadczenia pracownicze 33
19.1. Program akcjonariatu Grupy Michelin dla pracowników 33
19.2. Świadczenia emerytalne oraz inne świadczenia po okresie zatrudnienia 33
19.3. Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy 34
20. Zapasy 35
21. Należności z tytułu dostaw i usług i pozostałe należności 36
22. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 37
23. Kapitał podstawowy i kapitały zapasowe/ rezerwowe 37
23.1. Kapitał podstawowy 37
23.2. Pozostałe kapitały rezerwowe 38
23.3. Niepodzielony wynik finansowy i ograniczenia w wypłacie dywidendy 38
24. Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki 39
25. Rezerwy 40
25.1. Zmiany stanu rezerw 40
25.2. Rezerwa na naprawy gwarancyjne oraz zwroty 40
25.3. Rezerwa na świadczenia po okresie zatrudnienia 40
26. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług, pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe 41
26.1. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe (krótkoterminowe) oraz pochodne instrumenty
41
finansowe
26.2. Pozostałe zobowiązania niefinansowe 41
26.3. Rozliczenia międzyokresowe 41
26.4. Dotacje rządowe 41
27. Planowane inwestycje 42
28. Zobowiązania warunkowe 42
28.1. Gwarancje 42
28.2. Sprawy sądowe 42
28.3. Rozliczenia podatkowe 43
29. Informacje o podmiotach powiązanych 45
29.1. Podmiot o znaczącym wpływie na Spółkę 45
29.2. Jednostka stowarzyszona 45
29.3. Wspólne przedsięwzięcie, w którym Spółka jest wspólnikiem 45
29.4. Warunki transakcji z podmiotami powiązanymi 45
29.5. Pożyczka udzielona członkowi Zarządu 46
29.6. Inne transakcje z udziałem członków Zarządu 46
29.7. Wynagrodzenie kadry kierowniczej Spółki 46
29.7.1. Wynagrodzenie wypłacone lub należne członkom Zarządu Spółki 46
29.7.2. Wynagrodzenie wypłacone lub należne pozostałym członkom głównej kadry kierowniczej 46
30. Informacje o wynagrodzeniu biegłego rewidenta lub podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych 46
31. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym 47
31.1. Ryzyko stopy procentowej 47
31.2. Ryzyko walutowe 47
31.3. Ryzyko cen towarów 47
31.4. Ryzyko kredytowe -referencje do noty 47
31.5. Ryzyko związane z płynnością 47
32. Instrumenty finansowe 49
32.1. Wartości bilansowe poszczególnych klas instrumentów finansowych 49
32.2. Wartości bilansowe przychodów i kosztów (zysków i strat) w podziale na kategorie instrumentów finansowych 49
32.3. Ryzyko stopy procentowej 50
33. Zarządzanie kapitałem 51
34. Struktura zatrudnienia 51
35. Pozostałe istotne informacje 52
35.1. Wpływ pandemii COVID-19 na działalność Spółki 52
35.2. Ulga na badania i rozwój 52
35.3. Wpływ wojny na Ukrainie 52
36. Sprawozdanie finansowe wg rodzajów działalności energetycznej 53
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ORAZ SPRAWOZDANIE Z POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 54
SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ 55
36.1. Istotne zasady rachunkowości oraz opis zasad ewidencji księgowej umożliwiające odrębne obliczenie kosztów i przychodów,
56
zysków i strat dla wykonywanej działalności gospodarczej w zakresie prowadzonej działalności koncesjonowanej.
36.1.1. Zasady ewidencji księgowej oraz sporządzania sprawozdania finansowego w zakresie Bilansu 56
36.1.2. Zasady ewidencji księgowej oraz sporządzania sprawozdania finansowego w zakresie Rachunku Zysków i Strat 56
36.2. Zestawienie niektórych pozycji rachunku zysków i strat oraz bilansu dla działalności pozostałej w zakresie działalności
59
energetycznej (poza koncesjonowanej)
37. Zdarzenia po dniu bilansowym 61
38. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego 61
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ORAZ SPRAWOZDANIE Z POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

ZAOKRES OD 1 STYCZNIA 2021 DO 31 GRUDNIA 2022
Rok zakończony Rok zakończony

Nota
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży produktów 5,538,430 4,316,811

Przychody ze sprzedaży usług 408,649 335,583
Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów 595,946 829,116
Przychody ze sprzedaży 5 6,543,025 5,481,510
Koszt własny sprzedaży (5,540,193) (4,284,674)
Zysk (strata) brutto na sprzedaży 1,002,832 1,196,836
Pozostałe przychody operacyjne 7.1 31,037 13,430

Koszty sprzedaży 9.1 (440,892) (393,005)
Koszty zarządu 9.1 (411,989) (402,209)
Pozostałe koszty operacyjne 7.2 (61,034) (44,466)
(Strata)/Odwrócenie straty z tytułu utraty wartości należności 8.3 713 1,865
Zysk (strata) na działalności operacyjnej 120,667 372,451
Przychody finansowe 8.1 4,186 23,438

Koszty finansowe 8.2 (99,041) (45,362)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem 25,812 350,527
Podatek dochodowy 10 61,374 5,637
Zysk (strata )netto z działalności kontynuowanej 87,186 356,164
Działalność zaniechana
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej - -
ZYSK (STRATA) NETTO 87,186 356,164
Pozostałe całkowite dochody netto
Składniki, które nie zostaną przeniesione w

późniejszych okresach do rachunku zysków i strat:
Straty aktuarialne dotyczące świadczeń pracowniczych po
19 3,900 8,015
okresie zatrudnienia
Zabezpieczenia przepływów pieniężnych - -
Podatek odroczony dotyczący innych całkowitych dochodów (741) (1,523)
Pozostałe całkowite dochody netto razem 3,159 6,492
SUMA CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 90,345 362,656
SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

SPORZĄDZONE NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2022 ROKU
Stan na Stan na
Nota
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
AKTYWA
Aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe 14 2,106,934 1,848,601
Prawa do użytkowania 15.1 29,322 23,301
Pozostałe aktywa niematerialne 16 65,020 46,435
Udziały w jednostkach zależnych - -
Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez wynik
17 202 202
finansowy
Aktywa z tytułu podatku odroczonego 10.3 110,746 75,964
Pozostałe aktywa 18 - -
Aktywa trwałe razem 2,312,224 1,994,503
Aktywa obrotowe
Zapasy 20 939,895 693,613
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 21 1,592,480 1,299,621
Należności z tytułu podatku dochodowego 21 28,894 26,792
Pozostałe aktywa finansowe 18.1 38,888 266,141
Pozostałe aktywa niefinansowe 18.2 267,564 76,941
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 22 39,761 51,693
Aktywa obrotowe razem 2,907,482 2,414,801
Aktywa razem 5,219,706 4,409,304
KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA

Kapitał własny
Kapitał podstawowy 23.1 979,921 979,921
Kapitał z wyceny aktuarialnej 23.3 (13,322) (16,481)
Pozostałe kapitały rezerwowe 23.3 72,106 72,106
Zyski zatrzymane/ Niepokryte straty 23.4 87,186 526,656
Kapitały razem 1,125,891 1,562,202
Zobowiązania długoterminowe
Długoterminowe kredyty i pożyczki 24 - 919,880
Zobowiązania z tytułu leasingu 15.2 22,633 17,578
Rezerwy 25 57,952 64,085
Dotacje rządowe 26.4 - -
Zobowiązania długoterminowe razem 80,585 1,001,543
Zobowiązania krótkoterminowe
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
26.1 1,376,097 1,266,596
zobowiązania
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 26.1 - -
Zobowiązania z tytułu leasingu 15.2 7,597 6,500
Krótkoterminowe pożyczki i kredyty bankowe 24 2,193,773 182,081
Pochodne instrumenty finansowe - -
Pozostałe zobowiązania niefinansowe 26.2 350,394 296,063
Rozliczenia międzyokresowe 26.3 78,635 88,080
Rezerwy 25 6,734 6,239
Dotacje rządowe 26.4 - -
Zobowiązania krótkoterminowe razem 4,013,230 1,845,559
Zobowiązania razem 4,093,815 2,847,102
Pasywa razem 5,219,706 4,409,304
SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

ZA OKRES SPRAWOZDAWCZY KOŃCZĄCY SIĘ 31 GRUDNIA 2022 ROKU
Kapitał z Pozostałe
Kapitał Zyski
wyceny kapitały Razem
podstawowy zatrzymane
aktuarialnej rezerwowe
PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000

Stan na 1 stycznia 2021 roku 979,921 (22,973) 72,106 485,972 1,515,026
Zysk netto za rok obrotowy - - - 356,164 356,164

Pozostałe całkowite dochody za rok
- 6,492 - - 6,492
obrotowy (netto)
Suma całkowitych dochodów 979,921 (16,481) 72,106 842,136 1,877,682
Zmiana zasad rachunkowości - - - - -
Wypłata dywidendy - - - (315,480) (315,480)
Stan na 31 grudnia 2021 roku 979,921 (16,481) 72,106 526,656 1,562,202
Zysk netto za rok obrotowy - - - 87,186 87,186

Pozostałe całkowite dochody za rok
- 3,159 - - 3,159
obrotowy (netto)
Suma całkowitych dochodów 979,921 (13,322) 72,106 613,842 1,652,547
Zmiana zasad rachunkowości - - - - -
Wypłata dywidendy - - - (526,656) (526,656)
Kapitał z aktualizacji wyceny - - - -
Stan na 31 grudnia 2022 roku 979,921 (13,322) 72,106 87,186 1,125,891
SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2020 DO 31 GRUDNIA 2022
Rok
Rok zakończony
Nota zakończony
31/12/2021
31/12/2022
PLN’000 PLN’000
Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej
Zysk za rok obrotowy 25,812 350,527
Korekty:
Amortyzacja i umorzenie aktywów trwałych 9.1 213,987 216,962
(Dodatnie) / ujemne różnice kursowe netto 13,120 3,424
Koszty z tytułu płatności w formie akcji własnych - -
Zysk/Strata na działalności inwestycyjnej (4,231) 74,789
Zmiany w kapitale obrotowym:
Zmiana stanu należności z tytułu dostaw i usług oraz
(300,178) (230,923)
pozostałych należności
Zmiana stanu zapasów (246,282) (150,369)
Zmiana stanu zobowiązań z wyjątkiem kredytów i pożyczek 6
143,052 369,600
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych (190,806) (21,153)
Zmiana stanu rezerw (2,479) (6,035)
Środki pieniężne wygenerowane na działalności
(348,005) 606,822
operacyjnej
Zapłacone odsetki 44,816 32,330
Zapłacony podatek dochodowy 26,592 (14,790)
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej (276,597) 624,362
Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej
Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych i wartości
7,038 4,979
niematerialnych
Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości
(469,068) (235,585)
niematerialnych
Sprzedaż nieruchomości inwestycyjnych - -
Nabycie nieruchomości inwestycyjnych - -
Sprzedaż inwestycji w jednostkach zależnych, stowarzyszonych
i wspólnych przedsięwzięciach - -
Nabycie inwestycji w jednostkach zależnych, stowarzyszonych i
wspólnych przedsięwzięciach - -
Sprzedaż pozostałych aktywów finansowych - -
Nabycie pozostałych aktywów finansowych - -
Dywidendy otrzymane 118 -
Odsetki otrzymane 4,068 673
Spłata udzielonych pożyczek - -
Udzielenie pożyczek - -
Pozostałe - -
Środki pieniężne netto (wydane) / wygenerowane w związku
(457,844) (229,933)
z działalnością inwestycyjną
Przepływy pieniężne z działalności finansowej
Wpływy z tytułu emisji akcji - -
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego (6,500) (5,396)
Wpływy z tytułu zaciągnięcia pożyczek/kredytów 1,396,875 100,783
Spłata pożyczek/kredytów (96,937) (104,410)
Wykup dłużnych pap wartościowych - -
Dywidendy wypłacone (526,656) (315,480)
Odsetki zapłacone (44,273) (30,561)
Pozostałe - -
Środki pieniężne netto wykorzystane w działalności
722,509 (355,064)
finansowej
Zwiększenie netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (11,932) 39,365
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu
51,693 12,328
sprawozdawczego
Wpływ zmian kursów walut na saldo środków pieniężnych w
- -
walutach obcych
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu
22 39,761 51,693
sprawozdawczego
NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
SPORZĄDZONEGO NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2022
1. Informacje ogólne
1.1. Informacje o jednostce
Sprawozdanie finansowe Michelin Polska Sp z o.o. obejmuje rok zakończony 31 grudnia 2022 roku oraz zawiera dane porównawcze za rok
zakończony 31 grudnia 2021 roku.
Dodatkowo w nocie 36 zamieszczono Sprawozdanie finansowe wg rodzajów działalności energetycznej za rok zakończony 31 grudnia 2022 roku
oraz dane porównawcze na dzień 31 grudnia 2021 roku w podziale na działalność koncesjonowaną oraz pozostałą.
Michelin Polska Sp. z o.o. („Spółka” „jednostka”) została utworzona poprzez przekształcenie Olsztyńskich Zakładów Opon Samochodowych
STOMIL w jednoosobową spółkę Skarbu Państwa Aktem Notarialnym z dnia 20 stycznia 1992 roku. Siedziba Spółki mieści się w Olsztynie, ul.
Leonharda 9.
Spółka została zarejestrowana w Sądzie Rejonowym w Olsztynie, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, postanowieniem z
dnia 29 maja 2003 roku zarejestrowana pod numerem KRS 0000163137. W roku 1995 Spółka stała się spółką publiczną notowaną na
Warszawskiej Giełdzie Papierów Wartościowych. W grudniu 1995 roku Spółka Compagnie Financière Michelin SCmA Szwajcaria (od 6 listopada
2020 Compagnie Financière Michelin SA), nabyła od Skarbu Państwa akcje Spółki stanowiące 52,12 % jej kapitału akcyjnego. W maju 2004
roku Spółka przestała być notowana na Warszawskiej Giełdzie Papierów Wartościowych, a w grudniu 2004 zmieniła nazwę na Michelin Polska
S.A. Z dniem 31 grudnia 2020 roku Spółka zmieniła formę prawna, na Michelin Polska Spółka z ograniczona odpowiedzialnością i została
zarejestrowana pod numerem KRS 0000873572
Spółce nadano numer statystyczny REGON 51 000 8834.
Spółka otrzymała na mocy decyzji WCC /67/597/U/2/98/EB wydanej przez Prezesa Urzędu Regulacji Energetyki w dniu 22 września 1998 roku
koncesję na wytwarzanie ciepła na okres do dnia 30 września 2008 r. Koncesja ulegała przedłużeniu na kolejne okresy: mocą decyzji WCC-67-
ZTO/597/W/OGD/2007/SA wydanej przez Prezesa Urzędu Regulacji Energetyki w dniu 31 maja 2007 roku na okres do dnia 18 września 2018
roku, mocą decyzji WCC/2856/597/W/OGD/2018/BP wydanej przez Prezesa Urzędu Regulacji Energetyki w dniu 02 sierpnia 2018 roku na okres
do dnia 31 grudnia 2020 roku, mocą decyzji WCC/2896/597/W/OGD/2020/PWi wydanej przez Prezesa Urzędu Regulacji Energetyki w dniu 16
grudnia 2020 roku na okres do dnia 31 grudnia 2021 roku, mocą decyzji WCC/2913/597/W/OGD/2021/PWi wydanej przez Prezesa Urzędu
Regulacji Energetyki w dniu 22 grudnia 2021 roku na okres do dnia 21 grudnia 2022 roku oraz mocą decyzji WCC/2925/597/W/OGD/2022/KI
wydanej przez Prezesa Urzędu Regulacji Energetyki w dniu 20 grudnia 2022 roku na okres do dnia 30 kwietnia 2023 roku.
Z końcem kwietnia 2023 Spółka planuje zakończyć działalnośc energetyczną.
Podstawowym przedmiotem działania Spółki jest działalność produkcyjna, usługowa i handlowa, a w szczególności:
• produkcja ogumienia trakcyjnego,

• produkcja tkanin kordowych,
• produkcja energii dla celów własnych i ogrzewania miasta Olsztyna,
• bieżnikowanie opon,
• odpłatne usługi transportowe i przemysłowe,
• handel w obrocie krajowym i zagranicznym.
Symbol rodzaju działalności wg PKD 2211, branża chemiczna wg WGPW
1.2. Podmiot dominujący
Podmiotem dominującym Spółki Michelin Polska Sp. z o.o. jest Compagnie Financière Michelin Société par Actions Simplifiée („CFM”).
CFM z dniem 30 kwietnia 2021 roku zmieniła nazwę z Compagnie Financière Michelin SA i jej siedziba została przenioesiona ze Szwajcarii do
Clermont-Ferrand we Francji. Podmiotem dominującym całej Grupy Michelin jest CFM.
Spółka nie sporządza skonsolidowanego sprawozdania finansowego.
1.3. Skład Zarządu Spółki

W skład Zarządu Spółki na dzień 31 grudnia 2022 roku wchodzili:
Juan Antonio Alvarez – Ossorio Garcia de Soria - Prezes Zarządu

Cedric Binoit - Wiceprezes Zarządu
Xavier Pesche - Członek Zarządu
Piotr Onych - Członek Zarządu
Bertrand Semelet - Członek Zarządu
W skład Zarządu Spółki na dzień 31 grudnia 2021 roku wchodzili:
Juan Antonio Alvarez – Ossorio Garcia de Soria - Prezes Zarządu

Stephane Marie Bertrand Roy de Lachaise - Wiceprezes Zarządu
Tomasz Witold Kuklo - Członek Zarządu
Cedric Binoit - Członek Zarządu
Bertrand Semelet - Członek Zarządu
Decyzją Nadzwyczajnego Zgromadzenia Wspólników z dnia 28 lutego 2022 roku, z dniem 1 marca 2022 roku nastąpiły zmiany w składzie
Zarządu Spółki.
Ze stanowiska Wiceprezesa Zarządu został odwołany Stephane Marie Bertrand Roy de Lachaise, a na jego miejsce został powołany Cedric
Binoit. Jednocześnie na stanowisko Członka Zarządu został powołany Xavier Pesche.
Decyzją Nadzwyczajnego Zgromadzenia Wspólników z dnia 14 października 2022 roku, z dniem 15 paźdzernika 2022 roku nastąpiły kolejne
zmiany w składzie Zarządu Spółki.
Ze stanowiska Członka Zarządu został odwołany Tomasz Witold Kuklo, a na jego miejsce został powołany Piotr Onych.
Czas trwania działalności jednostki nie jest ograniczony.
Rokiem obrotowym jednostki jest rok kalendarzowy.
1.4. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdawcza
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w polskich złotych (PLN).

Dane w sprawozdaniach finansowych zostały wykazane w tysiącach złotych, chyba że w konkretnych sytuacjach zostały podane z większą
dokładnością.
1.5. Inwestycje Spółki
Miejsce Procentowa wielkość udziałów oraz praw do głosów

Podstawowa rejestracji
Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021
Nazwa jednostki działalność i prowadzenia
Fundacja Rozwoju Wsparcie lokalnej
Olsztyn 100% 100%
Michelin przedsiębiorczości
Gospodarka
Centrum utylizacji
odpadami oraz Warszawa 20% 20%
Opon S.A.
złomem.
Produkcja
Daewoo Motor Polska samochodów
Lublin 0.03% 0.03%
Sp. z o.o. w upadłości (obecnie w
upadłości)
Na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz na dzień 31 grudnia 2022 roku udział w ogólnej liczbie głosów posiadany przez Spółkę w podmiocie
zależnym, jest równy udziałowi Spółki w kapitałach tych jednostek.
2. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach
2.1. Profesjonalny osąd

W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości wobec zagadnień podanych poniżej, największe znaczenie, oprócz szacunków
księgowych, miał profesjonalny osąd kierownictwa.
Sporządzenie sprawozdań finansowych zgodnie z MSSF wymaga od Zarządu Spółki dokonania pewnych szacunków i założeń, które znajdują
odzwierciedlenie w tych sprawozdaniach oraz w notach objaśniających do tych sprawozdań. Rzeczywiste wyniki mogą się różnić od tych
szacunków.
2.2. Niepewność szacunków

Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności występujące na dzień bilansowy, z
którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym roku finansowym.
2.2.1. Utrata wartości aktywów

Michelin Polska Sp. z o.o., na każdy dzień sprawozdawczy, przeprowadza indywidualną ocenę poszczególnych środków trwałych w celu
stwierdzenia czy występują przesłanki utraty ich wartości. W przypadku ich wystąpienia Spółka szacuje wartość odzyskiwalną tych środków
trwałych i dokonuje odpowiednich odpisów aktualizujących.
2.2.2. Odpis aktualizujący na zapasy

Zapasy towarów, materiałów i produktów gotowych obejmowane są odpisem aktualizującym raz na pół roku według indywidualnej oceny ceny
możliwej do uzyskania na dzień bilansowy.
2.2.3. Utrata wartości należności

W stosunku do należności z tytułu dostaw i usług od spółek niepowiązanych Spółka stosuje uproszczony model wyceny. Model opiera się na
matrycy prawdopodobieństwa dla Spółki ustalonej na podstawie historycznych odpisów aktualizacyjnych, zachowań płatniczych
poszczególnych klientów oraz oczekiwanych strat kredytowych. W modelu uproszczonym Spółka nie monitoruje zmian poziomu ryzyka
kredytowego w trakcie życia instrumentu, szacuje oczekiwaną stratę kredytową w horyzoncie do terminu zapadalności instrumentu.
2.2.4. Wycena rezerw

Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych zostały oszacowane za pomocą metod aktuarialnych. Dokonanie aktuarialnej wyceny wymaga
przyjęcia pewnych założeń co do stóp procentowych, prognozowanych podwyżek wynagrodzeń, wskaźnika umieralności, etc. Z uwagi na
długoterminowy charakter takich świadczeń, oszacowania te obciążone są dużą dozą niepewności. Przyjęte w tym celu założenia zostały
przedstawione w nocie 19.2.
2.2.5. Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego

Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy
pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to
stałoby się nieuzasadnione.
2.2.6. Stawki amortyzacyjne

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego
majątku trwałego oraz wartości niematerialnychi prawnych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej
użyteczności na podstawie bieżących szacunków i w razie potrzeby, korygowane z efektem od początku następnego roku obrotowego.
2.3. Zmiana szacunków
Spółka nie dokonała korekt wielkości szacunkowych, które miałyby wpływ na jasny i rzetelny obraz prezentacji sprawozdań finansowych.
3. Platforma zastosowanych Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej
3.1. Oświadczenie o zgodności
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”)
oraz MSSF zatwierdzonymi przez UE. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE
proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Spółkę działalność, w zakresie stosowanych przez Spółkę zasad
rachunkowości nie ma różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami MSSF zatwierdzonymi przez UE
MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz Komitet
Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej („KIMSF”).
3.2. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości
Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy
sporządzaniu sprawozdania finansowego Spółki za rok zakończony 31 grudnia 2021 roku, z wyjątkiem zastosowania następujących zmian do
standardów oraz nowych interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2022 roku.
3.3. Standardy zastosowane po raz pierwszy
Następujące zmiany do istniejących standardów wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz
zatwierdzone do stosowania w UE wchodzą w życie po raz pierwszy w sprawozdaniu finansowym Michelin Polska Sp. z o.o. za 2022 rok:
• Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” – przychody uzyskiwane przed przyjęciem składnika aktywów trwałych do użytkowania
zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022
roku lub później),
Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” – przychody uzyskiwane przed przyjęciem składnika aktywów trwałych do użytkowania
zostały wydane przez RMSR w dniu 14 maja 2020 roku. Zmiany te zakazują odliczania od ceny nabycia lub kosztu wytworzenia składnika
rzeczowych aktywów trwałych wszelkich przychodów ze sprzedaży składników wytworzonych przez te aktywa w trakcie doprowadzania nich
do miejsca i stanu umożliwiającego mu działanie zgodnie z zamierzeniami kierownictwa. Zamiast tego, jednostka ujmuje przychody ze
sprzedaży takich pozycji w wynik finansowy wraz z kosztami wytworzenia tych pozycji.
• Zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe” – umowy rodzące obciążenia – koszt wypełnienia
umowy zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia
2022 roku lub później),
Zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe” – umowy rodzące obciążenia – koszt wypełnienia umowy,
zostały wydane przez RMSR w dniu 14 maja 2020 roku. Zmiany precyzują, że „koszt wykonania” umowy obejmuje „koszty, które są
bezpośrednio związane z umową”. Koszty, które są bezpośrednio związane z umową, mogą być albo kosztami dodatkowymi wykonania
umowy, albo alokacją innych kosztów, które są bezpośrednio związane z wykonaniem umowy.
• Zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć” – zmiany odniesień do założeń koncepcyjnych wraz ze zmianami do MSSF 3
zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022
Zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć” – zmiany odniesień do założeń koncepcyjnych wraz ze zmianami do MSSF 3 zostały
wydane przez RMSR w dniu 14 maja 2020 roku. Zmiany te: a) aktualizują MSSF 3 w taki sposób, aby odwoływał się do założeń
koncepcyjnych z 2018 roku zamiast do założeń koncepcyjnych z 1989 roku; b) dodają do MSSF 3 wymóg, aby w odniesieniu do transakcji i
innych zdarzeń objętych zakresem MSR 37 lub KIMSF 21 jednostka przejmująca stosowała MSR 37 lub KIMSF 21 (zamiast założeń
koncepcyjnych) w celu identyfikacji zobowiązań, które przyjęła na siebie w ramach połączenia przedsięwzięć; oraz c) dodają do MSSF 3
wyraźne oświadczenie, że jednostka przejmująca nie ujmuje aktywów warunkowych przejętych w ramach połączenia przedsięwzięć.
• Zmiany do różnych standardów „Poprawki do MSSF (cykl 2018 - 2020)” – dokonane zmiany w ramach procedury wprowadzania
dorocznych poprawek do MSSF (MSSF 1, MSSF 9, MSSF 16 oraz MSR 41) ukierunkowane głównie na rozwiązywanie niezgodności i
uściślenie słownictwa - zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (zmiany do MSSF 1, MSSF 9 oraz MSR 41 obowiązują w odniesieniu
do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później. Zmiany do MSSF 16 dotyczą jedynie przykładu ilustrującego,
a zatem nie podano daty jej wejścia w życie.).
Wyżej wymienione nowe standardy, zmiany do istniejących standardów nie miały istotnego wpływu na sprawozdania finansowe Michelin
Polska Sp z o.o. za 2022 rok.
3.4. Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły jeszcze w życie
Zatwierdzając niniejsze sprawozdanie finansowe Spółka nie zastosowała następujących zmian do istniejących standardów, które zostały
wydane przez RMSR i zatwierdzone do stosowania w UE, ale które nie weszły jeszcze w życie:
• Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Ujawnienia na temat stosowanej polityki rachunkowej zatwierdzone w
UE w dniu 2 marca 2022 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później),
Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Ujawnienia na temat stosowanych zasad (polityki) rachunkowych zostały
wydane przez RMSR w dniu 12 lutego 2021 r. Zmiany wymagają, aby jednostki ujawniały istotne zasady rachunkowości, a nie ich
znaczące zasady rachunkowości, a także dostarczają wskazówek i przykładów mające na celu pomóc sporządzającym sprawozdania w
ustaleniu, które zasady rachunkowości podlegają ujawnieniu w sprawozdaniach finansowych.
• Zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” – Definicja
wartości szacunkowych zatwierdzone w UE w dniu 2 marca 2022 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych
rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później),
Zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” – Definicja wartości
szacunkowych zostały wydane przez RMSR w dniu 12 lutego 2021 r. Zmiany koncentrują się na wartościach szacunkowych i
dostarczają wskazówek, jak odróżnić zasady (politykę) rachunkowości od wartości szacunkowych.
• Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy” - Podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań z pojedynczej transakcji
zatwierdzone w UE w dniu 11 sierpnia 2022 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023
Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy” - Podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań z pojedynczej transakcji zostały
wydane przez RMSR w dniu 6 maja 2021 r. Zmiany przewidują, iż zwolnienie z początkowego ujęcia nie dotyczy transakcji, w których
zarówno ujemne różnice przejściowe, jak i podlegające opodatkowaniu różnice przejściowe wynikają z początkowego ujęcia w księgach
danego składnika aktywów lub zobowiązań oraz skutkujące ujęciem jednakowych aktywów i rezerw z tytułu odroczonego podatku
dochodowego.
• MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” z późniejszymi zmianami do MSSF 17 opublikowanymi przez RMSR 25 czerwca 2020 roku -
zatwierdzone w UE w dniu 19 listopada 2021 r. (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023
• Zmiany do MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” – zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 po raz pierwszy – dane porównawcze,
zatwierdzone w UE w dniu 8 września 2022 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023
Spółka postanowiła nie skorzystać z możliwości wcześniejszego zastosowania powyższych, zmian do istniejących standardów. Według
wstępnych szacunków wyżej wymienione nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów nie miałyby istotnego wpływu na
sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane na dzień bilansowy.
3.5. Nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów wydane przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone do stosowania w UE
MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji wydanych przez Radę Międzynarodowych
Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych nowych standardów oraz zmian do standardów, które według stanu na dzień
30 czerwca 2023 roku nie zostały jeszcze zatwierdzone do stosowania w UE (poniższe daty wejścia w życie odnoszą się do standardów w
wersji pełnej):
• Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Klasyfikacja zobowiązań jako krótkoterminowe lub długoterminowe
(obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później),
Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Klasyfikacja zobowiązań jako krótkoterminowe lub długoterminowe zostały
wydane przez RMSR w dniu 23 stycznia 2020 r. Zmiany wprowadzają bardziej ogólne podejście do klasyfikacji zobowiązań w oparciu o
ustalenia umowne obowiązujące na dzień sprawozdawczy. Zmiany do MSR 1 wydane przez RMSR w dniu 15 lipca 2020 roku odraczają
o rok datę zastosowania zmian do MSR 1 do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później.
• Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Zobowiązania długoterminowe z kowenantami (obowiązujące w

odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub później),
Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Zobowiązania długoterminowe z kowenantami zostały wydane przez RMSR
w dniu 31 października 2022 r. Zmiany wyjaśniają, w jaki sposób warunki, które jednostka musi spełnić w ciągu dwunastu miesięcy po
okresie sprawozdawczym, wpływają na klasyfikację zobowiązania jako krótkoterminowe czy długoterminowe.
• Zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdania finansowe” oraz MSR 28 „Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i
wspólnych przedsięwzięciach” – Sprzedaż lub wniesienie aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub
wspólnym przedsięwzięciem oraz późniejsze zmiany (data wejścia w życie zmian została odroczona do momentu zakończenia prac
badawczych nad metodą praw własności).
Zmiany do MSSF 10 zostały wydane przez RMSR w dniu 11 września 2014 roku (z dniem 17 grudnia 2015 roku RMSR odroczyła datę
wejścia w życie zmian). Zmiany mają na celu usunięcie sprzeczności między wymogami MSR 28 a MSSF 10 oraz wyjaśniają, że ujęcie
zysku lub straty w transakcjach z udziałem jednostki stowarzyszonej lub wspólnego przedsięwzięcia zależy od tego czy sprzedane lub
wniesione aktywa stanowią przedsięwzięcie.
• MSSF 14 „Odroczone salda z regulowanej działalności” (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1
stycznia 2016 roku lub później) – Komisja Europejska postanowiła nie rozpoczynać procesu zatwierdzania tego tymczasowego
standardu do stosowania na terenie UE do czasu wydania ostatecznej wersji MSSF 14,
Standard ten ma na celu umożliwienie podmiotom stosującym MSSF po raz pierwszy, a które obecnie ujmują odroczone salda z
działalności regulacyjnej zgodnie z ich poprzednimi ogólnie przyjętymi zasad rachunkowości, kontynuację ujmowania tych sald po
przejściu na MSSF.
• Zmiany do MSSF 16 „Leasing” – Zobowiązanie z tytułu leasingu w ramach sprzedaży i leasingu zwrotnego (obowiązujące w
odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub później),
Zmiany do MSSF 16 „Leasing” – Zobowiązanie z tytułu leasingu w ramach sprzedaży i leasingu zwrotnego wydane przez RMSR 22
września 2022 r. Zmiany do MSSF 16 wymagają od sprzedawcy-leasingobiorcy późniejszej wyceny zobowiązania leasingowego
wynikające z leasingu zwrotnego w taki sposób, że nie ujmuje żadnej kwoty zysków lub strat związanych z zachowanym prawem
użytkowania. Nowe wymogi nie uniemożliwiają sprzedawcy-leasingobiorcy ujmowania w rachunku zysków i strat jakichkolwiek zysków
lub strat związanych z częściowym lub całkowitym wypowiedzeniem leasingu.
Spółka postanowiła nie skorzystać z możliwości wcześniejszego zastosowania powyższych nowych standardów oraz zmian do istniejących
standardów Według szacunków Spółki wyżej wymienione nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów nie miałyby istotnego
wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Spółkę na dzień bilansowy.
Nadal poza regulacjami zatwierdzonymi przez UE pozostaje rachunkowość zabezpieczeń portfela aktywów i zobowiązań finansowych,
których zasady nie zostały zatwierdzone do stosowania w UE.
Według szacunków Spółki, zastosowanie rachunkowości zabezpieczeń portfela aktywów lub zobowiązań finansowych według MSR 39
„Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena” nie miałoby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby przyjęte do
stosowania na dzień bilansowy.
4. Stosowane zasady rachunkowości
4.1. Kontynuacja działalności
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółkę w dającej się
przewidzieć przyszłości.
Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie
kontynuowania działalności przez Spółkę.
Pandemia COVID-19, która pojawiła się w 2020 roku jak również konflikt zbrojny na Ukrainie nie są zagrożeniami dla kontynuacji działalności
Spółki. Szczegóły dotyczące wpływu tych zdarzeń zostały zawarte w nocie 35 niniejszego sprawozdania finansowego.
4.2. Podstawa sporządzenia

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego.
Koszt historyczny ustalany jest co do zasady na bazie wartości godziwej dokonanej zapłaty za dobra lub usługi.
Najważniejsze zasady rachunkowości stosowane przez jednostkę przedstawione zostały poniżej.
4.3. Przeliczanie pozycji wyrażonych w walucie obcej

Transakcje wyrażone w walutach innych niż polski złoty są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu kursu obowiązującego w dniu zawarcia
transakcji.
Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania pieniężne wyrażone w walutach innych niż polski złoty są przeliczane na złote polskie przy
zastosowaniu odpowiednio obowiązującego na koniec okresu sprawozdawczego średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez Narodowy
Bank Polski. Powstałe z przeliczenia różnice kursowe ujmowane są odpowiednio w pozycji przychodów (kosztów) finansowych lub, w
przypadkach określonych zasadami (polityką) rachunkowości, kapitalizowane w wartości aktywów. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane
według kosztu historycznego wyrażonego w walucie obcej są wykazywane po kursie historycznym z dnia transakcji. Aktywa i zobowiązania
niepieniężne ujmowane według wartości godziwej wyrażonej w walucie obcej są przeliczane po kursie z dnia dokonania wyceny do wartości
godziwej.
Następujące kursy zostały przyjęte dla potrzeb wyceny bilansowej:
31 grudnia 2022 roku 31 grudnia 2021 roku

USD 4.4018 4.0600
EURO 4.6899 4.5994
4.4. Rzeczowe aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe wykazywane są według ceny nabycia/kosztu wytworzenia pomniejszonych o umorzenie oraz odpisy aktualizujące z tytułu
utraty wartości. Wartość początkowa środków trwałych obejmuje ich cenę nabycia powiększoną o wszystkie koszty bezpośrednio związane z
zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do używania. W skład kosztu wchodzi również koszt wymiany części
składowych maszyn i urządzeń w momencie poniesienia, jeśli spełnione są kryteria rozpoznania. Koszty poniesione po dacie oddania środka
trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, obciążają rachunek zysków i strat w momencie ich poniesienia.
Środki trwałe w momencie ich nabycia zostają podzielone na części składowe będące pozycjami o istotnej wartości, do których można
przyporządkować odrębny okres ekonomicznej użyteczności. Częścią składową są również koszty generalnych remontów.
Amortyzacja jest naliczana metodą liniową przez szacowany okres użytkowania danego składnika aktywów, wynoszący:
Typ Okres
Grunty (prawa wieczystego użytkowania) –

Budynki i budowle 25 lat
Maszyny i urządzenia techniczne 12 lat
Urządzenia biurowe 5 lat
Środki transportu 5 lat
Komputery 5 lat
Oprzyrządowanie 2 lata
Formy do opon – samochody ciężarowe 2 lata
Formy do opon – samochody osobowe 3 lata
Pozostałe formy do opon 5 lat
Wartość końcową, okres użytkowania oraz metodę amortyzacji składników aktywów weryfikuje się corocznie i w razie konieczności – koryguje z
efektem od początku właśnie zakończonego roku obrotowego.
Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięta z bilansu po dokonaniu jej zbycia lub w przypadku, gdy nie są spodziewane
żadne ekonomiczne korzyści wynikające z dalszego użytkowania takiego składnika aktywów. Wszelkie zyski lub straty wynikające z usunięcia
danego składnika aktywów z bilansu (obliczone jako różnica pomiędzy ewentualnymi wpływami ze sprzedaży netto a wartością bilansową danej
pozycji) są ujmowane w rachunku zysków i strat w okresie, w którym dokonano takiego usunięcia.
Inwestycje rozpoczęte dotyczą środków trwałych będących w toku budowy lub montażu i są wykazywane według cen nabycia lub kosztu
wytworzenia, pomniejszonych o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Środki trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji do czasu
zakończenia budowy i przekazania środka trwałego do używania.
4.5. Wartości niematerialne

Wartości niematerialne nabyte w oddzielnej transakcji lub wytworzone (jeżeli spełniają rozpoznania dla kosztów prac badawczych i rozwojowych)
wycenia się przy początkowym ujęciu odpowiednio w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Cena nabycia wartości niematerialnych nabytych w
transakcji połączenia jednostek gospodarczych jest równa ich wartości godziwej na dzień połączenia. Po ujęciu początkowym, wartości
niematerialne są wykazywane w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszonym o umorzenie i odpisy aktualizujące z tytułu utraty
wartości. Nakłady poniesione na wartości niematerialne wytworzone we własnym zakresie, z wyjątkiem aktywowanych nakładów poniesionych na
prace rozwojowe, nie są aktywowane i są ujmowane w kosztach okresu, w którym zostały poniesione.
Spółka ustala, czy okres użytkowania wartości niematerialnych jest ograniczony czy nieokreślony. Wartości niematerialne o ograniczonym okresie
użytkowania są amortyzowane przez okres użytkowania oraz poddawane testom na utratę wartości każdorazowo, gdy istnieją przesłanki
wskazujące na utratę ich wartości. Okres i metoda amortyzacji wartości niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania są weryfikowane
przynajmniej na koniec każdego roku obrotowego. Zmiany w oczekiwanym okresie użytkowania lub oczekiwanym sposobie konsumowania
korzyści ekonomicznych pochodzących z danego składnika aktywów są ujmowane poprzez zmianę odpowiednio okresu lub metody amortyzacji i
traktowane jak zmiany wartości szacunkowych. Odpis amortyzacyjny składników wartości niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania
ujmuje się w rachunku zysków i strat w ciężar tej kategorii, która odpowiada funkcji danego składnika wartości niematerialnych.
Wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania oraz te, które nie są użytkowane, są corocznie poddawane weryfikacji pod kątem
ewentualnej utraty wartości, w odniesieniu do poszczególnych aktywów lub na poziomie ośrodka wypracowującego środki pieniężne.
Okresy użytkowania są poddawane corocznej weryfikacji, a w razie potrzeby, korygowane z efektem od początku właśnie zakończonego roku
obrotowego.
Koszty prac badawczych i rozwojowych
Koszty prac badawczych są odpisywane do rachunku zysków i strat w momencie poniesienia. Nakłady poniesione na prace rozwojowe wykonane
w ramach danego przedsięwzięcia są przenoszone na kolejny okres, jeżeli można uznać, że zostaną one w przyszłości odzyskane. Po
początkowym ujęciu nakładów na prace rozwojowe, stosuje się model kosztu historycznego wymagający, aby składniki aktywów były ujmowane
według cen nabycia pomniejszonych o skumulowaną amortyzację i skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wszelkie nakłady
przeniesione na kolejny okres są amortyzowane przez przewidywany okres uzyskiwania przychodów ze sprzedaży z danego przedsięwzięcia.
Koszty prac rozwojowych są poddawane ocenie pod kątem ewentualnej utraty wartości corocznie – jeśli składnik aktywów nie został jeszcze
oddany do użytkowania, lub częściej – gdy w ciągu okresu sprawozdawczego pojawi się przesłanka utraty wartości wskazująca na to, że ich
wartość bilansowa może nie być możliwa do odzyskania.
Prawa emisji CO2
Spółka dokonuje wyceny praw emisji CO2 według ceny nabycia.
Podsumowanie zasad stosowanych w odniesieniu do wartości niematerialnych Spółki przedstawia się następująco:
Koszty prac Oprogramowanie Inne (prawo do

Patenty i licencje
rozwojowych komputerowe emisji CO2)
Okresy Nieokreślone. Dla patentów i licencji Zgodnie z
użytkowania użytkowanych na podstawie umowy 3 lata 3 lata rzeczywistym
zawartej na czas określony, zużyciem
Wykorzystana Wartości o nieokreślonym okresie
metoda użytkowania nie są amortyzowane 3 lata metodą liniową 3 lata metodą liniową metodą naturalną
amortyzacji ani przeszacowywane.
Amortyzowane przez okres umowy
(5 lat) - metodą liniową.
Wewnętrznie
Wewnętrznie
wytworzone Nabyte Nabyte Nabyte
wytworzone
lub nabyte
Weryfikacja Nieokreślony okres użytkowania - Coroczna (w przypadku Coroczna ocena czy Coroczna ocena
pod kątem coroczna oraz w przypadku składników nie wystąpiły przesłanki czy wystąpiły
utraty wartości istnienia przesłanki wskazującej na oddanych jeszcze do świadczące o przesłanki
utratę wartości. użytkowania) oraz w wystąpieniu utraty świadczące o
Dla pozostałych – coroczna ocena przypadku istnienia wartości. wystąpieniu utraty
czy wystąpiły przesłanki przesłanki wskazującej wartości.
świadczące o wystąpieniu utraty na utratę wartości.
wartości.
Zyski lub straty wynikające z usunięcia wartości niematerialnych z bilansu są wyceniane według różnicy pomiędzy wpływami ze sprzedaży netto a
wartością bilansową danego składnika aktywów i są ujmowane w rachunku zysków i strat w momencie ich usunięcia z bilansu.
4.6. Leasing
Umowa jest leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika
aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie. Spółka ocenia, czy umowa jest czy zawiera leasing w dacie jej rozpoczęcia.
Zasadniczo wszystkie umowy leasingowe Spółki są umowami, w których Spółka jest leasingobiorcą. Leasingowane aktywa to głównie samochody
osobowe i wózki widłowe oraz biuro.
4.6.1. Zobowiązania z tytułu leasingu

Zobowiązania z tytułu leasingu odpowiadają bieżącej wartości przyszłych płatności leasingowych, z wyjątkiem zmiennych opłat leasingowych,
które nie są zależne na indeksu lub kursu.
Dla umów, które zawierają elementy leasingowe i nieleasingowe (takie jak usługi), tylko komponent leasingowy jest uwzględniany przy obliczaniu
wartości bieżącej.
Stopa procentowa leasingu jest stosowana jako stopa dyskontowa, jeżeli można ją łatwo ustalić. W przeciwnym wypadku Spółka stosuje stopę
procentową odzwierciedlającą jej szczególne ryzyko kredytowe, walutę leasingu i średni ważony termin zapadalności nieuregulowanego
zobowiązania z tytułu leasingu.
Po początkowym ujęciu wartość bilansowa zobowiązania z tytułu leasingu jest zwiększana w celu odzwierciedlenia odsetek od leasingu i
zmniejszana w celu odzwierciedlenia dokonanych opłat leasingowych.
Wartość bilansowa zobowiązania z tytułu leasingu i odpowiadający mu składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania jest dostosowywany w
celu odzwierciedlenia wszelkich zmian w warunkach leasingu: zmiana opcji zakupu, kwoty, którą leasingobiorca będzie musiał zapłacić na rzecz
leasingodawcy z tytułu wartości końcowej lub zmian przyszłych opłat leasingowych wynikających ze zmiany indeksu lub przelicznika.
4.6.2. Prawo do użytkowania

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania wycenia się początkowo według kosztu. Początkowy koszt składnika aktywów z tytułu prawa do
Prawo do użytkowania jest amortyzowane przez krótszy z okresów: okres leasingu lub okres użytkowania przedmiotu leasingu, jeżeli
przeniesienie własności przedmiotu leasingu jest niepewne lub nie jest przewidziane w umowie.
4.6.3. Wyjątki
Zgodnie z dopuszczonym przez standard uproszczeniem, umowy leasingu o okresie nieprzekraczającym 12 miesięcy lub dotyczące aktywów o
niskiej wartości (głównie komputerów, drukarek i narzędzi poniżej 20 tys. PLN) nie są ujmowane w zobowiązaniach z tytułu leasingu ani w prawie
do użytkowania.
Płatności związane z tymi umowami leasingowymi są rozliczane liniowo przez czas trwania umów. Zmienne opłaty leasingowe są rozliczane w
okresie, w którym następują.
4.7. Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych

Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości któregoś ze
składników niefinansowych aktywów trwałych. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie zachodzą lub w razie konieczności przeprowadzenia
corocznego testu sprawdzającego czy nastąpiła utrata wartości, Spółka dokonuje oszacowania wartości odzyskiwalnej danego składnika aktywów
lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego dany składnik aktywów należy.
Wartość odzyskiwalna składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne odpowiada wartości godziwej pomniejszonej o koszty
sprzedaży tego składnika aktywów lub odpowiednio ośrodka wypracowującego środki pieniężne, lub jego wartości użytkowej, zależnie od tego,
która z nich jest wyższa. Wartość tę ustala się dla poszczególnych aktywów, chyba że dany składnik aktywów nie generuje samodzielnie wpływów
pieniężnych, które w większości są niezależne od tych, które są generowane przez inne aktywa lub grupy aktywów. Jeśli wartość bilansowa
składnika aktywów jest wyższa niż jego wartość odzyskiwalna, ma miejsce utrata wartości i dokonuje się wówczas odpisu do ustalonej wartości
odzyskiwalnej. Przy szacowaniu wartości użytkowej prognozowane przepływy pieniężne są dyskontowane do ich wartości bieżącej przy
zastosowaniu stopy dyskontowej przed uwzględnieniem skutków opodatkowania, która odzwierciedla bieżące rynkowe oszacowanie wartości
pieniądza w czasie oraz ryzyko typowe dla danego składnika aktywów. Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości składników majątkowych
używanych w działalności kontynuowanej ujmuje się w tych kategoriach kosztów, które odpowiadają funkcji składnika aktywów, w przypadku
którego stwierdzono utratę wartości.
Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy występują przesłanki wskazujące na to, że odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości, który był ujęty
w okresach poprzednich w odniesieniu do danego składnika aktywów jest zbędny lub czy powinien zostać zmniejszony. Jeżeli takie przesłanki
występują, Spółka szacuje wartość odzyskiwalną tego składnika aktywów. Poprzednio ujęty odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości ulega
odwróceniu wtedy i tylko wtedy, gdy od czasu ujęcia ostatniego odpisu aktualizującego nastąpiła zmiana wartości szacunkowych stosowanych do
ustalenia wartości odzyskiwalnej danego składnika aktywów. W takim przypadku podwyższa się wartość bilansową składnika aktywów do
wysokości jego wartości odzyskiwalnej. Podwyższona kwota nie może przekroczyć wartości bilansowej składnika aktywów, jaka zostałaby
ustalona (po odjęciu umorzenia), gdyby w ubiegłych latach w ogóle nie ujęto odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości w odniesieniu do tego
składnika aktywów. Odwrócenie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości składnika aktywów ujmuje się niezwłocznie jako przychód w
rachunku zysków i strat. Po odwróceniu odpisu aktualizującego, w kolejnych okresach, odpis amortyzacyjny dotyczący danego składnika jest
korygowany w sposób, który pozwala w ciągu pozostałego okresu użytkowania tego składnika aktywów dokonywać systematycznego odpisania
jego zweryfikowanej wartości bilansowej pomniejszonej o wartość końcową.
4.8. Koszty finansowania zewnętrznego

Koszty finansowania zewnętrznego bezpośrednio związanego z nabyciem lub wytworzeniem składników majątku wymagających dłuższego czasu
w celu doprowadzenia ich do użytkowania, zalicza się do kosztów wytworzenia takich aktywów aż do momentu, w którym aktywa te są zasadniczo
gotowe do zamierzonego użytkowania lub sprzedaży.
Przychody z inwestycji uzyskane w wyniku krótkoterminowego inwestowania pozyskanych środków zewnętrznych przeznaczonych bezpośrednio
na finansowanie nabycia lub wytworzenia składników majątku, pomniejszają wartość kosztów finansowania zewnętrznego podlegających
kapitalizacji.
Wszelkie pozostałe koszty finansowania zewnętrznego są odnoszone bezpośrednio w rachunek zysków i strat w okresie, w którym zostały
poniesione.
Powyższe zasady kapitalizacji nie są stosowane do:
• aktywów wycenianych w wartości godziwej, oraz
• zapasów wytwarzanych w znaczących ilościach w cyklu ciągłym i charakteryzujących się wysoką rotacją.
4.9. Udziały i akcje w jednostkach zależnych, stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach

Udziały i akcje w jednostkach zależnych, stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach wykazywane są według kosztu historycznego.
4.10. Aktywa finansowe

Od 1 stycznia 2018 roku, w związku z wdrożeniem przez Spółkę MSSF 9 zmienił się podział i wycena aktywów finansowych.
Obecnie aktywa finansowe dzielone są na następujące kategorie:
– wyceniane w zamortyzowanym koszcie,
– wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody,
– wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy.
Klasyfikacja aktywów finansowych następuje na podstawie modelu biznesowego jednostki w zakresie zarządzania aktywami finansowymi oraz
charakterystyki przepływów pieniężnych wynikających z umowy dla danego składnika aktywów i określa się ją w chwili początkowego ujęcia.
Aktywa finansowe nabyte lub sprzedane w ramach standardowych transakcji ujmuje się i wyksięgowuje w dacie transakcji. Standardowe
transakcje to transakcje nabycia lub sprzedaży aktywów finansowych wymagające dostarczenia tych aktywów w terminie ustalonym w regulacjach
lub konwencjach przyjętych na rynku.
Do kategorii aktywów wycenianych w zamortyzowanym koszcie Spółka klasyfikuje składnik aktywów finansowych przy spełnieniu obu
poniższych warunków:
- jest on utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest uzyskanie umownych przepływów pieniężnych z tytułu jego
posiadania
- warunki umowne dotyczące danego składnika dają prawo do otrzymania w określonych terminach przepływów pieniężnych będących
wyłącznie spłatą wartości nominalnej i odsetek od wartości nominalnej pozostałej do spłaty.
Do powyższej kategorii Spółka klasyfikuję poniższe składniki aktywów finansowych:
- należności z tytułu dostaw i usług,
- pożyczki udzielone,
- pozostałe należności,
- lokaty oraz środki pieniężne i ich ekwiwalenty.
Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie wycenia się w kwocie początkowego ujęcia, pomniejszonej o spłaty wartości
nominalnej z uwzględnieniem metody efektywnej stopy procentowej oraz skorygowanej o odpisy z tytułu utraty wartości. Należności z tytułu
dostaw i usług o terminie zapadalności do 12 miesięcy od dnia powstania (tj. bez elementu finansowania oraz znamion zarządzania płynnością
finansową) oraz nieprzekazane do faktoringu są wyceniane w wartości nominalnej.
Do kategorii aktywów wycenianych w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody Spółka klasyfikuje:
1. składnik aktywów finansowych przy spełnieniu obu poniższych warunków:
- jest on utrzymywany w modelu biznesowym, którego celem jest zarówno uzyskanie umownych przepływów pieniężnych z tytułu posiadanych
aktywów finansowych, jak również z tytułu sprzedaży aktywów finansowych, oraz
- warunki umowne dotyczące danego składnika dają prawo do otrzymania w określonych terminach przepływów pieniężnych będących
wyłącznie spłatą wartości nominalnej i odsetek od wartości nominalnej pozostałej do spłaty.
Skutki zmian wartości godziwej ujmowane są w pozostałych całkowitych dochodach do momentu zaprzestania ujmowania składnika aktywów w
bilansie, kiedy skumulowany zysk/ strata ujmowane są przez wynik (w rachunku zysków i strat).
2. instrument kapitałowy, co do którego na moment początkowego ujęcia dokonano nieodwołalnego wyboru opcji wyceny w wartości godziwej
przez pozostałe całkowite dochody. Opcja wyboru wyceny w wartości godziwej jest dozwolona jedynie wówczas, gdy inwestycja kapitałowa nie
jest przeznaczona do obrotu.
Zyski i straty, zarówno z wyceny jak i z realizacji, powstające na tych aktywach ujmuje się w pozostałych całkowitych dochodach, za wyjątkiem
przychodów z tytułu otrzymanych dywidend, które są ujmowane bezpośrednio w wyniku (rachunku zysków i strat).
Do kategorii aktywów wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy klasyfikuje się wszystkie instrumenty finansowe, które nie
zostały zaklasyfikowane jako wyceniane w zamortyzowanym koszcie lub jako wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody,
a także te w przypadku których Spółka podjęła decyzję o takiej klasyfikacji w celu wyeliminowania niespójności wyceny albo ujęcia aktywów lub
zobowiązań w przypadku wystąpienia powiązania zabezpieczającego bądź ujęcia związanych z nimi zysków lub strat według różnych zasad (tj.
„niedopasowanie księgowe”).
Spółka kwalifikuje do tej kategorii między innymi należności handlowe przekazywane do faktoringu, pożyczki udzielone nie spełniające warunku
dotyczącego umownych przepływów pieniężnych oraz instrumenty pochodne będące aktywami, o ile nie zostały wyznaczone jako instrumenty
zabezpieczające.
Zyski i straty na składniku aktywów finansowych zaliczonym do wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy ujmuje się w rachunku
zysków i strat w okresie, w którym powstały (w tym przychody z tytułu odsetek oraz dywidend).
Nabycie i sprzedaż aktywów finansowych rozpoznawane są na dzień dokonania transakcji. W momencie początkowego ujęcia składnik aktywów
finansowych wycenia się w wartości godziwej, powiększonej, w przypadku składnika aktywów niekwalifikowanego jako wyceniony w wartości
godziwej przez wynik finansowy, o koszty transakcji, które mogą być bezpośrednio przypisane do nabycia.
Składnik aktywów finansowych zostaje usunięty z bilansu, gdy Spółka traci kontrolę nad prawami umownymi składającymi się na dany instrument
finansowy; zazwyczaj ma to miejsce w przypadku sprzedaży instrumentu lub gdy wszystkie przepływy środków pieniężnych przypisane danemu
instrumentowi przechodzą na niezależną stronę trzecią.
4.11. Utrata wartości aktywów finansowych

Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją obiektywne przesłanki utraty wartości składnika aktywów finansowych lub grupy aktywów
finansowych.
Od dnia 1 stycznia 2018 roku, w odniesieniu do utraty wartości aktywów finansowych stosowany jest MSSF 9, który określa model utraty wartości
aktywów finansowych w oparciu o oczekiwane straty kredytowe. Wymaga on kalkulacji oczekiwanych strat kredytowych i ich zmiany na każdy
dzień sprawozdawczy w celu odzwierciedlenia zmian w ryzyku kredytowym od momentu początkowego ujęcia aktywów finansowych.
W szczególności, MSSF 9 wymaga wyceny odpisu na utratę wartości instrumentu finansowego w kwocie równej oczekiwanym stratom
kredytowym w całym okresie istnienia, jeżeli ryzyko kredytowe dla tego instrumentu finansowego znacznie wzrosło od momentu początkowego
ujęcia, lub jeżeli instrument finansowy jest nabytym lub wytworzonym aktywem finansowym z utratą wartości.
Odpis z tytułu oczekiwanych strat kredytowych rozpoznawany jest na należnościach z tytułu dostaw i usług za wyjątkiem należności ze spółkami
powiązanymi (Spółka oceniła iż ryzyko nieściągalności tych należności jest nieistotne).
W stosunku do należności z tytułu dostaw i usług od spółek niepowiązanych Spółka stosuje uproszczony model wyceny. Model opiera się na
matrycy prawdopodobieństwa dla Spółki ustalonej na podstawie historycznych odpisów aktualizacyjnych, zachowań płatniczych poszczególnych
klientów oraz oczekiwanych strat kredytowych. W modelu uproszczonym Spółka nie monitoruje zmian poziomu ryzyka kredytowego w trakcie
życia instrumentu, szacuje oczekiwaną stratę kredytową w horyzoncie do terminu zapadalności instrumentu.
Wartość należności jest aktualizowana również przy uwzględnieniu stopnia prawdopodobieństwa ich zapłaty poprzez dokonanie odpisu
aktualizującego. Odpisów aktualizujących dokonuje się na zasadzie indywidualnej analizy poszczególnych należności lub grup należności.
Dokonanie odpisu aktualizującego jest obowiązkowe w odniesieniu do:
• należności od dłużników postawionych w stan likwidacji lub upadłości – do wysokości należności nieobjętej gwarancją lub innym
zabezpieczeniem należności, zgłoszonej likwidatorowi lub sędziemu komisarzowi w postępowaniu upadłościowym,
• należności od dłużników, których wniosek o ogłoszenie upadłości został oddalony, a majątek dłużnika nie wystarcza na zaspokojenie kosztów
postępowania upadłościowego – w pełnej wysokości należności,
• należności kwestionowanych przez dłużników (należności spornych) lub, gdy dłużnicy zalegają z ich zapłatą, natomiast ocena sytuacji
majątkowej i finansowej wskazuje, że ściągnięcie należności w kwocie umownej nie jest możliwe – do wysokości nie pokrytej gwarancją lub
innym zabezpieczeniem,
• należności przeterminowanych lub nieprzeterminowanych o znacznym stopniu prawdopodobieństwa ich nieściągalności.
Ustalona w wyniku w/w szacunków kwota odpisów może ulec zmniejszeniu w przypadku posiadania przez Zarząd wiarygodnych dokumentów, z
których wynika, iż należności zostały zabezpieczone i ich zapłata jest wysoce prawdopodobna.
Różnice kursowe dotyczące należności wyrażonych w walutach obcych powstałe na dzień ich wyceny zalicza się do kosztów lub przychodów
finansowych.
Odpisy aktualizujące wartość należności ujmuje się w pozostałych kosztach operacyjnych. Aktualizacja należności obejmuje również kwoty
podwyższające należności, w tym odsetki za zwłokę, w stosunku, do których uprzednio dokonano odpisu aktualizującego. Odpisy aktualizujące
od naliczonych odsetek ujmowane są w kosztach finansowych. Odsetki za nieterminowe płatności ujmowane są w księgach rachunkowych w
momencie wystawienia noty odsetkowej w korespondencji z przychodami finansowymi, przy czym odsetki naliczane są miesięcznie od faktur
zapłaconych w całości w poprzednim miesiącu. Przychody finansowe wynikające z wystawionych not odsetkowych oraz odpisy aktualizujące od
naliczonych odsetek prezentowane są w rachunku wyników w szyku zwartym.
Rozrachunki pomiędzy Spółką i Spółkami zależnymi nie są obciążane odsetkami.
Podwyższenie należności o zasądzone koszty sądowe następuje z chwilą otrzymania uprawomocnienia postanowienia sądu w tej sprawie.
Odsetki za nieterminowe płatności od należności podlegają aktualizacji wyceny zgodnie z ogólnymi zasadami obowiązującymi dla odpisów
aktualizujących należności.
Straty z tytułu utraty wartości dla dłużnych instrumentów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie (na moment początkowego ujęcia
oraz skalkulowane na każdy kolejny dzień kończący okres sprawozdawczy) ujmuje się w pozostałych kosztach operacyjnych. Zyski (tj.
odwrócenie odpisu) z tytułu zmniejszenia wartości oczekiwanej straty ujmuje się w pozostałych przychodach operacyjnych.
Dla zakupionych i powstałych aktywów finansowych dotkniętych utratą wartości ze względu na ryzyko kredytowe na moment ich początkowego
ujęcia zmiany na korzyść oczekiwanych strat kredytowych ujmuje się jako zysk z tytułu odwrócenia utraty wartości w pozostałych przychodach
operacyjnych.
Straty z tytułu utraty wartości dla dłużnych instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody ujmuje
się w pozostałych kosztach operacyjnych, drugostronnie w korespondencji z pozostałymi całkowitymi dochodami, bez obniżenia wartości
bilansowej składnika aktywów finansowych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej. Zyski (odwrócenie odpisu) z tytułu zmniejszenia wartości
oczekiwanej straty kredytowej ujmuje się w pozostałych przychodach operacyjnych w korespondencji z pozostałymi całkowitymi dochodami.
4.12. Pochodne instrumenty finansowe

Instrumenty pochodne, z których korzysta Spółka w celu zabezpieczenia się przed ryzykiem związanym ze zmianami stóp procentowych i kursów
wymiany walut, to przede wszystkim kontrakty walutowe typu forward. Tego rodzaju pochodne instrumenty finansowe są wyceniane do wartości
godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje się jako aktywa, gdy ich wartość jest dodatnia, i jako zobowiązania – gdy ich wartość jest ujemna.
Zyski i straty z tytułu zmian wartości godziwej instrumentów pochodnych, które nie spełniają zasad rachunkowości zabezpieczeń są bezpośrednio
odnoszone na wynik finansowy netto roku obrotowego.
Wartość godziwa walutowych kontraktów forward jest ustalana poprzez odniesienie do bieżących kursów terminowych (forward) występujących
przy kontraktach o podobnym terminie zapadalności. Wartość godziwa kontraktów na zamianę stóp procentowych jest ustalana poprzez
odniesienie do wartości rynkowej podobnych instrumentów.
4.13. Zapasy
Zapasy są wyceniane według niższej z dwóch wartości: ceny nabycia/kosztu wytworzenia i możliwej do uzyskania ceny sprzedaży netto.
Koszty poniesione na doprowadzenie każdego składnika zapasów do jego aktualnego miejsca i stanu – zarówno w odniesieniu do bieżącego, jak
i poprzedniego roku – są ujmowane w następujący sposób:
ujecie początkowe w cenie nabycia, rozchód metodą

Materiały -
„średnioważoną”;
koszt bezpośrednich materiałów i robocizny oraz odpowiedni

Produkty gotowe i narzut pośrednich kosztów produkcji ustalony przy założeniu
-
produkty w toku normalnego wykorzystania mocy produkcyjnych, z
wyłączeniem kosztów finansowania zewnętrznego.
ujecie początkowe w cenie nabycia, rozchód metodą
Towary -
„średnioważoną”;
Ceną sprzedaży netto możliwą do uzyskania jest szacowana cena sprzedaży dokonywanej w toku zwykłej działalności gospodarczej,
pomniejszona o koszty wykończenia i szacowane koszty niezbędne do doprowadzenia sprzedaży do skutku.
Zapasy towarów, materiałów i produktów gotowych obejmowane są odpisem aktualizującym raz na pół roku według indywidualnej oceny ceny
możliwej do uzyskania na dzień bilansowy.
4.14. Pozostałe należności

Pozostałe należności obejmują w szczególności zaliczki przekazane z tytułu przyszłych zakupów rzeczowych aktywów trwałych, wartości
niematerialnych oraz zapasów. Zaliczki są prezentowane zgodnie z charakterem aktywów, do jakich się odnoszą – odpowiednio jako aktywa
trwałe lub obrotowe. Jako aktywa niepieniężne zaliczki nie podlegają dyskontowaniu.
Należności budżetowe prezentowane są w ramach pozostałych aktywów niefinansowych, z wyjątkiem należności z tytułu podatku dochodowego
od osób prawnych, które stanowią w bilansie odrębną pozycję.
4.15. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych

Środki pieniężne i lokaty krótkoterminowe wykazane w bilansie obejmują środki pieniężne w banku i w kasie, lokaty krótkoterminowe o
pierwotnym okresie zapadalności nieprzekraczającym trzech miesięcy oraz pozostałe środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania
z tytułu VAT split payment. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wyceniane są w zamortyzowanym koszcie.
4.16. Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne

W momencie początkowego ujęcia, wszystkie kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane według wartości godziwej, pomniejszonej
o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki.
Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i papiery dłużne są wyceniane według zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu
metody efektywnej stopy procentowej.
Przy ustalaniu zamortyzowanego kosztu uwzględnia się koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki oraz dyskonta lub premie uzyskane
w związku z zobowiązaniem.
Przychody i koszty są ujmowane w rachunku zysków i strat z chwilą usunięcia zobowiązania z bilansu, a także w wyniku rozliczenia metodą
efektywnej stopy procentowej.
4.17. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe

Zobowiązania finansowe są definiowane zgodnie z MSSF 9 i dzielą się na:
• zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie,
• zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik (WGPW),
Do zobowiązań wycenianych według zamortyzowanego kosztu kwalifikuje się zobowiązania inne niż zobowiązania wyceniane w wartości
godziwej przez wynik finansowy (tj. zobowiązania z tytułu dostaw i usług, kredyty i pożyczki), oprócz:
* zobowiązań finansowych, które powstają w sytuacji transferu aktywów finansowych, który nie kwalifikuje się do zaprzestania ujmowania,
* umów gwarancji finansowych, które wycenia się w wyższej z następujących kwot:
- wartości odpisu na oczekiwane straty kredytowe ustalonego zgodnie z MSSF 9,
- wartości początkowo ujętej (tj. w wartości godziwej powiększonej o koszty transakcji, które mogą być bezpośrednio przypisane do
składnika zobowiązań finansowych), pomniejszonych o skumulowaną kwotę dochodów ujmowanych zgodnie z zasadami MSSF 15 Przychody
z tytułu umów z klientami.
Do zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik klasyfikuje się zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu
lub zdefiniowane jako wyceniane w wartości godziwej przez wynik.
Zobowiązanie finansowe klasyfikuje się jako przeznaczone do obrotu, jeżeli:

• zostało podjęte przede wszystkim w celu odkupu w krótkim terminie,
• stanowi część określonego portfela instrumentów finansowych, którymi Spółka zarządza łącznie zgodnie z bieżącym i faktycznym wzorcem
generowania krótkoterminowych zysków, lub
• jest instrumentem pochodnym niesklasyfikowanym i niedziałającym jako zabezpieczenie.
Zobowiązanie finansowe inne niż przeznaczone do zbycia może zostać sklasyfikowane jako wyceniane w wartości godziwej przez wynik w chwili
początkowego ujęcia, jeżeli:
• taka klasyfikacja eliminuje lub znacząco redukuje niespójność wyceny lub ujęcia, jaka wystąpiłaby w innych warunkach, lub
• składnik zobowiązań finansowych należy do grupy aktywów lub zobowiązań finansowych, lub do obu tych grup objętych zarządzaniem, a jego
wyniki wyceniane są w wartości godziwej zgodnie z udokumentowaną strategią zarządzania ryzykiem lub inwestycjami Spółki, w ramach której
informacje o grupowaniu aktywów są przekazywane wewnętrznie, lub
• stanowi część kontraktu zawierającego jeden lub więcej wbudowanych instrumentów pochodnych, a MSSF 9 dopuszcza klasyfikację całego
kontraktu (składnika aktywów lub zobowiązań) do pozycji wycenianych w wartości godziwej przez wynik.
Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik wykazuje się w wartości godziwej, a wynikające z nich zyski lub straty
finansowe ujmuje się w wyniku. Zysk lub strata ujęty w wyniku obejmuje wszelkie odsetki zapłacone od zobowiązań finansowych i jest
wykazywane w pozycji pozostałe przychody lub koszty finansowe w sprawozdaniu z całkowitych dochodów.
Na dzień 31 grudnia 2022 roku żadne zobowiązania finansowe nie zostały zakwalifikowanie do kategorii wycenianych w wartości godziwej przez
wynik finansowy (podobnie jak na dzień 31 grudnia 2021).
Spółka wyłącza ze swojego bilansu zobowiązanie finansowe, gdy zobowiązanie wygasło – to znaczy, kiedy obowiązek określony w umowie został
wypełniony, umorzony lub wygasł. Zastąpienie dotychczasowego instrumentu dłużnego przez instrument o zasadniczo różnych warunkach
dokonywane pomiędzy tymi samymi podmiotami Spółka ujmuje jako wygaśniecie pierwotnego zobowiązania finansowego i ujęcie nowego
zobowiązania finansowego. Podobnie znaczące modyfikacje warunków umowy dotyczącej istniejącego zobowiązania finansowego Spółka ujmuje
jako wygaśniecie pierwotnego i ujęcie nowego zobowiązania finansowego. Powstające z tytułu zamiany różnice odnośnych wartości bilansowych
wykazuje się w rachunku zysków i strat.
Pozostałe zobowiązania niefinansowe obejmują w szczególności zobowiązania wobec urzędu skarbowego z tytułu podatku od towarów i usług
podatku dochodowego oraz ZUS oraz zobowiązania z tytułu otrzymanych zaliczek, które będą rozliczone poprzez dostawę towarów, usług lub
środków trwałych. Pozostałe zobowiązania niefinansowe ujmowane są w kwocie wymagającej zapłaty.
4.18. Rezerwy
Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający ze zdarzeń
przeszłych, i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu korzyści ekonomicznych oraz można
dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania. Jeżeli Spółka spodziewa się, że koszty objęte rezerwą zostaną zwrócone, na
przykład na mocy umowy ubezpieczenia, wówczas zwrot ten jest ujmowany jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wtedy, gdy jest rzeczą
praktycznie pewną, że zwrot ten rzeczywiście nastąpi. Koszty dotyczące danej rezerwy są wykazane w rachunku zysków i strat po pomniejszeniu
o wszelkie zwroty.
W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych
przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej brutto odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe
wartości pieniądza w czasie oraz ewentualnego ryzyka związanego z danym zobowiązaniem. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na
dyskontowaniu, zwiększenie rezerwy w związku z upływem czasu jest ujmowane jako koszty finansowe.
4.19. Odprawy emerytalne i nagrody jubileuszowe

Zgodnie z zakładowymi systemami wynagradzania pracownicy Spółki mają prawo do nagród jubileuszowych oraz odpraw emerytalnych. Nagrody
jubileuszowe są wypłacane pracownikom po przepracowaniu określonej liczby lat. Odprawy emerytalne są wypłacane jednorazowo, w momencie
przejścia na emeryturę. Wysokość odpraw emerytalnych i nagród jubileuszowych zależy od stażu pracy oraz średniego wynagrodzenia
pracownika. Spółka tworzy rezerwę na przyszłe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych i nagród jubileuszowych w celu przyporządkowania
kosztów do okresów, których dotyczą. Według MSR 19 nagrody jubileuszowe są innymi długoterminowymi świadczeniami pracowniczymi,
natomiast odprawy emerytalne są programami określonych świadczeń po okresie zatrudnienia. Wartość bieżąca tych zobowiązań na każdy dzień
bilansowy jest obliczona przez niezależnego aktuariusza. Naliczone zobowiązania są równe zdyskontowanym płatnościom, które w przyszłości
zostaną dokonane, z uwzględnieniem rotacji zatrudnienia i dotyczą okresu do dnia bilansowego. Informacje demograficzne oraz informacje o
rotacji zatrudnienia oparte są o dane historyczne. Zyski i straty z obliczeń aktuarialnych są rozpoznawane w rachunku zysków i strat.
4.20. Podział zysku na cele pracownicze oraz fundusze specjalne

Zgodnie z polską praktyką gospodarczą udziałowcy jednostek mogą dokonać podziału zysku na cele pracownicze w formie zasilenia funduszu
socjalnego oraz na inne fundusze specjalne. W sprawozdaniu finansowym zgodnym z MSSF ta część podziału zysku jest zaliczana do kosztów
działalności okresu, którego dotyczy podział zysku.
4.21. Przychody
Zgodnie z MSSF 15 Przychody z umów z klientami są ujmowane w taki sposób aby odzwierciedlić transakcję przeniesienia na klienta
przyrzeczonych dóbr lub usług oraz w wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że Spółka uzyska korzyści ekonomiczne związane z daną
transakcją oraz gdy kwotę przychodów można wycenić w wiarygodny sposób. Przychody są rozpoznawane w wartości godziwej zapłaty
otrzymanej lub należnej, po pomniejszeniu o podatek od towarów i usług (VAT) i podatek akcyzowy oraz rabaty. Aby zrealizować tę zasadę,
spółka podejmuje następujące kroki: identyfikacja umów z klientami, identyfikacja umownych zobowiązań do wykonania świadczeń, określenie
ceny transakcji, alokacja ceny transakcji do zobowiązań i ujęcie przychodów w chwili wypełnienia zobowiązań. Przy ujmowaniu przychodów
obowiązują również kryteria przedstawione poniżej.
4.21.1. Sprzedaż towarów i produktów

Przychody są ujmowane, jeżeli znaczące ryzyko i korzyści wynikające z prawa własności do towarów i produktów zostały przekazane nabywcy
oraz gdy kwotę przychodów można wycenić w wiarygodny sposób.
4.21.2. Świadczenie usług
Przychody z tytułu świadczenia usług są ujmowane na podstawie stopnia zaawansowania ich realizacji. Procentowy stan zaawansowania
realizacji usługi ustalany jest jako stosunek ilości wykonanych roboczogodzin do szacowanej liczby roboczogodzin niezbędnych do zrealizowania
zlecenia.
Jeżeli wyniku kontraktu nie można wiarygodnie oszacować, wówczas przychody uzyskiwane z tytułu tego kontraktu są ujmowane tylko do
wysokości poniesionych kosztów, które Spółka spodziewa się odzyskać.
4.21.3. Odsetki
Przychody z tytułu odsetek są ujmowane sukcesywnie w miarę ich naliczania (z uwzględnieniem metody efektywnej stopy procentowej,
stanowiącej stopę dyskontującą przyszłe wpływy pieniężne przez szacowany okres życia instrumentów finansowych) w stosunku do wartości
bilansowej netto danego składnika aktywów finansowych.
4.21.4. Dywidendy
Dywidendy są ujmowane w momencie ustalenia praw udziałowców do ich otrzymania.
4.21.5. Przychody z tytułu wynajmu (leasingu operacyjnego)

Przychody z tytułu wynajmu nieruchomości inwestycyjnych ujmowane są metodą liniową przez okres wynajmu w stosunku do otwartych umów.
4.21.6. Dotacje rządowe

Jeżeli istnieje uzasadniona pewność, że dotacja zostanie uzyskana oraz spełnione zostaną wszystkie związane z nią warunki, wówczas dotacje
rządowe są ujmowane według ich wartości godziwej.
Jeżeli dotacja dotyczy danej pozycji kosztowej, wówczas jest ona ujmowana jako przychód w sposób współmierny do kosztów, które dotacja ta
ma w zamierzeniu kompensować. Jeżeli dotacja dotyczy składnika aktywów, wówczas jej wartość godziwa jest ujmowana na koncie przychodów
przyszłych okresów, a następnie stopniowo, drogą równych odpisów rocznych, odpisywana do rachunku zysków i strat przez szacowany okres
użytkowania związanego z nią składnika aktywów.
4.22. Podatki
Zgodnie z polską praktyką gospodarczą akcjonariusze jednostek mogą dokonać podziału zysku na cele pracownicze w formie zasilenia funduszu
socjalnego oraz na inne fundusze specjalne. W sprawozdaniu finansowym zgodnym z MSSF ta część podziału zysku jest zaliczana do kosztów
działalności okresu, którego dotyczy podział zysku.
4.22.1. Podatek bieżący
Zobowiązania i należności z tytułu bieżącego podatku za okres bieżący i okresy poprzednie wycenia się w wysokości kwot przewidywanej zapłaty
na rzecz organów podatkowych (podlegających zwrotowi od organów podatkowych) z zastosowaniem stawek podatkowych i przepisów
podatkowych, które prawnie lub faktycznie już obowiązywały na dzień bilansowy.
4.22.2. Podatek odroczony
Na potrzeby sprawozdawczości finansowej podatek odroczony jest obliczany metodą zobowiązań bilansowych w stosunku do różnic
przejściowych występujących na dzień bilansowy między wartością podatkową aktywów i zobowiązań a ich wartością bilansową wykazaną w
sprawozdaniu finansowym.
Rezerwa na podatek odroczony ujmowana jest w odniesieniu do wszystkich dodatnich różnic przejściowych
• z wyjątkiem sytuacji, gdy rezerwa na podatek odroczony powstaje w wyniku początkowego ujęcia wartości firmy lub początkowego ujęcia
składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji nie stanowiącej połączenia jednostek gospodarczych i w chwili jej zawierania nie mającej
wpływu ani na wynik finansowy brutto, ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową oraz
• w przypadku dodatnich różnic przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych lub stowarzyszonych i udziałów we
wspólnych przedsięwzięciach – z wyjątkiem sytuacji, gdy terminy odwracania się różnic przejściowych podlegają kontroli inwestora i gdy
prawdopodobne jest, iż w dającej się przewidzieć przyszłości różnice przejściowe nie ulegną odwróceniu.
Aktywa z tytułu podatku odroczonego ujmowane są w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych, jak również niewykorzystanych
ulg podatkowych i niewykorzystanych strat podatkowych przeniesionych na następne lata w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że
zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który pozwoli wykorzystać ww. różnice, aktywa i straty
• z wyjątkiem sytuacji, gdy aktywa z tytułu odroczonego podatku dotyczące ujemnych różnic przejściowych powstają w wyniku początkowego
ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji nie stanowiącej połączenia jednostek gospodarczych i w chwili jej zawierania nie
mają wpływu ani na wynik finansowy brutto, ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową oraz
• w przypadku ujemnych różnic przejściowych z tytułu inwestycji w jednostkach zależnych lub stowarzyszonych oraz udziałów we wspólnych
przedsięwzięciach, składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku jest ujmowany w bilansie jedynie w takiej wysokości, w jakiej jest
prawdopodobne, iż w dającej się przewidzieć przyszłości ww. różnice przejściowe ulegną odwróceniu i osiągnięty zostanie dochód do
opodatkowania, który pozwoli na potrącenie ujemnych różnic przejściowych.
Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy i ulega stosownemu obniżeniu
o tyle, o ile przestało być prawdopodobne osiągnięcie dochodu do opodatkowania wystarczającego do częściowego lub całkowitego
zrealizowania składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Nieujęty składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku
dochodowego podlega ponownej ocenie na każdy dzień bilansowy i jest ujmowany do wysokości odzwierciedlającej prawdopodobieństwo
osiągnięcia w przyszłości dochodów do opodatkowania, które pozwolą na odzyskanie tego składnika aktywów.
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwy na podatek odroczony wyceniane są z zastosowaniem stawek podatkowych,
które według przewidywań będą obowiązywać w okresie, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwiązana, przyjmując za
podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe) obowiązujące na dzień bilansowy lub takie, których obowiązywanie w przyszłości jest pewne
na dzień bilansowy.
Podatek dochodowy dotyczący pozycji ujmowanych bezpośrednio w kapitale własnym jest ujmowany w kapitale własnym, a nie w rachunku
zysków i strat.
Spółka kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z rezerwami z tytułu odroczonego podatku dochodowego wtedy i
tylko wtedy, gdy posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzenia kompensat należności ze zobowiązaniami z tytułu
bieżącego podatku i odroczony podatek dochodowy ma związek z tym samym podatnikiem i tym samym organem podatkowym.
4.23.3. Podatek od towarów i usług i podatek akcyzowy
Przychody, koszty, aktywa i zobowiązania są ujmowane po pomniejszeniu o wartość podatku od towarów i usług, z wyjątkiem:
• gdy podatek od towarów i usług zapłacony przy zakupie aktywów lub usług nie jest możliwy do odzyskania od organów podatkowych; wtedy
jest on ujmowany odpowiednio jako część ceny nabycia składnika aktywów lub jako część pozycji kosztowej oraz
• należności i zobowiązań, które są wykazywane z uwzględnieniem kwoty podatku od towarów i usług.
Kwota netto podatku od towarów i usług możliwa do odzyskania lub należna do zapłaty na rzecz organów podatkowych jest ujęta w bilansie jako
część należności lub zobowiązań.
Spółka produkuje energię cieplną na własne potrzeby jak również na potrzeby miasta. W skojarzeniu z produkcją energii cieplnej powstaje
energia elektryczna, która jest wykorzystywana na własne potrzeby. Zużycie to Spółka opodatkowuje podatkiem akcyzowym i ujawnia to w
miesięcznej deklaracji AKC-3 i odprowadza do właściwego Urzędu Celnego zgodnie z obowiązującymi przepisami.
5. Przychody ze sprzedaży
Rok zakończony 31/12/2022 Rok zakończony 31/12/2021

PLN’000 PLN’000
Sprzedaż produktów 5,538,430 4,316,811
Sprzedaż usług 408,649 335,583
Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów 595,946 829,116
Przychody netto ze sprzedaży 6,543,025 5,481,510
- rozpoznawane w określonym momencie czasu 6,134,376 5,145,927
- rozpoznawane w miarę upływu czasu 408,649 335,583
Razem 6,543,025 5,481,510
5.1. Segmenty operacyjne
W związku z tym, że Spółka nie emituje instrumentów dłużnych ani kapitałowych oraz nie składa swoich sprawozdań do komisji papierów
wartościowych, co do zasady nie jest ona zobowiązana do stosowania MSSF 8. Spółka nie prezentuje w swoim sprawozdaniu podziału na
segmenty operacyjne.
5.2. Struktura geograficzna rynków zbytu
W poniższych tabelach przedstawione zostały dane dotyczące przychodów Spółki za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku i 31 grudnia
2021 roku w podziale na kraje dystrybucji.
Przychody - Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych (w tym do

jednostek powiązanych)
PLN’000 PLN’000
Francja 1,308,438 1,076,841
Polska 985,576 791,633
Niemcy 664,837 574,546
Rumunia 630,202 436,566
Włochy 436,331 383,706
Hiszpania 334,677 315,417
Pozostałe 2,182,964 1,902,801
Wyłączenia - -
6,543,025 5,481,510
5.3. Informacje o wiodących klientach
W przychodach z tytułu sprzedaży produktów, towarów i materiałów w wysokości 6 543 mln PLN (w 2021: 5 482 mln PLN) uwzględniono
przychody w wysokości 1 306 830 tys. PLN (w 2021: 1 072 156 tys. PLN) z tytułu sprzedaży do największego klienta Grupy – MFPM Manufacture
Francaise (co stanowiło 19,97% udziału w przychodach ze sprzedaży ogółem). W 2022 roku znaczny udział w przychodach uzyskała jeszcze
jedna spółka - MICHELIN REIFERNWERKE AG & Co.(10,16%). W 2021 roku udział tej spółki w sprzedaży ogółem wyniósł 10,48%.
Przyczyny występowania różnic pomiędzy bilansowymi zmianami niektórych pozycji oraz zmianami wynikającymi z
6.
rachunku przepływów pieniężnych

PLN’000 PLN’000
Bilansowa zmiana stanu zobowiązań krótko i długoterminowych 165,939 461,371
Zmiana stanu kredytów i pożyczek krótko- i długoterminowych 1,091,812 (11,084)
Zmiana stanu funduszy specjalnych
Zmiana stanu zobowiązań z tyt. CIT
- Reklasyfikacja prawa emisji dwutlenku węgla z poz. Dotacje
- Reklasyfikacja zobowiązań z tyt. nabycia Wartości Niematerialnych i
(24,166) (93,989)
Prawnych oraz Rzeczowego Majątku Trwałego
-Odsetki i dywidendy otrzymane i zapłacone (korekta wyniku finansowego
(49,002) (33,003)
dot. działalności operacyjnej)
- Przeniesione do pozycji zyski i straty z tyt. różnic kursowych (13,120) (3,424)
- Przeniesione do pozycji zaciągnięcie kredytów i pożyczek (937,980) (146,376)
- Przeniesione do pozycji spłaty kredytów i pożyczek (134,704) 165,544
- Pozostałe (odsetki zapłacone, rata leasingowa zapłacona) 44,273 30,561
Zmiana stanu zobowiązań w rachunku przepływów pieniężnych 143,052 369,600
7. Pozostałe przychody i koszty operacyjne
7.1. Pozostałe przychody operacyjne

31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Zmniejszenie rozliczeń międzyokresowych (dot. urlopów, zwrotu opon,

2,151 838
kar i odszkodowań oraz kosztów dotyczących ochrony środowiska)
Rozwiązane rezerwy z tytułu utraty wartości środków trwałych oraz
- 164
ujawnienie środków trwałych podczas inwentaryzacji
Rekompensata z tytułu przeniesienia działalności - 2,330
Rozwiązanie rezerwy z tytułu utraty wartości towarów i materiałów oraz
13,101 6,591
wyrobów gotowych
Zysk ze sprzedaży majątku trwałego 8,357 2,381
Pozostałe, w tym: 7,428 1,126
Otrzymane kary i odszkodowania 1,885 491
Odpis konta rozliczenia zakupu oraz zobowiązań 559 531
Otrzymanie Certyfikatów energetycznych 4,984 104
31,037 13,430
7.2. Pozostałe koszty operacyjne

31/12/2022 31/12/2021
Strata na sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych - -

Należności nieściągalne 245 169
Pozostałe, w tym: 60,789 44,297
Utworzenie rezerwy na możliwe sankcje - 2,940
Aktualizacja wyceny środków trwałych 4,316 -
Aktualizacja wyceny wyrobów gotowych i towarów oraz materiałów 16,573 13,101
Darowizny oraz składki członkowskie 2,666 710
Utrata wartości zapasów (różnice inwentaryzacyjne) 35,527 25,173
Odpisy aktualizujące – (m.in. konto rozliczenie zakupu) - 884
Pozostałe 1,707 1,489
61,034 44,466
8. Przychody i koszty finansowe

8.1. Przychody finansowe
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności-odsetki-

4,068 673
(korekty oraz naliczenia)
Dodatnie różnice kursowe z tytułu należności, zobowiązań, środków
- 8,509
pieniężnych i kredytów
Sprzedaż udziałów - 14,256
Otrzymana dywidenda 118 -
4,186 23,438
8.2. Koszty finansowe
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Kredyt w rachunku bieżącym (odsetki) 4,150 376

Krótkoterminowe pożyczki oprocentowane wg stałej stopy procentowej
39,382 30,599
(cashpooling odsetki)
Zapłacone oraz naliczone odsetki od pożyczek z CFM 9,620 2,404
Wycena aktuarialna (odsetki) 2,572 1,124
Leasing (odsetki) 962 926
Ujemne różnice kursowe z tytułu należności, zobowiązań, środków
39,380 -
pieniężnych i kredytów
Pozostałe koszty finansowe (prowizje za gwarancje bankowe) 2,975 9,933
99,041 45,362
8.3. (Strata)/Odwrócenie straty z tytułu utraty wartości instrumentów finansowych

31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
(Strata)/Odwrócenie straty z tytułu utraty wartości należności

- odpis (411) (339)
- odwrócenie odpisu 1,124 2,204
713 1,865
9. Koszty sprzedaży i koszty ogólnego zarządu
9.1. Koszty według rodzajów

Rok
Rok zakończony
Nota zakończony
31/12/2021
31/12/2022
PLN’000 PLN’000
Amortyzacja 9.2 213,987 216,962
Zużycie materiałów i energii 3,523,671 2,601,484
Usługi obce, w tym: 1,065,664 955,714
Transport usługowy 316,055 242,360
Wsparcie serwisowe 23,092 18,188
Remonty 44,541 32,523
Podatki i opłaty 27,532 26,918
Koszty świadczeń pracowniczych 9.3 684,232 595,281
Pozostałe koszty rodzajowe 15,257 5,723
Wartość sprzedanych towarów i materiałów 738,631 636,238
Koszty według rodzajów ogółem, w tym: 6,268,974 5,038,320
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży 5,540,193 4,284,674
Pozycje ujęte w kosztach sprzedaży 440,892 393,005
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu 411,989 402,209
Zmiana stanu produktów (139,649) (55,056)
Koszt wytworzenia świadczeń na własne potrzeby jednostki 15,549 13,488
9.2. Koszty amortyzacji oraz koszty wynajmu ujęte w rachunku zysków i strat
Rok
Rok zakończony
Nota zakończony
31/12/2021
31/12/2022
PLN’000 PLN’000
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży:
Amortyzacja środków trwałych 192,661 195,364
Amortyzacja wartości niematerialnych 1,957 2,977
Utrata wartości rzeczowych środków trwałych - -
Utrata wartości wartości niematerialnych - -
Utrata wartości zapasów - -
Koszty wynajmu/leasingów krótkoterminowych i niskowartościowych 5,839 5,129
Pozycje ujęte w kosztach sprzedaży:

Amortyzacja wartości niematerialnych 4 -
Koszty wynajmu/leasingów krótkoterminowych i niskowartościowych 655 1,372
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu:

Amortyzacja wartości niematerialnych 12 8
Koszty wynajmu/leasingów krótkoterminowych i niskowartościowych 1,677 (1,818)
W 2022 r. wysokość kosztów z tytułu wynajmu i leasingów krótkoterminowych oraz leasingu aktywów o niskiej wartości wyniosła 6695
tys. PLN.
9.3. Koszty świadczeń pracowniczych

Rok
Rok zakończony
Nota zakończony
31/12/2021
31/12/2022
PLN’000 PLN’000
Wynagrodzenia 520,989 456,717
Koszty ubezpieczeń społecznych 153,504 127,704
Pozostałe koszty świadczeń pracowniczych 9,739 10,860
Koszty świadczeń pracowniczych ogółem, w tym: 684,232 595,281
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży 552,022 492,172
Pozycje ujęte w kosztach sprzedaży 45,631 36,344
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu 86,579 66,765
10. Podatek dochodowy dotyczący działalności kontynuowanej
10.1. Podatek dochodowy odniesiony w wynik finansowy
Główne składniki obciążenia podatkowego za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku i 31 grudnia 2021 roku przedstawiają się następująco:
Rok Rok
zakończony zakończony
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Rachunek zysków i strat
Bieżący podatek dochodowy:
Bieżące obciążenie z tytułu podatku dochodowego 25,852 (53,907)
Korekty dotyczące bieżącego podatku dochodowego z lat ubiegłych 42,769
Odroczony podatek dochodowy:
Związany z powstaniem i odwróceniem się różnic przejściowych 35,522 16,775
Obciążenie podatkowe wykazane w rachunku zysków i strat 61,374 5,637
W 2022 roku podatek odroczony w kwocie (741) tys. PLN został odniesiony na kapitał własny.
10.2. Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej

Uzgodnienie podatku dochodowego od wyniku finansowego brutto przed opodatkowaniem według ustawowej stawki podatkowej, z podatkiem
dochodowym liczonym według efektywnej stawki podatkowej Spółki za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku i 31 grudnia 2021 roku
przedstawia się następująco:
Rok Rok
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Zysk /(strata) brutto przed opodatkowaniem z działalności kontynuowanej 25,812 350,527
Zysk przed opodatkowaniem z działalności zaniechanej - -
Zysk przed opodatkowaniem z działalności kontynuowanej 25,812 350,527
Koszt podatku dochodowego wg stawki 19% 4,904 66,600
Koszty nie uznawane za koszty uzyskania przychodu
Usługi niematerialne - -
Trwała utrata wartości (712) (121,202)
PFRON 4,512 3,413
Reprezentacja 2,578 2,085
Przekazane darowizny i składki członkowskie 2,666 1,193
Odsetki karno-skarbowe 4,422 652
Utracone należności - 169
Ulga B+R (50,282) (150,000)
Płatności 8,552 1,392
Ujemne róznice kursowe - dywidenda -
BIB Action - 73
Korekta różnic przejściowych (54,262)
Sprzedaż udziałów ESM - 105,082
Ulga B+R za lata poprzednie (51,709) (225,100)
Korekta 2018 - w tym usługi niematerialne (138,921) -
Korekta 2018 - pozostałe - strata 2016 (57,199)
Pozostałe (18,479) 2,047
(348,834) (380,196)
Podatek według efektywnej stawki podatkowej wynoszącej 19% (61,374) (5,637)
Podatek dochodowy (obciążenie) wykazany w rachunku zysków i strat (61,374) (5,637)
Podatek dochodowy przypisany działalności zaniechanej - -
Koszt podatku dochodowego ujęty w wynik z działalności kontynuowanej (61,374) (5,637)
10.3. Odroczony podatek dochodowy
Odroczony podatek dochodowy wynika z następujących pozycji:

Rachunek zysków i strat za okres
Bilans na dzień 12 miesięcy zakończony
31 grudnia 31 grudnia 31 grudnia 31 grudnia
2022 2021 2022 2021
PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego
Przyspieszona amortyzacja podatkowa 999 4,065 (3,065) (2,608)
Przeszacowanie z tytułu dodatnich różnic kursowych - - - -
Korekty pozostałe - wycena środków trwałych - - - -
Rezerwa brutto z tytułu podatku odroczonego 999 4,065 (3,065) (2,608)
Aktywa z tytułu podatku odroczonego
Nagrody jubileuszowe, odprawy emerytalne jednostki,
10,431 10,978 (547) (382)
niewykorzystane urlopy
Utrata wartości aktywów 4,078 3,105 1,060 1,177
Odsetki
Ujemne różnice kursowe
Premia efektywnościowa 12,829 13,863 (1,034) 4,476
Koszty niezafakturowane 13,320 14,728 (1,408) 7,340
Korekta cen transferowych 2019 26,084 26,084
ulga B+R 37,946 - 37,946 -
Pozostałe 3,932 7,405 (1,966) 1,556
Straty możliwe do odliczenia od przyszłych dochodów do
- - - -
opodatkowania
Aktywa brutto z tytułu podatku odroczonego 108,620 76,163 34,051 14,167
Zmiana rezerwy jubileuszowej ujęta w kapitale własnym 3,125 3,866 741 (1,523)
Obciążenie z tytułu odroczonego podatku dochodowego (31,116) 15,180
Aktywa netto z tytułu podatku odroczonego, w tym: 110,746 75,964
Aktyw z tytułu podatku odroczonego – działalność kontynuowana 110,746 75,964
11. Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży
W latach 2022 i 2021 nie wystąpiły aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży.
12. Majątek socjalny oraz zobowiązania ZFŚS
Ustawa z dnia 4 marca 1994 r. o zakładowym funduszu świadczeń socjalnych z późniejszymi zmianami stanowi, że Zakładowy Fundusz
Świadczeń Socjalnych tworzą pracodawcy zatrudniający powyżej 20 pracowników w przeliczeniu na pełne etaty. Spółka tworzy taki fundusz i
dokonuje okresowych odpisów w wysokości odpisu podstawowego. Ponadto Fundusz nie posiada rzeczowych aktywów trwałych. Celem
Funduszu jest subsydiowanie działalności socjalnej Spółki, pożyczek udzielonych jej pracownikom oraz pozostałych kosztów socjalnych.
Spółka skompensowała aktywa Funduszu ze swoimi zobowiązaniami wobec Funduszu, ponieważ aktywa te nie stanowią oddzielnych aktywów
Spółki. W związku z powyższym, saldo netto na dzień 31 grudnia 2022 roku wynosi 27 tysięcy PLN (na dzień 31 grudnia 2021 roku: – 8 tysięcy
PLN).
Tabele poniżej przedstawiają analitykę aktywów, zobowiązań oraz kosztów Funduszu.
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Środki trwałe wniesione do Funduszu - -
Pożyczki udzielone pracownikom 9,471 9,065
Środki pieniężne 2,059 2,963
Zobowiązania z tytułu Funduszu (11,503) (12,020)
Saldo po skompensowaniu 27 8
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Odpisy na Fundusz w okresie obrotowym 8,461 8,459
13. Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty
W związku ze zmianą formy prawnej Spółki i brakiem konieczności tworzenia kapitału zapasowego na pokrycie straty Zarząd Spółki podjął
decyzję o wypłacie powstałego wcześniej kapitału zapasowego w formie dywidendy dla jedynego udziałowca - CFM. W dniu 30 czerwca 2022
roku Zwyczajne Zgromadzenie Wspólników podjęło decyzję o wypłacie dywidendy składającej sie z zysku roku ubiegłego w wysokości 356 164
tys. PLN oraz zysków zatrzymanych w wysokości 170 493 tys. PLN.
14. Rzeczowe aktywa trwałe
Stan na Stan na
Wartości bilansowe:
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Grunty 65,563 65,563

Budynki, Maszyny i urządzenia 1,397,956 1,464,020
Środki trwałe w budowie 643,415 319,018
2,106,934 1,848,601
Budynki,
Maszyny i Środki trwałe
Grunty urządzenia* w budowie Razem
PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000
Wartość brutto
Stan na 1 stycznia 2021 roku 65,563 1,533,919 137,580 1,737,062
Zwiększenia stanu - 144,609 334,821 479,430
Zmniejszenia stanu brutto - (65,344) (149,847) (215,191)
Zmniejszenie umorzenia - 57,442 - 57,442
Przeszacowanie - - - -
Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy - (206,770) - (206,770)
Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości - 164 (3,536) (3,372)
Stan na 31 grudnia 2021 roku 65,563 1,464,020 319,018 1,848,601
Zwiększenia stanu - 146,366 478,047 624,413
Zmniejszenia stanu brutto - (28,614) (153,650) (182,264)
Zmniejszenie umorzenia - 24,871 - 24,871
Przeszacowanie - - - -
Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy - (204,371) - (204,371)
Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości - (4,316) - (4,316)
Stan na 31 grudnia 2022 roku 65,563 1,397,956 643,415 2,106,934
* Kwoty nie zawierają praw do użytkowania z tytułu leasingu zawartych w nocie 15.
Budynki,
Maszyny i Środki trwałe
Grunty urządzenia w budowie Razem
PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000
Skumulowane umorzenie i utrata wartości
Stan na 1 stycznia 2021 roku
Wartość brutto 65,563 4,887,859 164,464 5,117,886
Umorzenie i odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości - (3,353,940) (26,884) (3,380,824)
Wartość netto 65,563 - 1,533,919 - 137,580 - 1,737,062
Stan na 31 grudnia 2021 roku

Wartość brutto 65,563 4,967,124 349,438 5,382,125
Wartość netto 65,563 - 1,464,020 - 319,018 - 1,848,601

Wartość brutto 65,563 5,084,876 673,835 5,824,274
Wartość netto 65,563 - 1,397,956 - 643,415 - 2,106,934
Grunty i budynki nie są objęte hipoteką ustanowioną w celu zabezpieczenia kredytów bankowych Spółki.
15. Prawa do użytkowania i zobowiązania z tytułu leasingu
15.1. Prawa do użytkowania

Stan na Stan na
Wartości bilansowe:
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Grunty i budynki 12,954 9,803

Sprzęt biurowy 1,012 228
Maszyny i urządzenia 15,356 13,270
29,322 23,301
Maszyny i
Grunty i budynki Sprzęt biurowy urządzenia Razem
PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000
Wartość brutto
Stan na 1 stycznia 2021 roku 10,506 341 12,988 23,835
Zwiększenia stanu 582 - 5,534 6,116
Zmniejszenia stanu (478) (93) (1,527) (2,098)
Zmniejszenie umorzenia 478 93 1,526 2,097
Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy (1,285) (113) (5,251) (6,649)
Stan na 31 grudnia 2021 roku 9,803 228 13,270 23,301
Zwiększenia stanu 4,299 1,390 7,710 13,399
Zmniejszenia stanu (193) (293) (2,793) (3,279)
Zmniejszenie umorzenia 193 179 2,602 2,974
Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy (1,148) (492) (5,433) (7,073)
Stan na 31 grudnia 2022 roku 12,954 1,012 15,356 29,322
Maszyny i
Grunty i budynki Sprzęt biurowy urządzenia Razem
PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000
Skumulowane umorzenie
Wartość brutto 12,553 576 19,392 32,521
Umorzenie (2,047) (235) (6,404) (8,686)
Wartość netto 10,506 341 12,988 23,835
Wartość brutto 12,657 483 23,399 36,539
Umorzenie (2,854) (255) (10,129) (13,238)
Wartość netto 9,803 228 13,270 23,301
Wartość brutto 16,763 1,580 28,316 46,659
Umorzenie (3,809) (568) (12,960) (17,337)
Wartość netto 12,954 1,012 15,356 29,322
15.2. Zobowiązania z tytułu leasingu
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka posiadała zobowiązanie z tytułu leasingu w wysokości 30 230 tys. złotych (24 078 tys. złotych na dzień 31
grudnia 2021 roku). Zobowiązanie dotyczy prawa wieczystego użytkowania gruntów, najmu pomieszczeń biurowych, wynajmu samochodów i
wózków widłowych oraz pozostałych najmów.
Wiekowanie zobowiązania z tytułu leasingu na dzień 31 grudnia 2022 roku
Wartość bieżąca
Minimalne opłaty minimalnych opłat
leasingowe leasingowych
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2022
PLN’000 PLN’000
Nie dłużej niż 1 rok 8,042 7,597

Dłużej niż 1 rok i do 5 lat 16,422 10,061
Powyżej 5 lat 36,796 12,572
61,260 30,230
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Uwzględnione w sprawozdaniu finansowym
Zobowiązania z tytułu leasingu - krótkoterminowe 7,597 6,500
Zobowiązania z tytułu leasingu - długoterminowe 22,633 17,578
30,230 24,078
15.3. Zobowiązania z tytułu umów dzierżawy z opcją zakupu

Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka nie posiadała umów dzierżawy z opcją zakupu.
16. Wartości niematerialne
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
Wartości bilansowe PLN’000 PLN’000
Patenty i licencje 9,486 7,606

Inne 55,534 38,829
65,020 46,435
Patenty i licencje Inne Razem

PLN’000 PLN’000 PLN’000
Wartość brutto
Stan na 1 stycznia 2021 roku 5,820 24,992 30,812
Zwiększenia stanu 4,794 14,394 19,188
Zmniejszenia stanu brutto (2,435) - (2,435)
Zmniejszenie umorzenia 2,413 - 2,413
Przeszacowanie - - -
Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy (2,986) (557) (3,543)
Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości - - -
Stan na 31 grudnia 2021 roku 7,606 38,829 46,435
Zwiększenia stanu 3,865 17,262 21,127
Zmniejszenia stanu brutto - - -
Zmniejszenie umorzenia - - -
Przeszacowanie - - -
Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy (1,985) (557) (2,542)
Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości - - -
Stan na 31 grudnia 2022 roku 9,486 55,534 65,020
Patenty i licencje Inne Razem

PLN’000 PLN’000 PLN’000
Skumulowane umorzenie i utrata wartości
Wartość brutto 27,298 25,735 53,033
Umorzenie i odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości (21,478) (743) (22,221)
Wartość netto 5,820 - 24,992 - 30,812
Wartość brutto 29,657 40,129 69,786
Umorzenie i odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości (22,051) (1,300) (23,351)
Wartość netto 7,606 - 38,829 - 46,435

Wartość brutto 33,522 57,391 90,913
Umorzenie i odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości (24,036) (1,857) (25,893)
Wartość netto 9,486 - 55,534 - 65,020
Spółka nie posiada wartości niematerialnych i prawnych o nieokreślonym czasie użytkowania.

Spółka nie ma żadnych ograniczeń prawnych do posiadanych wartości niematerialnych i prawnych.
17. Udziały Spólki w innych jednostkach
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Akcje/ Udziały w spółkach nie notowanych na giełdzie - -
Akcje spółek notowanych na giełdzie - -
Inne 202 202
202 202
Szczegóły dotyczące udziłów Spólki w innych jednostkach zostały przedstawione poniżej:
Nazwa jednostki
Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021
Koszt Odpis aktualizujący Wartość netto Koszt Odpis aktualizujący Wartość netto
Fundacja Rozwoju
1,220 1,220 - 1,220 1,220 -
Michelin
Centrum utylizacji
202 - 202 202 - 202
Opon S.A.
Daewoo Motor Polska

182 182 - 182 182 -
Sp. z o.o. w upadłości
Eurodrive Services
- - - - - -
and Distribution N.V
Inwestycje w spółki
stowarzyszone 1,604 1,402 202 1,604 1,402 202
razem
Wartość godziwa akcji spółek notowanych na giełdzie została ustalona w oparciu o publikowane notowania cen z aktywnego rynku. Wartość
godziwa pozostałych aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży została oszacowana na poziomie kosztu historycznego.
W 2016 roku Spółka dokonała zakupu 228 516 akcji Eurodrive Services and Distribution N.V (spółka publiczna z siedzibą w Amsterdamie przy
ulicy Huub Van Doorneweg 2, 5150 AG Drunen w Holandii) za 3 500 tys. EUR (15 577 tys. PLN). W 2017 roku Spółka dokonała wpłaty na
rzecz zwiększenia kapitału spółki Eurodrive Services and Distribution N.V w kwocie 21 023 tys. EUR (tj. 88 479 tys. PLN) przy jednoczesnym
braku zmiany struktury udziałowej (dokapitalizowanie proporcjonalne do posiadanego udziału). W roku 2019 roku Spółka dokonała ponownej
wpłaty na rzecz zwiększenia kapitału spółki Eurodrive Services and Distribution N.V w kwocie 24 223 tys. EUR (tj. 104 083 tys. PLN) przy
jednoczesnym braku zmiany struktury udziałowej (dokapitalizowanie proporcjonalne do posiadanego udziału).
W 2017 roku po wykonaniu testu na utratę wartości spółka rozpoznała odpis na udziały ERM w kwocie 43 447 tys. PLN. W 2018 roku spółka
zwiększyła odpis o kwotę 27 086 tys. PLN, w roku 2019 o kwotę 31 939 tys. PLN, a w roku 2020 o kwotę 16 866 tys. PLN.
W listopadzie 2021 roku Zarząd Spółki podjął decyzję o zbyciu akcji Eurodrive na rzecz podmiotu dominującego - CFM.
18. Pozostałe aktywa
18.1. Pozostałe aktywa finansowe

Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Pożyczki udzielone 38,888 266,141
Razem 38,888 266,141
krótkoterminowe 38,888 266,141
długoterminowe - -
38,888 266,141
Saldo pożyczek dotyczy rachunku Cash pooling prowadzonego przez Grupę Michelin dla Michelin Polska Sp z o.o.
18.2. Pozostałe aktywa niefinansowe

Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Należności budżetowe (bez podatku dochodowego) 217,054 52,036

Zaliczki na zapasy - -
Program pożyczki na zakup akcji pracowniczych 7,432 133
Aktywa ZFŚS 27 8
Usługi różne- faktury bez przyjęć - -
Inne aktywa niefinansowe 43,051 24,764
Razem 267,564 76,941
krótkoterminowe 267,564 76,941
długoterminowe - -
267,564 76,941
Wartość 42 978 tys. PLN zaprezentowana w pozycji innych aktywów niefinansowych na dzień 31 grudnia 2022 oraz 24 568 tys. PLN na dzień
31 grudnia 2021 r. dotyczy zapłaty dokonanej w wyniku toczącej się sprawy opisanej w nocie 28.3
Kwota została ujęta jako aktywo z uwagi na to, że Spółka oceniła wysokie prawdopodobieństwo wygranej sprawy.
19. Świadczenia pracownicze
19.1. Program akcjonariatu Grupy Michelin dla pracowników

W 2022 roku Grupa Michelin podjęła decyzję o corocznej emisji serii akcji skierowanych do pracowników Spółki. Grupa pragnie umożliwić
wszystkim pracownikom stanie się akcjonariuszami, realizując w ten sposób ambicję, aby do 2030 roku 4% kapitału Grupy należało do
pracowników. Dodatkowo nastąpił podział wartości nominalnej akcji przez 4. Dzięki temu Grupa może zaoferować bardziej przystępną
cenę zakupu akcji. Podział akcji nie ma wpływu na wycenę giełdową spółki, jest to jedynie działanie techniczne, całkowicie neutralne. Po
przeprowadzeniu tego działania wartość portfela akcji pozostaje taka sama.
Pracownicy Michelin Polska czynnie uczestniczyli w programie akcjonariatu pracowniczego. Przy zakupie od 1 do 15 akcji pracownicy
otrzymywali nieodpłatnie dodatkowo taką samą liczbę akcji gratis. Powyżej 15 do 50 akcji - dodatkowo 1 akcja gratis za każde zakupione 5
akcji. Maksymalna ilość darmowych akcji to 22.
Okres zapisów na akcje trwał w okresie od 14 do 29 września 2022 roku. Cena subskrypcji EUR 19.96 została podana 12 września 2022
roku i była równa cenie referencyjnej pomniejszonej o dyskonto w wysokości 20%. Cena referencyjna to średnia kursów zamknięcia akcji
Michelin z 20 ostatnich sesji na giełdzie w Paryżu.
Do programu przystąpiło 3 032 pracowników, którzy zakupili łącznie 127 340 akcji. Wartość tych akcji wyniosła KEUR 3 584. Kurs wymiany
użyty do skalkulowania ceny w PLN został ustalony przez CFM z notowania mid-rate Reuters i wynosił 1 EUR = 4.7014 PLN.
Ostateczny udział pracodawcy w zakupie akcji wyniósł KEUR 1 042, a udział pracowników to KEUR 2 542. Wartość programu obciążająca
Michelin Polska została ujęta w kosztach działalności operacyjnej w 2022 roku.
Spółka nie prowadzi programu akcji pracowniczych, w ramach którego kadrze kierowniczej przyznawane są niezbywalne opcje na akcje.
19.2. Świadczenia emerytalne oraz inne świadczenia po okresie zatrudnienia

Spółka wypłaca pracownikom nagrody jubileuszowe, a przechodzącym na emerytury kwoty odpraw emerytalnych, w wysokości określonej
przez Układ Zbiorowy Pracy, w wysokości dwukrotnie albo trzykrotnie większej niż wynika z Kodeksu Pracy. W związku z tym Spółka na
podstawie wyceny dokonanej przez profesjonalną firmę aktuarialną tworzy rezerwę na wartość bieżącą zobowiązania z tytułu odpraw
emerytalnych. Kwotę tej rezerwy oraz uzgodnienie przedstawiające zmiany stanu w ciągu okresu obrotowego przedstawiono w poniższej
tabeli:
Rok Rok
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Na dzień 1 stycznia 68,145 80,877
Zwiększenie/Zmniejszenie rezerwy (5,248) (12,732)
Koszty wypłaconych świadczeń 5,439 4,498
Rozwiązanie rezerwy (5,439) (4,498)
Na dzień 31 grudnia 62,897 68,145
Główne założenia przyjęte przez aktuariusza na dzień bilansowy do wyliczenia kwoty zobowiązania są następujące:
31/12/2022 31/12/2021
Stopa dyskontowa (%) 6.80 3.70
Przewidywany wskaźnik inflacji (%) 2.40 2.40
Przewidywana stopa wzrostu wynagrodzeń (%): 1.60 1.60
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Nagrody jubileuszowe 27,685 30,372
Odprawy emerytalne 32,105 34,425
Odprawy rentowe 3,107 3,348
Razem zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 62,897 68,145
W tym: krótkoterminowe 4,945 4,055
W tym: długoterminowe 57,952 64,090
Zmiany bieżącej wartości zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych za okres 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2021 roku i 2021
roku przedstawiają się następująco:
Odprawy emerytalno-rentowe i
nagrody jubileuszowe
Rok Rok
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Wartość bieżąca zobowiązania na początek okresu 68,145 80,877
Koszty bieżącego zatrudnienia 3,366 4,311
Koszty odsetek 2,572 1,124
Zyski/Straty aktuarialne ujmowane w pozostałych całkowitych dochodach (3,900) (8,015)
Zyski / Straty aktuarialne ujmowane w rachunku wyników (7,286) (10,152)
Redukcja/Likwidacja planu - -
Rozwiązanie rezerw 5,439 4,498
Świadczenia wypłacone (5,439) (4,498)
Wartość bieżąca zobowiązania na koniec okresu 62,897 68,145
Wyniki wyceny w podziale na okresy zapadalności na dzień 31 grudnia 2022 roku dla stopy dyskonta 6,80%
Odprawy
Nagrody
Okres wypłaty emerytalno- Razem
jubileuszowe
rentowe
do 1 roku 2,503 2,442 4,945
od 1 roku do 5 lat 10,263 6,679 16,942
powyżej 5 lat 14,919 26,091 41,010
Razem 27,685 35,212 62,897
Analiza wrażliwości wyników wyceny na zmianę podstawowych założeń aktuarialnych o 1 punkt procentowy
Na podstawie danych otrzymanych od aktuariusza Spółka szacuje, że wpływ zmiany założeń na wysokość rezerw byłby następujący:
- przyjęcie stopy dyskonta wyższej o 1 punkt procentowy (p.p.) spowodowałoby zmniejszenie wysokości rezerw o 4 925 tys. zł, a przyjęcie
stopy niższej o 1 p.p. spowodowałoby zwiększenie wysokości tych rezerw o 5 743 tys. zł.
- przyjęcie planowanych wzrostów wynagrodzeń wyższycho 1 p.p. spowodowałoby zwiększenie wysokości rezerw o 6 838 tys.zł, a przyjęcie
planowanych wzrostów wynagrodzeń niższych o1 p.p. spowodowałoby zmniejszenie wysokości tych rezerw o 3 478 tys. zł.
19.3. Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy
Spółka nie utworzyła rezerw na świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy.
20. Zapasy
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Materiały (w tym surowce, według ceny nabycia) 308,448 221,256

Materiały z uwzględnieniem odpisu aktualizującego 300,326 214,346
Produkcja w toku (według kosztu wytworzenia) 178,267 127,479
Produkty gotowe i towary:
Według ceny nabycia/kosztu wytworzenia 469,752 357,979
Według wartości netto możliwej do uzyskania 461,302 351,788
Zapasy ogółem, według niższej z dwóch wartości: ceny nabycia
939,895 693,613
(kosztu wytworzenia) oraz wartości netto możliwej do uzyskania
Na koniec 31 grudnia 2022 roku wartość odpisu aktualizującego wartość produktów gotowych i towarów wynosiła 8 450 tysięcy PLN (w 2021
roku wartość odpisu wynosiła 6 191 tysięcy PLN). W 2022 roku, spółka dokonała odwrócenia odpisu aktualizującego z roku 2021 w kwocie 6
191 tysięcy PLN oraz utworzenia odpisu w kwocie 8 450 tysięcy PLN, co spowodowało spadek zysku na działalności operacyjnej o 2 259 tysięcy
PLN. Zwiększenie kwoty odpisu o łączną kwotę 2 259 tysięcy PLN dotyczyło zwiększenia w strukturze produktów gotowych i towarów o cenie
sprzedaży niższej od kosztu wytworzenia/zakupu.
Na koniec 31 grudnia 2022 roku wartość odpisu aktualizującego wartość materiałów i surowców wynosiła 8 122 tysięcy PLN (w 2021 roku
wartość odpisu wynosiła 6 910 tysięcy PLN) W 2022 roku Spółka dokonała utworzenia odpisu aktualizującego w kwocie 8 122 tysięcy PLN oraz
rozwiązania odpisu w kwocie 6 910 tys. PLN co spowodowało spadek zysku na działalności operacyjnej o kwotę 1 212 tys. PLN. Zwiększenie
kwoty odpisu o 1 212 tysięcy PLN do wartości 8 122 tysięcy PLN w 2022 roku dotyczyło zwiększenia w strukturze zapasów materiałów
niepełnowartościowych i nieprzydatnych.
W 2022 roku spółka rozpoznała w wyniku finansowym zapasy o wartości 5 540 193 tys. PLN.
Żadna kategoria zapasów nie stanowiła zabezpieczenia kredytów lub pożyczek w roku zakończonym 31 grudnia 2022 roku i w roku
zakończonym dnia 31 grudnia 2021 roku. Na dzień odpisu aktualizującego 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 roku nie było
zapasów materiałów wycenianych w cenie sprzedaży netto.
21. Należności z tytułu dostaw i usług i pozostałe należności
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Należności z tytułu dostaw i usług od jednostek powiązanych 1,434,247 1,156,830

Należności z tytułu dostaw i usług od pozostałych jednostek 158,233 142,791
Należności od jednostek zależnych i stowarzyszonych - -
Należności budżetowe - -
Należności od pracowników - -
Pozostałe należności od osób trzecich - -
Pozostałe należności od podmiotów powiązanych - -
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności ogółem (netto) 1,592,480 1,299,621
Odpis aktualizujący należności 4,706 5,324

Należności brutto 1,597,186 1,304,945
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Należności z tytułu podatku dochodowego 28,894 26,792

28,894 26,792
Warunki transakcji z podmiotami powiązanymi przedstawione są w nocie 29.4

Należności z tytułu dostaw i usług nie są oprocentowane i mają zazwyczaj 105-dniowy termin płatności.
Spółka posiada odpowiednią politykę w zakresie dokonywania sprzedaży tylko zweryfikowanym klientom. Dzięki temu, zdaniem kierownictwa,
nie istnieje dodatkowe ryzyko kredytowe ponad poziom określony odpisem aktualizującym nieściągalne należności właściwym dla należności
handlowych Spółki.
Na 31 grudnia 2022 roku należności z tytułu dostaw i usług w kwocie 4 706 tysięcy PLN (2021: 5 324 tysięcy PLN ) zostały uznane za
nieściągalne i w związku z tym objęte odpisem. Zmiany odpisu aktualizującego należności były następujące:

31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Odpis aktualizujący na dzień 1 stycznia 5,324 7,230

Zwiększenie 829 339
Różnice kursowe 95 (41)
Rozwiązanie odpisu (1,542) (2,204)
Odpis aktualizujący na dzień 31 grudnia 4,706 5,324
Poniżej przedstawiono analizę należności z tytułu dostaw i usług na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku.
Przeterminowane
Razem Bieżące 1 - 150 dni 151 - 360 dni > 360 dni
PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000
31 grudnia 2022 1,597,186 1,582,242 10,468 36 4,440

31 grudnia 2021 1,304,945 1,294,699 5,281 497 4,468
Wiekowanie należności przeterminowanych i wątpliwych od spółek niepowiązanych z uwzględnieniem odpisu aktualizującego
Oczekiwana Średnioważona
Wartość brutto
strata stopa oczekiwanej Wartość netto
należności
kredytowa straty kredytowej
PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000

Bieżące 139,501 99 0.07% 139,402
Poniżej 3 m-cy 9,209 57 0.62% 9,152
3 - 6 miesięcy 1,311 21 1.63% 1,290
Powyżej 6 miesięcy - Ryzyko specyficzne
4,528 4,528 100.00% 0
kontrahenta
Razem 154,549 4,706 149,843
22. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
Środki pieniężne w banku są oprocentowane według zmiennych stóp procentowych, których wysokość zależy od stopy oprocentowania
jednodniowych lokat bankowych (WIBOR-ON dla złotówek, EONIA-ON dla Euro oraz FSR-ON dla USD). Lokaty krótkoterminowe są dokonywane
na okres jednego dnia i są oprocentowane według ustalonych dla nich stóp procentowych na bazie WIBOR-ON.
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka posiadała środki na rachunku VAT Split payment w wysokości 22 606 tysięcy PLN (na dzień 31 grudnia
2021 roku 51 544 tysięcy PLN).
Wartość godziwa środków pieniężnych i ich ekwiwalentów na dzień 31 grudnia 2022 roku wynosi 22 606 tys. PLN (31 grudnia 2021 roku 51 544
tys. PLN).
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka dysponowała niewykorzystanymi przyznanymi środkami kredytowymi w wysokości 60 000 tysięcy PLN and
12 793 tysięcy EUR (31 grudnia 2021 roku: 16 582 tysięcy PLN and 13 054 tysięcy EUR), w odniesieniu do których wszystkie warunki
zawieszające zostały spełnione.
Jakość kredytowa środków pieniężnych jest dobra, ze względu na fakt, że są one lokowane w renomowanych bankach o wysokiej wiarygodności.
W związku z tym ryzyko kredytowe na dzień bilansowy dla tych środków określono jako nieistotne.
Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazane w rachunku przepływów pieniężnych składało się z następujących pozycji:

31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych 17,155 149

Lokaty krótkoterminowe - -
Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania 22,606 51,544
39,761 51,693
Środki pieniężne w banku i w kasie przypisane działalności zaniechanej - -
39,761 51,693
23. Kapitał podstawowy i kapitały zapasowe/ rezerwowe
23.1. Kapitał podstawowy

Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Udziały o wartości nominalnej 72 PLN każdy 979,921 979,921
979,921 979,921
W wyniku przekształcenia formy prawnej spółki kapitał podstawowy pozostał niezmieniony, natomiast dotychczasowe akcje zostały zastąpione
przez udziały o wartości nominalnej 72 PLN każdy.
Wartość nominalna udziałów

Wszystkie udziały posiadają wartość nominalną wynoszącą 72 PLN i zostały w pełni opłacone.
Akcjonariusze/Udziałowcy o znaczącym udziale

Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
Compagnie Financière Michelin
udział w kapitale 100% 100%
udział w głosach 100% 100%
Udział mniejszościowy
udział w kapitale 0% 0%
udział w głosach 0% 0%
23.2. Pozostałe kapitały rezerwowe
W związku ze zmianą formy prawnej na Spółkę z ograniczoną odpowiedzialnością i brakiem konieczności tworzenia kapitału zapasowego na
pokrycie straty, Spólka przekształciła notę informacyjną dotyczącą kapitałów w taki sposób, aby odzwierciedlała rzeczywiste ich
przeznaczenie.
Zyski
Kapitał z Pozostałe zatrzymane/
wyceny kapitały Niepokryte
aktuarialnej rezerwowe straty Razem
PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000
Na dzień 1 stycznia 2022 roku (16,481) 72,106 526,656 582,281

Aktualizacja wyceny aktuarialnej 3,159 - - 3,159
Wynik roku 2022 - - 87,186 87,186
Wypłata dywidendy - - (526,656) (526,656)
Na dzień 31 grudnia 2022 roku (13,322) 72,106 87,186 145,970
Na dzień 1 stycznia 2021 roku (22,973) 72,106 485,972 535,105

Aktualizacja wyceny aktuarialnej 6,492 - - 6,492
Wynik roku 2021 - - 356,164 356,164
Wypłata dywidendy - - (315,480) (315,480)
Na dzień 31 grudnia 2021 roku (16,481) 72,106 526,656 582,281
23.3. Niepodzielony wynik finansowy i ograniczenia w wypłacie dywidendy
Niepodzielony wynik obejmuje również kwoty, które nie podlegają podziałowi to znaczy nie mogą zostać wypłacone w formie dywidendy:
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Zyski zatrzymane/ Niepokryte straty 87,186 526,656
Pozostałe kapitały rezerwowe 72,106 72,106
Kapitał z wyceny aktuarialnej (13,322) (16,481)
Razem: 145,970 582,281
W tym:
Zysk roku 87,186 356,164
Korekta z lat ubiegłych - -
Zmiana zasad rachunkowości (MSSF 9) - (480)
Kapitał zapasowy - -
Kapitał rezerwowy 72,106 243,078
Wycena aktuarialna (13,322) (16,481)
Łącznie 145,970 582,281
Dnia 31 grudnia 2020 roku Spółka zmieniła formę prawną ze Spółki Akcyjnej na Spółkę z ograniczoną odpowiedzialnością. W związku z tym
Spółka nie ma obowiązku tworzenia kapitału zapasowego na pokrycie straty. W dniu 30 czerwca 2022 roku Zwyczajne Zgromadzenie
Wspólników podjęło decyzję o wypłacie dywidendy składającej sie z zysku roku ubiegłego w wysokości 356 164 tys. PLN oraz zysków
zatrzymanych, pomniejszonych o stratę z tytułu zmiany zasad rachunkowości związanych z wprowadzeniem MSSF 9, w wysokości 170 493
tys. PLN.
Spółka planuje przeznaczyć zysk roku 2022 w wysokości 87 186 tys. PLN na wypłatę dywidendy.
Na dzień 31 grudnia 2022 roku nie istnieją ograniczenia dotyczące wypłaty dywidendy.
24. Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki
Efektywna stopa Termin Stan na Stan na

procentowa % spłaty 31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Krótkoterminowe
Kredyty w rachunku bieżącym wraz z naliczonymi odsetkami w kwocie
200 000 tys. EUR (otrzymane z CFM)1: EURIBOR+206bp 2023 938,949 98,265
Odsetki od pożyczki otrzymanej z CFM (kwota pożyczki z terminem spłaty
w roku 2023 – 200 000 tys. EUR)2 EURIBOR+294bp 2023 3,789 2,404
Pożyczka otrzymana z CFM (kwota pożyczki z terminem spłaty w roku
2023 – 200 000 tys. EUR)2 EURIBOR+294bp 2023 937,980
Overdraft na rachunku bankowym - 43,418
Pożyczka CFM3 313,055 37,994
2,193,773 182,081
Długoterminowe
Pożyczka otrzymana z CFM (kwota pożyczki z terminem spłaty w roku
2023 – 200 000 tys. EUR)2 EURIBOR+294bp 2023 - 919,880
Umarzalne akcje uprzywilejowane zamienne na akcje zwykłe - -

- 919,880
2,193,773 1,101,961
Zobowiązania krótkoterminowe 2,193,773 182,081

Zobowiązania długoterminowe - 919,880
2,193,773 1,101,961
Podsumowanie umów kredytowych

1
W listopadzie 2021 Spółka podpisała ze Spółką powiązaną – Compagnie Financière Michelin Suisse SA umowę otwartej linii kredytowej na
kwotę 100 000 tys. EUR lub jej równowartość w innych walutach z datą ważności do końca listopada 2023. W czerwcu 2022 roku wartość linii
kredytowej została podwyższona do kwoty 200 000 tys. EUR.
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka prezentuje w bilansie w pozycji oprocentowane kredyty i pożyczki zobowiązanie z tytułu udzielonej
pożyczki w kwocie 200 000 tys. EUR. Zobowiązanie z tego tytułu wyceniono na kwotę 938 949 tys. PLN ( w tym 969 tys. PLN naliczone odsetki).
2
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka prezentuje w bilansie w pozycji krótkoterminowe kredyty i pożyczki zobowiązanie z tytułu pożyczki
udzielonej 21.07.2020 r. od Spółki powiązanej – Compagnie Financière Michelin Suisse SA, w postaci pożyczki w kwocie 200 000 tys. EUR z
ustalonym terminem spłaty na listopad 2023 roku. Wartość bieżąca pożyczki wynosi 941 769 tys. PLN (w tym 3 789 tys. PLN stanowią naliczone
odsetki). Oprocentowanie zostało ustalone jako EURIBOR+294 bp. Odsetki będą płacone w okresach 3 miesięcznych.
3
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka prezentuje w bilansie w pozycji oprocentowane kredyty i pożyczki krótkoterminowe zobowiązanie z tytułu
udzielonej pożyczki od Spółki powiązanej – Compagnie Financière Michelin SA, w postaci kredytu w rachunku bieżącym (cash pool)
prowadzonym przez w/w spółkę. Umowa została podpisana na czas nieokreślony. Wartość bieżąca pożyczki wynosi 313 055 tys. PLN co
odpowiada 63 486 tys. pożyczki udzielonej w walucie EUR (EONIA +0.20) oraz 3 479 tys. pożyczki udzielonej w walucie USD LIBOR +0.20).
Oprocentowanie pożyczki jest liczone na bazie dziennej, natomiast odsetki płacone są w okresach miesięcznych.
Na dzień 31 grudnia 2021 roku zobowiązanie z tego tytułu wynosiło 37 994 tys. PLN.
Wszystkie grupy zobowiązań finansowych nie podlegają zabezpieczeniu na majątku Spółki oraz nie istnieją żadne ograniczenia dotyczące tytułu
prawnego oraz hipoteki na rzeczowych aktywach trwałych tytułem zabezpieczenia zobowiązań.
25. Rezerwy
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Rezerwy na naprawy gwarancyjne oraz zwroty 1,789 2,179

Świadczenia pracownicze 19.2 62,897 68,145
Inne rezerwy - -
64,686 70,324
Rezerwy krótkoterminowe 6,734 6,239

Rezerwy długoterminowe 57,952 64,085
64,686 70,324
25.1. Zmiany stanu rezerw

Rezerwy na
naprawy
gwarancyjne Świadczenia
oraz zwroty pracownicze Inne rezerwy Ogółem
PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000
Na dzień 1 stycznia 2022 roku 2,179 - 68,145 - 70,324

Utworzone w ciągu roku obrotowego - 191 - 191
Rozwiązane (390) (5,439) - (5,829)
Korekta z tytułu różnic kursowych - - - -
Korekta stopy dyskontowej - - - -
Na dzień 31 grudnia 2022 roku 1,789 62,897 - 64,686
Krótkoterminowe na dzień 31 grudnia 2022 roku 1,789 4,945 - 6,734

Długoterminowe na dzień 31 grudnia 2022 roku - 57,952 - 57,952
1,789 62,897 - 64,686
Na dzień 1 stycznia 2021 roku 1,974 - 80,877 - 82,851

Utworzone w ciągu roku obrotowego 205 (8,234) - (8,029)
Rozwiązane - (4,498) - (4,498)
Korekta z tytułu różnic kursowych - -
Korekta stopy dyskontowej - - - -
Na dzień 31 grudnia 2021 roku 2,179 68,145 - 70,324
Krótkoterminowe na dzień 31 grudnia 2021 roku 2,179 4,060 - 6,239

Długoterminowe na dzień 31 grudnia 2021 roku - 64,085 - 64,085
2,179 68,145 - 70,324
25.2. Rezerwa na naprawy gwarancyjne oraz zwroty

Spółka tworzy rezerwę na koszty przewidywanych napraw gwarancyjnych oraz zwrotów produktów sprzedanych w ciągu następujących
okresów w zależności od rodzaju produktów:
- opony całostalowe ciężarowe, rolnicze, do maszyn stosowanych w robotach publicznych – 36 miesięcy
- opony osobowe i dostawcze – 24 miesiące
- opony tekstylne ciężarowe i przemysłowe – 15 miesięcy
Spółka tworzy rezerwę w oparciu o poziom napraw gwarancyjnych oraz zwrotów odnotowanych w latach ubiegłych oraz przewidywany
poziom sprzedaży w latach następnych. Przewiduje się, że większość tych kosztów zostanie poniesiona w następnym roku obrotowym, a
ich całość w ciągu powyższych okresów od dnia bilansowego. Założenia zastosowane do obliczenia rezerwy na naprawy gwarancyjne i
zwroty oparte zostały na bieżących poziomach sprzedaży i aktualnych dostępnych informacjach na temat zwrotów i odpowiednim okresie
gwarancyjnym na wszystkie sprzedane produkty.
25.3. Rezerwa na świadczenia po okresie zatrudnienia
Świadczenia pracownicze (emerytalne oraz inne świadczenia po okresie zatrudnienia) zostały opisane szczegółowo w nocie 19.
26. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług, pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe
26.1. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe (krótkoterminowe) oraz pochodne instrumenty
finansowe
Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
Wobec jednostek powiązanych 810,788 780,976
Wobec jednostek pozostałych 565,309 485,620
Pozostałe zobowiązania (w tym: zobowiązania z tytułu opłat licencyjnych) - -
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 1,376,097 1,266,596
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego - -
Zobowiązania finansowe
Zobowiązania z tytułu odsetek - -
Zobowiązania finansowe - -
Zobowiązania krótkoterminowe 1,376,097 1,266,596

Zobowiązania długoterminowe - -
1,376,097 1,266,596
Zasady i warunki płatności powyższych zobowiązań finansowych:
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług są nieoprocentowane i zazwyczaj rozliczane w terminach 30-90-dniowych.

Pozostałe zobowiązania są nieoprocentowane, ze średnim miesięcznym terminem płatności.
26.2. Pozostałe zobowiązania niefinansowe

Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Zobowiązania z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń społecznych i innych 67,965 58,088
Podatek zryczałtowany u źródła - 5,399
Podatek dochodowy od osób fizycznych 4,045 4,056
Zobowiązania z tytułu ubezpieczeń społecznych 15,549 11,659
Zobowiązanie do umorzenia jednostek CO2 48,371 36,224
Pozostałe - 750
Nadwyżka zobowiązań nad aktywami ZFŚS - -
Inne zobowiązania niefinansowe (w tym: zobowiązania z tytułu opłat licencyjnych, 282,429 237,975
premii dla kontrahentów, zobowiązania z tyt. zakupu środków trwałych)
Razem 350,394 296,063
Zobowiązania krótkoterminowe 350,394 296,063
350,394 296,063
Kwota wynikająca z różnicy pomiędzy zobowiązaniami a należnościami z tytułu podatku od towarów i usług (nadpłata podatku; nadwyżka
należności nad zobowiązaniami) jest otrzymywana od właściwych władz podatkowych w okresach 60 dniowych.
26.3. Rozliczenia międzyokresowe

Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Rozliczenia międzyokresowe kosztów z tytułu:
Niewykorzystanych urlopów 7,883 9,982
Premii 67,519 73,721
Opłat z tytułu ochrony środowiska 994 1,132
Grant z Ministerstwa Przesiębiorczości (rozliczany z amortyzacją) - -
Inne 2,239 3,245
Razem 78,635 88,080
Zobowiązania krótkoterminowe 78,635 88,080
78,635 88,080
26.4. Dotacje rządowe

Jak opisano w nocie 16, na koniec roku 2022 Spółka nie posiada przyznanych praw do emisji CO2.
Stan na 31/12/2022 Stan na 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Na 1 stycznia - -
Otrzymane w trakcie roku - -
Ujęte w rachunku zysków i strat - -
Ujęte w bilansie - -
Na 31 grudnia - -
Zobowiązania krótkoterminowe - -
- -
Prawa do emisji CO2 zostały wykorzystane w całości w roku 2022.

Na 31 grudnia 2022 spółka prezentuje zobowiązanie do umorzenia jednostek CO2 w 2023 roku za emisję z roku 2022 w wysokości 48 371 tys.
PLN w nocie 26.2. Brakujące jednostki CO2 jednostka zakupiła w wystarczającej ilości w roku 2022 (tj. emisja CO2 pomniejszona o darmowe
jednostki przyznane na rok 2022) od spółki CGEM (zakup wykazywany w pozycji wartości niematerialnych i prawnych).
27. Planowane inwestycje
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka planuje ponieść nakłady na rzeczowe aktywa trwałe i inwestycje kapitałowe zgodne z planem
inwestycji. Inwestycje te dotyczyć będą głównie zakupu nowych maszyn i urządzeń. Budżety inwestycyjne są w trakcie zatwierdzania. Z uwagi
na panującą niepewność ekonomiczną, nie jest możliwe wiarygodne oszacowanie kwoty przyszłych nakładów inwestycyjnych.
28. Zobowiązania warunkowe

28.1. Gwarancje
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Poręczenie spłaty kredytu - -
Poręczenie spłaty weksla - -
Zobowiązania z tytułu gwarancji bankowych Bank Handlowy w Warszawie S.A. udzielonych w
głównej mierze jako zabezpieczenie wykonania umów 5,000 5,000
Gwarancja Tan Polska 73 tys. EUR 337 337
Poręczenia kredytu bankowego udzielonego stronom trzecim - -
5,337 5,337
Spółka posiada następujące zobowiązania warunkowe wynikające z gwarancji na dzień 31 grudnia 2022 roku:
Gwarancje z Bank Handlowy w Warszawie S.A.
3 300 tysięcy PLN - celna
150 tysięcy PLN - celna
250 tysięcy PLN - celna
1 300 tysięcy PLN - zabezpieczenie generalne
73 tysiące EUR - Tan Polska
Razem gwarancje bankowe – 5 000 tysięcy PLN - 73 tysiące EUR
28.2. Sprawy sądowe

Należność brutto
Etap
Lp. Dłużnik Czynności na dzień
postępowania
31.12.2022
Nakaz SO w Olsztynie z 23.07.2018, postanowienie SR z 25.10.2018 o
Karol Górczyński
ogłoszeniu upadłości; zgłoszenie wierzytelności z 06.12.2018,
1 Firma Handlowo- UPADŁOŚĆ 325,638.05
postanowienie z 23.11.2020 o umorzeniu postępowania upadłościowego.
Usługowa
Skierowane do spisania.
Nakaz zapłaty SO w Olsztynie z 26.10.2017, wyrok SA w Białymstoku z
29.08.2018 (uzupełniony postanowieniem z 12.09.2018): pkt I - utrzymanie
nz w stosunku do G.Karbownika co do zasądzenia 357020,74 euro z ods.
od 28.09.2017 do dnia zapłaty, pkt II - uchylenie nz w stosunku do
Grzegorz Karbownik
A.Sulimy-Karbownik i nz uzupełniającego i oddalenie powództwa w
AUTO-SERWIS +
2 EGZEKUCJA stosunku do Sulimy-Karbownik, w pkt III uchylenie nz w zakresie kosztów 108,576.89
Anna Sulima
procesu od pozwanej na rzecz MP i zasądzenie od MP na rzecz A.Sulimy-
Karbownik
Karbownik kwoty 69 244,14zł tytułem kosztów procesu. MP uiścił koszty.
//Euler Hermes - decyzja o wypłacie i wypłata odszkodowania w wys.
342 340,80 EUR, W postępowaniu egz. należność egzekwowana na rzecz
Euler Hermes
HURTOWNIA OPON SR Poznań Stare Miasto i Wilda w Poznaniu ogłosił upadłość obejmującą
3 "MOTO-GUM" SP. Z UPADŁOŚĆ likwidację majątku. Michelin Polska zgłosił wierzytelność 423 704,13 zł, 352,096.62
O.O. brak zabezpieczeń rzeczowych. Postępowanie upadłościowe w toku.
SR Lublin-Wschód w Lublinie z siedzibą w Świdniku ogłosił 15.04.2014
upadłość z możliwością zawarcia układu. Postanowieniem z 23.07.2015 -
zatwierdzono układ. Na liście wierzytelności upadłego została
uwzględniona wierzytelność Michelin Polska w wysokości 1 838 554,45 zł.
4 ORZEŁ S.A. UPADŁOŚĆ 176,527.45
Na mocy układu wierzytelność MP została umorzona w 50% (tj. 893
362,09 zł - należność główna, 12 977,66 zł - noty odsetkowe), pozostała
ma być płatna w kwartalnych ratach w okresie 5 lat. Wpłaty zgodne z
zawartym układem.
W toku. Postanowienie o umorzeniu post. egzekucyjnego z 24.02.2017,
wn. o wszczęcie egzekucji z nieruchomości z 20.04.2017 oraz z
12.07.2017; zawiadomienie o wpisie w KW, zawiadomienie o zajęciu
wynagrodzenia za pracę z 19.02.2019 x4, zawiadomienie o zajęciu
rachunku bankowego x3, zawiadomienie o zajęciu wierzytelności
HURTOWNIA OPON
pieniężnej x4, informacja o złożeniu wn. o opis i oszacowanie, post. o
5 "BEST-GUM" SP. Z EGZEKUCJA 382,732.18
częściowym umorzeniu post. egzekucyjnego tj. w zakresie nieruchomości.
O.O. SP. K.
Zawiadomienie KM o zajęciu wierzytelności pieniężnej z tytułu zwrotu lub
nadpłaty podatku z 17.03.2021, zawiadomienie KM o zajęciu rachunków
bankowych dłużników z 25.10.2021, Wniosek o wpis hipoteki przymusowej
z 10.02.2022, pismo od KM z 05.09.2022- zajęcie wierzytelności z tytułu
zwrotu lub nadpłaty podatku.
SO w Olsztynie 25.07.2014 wydał nakaz zapłaty na kwotę 523 614,31 zł
wraz z ustawowymi odsetkami od 07.07.2014. W dniu 14.01.2015 został
złożony wniosek egzekucyjny. Mimo licznych czynności, brak majątku
CARBON TRADE EGZEKUCJA /
uniemożliwia wyegzekwowanie roszczenia. Umorzono postępowanie
6 K.ŚMIEJA, A. UPADŁOŚĆ 458,700.75
egzekucyjne wobec K.Śmieja z uwagi na bezkuteczność egzekucji
PUCZKO S.C. WSPÓLNIKA
postanowieniem z dnia 04.03.2021. Zawieszenie a następnie umorzenie
postępowania egzekucyjnego wobec A. Puczko w zw. z ogłoszeniem
upadłości dłużnika; zgłoszenie wierzytelności z 12.02.2021.
Wierzytelność zgłoszona 13.12.2010 (upadłość układowa przekształcona
w likwidacyjną). Trwają czynności obejmujące spieniężenie majątku
SOWKAM OPONY
7 UPADŁOŚĆ upadłego oraz sporządzanie kolejnych planów podziału. Przewidywany 1,060,436.40
S.A.
termin zakończenia postępowania nie jest znany. Postępowanie
upadłościowe w toku.
Za wyjątkiem ww. spraw sądowych przeciwko Spółce nie jest prowadzone żadne istotne postępowanie sądowe o znaczącej wartości
potencjalnego roszczenia. Spółka przeanalizowała toczące się procesy sądowe i, ze względu na wysokie prawdopodobieństwo
nieściągalności, utworzyła odpisy na należności od ww. kontrahentów w odpowiedniej wysokości.
28.3. Rozliczenia podatkowe
Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom (na przykład sprawy celne czy dewizowe) mogą być
przedmiotem kontroli organów administracyjnych, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i sankcji. Brak odniesienia do utrwalonych
regulacji prawnych w Polsce powoduje występowanie w obowiązujących przepisach niejasności i niespójności. Często występujące różnice w
opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych zarówno wewnątrz organów państwowych, jak i pomiędzy organami
państwowymi i przedsiębiorstwami, powodują powstawanie obszarów niepewności i konfliktów. Zjawiska te powodują, że ryzyko podatkowe w
Polsce jest znacząco wyższe niż istniejące zwykle w krajach o bardziej stabilnym systemie podatkowym.
Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca roku, w którym nastąpiła zapłata podatku.
W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe rozliczenia podatkowe Spółki mogą zostać powiększone o dodatkowe zobowiązania
podatkowe.
Poza opisanymi w punkcie 28.2 na 31 grudnia 2019 roku wobec Spółki toczyło się postępowanie kontrolne w zakresie rzetelności
deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowości obliczania i wpłacania podatku dochodowego od osób prawnych za 2015 rok.
W dniu 7 maja 2018 roku Spółka otrzymała decyzję Naczelnika Warmińsko-Mazurskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Olsztynie
kwestionującą prawidłowość wyliczenia kosztów uzyskania przychodów w podatku dochodowym od osób prawnych za 2015 rok. Zastrzeżenie
dotyczy części dyskonta w wysokości 130.907.219,18 zł związanej z wykupem obligacji zerokuponowych przed terminem zapadalności.
Zarząd Spółki jest przekonany, że ww. kwota powinna pozostać kosztem podatkowym, w związku z tym w dniu 18 maja 2018 roku złożono
odwołanie od powyższej decyzji. W odwołaniu wskazano na wady stanowiska Organu, wykazując jego nieprawidłowość w poszczególnych
obszarach.
W dniu 3 października 2019 roku Spółka otrzymała decyzję Dyrektora Izby Administracji Skarbowej w Olsztynie (decyzja II instancji)
uchylająca decyzję I instancji i określająca nową wysokość straty podatkowej za 2015 rok. Jednocześnie organ odwoławczy podtrzymał
zastrzeżenia I instancji uznania spornej części dyskonta za koszt podatkowy. Reasumując organ odwoławczy stwierdził iż:
emisja obligacji zerokuponowych miała miejsce pomiędzy podmiotami powiązanymi
oprocentowanie stałe wliczone w postaci dyskonta w cenę wykupu obligacji nie było korzystne
Spółka z tytułu wcześniejszego wykupu 48 obligacji zapłaciła CFM kwotę zawierającą sporna część dyskonta w kwocie 130.907.219,18 PLN
Zarząd Spółki podtrzymuje przekonanie, że sporna kwota dyskonta winna stanowić koszt podatkowy. W związku z tym w dniu 31 października
2019 roku Spółka złożyła skargę do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Olsztynie na decyzję II instancji zarzucając zaskarżonej
decyzji:
-nieprawidłowe ustalenie stanu faktycznego
-zastosowanie szacowania do transakcji o charakterze rynkowym a ponadto zastosowanie niedopuszczalnej metody szacowania
-nieprawidłowe uzasadnienie decyzji
-naruszenie zasady dwuinstancyjności
WSA w Olsztynie (po rozpoznaniu skargi na rozprawie w dniu 27 lutego 2020 roku) nie podzielił zarzutów podnoszonych przez Spółkę i
skargę oddalił.
Zarząd Spólki nadal stoi na stanowisku, że postępowanie Spółki było prawidłowe i sporna kwota dyskonta została prawidłowo rozpoznana
jako koszt podatkowy. W dniu 17 kwietnia 2020 roku do Naczelnego Sądu Administracyjnego została złożona skarga kasacyjna od wyroku
WSA.
W złożonej skardze kasacyjnej zaskarżonemu wyrokowi zarzuca się:
-na podstawie art. 174 pkt 2 PPSA naruszenie przepisów postępowania w stopniu mającym istotny wpływ na wynik sprawy,
-na podstawie art. 174 pkt 1 PPSA naruszenie przepisów prawa materialnego.
W dniu 19 lutego 2021 roku Spólka złożyła w Ministerstwie Finansów WNIOSEK O WSZCZĘCIE PROCEDURY WZAJEMNEGO
POROZUMIEWANIA SIĘ (MUTUAL AGREEMENT PROCEDURE)
W związku z powyższym, Zarząd Spółki ocenia, że wygranie sprawy jest wysoce prawdopodobne.
Na 31 grudnia 2021 roku - na podstawie upowaznienia Naczelnika Warmińsko-Mazurskiego Urzędu Skarbowego w Olsztynie - wobec Spółki
była prowadzona kontrola celno-skarbowa w przedmiocie przestrzegania prawa podatkowego w podatku dochodowym od osób prawnych
W dniu 6 lipca 2021 roku Spółka otrzymała wynik kontroli celno-skarbowej w CIT za 2016 rok.
Naczelnik w ramach ustaleń zawartych w wyniku kontroli zakwestionował rozliczenia Spółki w zakresie kwalifikacji jako kosztu uzyskania
przychodów części kwoty związanej z wykupem od CFM 52 obligacji zerokuponowych przed terminem ich zapadalności, w zakresie w jakim
nastąpiło wyrównanie kwoty wykupu od należnej wartości rynkowej - tj. kwoty 96.890.316,27 zł.
W dniu 9 sierpnia 2021 roku kontrola celno-skarbowa przekształciła się w postepowanie podatkowe.
W toku postepowania podatkowego Naczelnik wydał protokół z badania ksiąg podatkowych z 27 sierpnia 2021 roku. Ustalenia zawarte w
protokole stanowiły powtórzenie stanowiska Naczelnika przedstawionego w wyniku kontroli.
Pismem z dnia 14 września 2021 roku Spółka złożyła zastrzeżenia do protokołu w których wykazała wadliwość ustaleń i oceny materialu dowodowego.
W dniu 10 marca 2022 roku Spółka otrzymała decyzję Naczelnika Warmińsko-Mazurskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Olsztynie
kwestionującą prawidłowość wyliczenia kosztów uzyskania przychodów w podatku dochodowym od osób prawnych za 2016 rok i określającą
wysokośc straty poniesinej przez Spółkę w kwocie 268 033 312,25 zł. Zastrzeżenie dotyczy części dyskonta w wysokości 96 890 316,27 zł
związanej z wykupem obligacji zerokuponowych przed terminem zapadalności. Zarząd Spółki jest przekonany, że ww. kwota powinna
pozostać kosztem podatkowym, w związku z tym w dniu 24 marca 2022 roku złożono odwołanie od powyższej decyzji. W odwołaniu
wskazano na wady stanowiska Organu, wykazując jego nieprawidłowość w poszczególnych obszarach.
10 listopada 2022 roku Naczelnik Warmińsko-Mazurskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Olsztynie wydał decyzję utrzymująca w mocy decyję
I instancji
Zarząd Spółki podtrzymuje przekonanie, że sporna kwota dyskonta winna stanowić koszt podatkowy i dlatego dniu 19 grudnia Spółka złożyła
skargę
do marca
29 Wojewódzkiego Sądu
2023 roku Administracyjnego
Wojewódzki w Olsztynie wskazujac
Sąd Administracyjny w Olsztynienauchylił
wadliwość formalnądecyzję
zaskarżoną i merytoryczną zaskarzonej decyzji.
wraz z poprzedzającą ją decyzją organu I
instancji.
Spółka planuje złożenie skargi kasacyjnej od wyroku wydanego przez Wojewódzki Sąd Administracyjny w Olsztynie. Spółka planuje wykazać
naruszenie prawa tylko w odniesieniu do art. 11 ustawy o CIT - oszacowanie straty, gdyż poza tym aspektem wyrok jest pozytywny.
W następstwie powyższych postępowań podatkowych Spółka zapłaciła zasądzone kwoty, ale ujęła je w sprawozdaniu jako pozostałe aktywo
niefinansowe (nota 18.2) w związku z oczekiwanym wysokim prawdopodobieństwem wygrania spraw.
29. Informacje o podmiotach powiązanych
Następująca tabela przedstawia łączne kwoty transakcji zawartych z podmiotami powiązanymi za bieżący i poprzedni rok obrotowy:
Należności
Sprzedaż na Zobowiązania w tym zaległe,
Zakupy od od w tym
rzecz wobec po upływie
Podmiot powiązany Rok podmiotów podmiotów przetermino-
podmiotów podmiotów terminu
powiązanych powiązanyc wane
powiązanych powiązanych płatności
h
PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000
Jednostka dominująca: 2022 - 165,720 1,397,184 - 2,851,450 -

2021 - 196,769 1,383,691 - 1,723,935 -
Jednostki zależne:
Fundacja Rozwoju Michelin 2022 - - - - - -
2021 - - - - - -
Jednostki stowarzyszone:
brak 2022 - - - - - -
2021 - - - - - -
Jednostki powiązane z grupy
Michelin
2022 5,572,739 3,199,103 75,952 - 240,231 -
2021 4,692,271 2,597,474 39,280 - 148,613 -
Wspólne przedsięwzięcia, w
których jednostka jest
wspólnikiem
2022 - - - - - -
2021 - - - - - -
Zarząd Spółki
2022 - - - - - -
2021 - - - - - -
Transakcje z udziałem innych
członków głównej kadry
kierowniczej
brak 2022 - - - - - -
2021 - - - - - -
Jednostka dominująca całej Grupy

Pożyczka krótkoterminowa oraz umowa faktoringowa
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka prezentuje w bilansie w pozycji krótkoterminowe kredyty i pożyczki zobowiązanie z tytułu pożyczki
udzielonej 21.07.2020 r. od Spółki powiązanej – Compagnie Financière Michelin Suisse SA, w postaci pożyczki w kwocie 200 000 tys. EUR z
ustalonym terminem spłaty na listopad 2023 roku. Wartość bieżąca pożyczki wynosi 941 769 tys. PLN (w tym 3 789 tys. PLN stanowią naliczone
odsetki). Oprocentowanie zostało ustalone jako EURIBOR+294 bp. Odsetki będą płacone w okresach 3 miesięcznych.
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka prezentuje w bilansie w pozycji oprocentowane kredyty i pożyczki zobowiązanie z tytułu udzielonej
pożyczki w kwocie 200 000 tys. EUR. Zobowiązanie z tego tytułu wyceniono na kwotę 938 949 tys. PLN ( w tym 969 tys. PLN naliczone odsetki).
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka prezentuje w bilansie w pozycji oprocentowane kredyty i pożyczki krótkoterminowe zobowiązanie z tytułu
udzielonej pożyczki od Spółki powiązanej – Compagnie Financière Michelin SA, w postaci kredytu w rachunku bieżącym (cash pool)
prowadzonym przez w/w spółkę. Umowa została podpisana na czas nieokreślony. Wartość bieżąca pożyczki wynosi 313 055 tys. PLN co
odpowiada 63 486 tys. pożyczki udzielonej w walucie EUR (EONIA +0.20) oraz 3 479 tys. pożyczki udzielonej w walucie USD LIBOR +0.20).
Oprocentowanie pożyczki jest liczone na bazie dziennej, natomiast odsetki płacone są w okresach miesięcznych.
Na koniec roku Spółka posiadała również środki na rachunku Cash pooling prowadzonym przez Grupę Michelin dla Michelin Polska Sp. z o.o. w
wysokości 38 888 tys. PLN (nota 18.1).
29.1. Podmiot o znaczącym wpływie na Spółkę
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Compagnie Financière Michelin Société par Actions Simplifiée jest właścicielem 100% udziałów Spółki Michelin
Polska Sp z o.o. (31 grudnia 2021: 100%).
29.2. Jednostka stowarzyszona
Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 Spółka nie posiada żadnych udziałów w jednostce stowarzyszonej.
29.3. Wspólne przedsięwzięcie, w którym Spółka jest wspólnikiem
Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 Spółka nie prowadziła żadnych wspólnych przedsięwzięć.
29.4. Warunki transakcji z podmiotami powiązanymi
Wszystkie główne warunki transakcji pomiędzy podmiotami powiązanymi odbyły się na warunkach równorzędnych z tymi, które obowiązują w
transakcjach zawartych na warunkach rynkowych. Spółka prowadzi dokumentację warunków umów dla celów podatkowych.
W poniższej tabeli przedstawiono wartość wszystkich transakcji z podmiotami pośrednio powiązanymi w grupie Michelin.
W roku 2022 dokonywane były następujące transakcje z podmiotami z grupy:
Zakupy 3,364,823
Towary (opony) 768,422
Surowce 1,880,531
Części zamienne/materiały 39,010
Inwestycje 120,359
Szkolenie 617
Informatyczne 14,891
Royalties 240,251
Usługi dot. zarządzania (management fees) 294,251
Prowizje 6,491
Zobowiązania wobec spółek w Grupie 3,091,681
Sprzedaż 5,572,739
Towary 3,924,896
Formy 207,263
Półprodukty 1,070,039
Części zamienne 10,029
Usługi transportowe 287,263
Usługi pozostałe 73,249
Należności od spółek w Grupie 1,473,136
29.5. Pożyczka udzielona członkowi Zarządu
Spółka nie udzieliła w 2022 roku żadnych pożyczek Członkom Zarządu. Na dzień bilansowy spółka nie posiada należności z tytułu udzielonych
pożyczek członkom Zarządu.
29.6. Inne transakcje z udziałem członków Zarządu
Nie wystąpiły inne transakcje z udziałem członków Zarządu.
29.7. Wynagrodzenie kadry kierowniczej Spółki
29.7.1. Wynagrodzenie wypłacone lub należne członkom Zarządu Spółki

Rok Rok
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Zarząd
Krótkoterminowe świadczenia pracownicze (wynagrodzenia i narzuty) 5,387 3,857
Nagrody jubileuszowe - -
Świadczenia po okresie zatrudnienia - -
Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy - -
Świadczenia pracownicze w formie akcji własnych - -
Razem 5,387 3,857
29.7.2. Wynagrodzenie wypłacone lub należne pozostałym członkom głównej kadry kierowniczej
Rok Rok
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Krótkoterminowe świadczenia pracownicze (wynagrodzenia i narzuty) 51,942 43,513
Nagrody jubileuszowe - -
Świadczenia po okresie zatrudnienia - -
Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy - -
Świadczenia pracownicze w formie akcji własnych - -
Łączna kwota wynagrodzenia wypłaconego głównej kadrze kierowniczej (z wyjątkiem
51,942 43,513
członków Zarządu i Rady Nadzorczej)
30. Informacje o wynagrodzeniu biegłego rewidenta lub podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych
Rok Rok
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Obowiązkowe badanie rocznego sprawozdania finansowego* 506 440
Inne usługi atestacyjne - 38
Razem 506 478
*odnosi się do Deloitte Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k
31. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym
Poza instrumentami pochodnymi, do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Spółka, należą kredyty bankowe od spółki matki,
obligacje zero-kuponowe, umowy leasingu finansowego i dzierżawy z opcją zakupu, środki pieniężne i lokaty krótkoterminowe. Głównym celem
tych instrumentów finansowych jest pozyskanie środków finansowych na działalność Spółki. Spółka posiada też inne instrumenty finansowe,
takie jak należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią działalności.
Spółka zawiera również transakcje z udziałem instrumentów pochodnych, przede wszystkim walutowe kontrakty terminowe typu forward. Celem
tych transakcji jest zarządzanie ryzykiem stopy procentowej oraz ryzykiem walutowym powstającym w toku działalności Spółki oraz wynikających
z używanych przez nią źródeł finansowania.
Zasadą stosowaną przez Spółkę obecnie i przez cały okres objęty przeglądem jest nieprowadzenie obrotu instrumentami finansowymi.
Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Spółki obejmują ryzyko stopy procentowej, ryzyko związane z płynnością,
ryzyko walutowe oraz ryzyko kredytowe. Zarząd weryfikuje i uzgadnia zasady zarządzania każdym z tych rodzajów ryzyka – zasady te zostały w
skrócie omówione poniżej. Spółka monitoruje również ryzyko cen rynkowych dotyczące wszystkich posiadanych przez nią instrumentów
finansowych. Wielkość tego ryzyka w okresie została przedstawiona w poniższych punktach tej noty. Zasady rachunkowości Spółki dotyczące
instrumentów pochodnych zostały omówione w nocie 4.12.
31.1. Ryzyko stopy procentowej

Narażenie Spółki na ryzyko wywołane zmianami stóp procentowych dotyczy przede wszystkim długoterminowych zobowiązań finansowych.
Spółka zarządza kosztami oprocentowania poprzez korzystanie ze zobowiązań o oprocentowaniu stałym. Stara się ona, by 100% pożyczek i
kredytów miało oprocentowanie stałe. Aby przyjęte przez Spółkę rozwiązanie było skuteczne z ekonomicznego punktu widzenia, zawiera ona
kontrakty kredytu ze spółką matką. Transakcje te mają na celu zabezpieczenie zaciągniętych zobowiązań. Na dzień 31 grudnia 2022 spółka nie
posiada zadłużenia z tytułu obligacji zero-kuponowych and długoterminowych kredytów i pożyczek.
Ryzyko stopy procentowej – wrażliwość na zmiany
Z uwagi na fakt, iż wszystkie zobowiązania zawarte ze spółką matką posiadają stałe oprocentowanie, w roku 2022 i w latach następnych nie
występuje ryzyko stopy procentowej w działalności Spółki.
31.2. Ryzyko walutowe

Spółka narażona jest na ryzyko walutowe z tytułu zawieranych transakcji. Ryzyko takie powstaje w wyniku dokonywania przez jednostkę
operacyjną sprzedaży lub zakupów w walutach innych niż jej waluta wyceny. Około 90% zawartych przez Spółkę transakcji sprzedaży oraz około
75% transakcji zakupu wyrażonych jest w walutach innych niż waluta sprawozdawcza jednostki operacyjnej.
Spółka stara się negocjować warunki zabezpieczających instrumentów pochodnych w taki sposób, by odpowiadały one warunkom
zabezpieczanej pozycji i zapewniały dzięki temu maksymalną skuteczność zabezpieczenia.
Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka zabezpieczyła 100% transakcji sprzedaży denominowanych w walutach obcych (na dzień 31 grudnia
2021 roku - 100%), z tytułu których na dzień bilansowy istniały uprawdopodobnione przyszłe zobowiązania sięgające 2023 roku.
Poniższa tabela przedstawia wrażliwość wyniku finansowego brutto (w związku ze zmianą wartości godziwej aktywów i zobowiązań pieniężnych)
oraz kapitału własnego Spółki (z tytułu zmiany wartości godziwej kontraktów terminowych typu forward i zabezpieczeń inwestycji netto) na
racjonalnie możliwe wahania kursu EUR przy założeniu niezmienności innych czynników:
Wzrost/ Wpływ na wynik Wpływ na kapitał

spadek kursu finansowy własny
Rok zakończony dnia 31 grudnia 2022
EUR +1% 6,553 22,134
EUR -1% (6,553) (22,134)
Rok zakończony dnia 31 grudnia 2021
EUR +1% 11,109 10,219
EUR -1% (11,109) (10,219)
31.3. Ryzyko cen towarów
Strategiczne umowy na dostawę surowców oraz maszyn i urządzeń negocjowane są na poziomie grupy Michelin uwzględniając oszczędności z
tytułu skali zamówień w roku.
31.4. Ryzyko kredytowe -referencje do noty
Spółka zawiera transakcje wyłącznie z renomowanymi firmami o dobrej zdolności kredytowej. Wszyscy klienci, którzy pragną korzystać z
kredytów kupieckich, poddawani są procedurom wstępnej weryfikacji. Ponadto, dzięki bieżącemu monitorowaniu stanów należności, narażenie
Spółki na ryzyko nieściągalnych należności jest nieznaczne.
W stosunku do należności z tytułu dostaw i usług od spółek niepowiązanych Spółka stosuje odpis z tytułu oczekiwanych strat kredytowych.
Szczegóły dotyczące odpisu zawarte zostały w nocie 21.
W odniesieniu do innych aktywów finansowych Spółki, takich jak środki pieniężne i ich ekwiwalenty, aktywa finansowe dostępne do sprzedaży
oraz niektóre instrumenty pochodne, ryzyko kredytowe Spółki powstaje w wyniku niemożności dokonania zapłaty przez drugą stronę umowy, a
maksymalna ekspozycja na to ryzyko równa jest wartości bilansowej tych instrumentów.
W Spółce nie występują istotne koncentracje ryzyka kredytowego.
31.5. Ryzyko związane z płynnością
Spółka monitoruje ryzyko braku funduszy przy pomocy narzędzia okresowego planowania płynności. Narzędzie to uwzględnia terminy
wymagalności/zapadalności zarówno inwestycji jak i aktywów finansowych (np. konta należności, pozostałych aktywów finansowych) oraz
prognozowane przepływy pieniężne z działalności operacyjnej.
Celem Spółki jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością a elastycznością finansowania, poprzez korzystanie z rozmaitych źródeł
finansowania, takich jak kredyty w rachunku bieżącym, kredyty bankowe, obligacje, akcje uprzywilejowane, umowy leasingu finansowego oraz
umowy dzierżawy z opcją zakupu.
Tabela poniżej przedstawia zobowiązania finansowe Spółki na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 oraz wg daty
zapadalności na podstawie umownych niezdyskontowanych płatności:
Na Poniżej 3 Od 3 do 12 Od 1 roku do
Rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 żądanie miesięcy miesięcy 5 lat Powyżej 5 lat Razem
Oprocentowane kredyty i pożyczki - - 2,193,773 - - 2,193,773
Zamienne akcje uprzywilejowane - - - - - -
oraz pozostałe zobowiązania - 1,376,097 - - - 1,376,097
Zobowiązania z tytułu leasingu - 2,011 6,032 16,422 36,796 61,260
Instrumenty pochodne - - - - - -
- 1,378,108 2,199,805 16,422 36,796 3,631,130
Na Poniżej 3 Od 3 do 12 Od 1 roku do
Rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 żądanie miesięcy miesięcy 5 lat Powyżej 5 lat Razem
Oprocentowane kredyty i pożyczki - - 182,081 919,880 - 1,101,961

Zamienne akcje uprzywilejowane - - - - - -
oraz pozostałe zobowiązania - 1,256,999 9,597 - - 1,266,596
Zobowiązania z tytułu leasingu - 1,668 5,005 14,376 37,759 58,808
Instrumenty pochodne - - - - - -
- 1,258,667 196,683 934,256 37,759 2,427,365
32. Instrumenty finansowe
32.1. Wartości bilansowe poszczególnych klas instrumentów finansowych
Poniższa tabela przedstawia wartości bilansowe wszystkich instrumentów finansowych Spółki, w podziale na kategorie aktywów i zobowiązań:
MSSF 9 - Wycena wg
Poza MSSF 9
zamortyzowanego kosztu
Stan na Stan na Stan na Stan na

31/12/2022 31/12/2021 31/12/2022 31/12/2021
Nota PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000
Aktywa finansowe
Pozostałe aktywa finansowe (długoterminowe) 18.1 - - - -
Pozostałe aktywa finansowe (krótkoterminowe) 18.1 38,888 266,141 - -
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 21 1,592,480 1,299,621 - -
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 22 39,761 51,693 - -
Pozostałe 17 202 202 - -
Zobowiązania finansowe
Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki, w tym:
- długoterminowe oprocentowane wg stałej stopy procentowej 24 - 919,880 - -
- pożyczka CFM 24 313,055 37,994 - -
- krótkoterminowe oprocentowane wg stałej stopy procentowej 24 1,876,929 98,265 - -
- pozostałe - krótkoterminowe (overdraft) 24 - 43,418 - -
Pozostałe zobowiązania, w tym:

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
finansowe 26.1 1,376,097 1,266,596 - -
Zobowiązania z tytułu leasingu 15.2 - - 30,230 24,078
32.2. Wartości bilansowe przychodów i kosztów (zysków i strat) w podziale na kategorie instrumentów finansowych
MSSF 9 - Wycena wg
Poza MSSF 9
zamortyzowanego kosztu
Stan na Stan na Stan na Stan na

31/12/2022 31/12/2021 31/12/2022 31/12/2021
Nota PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000
Przychody (zyski) finansowe
Dywidendy i udziały w zyskach 8.1 118 - - -
Przychody z tytułu odsetek, w tym:
Od środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 8.1 4,068 673 - -
Od należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 8.1 - - - -

Różnice kursowe 8.1 - 8,509 - -
Zysk ze zbycia inwestycji 8.1 - 14,256 - -
(Strata)/Odwrócenie straty z tytułu utraty wartości należności 8.3 - - - -
Koszty (straty) finansowe

Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki - odsetki 8.2 53,152 33,379 - -
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
finansowe 8.2 2,975 9,933 - -
Różnice kursowe 8.2 39,380 - - -
Zobowiązania z tytułu leasingu - odsetki 8.2 - - 962 926
32.3. Ryzyko stopy procentowej
W poniższej tabeli przedstawiona została wartość bilansowa instrumentów finansowych Spółki narażonych na ryzyko stopy procentowej w
podziale na poszczególne kategorie wiekowe:
31 grudnia 2022 - Oprocentowanie stałe
< 1 rok 1-2 lat 2-3 lat 3-4 lat 4-5 lat > 5 lat Ogółem
PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000
Obligacje pożyczkowe - - - - - - -
Linia kredytowa CFM 1,252,004 - - - - - 1,252,004
Pożyczka otrzymana z CFM 937,980 - - - - - 937,980
2,189,984 - - - - - 2,189,984
31 grudnia 2022 - Oprocentowanie zmienne

Aktywa gotówkowe - - - - - - -
Kredyty w rachunku bieżącym - - - - - - -
Pożyczka otrzymana z CFM - - - - - - -
- - - - - - -
31 grudnia 2021 - Oprocentowanie stałe

Obligacje pożyczkowe - - - - - - -
Linia kredytowa CFM 136,259 - - - - - 136,259
Kredyt bankowy na kwotę tysięcy PLN - 919,880 - - - - 919,880
136,259 919,880 - - - - 1,056,139
31 grudnia 2021 - Oprocentowanie zmienne

Aktywa gotówkowe - - - - - - -
Kredyty w rachunku bieżącym 43,418 - - - - - 43,418
Pożyczka otrzymana z CFM - - - - - - -
43,418 - - - - - 43,418
Oprocentowanie instrumentów finansowych o zmiennym oprocentowaniu jest aktualizowane w okresach poniżej jednego roku. Odsetki od
instrumentów finansowych o stałym oprocentowaniu są stałe przez cały okres do upływu terminu zapadalności/wymagalności tych instrumentów.
Pozostałe instrumenty finansowe Spółki, które nie zostały ujęte w powyższych tabelach, nie są oprocentowane i w związku z tym nie podlegają
ryzyku stopy procentowej.
33. Zarządzanie kapitałem
Głównym celem zarządzania kapitałem Spółki jest utrzymanie dobrego ratingu kredytowego i bezpiecznych wskaźników kapitałowych, które
wspierałyby działalność operacyjną Spółki i zwiększały wartość dla jej akcjonariuszy.
Spółka zarządza strukturą kapitałową i w wyniku zmian warunków ekonomicznych wprowadza do niej zmiany.
Stan na Stan na
31/12/2022 31/12/2021
PLN’000 PLN’000
Oprocentowane kredyty i pożyczki 2,193,773 1,101,961

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe i niefinansowe 1,734,088 1,569,159
Minus środki pieniężne i ich ekwiwalenty (39,761) (51,693)
Zadłużenie netto 3,888,100 2,619,427
Kapitał własny 1,125,891 1,562,202

Kapitały rezerwowe z tytułu niezrealizowanych zysków netto - -
Kapitał razem 1,125,891 1,562,202
Kapitał i zadłużenie netto 5,013,991 4,181,629
Wskaźnik dźwigni (zadłużenie netto/ kapitał własny) 3.45 1.68
34. Struktura zatrudnienia
Przeciętne zatrudnienie w Spółce w roku zakończonym dnia 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku kształtowało się następująco:

31/12/2022 31/12/2021
Zarząd Spółki 3 3
Administracja 182 169
Dział sprzedaży 127 123
Pion produkcji 5,127 4,899
Pozostali - -
Razem 5,439 5,194
35. Pozostałe istotne informacje
35.1. Wpływ pandemii COVID-19 na działalność Spółki
W roku 2022 pandemia COVID-19 nie miała istotnego wpływu na działalność Spółki
35.2. Ulga na badania i rozwój
W 2020 roku Spółka rozpoznała koszty kwalifikowane dotyczące działalności badawczo-rozwojowej (art. 18d ust. CIT), co skutkowało
obniżeniem efektywnej stawki podatkowej z 34.9% do 21.4%. W 2021 roku Spółka złożyła korektę deklaracji CIT-8 dotyczącą korzystania z
ulgi w roku 2019 i w kwietniu otrzymała zwrot nadpłaty podatku. W lipcu 2021 Spółka złożyła korektę deklaracji CIT-8 dotyczącą korzystania z
ulgi w roku 2018 i w sierpniu otrzymała zwrot nadpłaty podatku. W deklaracji CIT-8 za rok 2021 Spółka rozpoznała ulgę B+R, która skutkowała
obniżeniem efektywnej stawki podatkowej z 21.4% do -1.6%. W kwietniu 2022 Spólka złożyła korektę deklaracji za rok 2017. Spółka
otrzymała zwrot podatku w czerwcu 2022 roku. W CIT-8 za 2022 rok Spółka również rozpoznała ulgę B+R. Efektywna stawka podatkowa
wyniosła -278,26%.
35.3. Wpływ wojny na Ukrainie
24 lutego 2022 roku rozpoczął się konflikt zbrojny na Ukrainie, który może mieć negatywny wpływ na funkcjonowanie Spółki.
Główne obszary, które mogą zostać dotknięte zakłóceniami to: działania łańcuchów dostaw, spadek wielkości sprzedaży oraz wzrost kosztów.
W pierwszym obszarze główne trudności dotyczą płynności dostaw surowców, gdyż jednym ze źródeł są podmioty gospodarcze działające na
terenie objętym konfliktem. Spodowało to chwilowe ograiczenia produkcji i uruchomienie przez Grupę Michelin alternatywnych rozwiązań.
Negatywny wpływ na wielkości sprzedaży może mieć zawieszenie funkcjonowania spółek zlokalizowanych w krajach objętych działaniami
wojennymi. W związku z ogłoszonymi sankcjami oraz trudnościami w funkcjonowaniu Michelin Rosja Grupa Michelin zawiesiła produkcję w
tamtejszej fabryce oraz eksport do Rosji. W roku poprzedającym konflikt zbrojny wielkość sprzedaży do spółek w Ukrainie i Rosji stanowiła ok
6% ogólnej sprzedaży Michelin Polska. Na chwilę obecną nie jest możliwe oszacowanie rzeczywistego spadku przychodów z tego tytułu.
Poszukiwanie alternatywnych rozwiązań oraz wysoki poziom inflacji i towarzyszący mu duży wzrost cen energii mają wpływ na wzrost kosztów
produkcji. Spółka prowadzi aktywne działaniia zmierzające do neutralizacji negatywnego wpływu wzrostu kosztów.
Jednocześnie Michelin Polska aktywnie uczestniczy w pomocy ofiarom konfliktu. Angażuje się w pomoc humonitarną, udziela realnego
wsparcia pracownikom dotknętym kryzysem w Ukrainie oraz wspiera indywidyalne inicjatywy pomocowe podejmowane przez pracowników
Spółki.
36. Sprawozdanie finansowe wg rodzajów działalności energetycznej
Zgodnie z artykułem 44. pkt 2. ustawy Prawo energetyczne spółka Michelin Polska Sp.z o.o. będąc przedsiębiorstwem energetycznym jest
zobowiązane do sporządzenia sprawozdania finansowego zawierającego bilans i rachunek zysków i strat w podziale na poszczególne rodzaje
działalności.
Struktura sporządzonego sprawozdania finansowego wg rodzajów działalności energetycznej opiera się na poniższym ogólnym podziale:
działalność koncesjonowana - działalność dochodowa polegająca na sprzedaży energii cieplnej, powiązana bezpośrednio z taryfami,
obejmująca wyłącznie wytwarzanie ciepła;
działalność pozostała - utożsamiana z działalnością produkcyjną, usługową i handlową, a w szczególności:
• produkcja energii cieplnej dla celów produkcji ogumienia trakcyjnego,
• produkcja tkanin kordowych,
• produkcja energii dla celów własnych,
• bieżnikowanie opon,
• odpłatne usługi transportowe i przemysłowe,
• handel w obrocie krajowym i zagranicznym.
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ORAZ SPRAWOZDANIE Z POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2022 DO 31 GRUDNIA 2022
Rok Rok Rok Rok Rok Rok

zakończony zakończony zakończony zakończony zakończony zakończony
31/12/2022 31/12/2022 31/12/2022 31/12/2021 31/12/2021 31/12/2021
działalność działalność
koncesjonowana działalność koncesjonowana działalność
razem razem
wytwarzanie pozostała wytwarzanie pozostała
energii cieplnej energii cieplnej

Przychody ze sprzedaży produktów - 5,538,430 5,538,430 - 4,316,811 4,316,811

Przychody ze sprzedaży usług 35,863 372,786 408,649 46,661 288,922 335,583
Przychody ze sprzedaży towarów i
- 595,946 595,946 - 829,116 829,116
materiałów
Przychody ze sprzedaży 35,863 6,507,162 6,543,025 46,661 5,434,849 5,481,510
Koszt własny sprzedaży (85,149) (5,455,044) (5,540,193) (55,406) (4,229,268) (4,284,674)
Zysk (strata) brutto na sprzedaży (49,286) 1,052,118 1,002,832 (8,745) 1,205,581 1,196,836
Pozostałe przychody operacyjne - 31,037 31,037 - 13,430 13,430

Koszty sprzedaży - (440,892) (440,892) - (393,005) (393,005)
Koszty zarządu - (411,989) (411,989) - (402,209) (402,209)
Pozostałe koszty operacyjne - (61,034) (61,034) - (44,466) (44,466)
(Strata)/Odwrócenie straty z tytułu utraty
- 713 713 - 1,865 1,865
wartości należności
Zysk (strata) na działalności operacyjnej (49,286) 169,953 120,667 (8,745) 381,196 372,451
Przychody finansowe - 4,186 4,186 - 23,438 23,438

Koszty finansowe (505) (98,536) (99,041) (184) (45,178) (45,362)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem (49,791) 75,603 25,812 (8,929) 359,456 350,527
Podatek dochodowy - 61,374 61,374 - 5,637 5,637
Zysk (strata )netto z działalności

(49,791) 136,977 87,186 (8,929) 365,093 356,164
kontynuowanej
Zysk (strata) netto z działalności
- - - - - -
zaniechanej
ZYSK (STRATA) NETTO (49,791) 136,977 87,186 (8,929) 365,093 356,164
Straty aktuarialne dotyczące świadczeń

- 3,900 3,900 - 8,015 8,015
pracowniczych po okresie zatrudnienia
Zabezpieczenia przepływów pieniężnych - - - - - -
Podatek odroczony dotyczący innych
- (741) (741) (1,523) (1,523)
całkowitych dochodów
- 3,159 3,159 - 6,492 6,492
razem
SUMA CAŁKOWITYCH DOCHODÓW (49,791) 140,136 90,345 (8,929) 371,585 362,656
SPORZĄDZONE NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2022 ROKU
Stan na Stan na Stan na Stan na Stan na Stan na

31/12/2022 31/12/2022 31/12/2022 31/12/2021 31/12/2021 31/12/2021
razem razem

AKTYWA
Aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe 10,989 2,095,945 2,106,934 17,208 1,831,393 1,848,601
Prawa do użytkowania - 29,322 29,322 - 23,301 23,301
Pozostałe aktywa niematerialne - 65,020 65,020 - 46,435 46,435
Udziały w jednostkach zależnych - - - - - -
Aktywa wyceniane w wartości godziwej
- 202 202 - 202 202
przez wynik finansowy
Aktywa z tytułu podatku odroczonego - 110,746 110,746 - 75,964 75,964
Pozostałe aktywa - - - - - -
Aktywa trwałe razem 10,989 2,301,235 2,312,224 17,208 1,977,295 1,994,503
Aktywa obrotowe
Zapasy 31,555 908,340 939,895 9,867 683,746 693,613
Należności z tytułu dostaw i usług oraz
2,692 1,589,788 1,592,480 8,510 1,291,111 1,299,621
pozostałe należności
Należności z tytułu podatku dochodowego - 28,894 28,894 - 26,792 26,792
Pozostałe aktywa finansowe - 38,888 38,888 - 266,141 266,141
Pozostałe aktywa niefinansowe 1,444 266,120 267,564 666 76,275 76,941
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty - 39,761 39,761 - 51,693 51,693
Aktywa obrotowe razem 35,691 2,871,791 2,907,482 19,043 2,395,758 2,414,801
Aktywa razem 46,680 5,173,026 5,219,706 36,251 4,373,053 4,409,304
KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA
Kapitał własny
Kapitał podstawowy - 979,921 979,921 - 979,921 979,921
Kapitał z wyceny aktuarialnej - (13,322) (13,322) - (16,481) (16,481)
Pozostałe kapitały rezerwowe - 72,106 72,106 - 72,106 72,106
Zyski zatrzymane/ Niepokryte straty - 87,186 87,186 - 526,656 526,656
Kapitały razem - 1,125,891 1,125,891 - 1,562,202 1,562,202
Zobowiązania długoterminowe
Długoterminowe kredyty i pożyczki - - - 7,960 911,920 919,880
Zobowiązania z tytułu leasingu 124 22,509 22,633 152 17,426 17,578
Rezerwy 318 57,634 57,952 555 63,530 64,085
Dotacje rządowe - - - - - -
Zobowiązania długoterminowe razem 442 80,143 80,585 8,667 992,876 1,001,543
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz
7,329 1,368,768 1,376,097 13,879 1,252,717 1,266,596
pozostałe zobowiązania
Zobowiązania z tytułu podatku
- - - 46 (46) -
dochodowego
Zobowiązania z tytułu leasingu 42 7,555 7,597 56 6,444 6,500
Krótkoterminowe pożyczki i kredyty
12,024 2,181,749 2,193,773 1,576 180,505 182,081
bankowe
Pochodne instrumenty finansowe - - - - - -
Pozostałe zobowiązania niefinansowe 1,898 348,496 350,394 2,562 293,501 296,063
Rozliczenia międzyokresowe 431 78,204 78,635 762 87,318 88,080
Rezerwy 37 6,697 6,734 54 6,185 6,239
Dotacje rządowe - - - - - -
Zobowiązania krótkoterminowe razem 21,761 3,991,469 4,013,230 18,935 1,826,624 1,845,559
Zobowiązania razem 22,203 4,071,612 4,093,815 27,602 2,819,500 2,847,102
Pasywa razem 22,203 5,197,503 5,219,706 27,602 4,381,702 4,409,304
36.1. Istotne zasady rachunkowości oraz opis zasad ewidencji księgowej umożliwiające odrębne obliczenie kosztów i przychodów,
zysków i strat dla wykonywanej działalności gospodarczej w zakresie prowadzonej działalności koncesjonowanej.
Jednostka od lipca 2012 roku używa systemu finansowo-księgowego ORACLE EBS v.12, który umożliwia podział kosztów, przychodów,
niektórych aktywów oraz pasywów zgodnie z poniższym opisem na działalność energetyczną (w tym koncesjonowaną) oraz pozostałą a także
zapewnienia równoprawne traktowanie odbiorców oraz eliminuje subsydiowanie skrośnego pomiędzy działalnością koncesjonowaną a pozostałą.
Dla wyodrębnienia zdarzeń gospodarczych ujętych w księgach spółki stworzono odrębną lokalizację THP stosowaną do kosztów, przychodów, a
także rzeczowych aktywów a dotyczących działalności zakładowej elektrociepłowni. Do ewidencji zdarzeń gospodarczych stosuje się również
wyodrębnione miejsca powstawania kosztów dla kosztów zmiennych: 16001A-16001F oraz dla kosztów stałych: 16000A-16000D. Powyższe
MPK służą również do alokowania kosztów pomiędzy działalność koncesjonowaną, a działalnością energetyczną pozostałą przy użyciu
określonych kluczy podziałowych.
36.1.1. Zasady ewidencji księgowej oraz sporządzania sprawozdania finansowego w zakresie Bilansu
Działalność koncesjonowana – wytwarzanie energii cieplnej

Rzeczowe aktywa trwałe dla obszaru wytwarzania odzwierciedla wartość księgowa środków trwałych na dzień 31 grudnia 2022 przypisanych w
systemie finansowo-księgowym do działalności cieplnej koncesjonowanej (wyszczególnione miejsca powstawania kosztów w ewidencji
księgowej).
Jednostka wykazuje zapasy jedynie dla segmentu wytworzenia energii cieplnej. Wartość tej pozycji stanowią zapasy energetyczne na dzień 31
grudnia 2022 ujęte w sprawozdaniu finansowym Spółki (węgiel oraz olej opałowy)
Należności od pozostałych jednostek do 12 miesięcy dla obszaru wytwarzania są rzeczywistymi wielkościami pochodzącymi z wystawionych,
nieuregulowanych na dzień 31 grudnia 2022 roku faktur sprzedaży.
Kapitał (fundusz) własny dla działalności koncesjonowanej w zakresie wytworzenia energii cieplnej stanowi jedynie zysk netto za 2022 rok
wynikający z rachunku zysków i strat dla danego segmentu działalności. Pozostałe pozycje kapitałów własnych zostały wykazane jako wartości
niepodzielone w działalności poza energetycznej.
Rezerwy na koszty dla działalności koncesjonowanej zostały alokowane proporcjonalnie do wartości ustalonego klucza wartościowego tj. udziału
przychodów dotyczących danego obszaru do przychodów ogółem uzyskanym w 2022 roku.
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług: zobowiązania z tytułu dostaw węgla oraz oleju opałowego na dzień 31 grudnia 2022 roku alokowane wg
klucza podziałowego ustalonego w proporcji do kosztów zużycia tych surowców na działalność koncesjonowaną a pozostałą ciepłowniczą.
Pozostałe pozycje aktywów i pasywów w obu obszarach zostały ustalone na bazie poszczególnych pozycji wynikających ze sprawozdania
finansowego spółki alokowane proporcjonalnie do wartości ustalonego klucza wartościowego tj. udziału przychodów dotyczących danego
obszaru do przychodów ogółem uzyskanym w 2022 roku.
Działalność pozostała (w tym wytwarzanie energii cieplnej na własne potrzeby)

Pozycje bilansowe z działalności poza energetycznej stanowią wszystkie pozycje wynikających ze sporządzonego sprawozdania finansowego
Spółki Michelin Polska Sp. z o.o. nieprzypisane do działalności koncesjonowanej opisanej powyżej.
36.1.2. Zasady ewidencji księgowej oraz sporządzania sprawozdania finansowego w zakresie Rachunku Zysków i Strat
Działalność koncesjonowana – wytwarzanie energii cieplnej
Przychody ogółem z działalności dla wytworzenia energii cieplnej zostały określone w sposób bezpośredni. Przychody ze sprzedaży w tym
obszarze są księgowane na wyodrębnionym koncie księgowym. Rozliczenie sprzedaży odbywało się terminowo na koniec każdego miesiąca w
2022 roku.
Przychody ogółem z działalności dla wytworzenia energii cieplnej zostały określone w sposób bezpośredni. Przychody ze sprzedaży w tym
Wartość przychodów wg odbiorców pokazuje poniższe zestawienie:

Odbiorca: Wartość PLN - 31.12.2022
Miejskie Przedsiębiorstwo Energetyki Cieplnej Spółka z o.o. 35,862,854
Koszty stałe, podobnie jak i zmienne dla obszaru wytworzenia energii cieplnej wynikają ze sprawozdania z działalności wytwórców, dystrybutorów
i przedsiębiorstw obrotu ciepłem za rok 2022 tzw. raport URE-C1, które to zostało przygotowane i wysłane do Urzędu Regulacji Energetyki w
miesiącu lutym 2023 roku. URE nie ustosunkowało się do niego negatywnie.
W obszarach działalności koncesjonowanej dotyczącej wytwarzania energii cieplnej zostały wykazane pozostałe koszty operacyjne oraz koszty
finansowe (w tym odsetki od kredytów bankowych) ustalone w proporcji przychodów uzyskanych ze sprzedaży energii cieplnej do przychodów
ogółem za rok 2022.
Poniższa tabela zawiera dane dotyczące kosztów wg rodzaju w podziale na działalność koncesjonowaną oraz pozostałą:
31/12/2022 31/12/2022 31/12/2022 31/12/2021 31/12/2021 31/12/2021
razem razem

Amortyzacja 1,619 212,368 213,987 1,989 214,973 216,962
Odpisy aktualizujące środki trwałe i
- - - - - -
wartości niematerialne
Odpisy aktualizujące wartość zapasów - - - - - -
Zużycie materiałów i energii 74,201 3,449,470 3,523,671 43,894 2,557,590 2,601,484

paliwo technologiczne (z
47,674 21,059 68,733 24,526 18,060 42,586
transportem)
energia elektryczna 6,448 79,287 85,735 4,540 42,338 46,878
Usługi obce, w tym: 4,098 1,061,566 1,065,664 4,744 950,970 955,714
remonty 2,019 42,522 44,541 2,064 30,459 32,523
Podatki i opłaty, w tym: 628 26,904 27,532 1,064 25,854 26,918
opłata za korzystanie ze środowiska 388 369 757 531 152 683
Koszty świadczeń pracowniczych 3,010 681,222 684,232 3,005 592,276 595,281
Pozostałe koszty rodzajowe 1,593 13,664 15,257 710 5,013 5,723
Wartość sprzedanych towarów i
- 738,631 738,631 - 636,238 636,238
materiałów
Koszty według rodzajów ogółem, w
85,149 6,183,825 6,268,974 55,406 4,982,914 5,038,320
tym:
Pozycje ujęte w koszcie własnym
85,149 5,455,044 5,540,193 55,406 4,229,268 4,284,674
sprzedaży
Pozycje ujęte w kosztach sprzedaży - 440,892 440,892 - 393,005 393,005
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego
- 411,989 411,989 - 402,209 402,209
zarządu
Zmiana stanu produktów - (139,649) (139,649) - (55,056) (55,056)
Koszt wytworzenia świadczeń na
- 15,549 15,549 - 13,488 13,488
własne potrzeby jednostki
Wynik netto za 2022 rok dla działalności wytworzenia wynosi -49 791 tys. PLN
Poniższa tabela zawiera dane dotyczące kosztów dotyczące działalności koncesjonowanej w podziale na koszty zmienne oraz stałe:
działalność koncesjonowana działalność koncesjonowana
wytwarzanie energii cieplnej wytwarzanie energii cieplnej
STAŁE PLN’000 PLN’000

Amortyzacja 1,619 1,989
Odpisy aktualizujące środki trwałe i wartości niematerialne - -
Odpisy aktualizujące wartość zapasów - -
Zużycie materiałów i energii w tym: 363 344
Materiały do remontów i konserwacji 323 325
Usługi obce, w tym: 2,877 3,378
Remonty 2,019 2,064
Podatki i opłaty 240 533
Wynagrodzenia 2,333 2,351
Świadczenia na rzecz pracowników 677 653
Pozostałe koszty rodzajowe 108 90
RAZEM: 8,217 9,338
ZMIENNE
Amortyzacja - -
Odpisy aktualizujące środki trwałe i wartości niematerialne - -
Odpisy aktualizujące wartość zapasów - -
Zużycie materiałów i energii w tym: 73,838 43,550
paliwo technologiczne (z transportem) 47,674 24,526
energia elektryczna 6,448 4,540
Usługi obce 1,221 1,367
Opłata za korzystanie ze środowiska 388 531
Pozostałe koszty rodzajowe 1,485 620
RAZEM: 76,932 46,068
RAZEK K.STAŁE I ZMIENNE: 85,149 55,406
Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży 85,149 55,406
Pozycje ujęte w kosztach sprzedaży - -
Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu - -
Zmiana stanu produktów - -
Koszt wytworzenia świadczeń na własne potrzeby jednostki - -
KOSZTY FINANSOWE 505 184
Działalność pozostała (w tym wytwarzanie energii na własne potrzeby)
Pozycje przychodów i kosztów z działalności poza energetycznej stanowią wszystkie przychody i koszty Spółki Michelin Polska Sp. z.o.o.
nieprzypisane do działalności koncesjonowanej opisanej powyżej.
Wynik netto z działalności pozostałej za 2022 rok wynosi 136 977 tys. PLN.
Wiarygodność i autentyczność danych zawartych w rachunku zysków i strat Michelin Polska Sp. z o.o. została potwierdzona badaniem
sprawozdania finansowego przez podmiot uprawniony.
Wynik netto z działalności ogółem za 2022 rok 87 186 tys. PLN.
36.2. Zestawienie niektórych pozycji rachunku zysków i strat oraz bilansu dla działalności pozostałej w zakresie działalności
energetycznej (poza koncesjonowanej)
Poprzez działalność pozostałą energetyczną należy rozumieć działalność polegającą na wytwarzaniu energii cieplnej na potrzeby własne zakładu,
czyli działalność poza koncesjonowaną.
Pozycje bilansu oraz rachunku zysków i strat są wyodrębnione w poniższych zestawieniach poprzez różnicę kosztów, przychodów a także
niektórych pozycji aktywów i pasywów z ewidencji księgowej przeznaczonej dla elektrociepłowni (lokalizacja THP), a wartościami tych pozycji dla
działalności koncesjonowanej.
Stan na Stan na Stan na Stan na Stan na Stan na

31/12/2022 31/12/2022 31/12/2022 31/12/2021 31/12/2021 31/12/2021
działalność działalność poza działalność działalność poza
związana z związana z
koncesjonowana koncesjonowana koncesjonowana koncesjonowan
wytwarzaniem wytwarzaniem
wytwarzanie wytwarzanie wytwarzanie a wytwarzanie
energii cieplnej energii cieplnej energii cieplnej energii cieplnej
(THP) (THP)

AKTYWA
Aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe 10,989 45,672 56,661 17,208 45,840 63,048
Aktywa obrotowe
Zapasy 31,555 27,581 59,136 9,867 8,305 18,172
Należności z tytułu dostaw i usług
2,692 - 2,692 8,510 - 8,510
oraz pozostałe należności
PASYWA
Zobowiązania z tytułu dostaw i
usług oraz pozostałe 7,329 6,406 13,735 13,879 11,680 25,559
zobowiązania
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT

31/12/2022 31/12/2022 31/12/2022 31/12/2021 31/12/2021 31/12/2021
(THP) (THP)

Przychody ze sprzedaży produktów - - - - - -
Przychody ze sprzedaży usług 35,863 - 35,863 46,661 - 46,661
Przychody ze sprzedaży towarów i
- - - - - -
materiałów
Przychody ze sprzedaży 35,863 - 35,863 46,661 - 46,661
Koszt własny sprzedaży (85,149) (131,150) (216,299) (55,406) (62,160) (117,566)
Zysk (strata) brutto na sprzedaży (49,286) (131,150) (180,436) (8,745) (62,160) (70,905)
Pozostałe przychody operacyjne - - - - - -
Koszty sprzedaży - - - - - -
Koszty zarządu - - - - - -
Pozostałe koszty operacyjne - - - - - -
Zysk (strata) na działalności
(49,286) (131,150) (180,436) (8,745) (62,160) (70,905)
operacyjnej
Przychody finansowe - 163 163 - 643 643
Koszty finansowe (505) (3,342) (3,847) (184) (1,056) (1,240)
Zysk brutto (49,791) (134,329) (184,120) (8,929) (62,573) (71,502)
Podatek dochodowy - - - - - -
Zysk (strata )netto z działalności
(49,791) (134,329) (184,120) (8,929) (62,573) (71,502)
kontynuowanej
Zysk (strata) netto z działalności
- - - - - -
zaniechanej
ZYSK (STRATA) NETTO (49,791) (134,329) (184,120) (8,929) (62,573) (71,502)
KOSZTY WG RODZAJU

31/12/2022 31/12/2022 31/12/2022 31/12/2021 31/12/2021 31/12/2021
(THP) (THP)

Amortyzacja 1,619 4,422 6,041 1,989 3,830 5,819
Odpisy aktualizujące środki trwałe
- - - - - -
i wartości niematerialne
Odpisy aktualizujące wartość
- - - - - -
zapasów
Zużycie materiałów i energii 74,201 110,823 185,024 43,894 45,057 88,951
paliwo technologiczne (z
47,674 47,477 95,151 24,526 43,525 68,051
transportem)
energia elektryczna 6,448 78,343 84,791 4,540 49,602 54,142
Usługi obce, w tym: 4,098 4,316 8,414 4,744 2,889 7,633
remonty 2,019 3,818 5,837 2,064 1,891 3,955
Podatki i opłaty, w tym: 628 1,833 2,461 1,064 1,930 2,994
opłata za korzystanie ze
388 1,347 1,735 531 369 900
środowiska
Koszty świadczeń
3,010 27,714 30,724 3,005 8,259 11,264
pracowniczych
Pozostałe koszty rodzajowe 1,593 773 2,366 710 195 905
Koszty według rodzajów
85,149 149,881 235,030 55,406 62,160 117,566
ogółem, w tym:
Pozycje ujęte w koszcie własnym
85,149 149,881 235,030 55,406 62,160 117,566
sprzedaży
Pozycje ujęte w kosztach
- - - - - -
sprzedaży
Pozycje ujęte w kosztach
- - - - - -
ogólnego zarządu
Zmiana stanu produktów - - - - - -
Koszt wytworzenia świadczeń na
- - - - - -
własne potrzeby jednostki
37. Zdarzenia po dniu bilansowym
Nie wystąpiły żadne zdarzenia po dniu bilansowym, które mogłyby w istotny sposób wpłynąć na sprawozdanie finansowe.
38. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez zarząd jednostki oraz ogłoszone do publikacji w dniu 30 czerwca 2023 roku.
ZARZĄD SPÓŁKI
Imię i Nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis

Signed by / Podpisano
przez:
Juan Antonio Alvarez-
Juan Antonio Alvarez-Ossorio Garcia de Ossorio Garcia de Soria
Prezes Zarządu MICHELIN POLSKA Sp. z o.o.
Soria Date / Data: 2023-06-20
08:24
Signed by /
Podpisano przez:
Cedric Binoit Wiceprezes Zarządu Cédric Binoit

Date / Data:
2023-06-20
08:20
Signed by / Podpisano
przez:
Piotr Onych
Piotr Onych Członek Zarządu Michelin Polska Sp. z o.o.
Date / Data: 2023-06-20

08:14
Xavier Pesche Członek Zarządu
Bertrand Semelet Członek Zarządu
Osoba odpowiedzialna za sporządzenie sprawozdania finansowego
Elektronicznie
Izabela Adamczyk Główna księgowa Izabela podpisany przez Izabela
Adamczyk
Adamczyk Data: 2023.06.19
10:07:40 +02'00'

Sprawozdanie Finansowe według MSSF
za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku
Olsztyn, 19 czerwca 2023 roku
62

Sprawozdanie MPSpzoo MSSF WG UE 31.12.2022-Sig-Sig-Sig

Uploaded by

Copyright:

Available Formats

You might also like

Sprawozdanie MPSpzoo MSSF WG UE 31.12.2022-Sig-Sig-Sig

Uploaded by

Document Information

Original Title

Copyright

Available Formats

Share this document

Share or Embed Document

Sharing Options

Did you find this document useful?

Is this content inappropriate?

Copyright:

Available Formats

Sprawozdanie MPSpzoo MSSF WG UE 31.12.2022-Sig-Sig-Sig

Uploaded by

Copyright:

Available Formats

MICHELIN POLSKA Sp. z o.o.

Sprawozdanie Finansowe według MSSF

MSSF w kształcie zatwierdzonym

RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ORAZ SPRAWOZDANIE Z POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

Rok zakończony Rok zakończony

Przychody ze sprzedaży produktów 5,538,430 4,316,811

Koszt własny sprzedaży (5,540,193) (4,284,674)

Zysk (strata) brutto na sprzedaży 1,002,832 1,196,836

Pozostałe przychody operacyjne 7.1 31,037 13,430

Zysk (strata) na działalności operacyjnej 120,667 372,451

Przychody finansowe 8.1 4,186 23,438

Podatek dochodowy 10 61,374 5,637

Zysk (strata )netto z działalności kontynuowanej 87,186 356,164

ZYSK (STRATA) NETTO 87,186 356,164

Pozostałe całkowite dochody netto

Składniki, które nie zostaną przeniesione w

SUMA CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 90,345 362,656

SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

Aktywa trwałe razem 2,312,224 1,994,503

Aktywa obrotowe razem 2,907,482 2,414,801

Aktywa razem 5,219,706 4,409,304

KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA

Kapitały razem 1,125,891 1,562,202

Zobowiązania długoterminowe razem 80,585 1,001,543

Zobowiązania krótkoterminowe razem 4,013,230 1,845,559

Zobowiązania razem 4,093,815 2,847,102

Pasywa razem 5,219,706 4,409,304

SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000 PLN’000

Zysk netto za rok obrotowy - - - 356,164 356,164

Stan na 31 grudnia 2021 roku 979,921 (16,481) 72,106 526,656 1,562,202

Zysk netto za rok obrotowy - - - 87,186 87,186

Stan na 31 grudnia 2022 roku 979,921 (13,322) 72,106 87,186 1,125,891

SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

1.1. Informacje o jednostce

• produkcja ogumienia trakcyjnego,

1.2. Podmiot dominujący

Spółka nie sporządza skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

1.3. Skład Zarządu Spółki

Juan Antonio Alvarez – Ossorio Garcia de Soria - Prezes Zarządu

W skład Zarządu Spółki na dzień 31 grudnia 2021 roku wchodzili:

Juan Antonio Alvarez – Ossorio Garcia de Soria - Prezes Zarządu

Czas trwania działalności jednostki nie jest ograniczony.

Rokiem obrotowym jednostki jest rok kalendarzowy.

1.4. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdawcza

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w polskich złotych (PLN).

1.5. Inwestycje Spółki

Miejsce Procentowa wielkość udziałów oraz praw do głosów

2.1. Profesjonalny osąd

2.2. Niepewność szacunków

2.2.1. Utrata wartości aktywów

2.2.2. Odpis aktualizujący na zapasy

2.2.3. Utrata wartości należności

2.2.4. Wycena rezerw

2.2.5. Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego

2.2.6. Stawki amortyzacyjne

2.3. Zmiana szacunków

3.2. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości