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- EM RECUPERAÇÃO JUDICIAL
CNPJ nº 03.378.521/0001-75
NIRE 33.300.263.16-1
COMPANHIA ABERTA
Fato Relevante
Todas as informações contidas nos Materiais são precisas na data de entrega aos respetivos
interessados, não foram atualizadas desde tal data e não devem ser consideradas ou
utilizadas para quaisquer fins. As informações incluídas neste Fato Relevante e os Materiais
disponibilizados estão sendo tornados públicos para cumprir as obrigações de divulgação
da Companhia previstas nos Acordos de Confidencialidade.
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LIGHT S.A. - EM RECUPERAÇÃO JUDICIAL
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COMPANHIA ABERTA
Cópia dos Materiais objeto deste Fato Relevante encontram-se à disposição dos acionistas
da Companhia nos website da Companhia (https://ri.light.com.br/), da Comissão de Valores
Mobiliários (www.cvm.gov.br) e da B3 S.A. – Brasil, Bolsa, Balcão (www.b3.com.br).
Sem prejuízo da divulgação efetuada por meio deste Fato Relevante, a Companhia informa
que segue em tratativas e discussões com seus principais credores com vistas a um acordo
com relação aos termos e condições para a reestruturação do endividamento financeiro em
questão, e oportunamente apresentará nova versão de seu plano de recuperação no âmbito
do processo de Recuperação Judicial.
Este Fato Relevante contém declarações prospectivas. Declarações que não sejam fatos
históricos, incluindo declarações, crenças e expectativas da Companhia, assim como
estratégias de negócios, futuras sinergias, economia de custos, custos futuros e liquidez
futura são declarações prospectivas idealizadas à época de seu compartilhamento sob os
Acordos de Confidencialidade e não necessariamente atuais. As palavras em Inglês cujo
significado, em Português, seja equivalente a “será”, “deverá”, “deveria”, “poderia”,
“antecipa”, “pretende”, “acredita”, “estima”, “espera”, “prevê”, “planeja”, “metas”, “objetivo”,
“projetos”, “prevê” e expressões similares, conforme relacionadas à Companhia ou sua
administração, destinam-se a identificar declarações prospectivas. Não há garantias de que
os eventos que eram esperados, tendências ou resultados estimados à época da elaboração
dos Materiais ocorrerão de fato. Tais declarações refletem a opinião da administração da
Companhia na data de sua disponibilização aos credores nos termos dos Acordos de
Confidencialidade, e estavam e estão sujeitas a vários riscos e incertezas. Essas
declarações são baseadas em diversas premissas e fatores, incluindo condições gerais de
economia e de mercado, condições do setor, aprovações societárias, fatores operacionais
dentre outros. Quaisquer mudanças em tais premissas ou fatores poderiam causar
diferenças materiais entre os resultados reais e as expectativas na data da disponibilização
de tais declarações nos termos dos Acordos de Confidencialidade. Todas as declarações
prospectivas atribuíveis à Companhia ou a suas afiliadas, ou pessoas atuando em seu nome,
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são expressamente qualificadas em seu todo pelos avisos cautelares estabelecidos neste
parágrafo. Não deve ser depositada confiança indevida nessas declarações, as quais não
devem ser utilizadas para nenhuma finalidade. Salvo conforme exigido pela legislação de
valores mobiliários do Brasil e pelas regras e regulação da CVM ou pelos entes reguladores
de outras jurisdições aplicáveis, a Companhia e suas subsidiárias não são obrigadas nem
pretendem atualizar ou anunciar publicamente os resultados de qualquer revisão sobre as
declarações prospectivas para refletir resultados reais, futuros eventos ou
desenvolvimentos, mudanças nas suposições ou mudanças em outros fatores que afetem
as declarações prospectivas. Recomenda-se, no entanto, a consulta às divulgações
adicionais que a Companhia venha a fazer sobre assuntos relacionados por meio de
relatórios ou comunicados que sejam arquivados pela Companha junto à CVM.
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LIGHT S.A. – IN JUDICIAL REORGANIZATION
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Material Fact
As part of such interactions and negotiations, the Company has entered into non-disclosure
agreements (“NDAs”) with (i) certain holders of notes and/or debentures issued by Light
Serviços de Eletricidade S.A. and by Light Energia S.A., for the purpose of sharing certain
non-public material information (“Confidential Information”).
Upon execution of the NDAs, representatives of the Company and its legal and financial
advisors (“Company Advisors”) held meetings in person, by telephone or by videoconference
with such creditors and their legal and financial advisors to discuss the restructuring of the
Company’s indebtedness subject to the Judicial Reorganization and potential measures to
be adopted by the Company and its subsidiaries for their restructuring (“Restructuring”).
Pursuant to the terms and conditions of the NDAs, the Company undertook the obligation to
make public, after a certain period, certain Confidential Information provided to such creditors
(“Materials”).
The Materials consist of presentations prepared by the Company and its financial advisors
with financial information and the terms and conditions proposed by the Company for the
restructuring of its financial indebtedness subject to the Judicial Reorganization.
All information contained in the Materials is accurate on the date of delivery to the respective
interested parties, has not been updated since such date and shall not be used for any
purpose. The information included in this Material Fact and the Materials made available are
being made public to comply with the disclosure obligation of the Company under the
Confidentiality Agreements.
Copies of the Materials referred to in this Material Fact are available to the Company’s
shareholders at the websites of the Company (https://ri.light.com.br/), of CVM
(www.cvm.gov.br) and of B3 S.A. – Brasil, Bolsa, Balcão (www.b3.com.br).
Without prejudice to the disclosure made through this Material Fact, the Company informs
that it is still in negotiations and discussions with its main creditors with a view to reaching an
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agreement on the terms and conditions for restructuring the financial indebtedness in
question, and will in due course submit a new version of its restructuring plan within its
Judicial Reorganization.
In line with the best corporate governance practices, the Company will keep its shareholders
and the market in general duly and timely informed about the matter, under the terms of the
applicable laws and regulations.
This Material Fact contains forward-looking statements. Statements that are not historical
facts, including statements of the Company’s beliefs and expectations, as well as business
strategies, future synergies, cost savings, future costs and future liquidity, are considered
forward-looking statements, envisioned at the time they were shared under the NDAs and
which are not necessarily current. The words “will”, “shall”, “would”, “should”, “anticipates”,
“intends”, “believes”, “estimates”, “expects”, “anticipates”, “plans”, “targets”, “purpose”,
“projects”, “forecasts” and similar expressions, as they relate to the Company or its
management, are intended to identify forward-looking statements. There is no guarantee that
the events, tendencies or results that were expected at the time the Material was prepared
will actually occur. Such statements reflect the view of the Company’s management on the
date they were provided to creditors in accordance with the NDAs, and were and are subject
to various risks and uncertainties. These statements are based on several assumptions and
factors, including general economic and market conditions, industry conditions, corporate
approvals, operating and other factors. Any changes in such assumptions or factors could
cause material differences between the actual results and expectations on the date such
statements were disclosed in accordance with the NDAs. All forward-looking statements
attributable to the Company or its affiliates, or people acting on their behalf, are expressly
qualified in their entirety by the cautionary notices set forth in this paragraph. Undue reliance
should not be placed on these statements, which should not be used for any purpose.
Forward-looking statements only speak as of the date on which they were made. Except as
otherwise required by the Brazilian securities legislation and the rules and regulations of the
CVM, or applicable regulatory authorities of other countries, the Company and its affiliates
do not have any intention or obligation to update or publicly announce the results of any
revisions to any of its forward-looking statements to reflect actual results, future events or
developments, changes in assumptions or changes in other factors affecting forward-looking
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