Bài làm

a) Những khu vực có rủi ro: Hàng tồn kho, Chi phí trả trước, Hao mòn
TSCĐ, Nợ
dài hạn, Doanh thu thuần, Giá vốn hàng bán, Chi phí bán hàng & quản
lý DN, Lỗ
từ hoạt động tài chính.
b) Nhận xét:
- Hàng tồn kho tăng 12% so với năm trước do nhu cầu mua giảm hoặc
dùng để dự
trữ cho kỳ sau.
- Chi phí trả trước tăng từ 31% so với năm trước do chi phí bị treo lại.
- TSCĐ hữu hình tăng 2% so với năm trước cho thấy công ty đang có
những khoản
trả trước bất hợp lý.
- Doanh thu thuần tăng 4% so với năm trước do các chương trình
khuyến mãi nên
số lượng hàng bán ra của công ty tăng.
- Giá vốn hàng bán chỉ tăng 1% do chi phí đầu vào cao.
Những khu vực có rủi ro cao: Hàng tồn kho, Chi phí trả trước, Doanh
thu thuần, Giá vốn hàng bán.
c) Tính các tỷ số:
- Tỷ số về khả năng thanh toán:
• Hệ số thanh toán hiện thời = TS ngắn hạn / Nợ ngắn hạn
Năm nay: Hệ số thanh toán hiện thời = 13.139 / 5.999 = 2,199 Năm
trước: Hệ số thanh toán hiện thời = 12.095 / 5.630 = 2,148
• Hệ số thanh toán nhanh = (TSNH- HTK) / Nợ ngắn hạn
Năm nay: Hệ số thanh toán nhanh = (13.139 – 8.047) / 5.999 = 0,849
Năm trước: Hệ số thanh toán nhanh = (12.095 – 7.160) / 5.630 = 0,877
• Tỷ số nợ = ∑Nợ / ∑TS
Năm nay: Tỷ số nợ = (5.999 + 4000) / 21.531 = 0,464
Năm trước: Tỷ số nợ = (5.630 + 4.500) / 20.392 = 0,497
• Khả năng đảm bảo lãi vay= (Lợi nhuận kế toán trước thuế+Lãi nợ
vay) / Lãi nợ vay
Năm nay: Khả năng đảm bảo lãi vay = (3.953 + 480) / 480 = 9,235
Năm trước: Khả năng đảm bảo lãi vay = (2.857 + 540) / 540 = 6,291
- Số vòng quay:
• Số vòng quay tổng TS = DT thuần / ∑TS bình quân
Năm nay: Số vòng quay tổng TS = 30.160 / 21.531 = 1,401 vòng
Năm trước: Số vòng quay tổng TS = 28.876 / 20.392 = 1,416 vòng
• Số vòng quay nợ phải thu = DT / NPThu
Năm nay: Số vòng quay nợ phải thu = 30.160 / 4.411 = 6,873 vòng
Năm trước: Số vòng quay nợ phải thu = 28.876 / 4.313 = 6,695 vòng
• Số vòng quay HTK = GVHB / HTK
Năm nay: Số vòng quay HTK = 15.043 / 8.047 = 1,869 vòng
Năm trước: Số vòng quay HTK = 14.932 / 7.160 = 2,085 vòng
- Hiệu quả sử dụng vốn:
• ROA = Lợi nhuận / ∑TS
Năm nay: ROA = 3.953 / 21.531 = 0, 184
Năm trước: ROA = 2.857 / 20.392 = 0,140
• ROE = Lợi nhuận / VCSH
Năm nay: ROE = 3.953 / (5.300 + 6.232) = 0,343
Năm trước: ROE = 2.857 / (5.300 + 4.962) = 0,278
• ROS = Lợi nhuận / ∑DT
Năm nay: ROS = 3.953 / 30.160 = 0,131
Năm trước: ROS = 2.857 / 28.876 = 0,09
Những khu vực có rủi ro cao là: Doanh thu thuần, Hàng tồn kho