Corporations

Chapter
11
Corporations:
Organization, Share
Transactions, Dividends,
and Retained Earnings
Financial Accounting, IFRS Edition
Weygandt Kimmel Kieso
Section 1
The Corporate Organization and share Transaction
Corporation :
Suatu badan hukum yang berbeda dan terpisah dari individuindividu yang mendirikan dan mengoperasikannya.
Corporations:
Corporations: Organization,
Organization, Share
Share
Transactions,
Transactions, Dividends,
Dividends, and
and Retained
Retained
Earnings
Earnings
Corporate
Organization
and Share
Transactions
Corporate form
of organization
Ordinary share
issues
Treasury shares
Preference
shares
Dividends
Cash dividends
Share
dividends
Share splits
Retained
Earnings
Retained
earnings
restrictions
Prior period
adjustments
Retained
earnings
statement
Statement
Presentation
and Analysis
Presentation
Analysis
Characteristics
Characteristics of
of aa Corporation
Corporation
Illustration 11-1
Corporation organization
chart
Shareholders
Chairman and
Board of
Directors
President and
Chief Executive
Officer
General
Counsel and
Secretary
Vice President
Marketing
Treasurer
Vice President
Finance/Chief
Financial Officer
Vice President
Operations
Vice President
Human
Resources
Controller
SO 1 Identify the major characteristics of a corporation.
CHARACTERISTICS OF A CORPORATION
*
*
*
*
*
*
SEPARATE LEGAL EXISTENCE ( ADANYA KEPEMILIKAN TERPISAH SECARA HUKUM )

LIMITED LIABILITY OF STOCKHOLDERS ( PEMILIK MEMPUNYAI KEWAJIBAN YANG
TERBATAS )
TRANSFERABLE OWNERSHIP RIGHTS ( MUDAH DIPINDAH TANGANKAN )
ABILITY TO ACQUIRE CAPITAL ( KESANGGUPAN MENDAPATKAN MODAL )
CONTINUOUS LIFE ( KELANGSUNGAN HIDUP )
CORPORATION MANAGEMENT ( PERSEROAN YANG MEMPUNYAI MANAJEMEN )
GOVERNMENT REGULATIONS ( ADANYA PERATURAN PEMERINTAH )
ADDITIONAL TAXES ( ADANYA TAMBAHAN PAJAK )
FORMING A CORPORATION :
**** APPLICATION YANG ISINYA :
* 1. NAMA DAN TUJUAN DARI CORPORATE
* 2. JUMLAH, MACAM DAN NOMOR SAHAM DARI MODAL YG AKAN DI
OTORISASI.
* 3. NAMA-NAMA PEMILIK CORPORATE
* 4. BAGIAN DARI MASING-MASING SAHAM YANG DIPESAN
The
The Corporate
Corporate Form
Form of
of Organization
Organization
Characteristics that distinguish corporations from proprietorships and partnerships.
Separate Legal Existence

Limited Liability of Shareholders
Transferable Ownership Rights
Ability to Acquire Capital
Advantages
Continuous Life
Corporate Management
Government Regulations
Additional Taxes
Disadvantage
s
Characteristics
Characteristics of
of aa Corporation
Corporation

Corporation acts
under its own
name rather than
in the name of its
shareholders.

Continuous Life
Additional Taxes
Characteristics
Characteristics of
of aa Corporation
Corporation

Limited to their
investment.

Continuous Life
Additional Taxes
Characteristics
Characteristics of
of aa Corporation
Corporation

Shareholders may
sell their share.

Continuous Life
Additional Taxes
Characteristics
Characteristics of
of aa Corporation
Corporation

Continuous Life
Corporation can
obtain capital
through the
issuance of
shares.
Additional Taxes
Characteristics
Characteristics of
of aa Corporation
Corporation

Continuous Life
Additional Taxes
Continuance as a
going concern is
not affected by
the withdrawal,
death, or
incapacity of a
shareholder,
employee, or
officer.
Characteristics
Characteristics of
of aa Corporation
Corporation

Continuous Life
Additional Taxes
Separation of
ownership and
management
prevents owners
from having an
active role in
managing the
company.
Characteristics
Characteristics of
of aa Corporation
Corporation

Continuous Life
Additional Taxes
Government
regulations are
designed to
protect the
owners of the
corporation.
Characteristics
Characteristics of
of aa Corporation
Corporation
Characteristics that distinguish corporations from proprietorships and
partnerships.

Continuous Life
Additional Taxes
Corporations pay
income taxes as a
separate legal
entity and in
addition,
shareholders pay
taxes on cash
dividends.
ADVANTAGES AND DISADVANTAGES 0F CORPORATION
ADVANTAGES :
SEPARATE LEGAL EXISTENCE
LIMITED LIABILITIES OF STOCKHOLDERS
TRANSFERABLE OWNERSHIP RIGHTS
ABILITY TO ACQUIRE CAPITAL
CONTINUOUS LIFE
CORPORATION MANAGEMENT PROFESSIONAL MANAGERS
DISADVANTAGES :
CORPORATION MANAGEMENT SEPARATION OF OWNERSHIP AND
MANAGEMENT
GOVERNMENT REGULATIONS
ADDITIONAL TAXES
OWNERSHIP RIGHTS OF STOCKHOLDERS

( HAK PEMILIK ATAS PEMEGANG SAHAM )
1. Untuk membagi laba dan rugi secara proposional

2. Untuk ikut serta dalam manajemen ( misalnya hak untuk
memilih direktur secara proporsional
3. Untuk membagi aktiva perusahaan bila terjadi likuidasi
secara proporsional
4. Untuk ikut serta secara proporsional dalam setiap
penerbitan saham baru dari kelompok yang sama
( preemptive right/ hak istimewa )
Ownership
Ownership Rights
Rights of
of Shareholders
Shareholders
Shareholders have the right to:
Illustration 11-3
1. Vote in election of board of

directors and on actions that
require shareholder approval.
2. Share the corporate earnings

through receipt of dividends.
Ownership
Ownership Rights
Rights of
of Shareholders
Shareholders
Illustration 11-3
3. Keep the same percentage ownership when new

shares of share are issued (preemptive right*).
* A number of companies have eliminated the preemptive rig

Ownership
Ownership Rights
Rights of
of Shareholders
Shareholders
Illustration 11-3
4. Share in assets upon liquidation in proportion to

their holdings. This is called a residual claim.
Ownership
Ownership Rights
Rights of
of Shareholders
Shareholders
Illustration 11-4
Class
Prenumbered
Class A
Class A
COMMON STOCK
COMMON STOCK
PAR VALUE
$1 PER SHARE
PAR VALUE
$1 PER SHARE
Name of corporation
shareholders name
Share
Certificate
Shares
Signature of corporate
official
REGISTRARS AND TRANSFER AGENTS:

PEMBERIAN JASA PENCATATAN DAN PEMINDAHAN SAHAM.
DILAKUKAN SEBELUM PEMBAGIAN DIVIDEN ATAU SEBELUM
RAPAT PEMEGANG SAHAM.
KLASSIFIKASI PERSEROAN DARI SEGI KEPEMILIKAN :
1. PERSEROAN SEKTOR MASYARAKAT

YAITU OPERASI BISNIS YANG DIMILIKI UNIT PEMERINTAH
2. PERSEROAN SEKTOR SWASTA
A. TIDAK MENERBITKAN SAHAM --- TIDAK MENCARI LABA
MIS. YAYASAN SOSIAL, SEKOLAH
B. MENERBITKAN SAHAM -- MENCARI LABA
1. PERSEROAN TERTUTUP ( NON PUBLIK )
SAHAM DIMILIKI OLEH BEBERAPA ORANG, DAN TIDAK TERSEDIA
UNTUK
PEMBELIAN UMUM.
2. PERSEROAN TERBUKA
SAHAM DIJUAL SECARA LUAS DAN DIMILIKI OLEH MASYARAKAT
UMUM
2.1. PERSEROAN TERDAFTAR
SAHAM DIPERDAGANGKAN PADA SUATU BURSA EFEK ( STOCK
EXCHANGE ) YANG TERORGANISIR
2.2. PERSEROAN TIDAK TERDAFTAR ATAU PARAREL:
SAHAM DIPERDAGANGKAN PADA SUATU PASAR DIMANA
PIALANG
SURAT BERHARGA MEMBELI DARI DAN MENJUAL KEPADA
PUBLIK.
KEWAJIBAN KONTINGENSI SEORANG PEMEGANG SAHAM ATAS SAHAM

YANG
DIBELI DIBAWAH NOMINAL :
1.
ADALAH KEWAJIBAN KEPADA KREDITUR PERUSAHAAN BUKAN KEPADA

PERUSAHAAN ITU SENDIRI.
MENJADI KEWAJIBAN YANG SEBENARNYA HANYA JIKA JUMLAH DIBAWAH
NOMINAL HARUS DIKUMPULKAN UNTUK MEMBAYAR KREDITUR JIKA
PERUSAHAAN DIBUBARKAN.
ADALAH TANGGUNGJAWAB PEMEGANG SERTIFIKAT ASLI PADA SAAT
PEMBUBARAN PERUSAHAAN KECUALI OLEH KONTRAK DIMANA
TANGGUNG
JAWAB INI DIALIHKAN KEPADA PEMEGANG LAIN.
2.
3.
THE TWO PRIMARY CLASSES OF PAID IN CAPITAL ARE :

1. SHARE CAPITAL - ORDINARY
2. SHARE CAPITAL - PREFERENCE
JIKA PERUSAHAAN MENERBITKAN HANYA SATU KELOMPOK

SAHAM MAKA SAHAM TERSEBUT
DIKATAKAN Share ordinary . TAPI MUNGKIN SAJA
PERUSAHAAN MENERBITKAN SATU
ATAU LEBIH KELOMPOK SAHAM YANG BERMACAM-MACAM
KEISTIMEWAANNYA, SAHAM TSB
SECARA UMUM DIKATAKAN PREFERENCE SHARES .
PREFERENCE SHARES :
KELOMPOK SAHAM DENGAN HAK KHUSUS DARIPADA
SAHAM BIASA DALAM PEMBAYARAN DIVIDEN DAN HAK
TERLEBIH DAHULU ATAS ASSETS PERUSAHAAN SAAT
LIKUIDASI.
JENIS PREFERENCE SHARES :
1.
PARTICIPATING PREFERENCE SHARES
2.
NON PARTICIPATING PREFERENCE SHARES
3.
CUMULATIVE PREFERENCE SHARES
4.
NON CUMULATIVE PREFERENCE SHARES
JENIS SAHAM PREFERREN :

1. PARTICIPATING PREFERENCE SHARES DAN NON
PARTICIPATING PREFERENCE SHARES
PARTICIPATING SHARES :
CONTOH : PT.X MENERBITKAN 1,000 LEMBAR SAHAM PREFERENCE
BERPARTISIPASI DAN 4.000 LEMBAR SAHAM ORDINARY.
HAK ISTIMEWA SAHAM PREFERENCE : MEMPUNYAI HAK PERTAMA ATAS
DIVIDEN SEBESAR RP1,000/LBR
NET INCOME
RP 10,000,000
RE
RP 3,000,000
PARTISIPASI : JIKA SAHAM ORDINARY TELAH MENDAPATKAN DIVIDEN
SEBANDING DGN DIVIDEN SHM PREFERENCE, MAKA SISA DIVIDEN AKAN
DIBAGI KEPADA MASING-MASING SAHAM SEBANDING DENGAN PERBANDINGAN
MODALNYA.
SOLUSI :
NET INCOME
RP 10,000,000
RE
( RP
3,000,000 )
DIVIDEN
RP
7,000,000
DIVIDEN PREFERENCE
RP 1,000,000
DIVIDEN SHM ORDINARY RP
4,000,000
-------------RP
5,000,000
------------ SISA DIVIDEN UNT PARTISIPASI
2,000,000
PERBANDINGAN MODAL:
PREFERENCE-SHARE :
ORDINARY-SHARE
:
1,000
4,000
1/5
4/5
X
x
RP 400,000
RP 1,600,000
DIVIDEN PER LEMBAR SAHAM :
PREFERENCE SHARE : 1,400,000 : 1,000

ORDINARY SHARE
: 5,600,000 : 4,000
2,000,000 =
2,000,000 =
= RP 1,400/ LEMBAR
= RP 1,400/LEMBAR
HITUNG BERAPA DIVIDEN PER LEMBAR SAHAM APABILA TIDAK

BERPARTISIPASI
( NON PARTICIPATING )
2. CUMMULATIVE SHARE PREFERENCE

CONTOH : PT X MENERBITKAN
9,000 LEMBAR SAHAM PREFEREN KUMULATIF DAN

10,000
LEMBAR SAHAM BIASA. HAK ISTIMEWA SAHAM PREFEREN YAITU
MEMPUNYAI HAK
PERTAMA ATAS DIVIDEN SEBESAR RP 1,000 / LEMBAR
MISAL : TAHUN I
NET INCOME
RP 10,000,000
RP 30,000,000
RP 15,000,000
2,000,000 , II :
RP
10,000,000: III Rp 4,000,000
II
III
RETAINED EARNINGS I
: RP
SOLUSI :
NET INCOME
10.000,000
30,000,000
15,000,000
RE
2,000,000
10,000,000
4,000,000
DIVIDEN
8,000,000
20,000,000
11,000,000
DIV. SHM PREFEREN

9,000,000
9,000,000
PREFEREN 8,000,000
-----------------------------------------------------------------
( 1,000,000 )
11,000,000
2,000,000
( 1,000,000 )
-----------------
10,000,000
DIVIDEN PER LEMBAR SAHAM:
PS :
8,000,000
10,000,000
9,000.000
TH I : --------------- = RP ? TH II : ----------------= RP ? TH III ----------------= RP ?
9,000
9,000
9,000
10,000,000
S :
TH I
TH II
-------------- = RP ?
10,000
2,000,000
TH III
----------- = RP
10,000
GRABER INC.
STATEMENT OF FINANCIAL POSITION ( PARTIAL )
EQUITY
Share capital Preference, 9% $ 100 par value, cumulative,
callable at $ 120, 10,000 shares authorized, 6,000 shares issued
and outstanding
................................................................................. xxx
Share capital Ordinary, no par , $ 5 stated value,
500.000 shares authorized, 400,000 shares issued and
390,000 outstanding ....................................................... xx
Ordinary share dividends distributable ..................................... xx
------- +
xxx
Share premium Preference
xx
Share premium Ordinary
xx
Share premium - Treasury
xx
Share premium subscribed Ordinary
xx
Donated Capital
xx
Capital
------- +
xxx
Retained Earnings ( see Note R )
xxx
Less: Treasury shares (.... Shares )
80,000 ** misal
-------- +
Total equity
xxx
====
Note R : Retained earnings is restricted for the cost of treasury shares, $ 80,000
GRABER INC.
Retained Earnings Statement

For the Year Ended December 31,2011
Balance, January 1, As reported

xx
Correction for overstatement of net income in prior period
( Depreciation error )
( xx )
Correction for understatement of net income in prior period
( inventory error )
xx
-------Balance, January 1, As Adjusted
Add: Net Income
Less : Cash dividends

Share dividends
Balance, December 31
xx
xx
----------xx
xx
xx
-------- +
xx
----------xx
======
DUA KLASSIFIKASI DARIPADA S HAREHOLDERS

1. SHARE ORDINARY ( SAHAM BIASA )
KEPEMILIKAN DASAR DARI SAHAM BIASA INI MELIPUTI :
1. HAK SUARA DALAM PEMILIHAN DIREKTUR DAN MASALAH PENTING
LAINNYA
2. HAK MENDAPATKAN BAGIAN DALAM PEMBAGIAN EARNINGS
3. PREEMPTIVE RIGHT UNTUK MEMBELI TERLEBIH DAHULU SAHAM YANG
DITERBITKAN UNTUK MEMPERTAHANKAN PERSENTASE KEPEMILIKAN
2. SHARE PREFERENCE
KELOMPOK SAHAM DENGAN HAK KHUSUS DARIPADA SAHAM BIASA DALAM
MEMBAYAR DIVIDEN DAN HAK TERLEBIH DAHULU ATAS ASSETS PERUSAHAAN
SAAT LIKUIDASI.
CONTOH : PERUSAHAAN DIBERI HAK MENERBITKAN 10.000 SHARE PREFERENCE,
$ 100 PAR, DAN 100,000 LEMBAR SHARE ORDINARY, $ 20 PAR. DAN
HANYA DITERBITKAN SETENGAHNYA DARI MODAL SAHAM.
JURNAL :
CASH
$ 1,500,000
SHARE CAPITAL- ORDINARY ( X 10,000 X $ 100 )
$
500,000
SHARE CAPITAL - PREFERENCE ( x 100,000 X $ 20 ) $ 1,000,000
PROSEDUR AKUNTANSI UNTUK PENERBITAN SAHAM
1.
SHARE PREFERENCE DAN SHARE ORDINARY

MEMPERLIHATKAN NOMINAL SAHAM. PERKIRAAN INI DIKREDIT KETIKA
SAHAM DITERBITKAN.
2.
PREMIUM ON SHARE PREFERENCE/SHARE ORDINARY

MENUNJUKAN KELEBIHAN ATAS NILAI NOMINAL YANG DISETOR OLEH
PEMEGANG SAHAM. KELEBIHAN INI MENJADI BAGIAN EQUITY
3.
DISCOUNT ON SHARE PREFERENCE/SHARE ORDINARY

MENUNJUKKAN SAHAM TELAH DITERBITKAN DIBAWAH NILAI NOMINAL.
PEMBELI ATAU PEMEGANG SAHAM YANG DITERBITKAN DIBAWAH NILAI
NOMINAL DAPAT DIMINTA MEMBAYAR JUMLAH DISCOUNT JIKA
DIPERLUKAN
UNTUK MELINDUNGI CREDITOR DARI KERUGIAN BILA PERUSAHAAN DI
LIKUIDASI.
ACCOUNTING FOR ORDINARY SHARE ISSUES

ISSUING PAR VALUE ORDINARY SHARE FOR CASH
------ SAHAM BIASA DITERBITKAN DENGAN TUNAI
MISALNYA :
1. HYDRO SLIDE, Inc MENERBITKAN 1,000 SAHAM BIASA NILAI NOMINAL $ 1,
TUNAI.
JURNAL : CASH
$ 1,000
SHARE CAPITAL - ORDINARY
$ 1,000
2. HYDRO SLIDE, Inc MENERBITKAN 1,000 SHM NILAI NOMINAL $ 1, DENGAN
HARGA
$ 5 PER LEMBAR TUNAI.
JURNAL : CASH
$ 5,000
SHARE CAPITAL- ORDINARY
1,000
SHARE PREMIUM- ORDINARY
$
$ 4,000
HYDRO SLIDE, INC.

EQUITY
SHARE PREMIUM ORDINARY
2,000
RETAINED EARNINGS
$ 27,000
4,000
( DIMISALKAN )
TOTAL
EQUITY
----------- +
$ 33,000
======
ISSUING NO- PAR ORDINARY SHARES FOR CASH

( SAHAM BIASA DITERBITKAN TANPA NILAI NOMINAL )
PENJUALAN SAHAM TANPA NILAI NOMINAL DIBUKUKAN DENGAN HARGA

PADA
SAAT SAHAM ITU DIJUAL. BIASANYA SAHAM TANPA NILAI NOMINAL HANYA
SAHAM
BIASA.
CONTOH : JAN 4, 2007 PT. X MENERBITKAN 1,000 LEMBAR SAHAM BIASA TANPA
NILAI
NOMINAL DENGAN HARGA RP 2,000 / LEMBAR
JURNAL : CASH
RP
2,000,000
RP 2,000,000
PADA TANGGAL 10 JANUARI 2007 PT.X MENERBITKAN SAHAM BIASA 3,000

LEMBAR
TANPA NILAI NOMINAL DENGAN HARGA RP 2,100 PER LEMBAR.
JURNAL : CASH
RP
6,300,000
RP
6,300,000
STATED VALUE :
SAHAM TANPA NILAI NOMINAL BISA DIBERI NILAI TETAPAN OLEH
DEWAN KOMISARIS.
CONTOH : TRANSAKSI TANGGAL 4 JANUARI DIBERI NILAI TETAPAN RP 1,500/LBR

JURNAL 4 JANUARI 2007 :
CASH
RP 2,000,000
RP
1,500,000
RP
500,000
ISSUING ORDINARY SHARES FOR SERVICES OR NON CASH ASSETS

------ BILA SAHAM DITERBITKAN DENGAN PERTUKARAN SELAIN
CASH, MAKA HARGA PERTUKARANNYA HARUS DINILAI DENGAN
HARGA WAJAR.
CONTOH :
1.
PT X MEMPEROLEH SEBIDANG TANAH YANG SUKAR DINILAI HARGA PASAR
WAJARNYA , DITUKAR DENGAN 10,000 LEMBAR SAHAM BIASA NILAI NOMINAL
RP 2,000/LEMBAR, HARGA PASAR SAHAM SAAT ITU RP 2,200/LEMBAR.
JURNAL : LAND RP 22,000,000
SHARE CAPITAL-ORDINARY
RP 20,000,000
RP
2,000,000
2.
PT X MEMPUNYAI UTANG JASA ATAS SERVICES ORGANISASI DARI PT. B, DAN
PT X SETUJU MEMBAYAR JASA TERSEBUT DENGAN MENERBITKAN 4,000
LEMBAR
SAHAM BIASA NILAI NOMINAL $1, BERDASARKAN PERTIMBANGAN NILAI
PASAR
AKAN DITERIMA $ 5,000 OLEH PT. B.
JURNAL : ORGANIZATION EXPENSE $
5,000
$ 4,000
$ 1,000
WK. CASE : CAYMAN CORPORATION
CAYMAN CORPORATION MEMULAI OPERASI PADA TANGGAL 1 MARET

DENGAN MENERBITKAN 100,000 LEMBAR SAHAM BIASA NILAI NOMINAL $
10, DENGAN HARGA $ 12 PER LEMBAR TUNAI. TANGGAL 15 MARET
MENERBITKAN 5,000 LEMBAR SAHAM BIASA UNTUK JASA KONSULTAN DGN
TAGIHAN $ 50,000 SEBAGAI BIAYA ORGANISASI.
JURNAL : MARCH 1 :
CASH
$ 1,200,000
$ 1,000,000
SHARE PREMIUM ORDINARY $
200,000
MARCH 15:
ORGANIZATION EXPENSE
$ 50,000
$
50,000
CONTOH
ISSUING OF SHARE CAPITAL :
1.
FACE AMMOUNT
MISALNYA PT.X MEMPUNYAI MODAL DASAR ( AUTHORIZED ) 10,000 LEMBAR
SAHAM PREFERENCE NILAI NOMINAL RP 10,000 PER LEMBAR, DAN 100,000
LEMBAR SAHAM ORDINARY NILAI NOMINAL RP 1,000 PER LEMBAR. PT. X
MENERBITKAN SETENGAH DARI MODAL DASAR UNTUK SETIAP JENIS SAHAM
DENGAN PENJUALAN TUNAI SEHARGA NILAI NOMINAL.
JURNAL : CASH
RP
100,000,000
SHARE CAPITAL- PREFERENCE ( X 10,000 X RP 10,O00 ) RP 50,000,000
SHARE CAPITAL-ORDINARY ( x 100,000 x RP 1,000 )
RP 50,000,000
2.
SHARE PREMIUM - ORDINARY
PT.X MENERBITKAN 10,000 LEMBAR SAHAM ORDINARY NILAI NOMINAL RP 1,000
DENGAN HARGA RP 1,100 PER LEMBAR.
JURNAL : CASH
RP 11.000.000
RP 10,000,000
1,000,000
3.
SHARE DISCOUNT - ORDINARY
PT.X MENERBITKAN 10,000 LEMBAR SAHAM ORDINARY NILAI NOMINAL RP 1,000
DENGAN HARGA RP 800 PER LEMBAR.
JURNAL: CASH
RP 8,000,000
SHARE DISCOUNT - ORDINARY RP 2,000,000
RP 10,000,000
TREASURY SHARES
SAHAM YANG DITARIK KEMBALI OLEH PERUSAHAAN
SYARAT :
1. SAHAM PERSEROAN TELAH DITERBITKAN DAN DISETOR PENUH
2. SAHAM PERSEROAN DIKEMUDIAN HARI DIBELI KEMBALI OLEH
PERSEROAN YANG BERSANGKUTAN
3. SAHAM PERSEROAN TIDAK PERNAH DIBATALKAN ATAU DIGANTI
CONTOH : POSISI PAID IN CAPITAL PT. X ADALAH SEBAGAI BERIKUT:

SHARE CAPITAL- ORDINARY, RP 1,000 PAR
( 100,000 SHARES AUTHORIZED AND ISSUED )
RP
100,000,000
RP
5,000,000
TRANSAKSI :
1.
DIBELI 10,000 LEMBAR SAHAM ORDINARY TREASURY HARGA RP
1,100/LEMBAR
2.
MENJUAL 3,000 LEMBAR SAHAM ORDINARY TREASURY HARGA RP 1,500/
LEMBAR
3.
MENJUAL 5,000 LEMBAR SAHAM ORDINARY TREASURY HARGA RP
1.050/LEMBAR
JURNAL :
1. TREASURY SHARES
RP 11,000,000
CASH
RP 11,000,000
2. CASH
RP 4,500,000
TREASURY SHARES
RP 3,300,000
SHARE PREMIUM- TREASURY
RP
3. CASH
RP 5,250,O00
SHARE PREMIUM - TREASURY
RP
250,000
TREASURY SHARES
RP 5,500,000
BAGIAN MODAL PEMEGANG SAHAM SETELAH TERJADI TRANSAKSI ;
EQUITY
1,200,000
SHARE CAPITAL- ORDINARY , RP 1,000 PAR

( 100,000 SHARES AUTHORIZED AND ISSUED, 98,000 SHARES O/S ) RP 100,000,000
RP
5,000,000
SHARE PREMIUM TREASURY
RP
950,000
5,950,000
( RP 1,200,000 - RP 250,000 )
RETAINED EARNINGS
5,000,000
LESS : TREASURY SHARES
( 2,000 SHARES )
2,200,000
( 10,000 3,000 5,000 AT COST )
---------------------EQUITY
RP 108,750,000
===========
CONTOH LAIN DARI TREASURY SHARES
PURCHASE OF TREASURY SHARES

TREASURY SHARES DICATAT BERDASARKAN COST METHOD.
MEAD, INC
EQUITY:
SHARE CAPITAL-ORDINARY, $ 5 PAR VALUE,
100,000 SHARES ISSUED AND OUTSTANDING $ 500,000
RETAINED EARNINGS
$ 200,000
-------------EQUITY $ 700,000
FEB 1, 2012: MEAD MENARIK TREASURY SHARE 4,000 LEMBAR SAHAM
DENGAN
HARGA $ 8
JURNAL : FEB 1 : TREASURY SHARES
CASH
$ 32,000
$ 32,000
MEAD, INC
EQUITY
SHARE CAPITAL- ORDINARY, $ 5 PAR VALUE, 100,000 SHARES ISSUED
AND 96,000 SHARES OUTSTANDING
$ 500,000
RETAINED EARNINGS
$ 200,000
LESS : TREASURY STOCK ( 4,000 SHARES )
$
32,000
------------TOTAL EQUITY
$ 668,000
=======
DISPOSAL OF TREASURY SHARES

1. SALE OF TREASURY SHARES ABOVE COST
CONTOH : DIASUMSIKAN MEAD INC. MENDAPATKAN 1,000 LEMBAR
SAHAM
TREASURY $ 8 PER LEMBAR, DIJUAL DGN HARGA $ 10 PADA
TANGGAL 1 JULI.
JULY 1 :
CASH $ 10,000
TREASURY SHARES
$ 8,000
$ 2,000
2. SALE OF TREASURY SHARES BELOW COST

CONTOH : DIASUMSIKAN MEAD INC. MENJUAL 800 LEMBAR SAHAM
TREASURY
PADA TANGGAL 1 OKTOBER DENGAN HARGA $ 7 per lembar.
Oct 1 :
CASH
TREASURY SHARES
$ 5,600
$
800
$
6,400
BILA TANGGAL 1 DESEMBER PERUSAHAAN MENGELIMINASI PAID IN CAPITAL KE

RETAINED EARNING AKIBAT TAMBAHAN DIKARENAKAN COST LEBIH TINGGI DARI
HARGA JUAL, DAN SEKALIGUS MENCATAT TRANSAKSI.
MEAD INC. MENJUAL 2,200 LEMBAR SAHAM TREASURY PADA TANGGAL 1

DESEMBER
PADA HARGA $ 7. HARGA PEMBELIAN LEBIH TINGGI $ 2,200 [ 2,200 X( $ 8 - $
7 ),
DALAM KASUS INI SHARE PREMIUM-TREASURY SEBELAH DEBIT
$ 1,200.
JURNAL DEC 1 : CASH

$ 15,400
SHARE PREMIUM-TREASURY
RETAINED EARNINGS
TREASURY SHARES
( 2,200 X $ 8 )
PERHITUNGAN :
JULY 1 : UNTUNG
OCT 1 : RUGI
DEC 1 : RUGI
RE )
$ 2,000
$
800
-------------------- - $
1,200
1,000
$ 17,600
1,200 ( UNTUNG )
$ 2,200
------------- $ 1, 000 ( RUGI MENGURANGI
SUBSCRIPTION AND SHARES ISSUANCE

DALAM KONDISI TERTENTU SAHAM BISA DIPESAN TERLEBIH DAHULU, HAL INI
TERJADI APABILA PERUSAHAAN MENJUAL LANGSUNG KEPADA INVESTOR.
MISALNYA KEPADA KARYAWAN JADI TDK MELALUI UNDERWRITER.
Contoh : January 4, PT. X menerima pesanan saham ordinary 100,000 lembar,

nilai nominal Rp 1,000 dengan harga Rp 1,100/lembar. Down payment 10 %
dari harga pesanan.
1.SAAT MENERIMA PESANAN

Share ordinary subscription receivable
Share ordinary subscribed
Share premium- ordinary
Cash
Rp 110,000,000
Rp 100,000,000
2. SAAT MENERIMA DOWN PAYMENT
Rp 11,000,000
Share capital subscription receivable Rp 11,000,000
Rp
10,000,000
MARET 4: PERUSAHAAN MENERIMA PEMBAYARAN 20 % DARI HARGA PESANAN.

JURNAL : Cash Rp 22.000.000
Share ordinary subscription receivable Rp 22,000,000
MEI 1 : PERUSAHAAN MENERIMA PELUNASAN DAN PERUSAHAAN SEKALIGUS
MENERBITKAN SERTIFIKAT SAHAMNYA.
JURNAL 1 MEI :
1. PADA SAAT MENERIMA PELUNASAN
Cash
Rp 77,000,000
Share ordinary subscription receivable Rp 77,000,000
2. SAAT MENERBITKAN SERTIFIKAT SAHAM BIASA
Share ordinary subscribed
Rp 100,000,000
Share capital-ordinary
Rp 100,000,000
MODAL PER LEMBAR SAHAM ( EQUITY PER SHARE )

EQUITY PER SHARE DIHITUNG BILA PERUSAHAAN AKAN LIKUIDITAS.
MISAL : PT MENGADAKAN LIKUIDITAS DENGAN MEMBERIKAN TERLEBIH DAHULU

RP 110,000/LBR KEPADA SAHAM PREFEREN
POSISI EQUITY :
Share capital preference Rp
Rp 1.000 CUMMULATIVE, RP 100,000 PAR
( 500 SHARES AUTHORIZED AND OUTSTANDING ) .. RP 50,000,000
Share capital - ordinary RP 1,000 PAR
( 10,000 SHARES AUTHORIZED AND OUTSTANDING ). RP 100,000,000
Share premium- preference ............................................RP 5,000,000
Share premium- ordinary
RP 10,000,000
RP 15,000,000
RETAINED EARNINGS .. RP 45,000,000
--------------------TOTAL EQUITY
.. RP 210.000.000
ALOKASI JUMLAH MODAL :
TOTAL EQUITY RP 210.000.000
Share capital- preference : 500 X RP 110,000 RP 55,000,000
Share capital- ordinary .. RP 155,000,000
EQUITY PER SHARE :
Share preference =
Share ordinary=
55,000,000
-------------500
= RP 110,000
155,000,000
---------------10,000
= RP 15,500
Ctt: apabila ada saham preferren atas dividen yang tertunggak pada saat likuidasi sebesar
RP 1,500,000 ( 1,000 X 500 X 3 TAHUN )
DIMISALKAN 3 TAHUN TERTUNGGAK.
EQUITY PER SHARE :
Share preference
Share ordinary
56,500,000
-------------- = RP
500
113,000
153,500,000
----------------- = RP 15,350
4910,000
4910,000
ANALYSIS :
RATIO YANG MENGGUNAKAN SHAREHOLDERS EQUITY UNTUK MENGEVALUASI
PROFITABILITY DAN KESANGGUPAN MEMBAYAR UTANG JANGKA PANJANG.
1. RATE OF RETURN ON SHARE HOLDERS EQUITY
RATIO YANG MEMPERLIHATKAN BERAPA DOLLAR DARI NET INCOME YANG DIDAPATKAN
UNTUK SETIAP DOLLAR YANG DIINVESTASIKAN OLEH PEMILIK.

CONTOH : NET INCOME $ 360,000 DIUMUMKAN DAN DIBAYAR DIVIDEN PREFERENCE
PREFERENCE
$ 54,000. AVARAGE SHAREHOLDERS EQUITY $ 2,550,000
RATE OF RETURN ON SHAREHOLDERS EQUITY :

NET INCOME - PREFERENCE
PREFERENCE DIVIDENDS
-------------------------------------------------------------AVARAGE SHAREHOLDERS EQUITY
$ 360,000 - $ 54,000
= -------------------------------------$ 2,550,000
=
12 %
2.
PAYOUT RATIO
MENGUKUR PROFITABILITAS
CASH DIVIDENDS
-------------------------------------------------------------------NET INCOME - PREFERENCE DIVIDENDS
CONTOH :
CASH DIVIDENDS
$ 100,000
NET INCOME
$ 500,000
SHARE CAPITAL- PREFERENCE TIDAK OUTSTANDING
PAYOUT RATIO :
$ 100,000
------------- =
$ 500,000
20 %
3. BOOK VALUE PER SHARE

BERAPA JUMLAH SETIAP SAHAM YANG DITERIMA JIKA PERUSAHAAN DILIKUIDASI.
SHARE ORDINARY EQUITY

--------------------------------------------------OUTSTANDING SHARES
CONTOH : SHARE ORDINARY EQUITY $ 1,000,000

100,000 SHARES OUTSTANDING
BOOK VALUE PER SHARE :
$ 1,000,000
----------------- = $ 10 PER SHARE
$ 100,000
STOCK SPLITS ( PEMECAHAN SAHAM ) YAITU :

PENGURANGAN NILAI NOMINAL ATAU PENGURANGAN LEMBAR SAHAM DAN
MENERBITKAN SAHAM BARU DENGAN TIDAK MENGURANGI ATAU MENAMBAH
SECARA TOTAL NOMINALNYA.
SIFAT NYA : HANYA MERUBAH LEMBAR ATAU NILAI PERLEMBAR SEDANGKAN SECARA TOTAL
JUMLAHNYA SAMA. JADI TIDAK MEMERLUKAN JURNAL , HANYA CUKUP MENCATAT DALAM MEMO.
JENIS STOCK SPLITS :
1. STOCK SPLITS UP
PENGGANTIAN JUMLAH LEMBAR SAHAM YANG BEREDAR DENGAN JUMLAH SAHAM BARU YANG LEBIH
BANYAK TANPA MERUBAH NILAI TOTAL NOMINALNYA.
CONTOH : PT X MENGADAKAN STOCK SPLITS UP TERHADAP 1,000 LEMBAR SAHAM NILAI NOMINAL
RP 10,000/LBR DENGAN 2,000 LEMBAR SAHAM BARU NILAI NOMINAL RP 5,000/LEMBAR.
2. STOCK SPLITS DOWN

PENGGANTIAN JUMLAH LEMBAR SAHAM YANG BEREDAR DENGAN JUMLAH SAHAM BARU YANG
LEBIH
SEDIKIT, TANPA MERUBAH NILAI TOTAL NOMINALNYA.
CONTOH : PT X MENGADAKAN STOCK SPLITS DOWN TERHADAP 1,000 LEMBAR NILAI NOMINAL
RP 10,000 /LEMBAR. DENGAN 800 LEMBAR SAHAM BARU NILAI NOMINAL RP 12.500/LBR.
DIVIDENDS
YAITU LABA YANG DIBAGIKAN KEPADA PEMEGANG SAHAM
PEMBAYARAN DIVIDEN MENUNJUKKAN 3 TANGGAL :

1. DATE OF DECLARATION ( TANGGAL PENGUMUMAN )
2. DATE OF RECORDS ( TANGGAL PENUTUPAN PENCATATAN/ PENDAFTARAN )
3. DATE OF PAYMENTS ( TANGGAL PEMBAYARAN )
FAKTOR YANG HARUS DIPERTIMBANGKAN SEHUBUNGAN DENGAN DIVIDEN :
1. POSISI MODAL KERJA PERUSAHAAN
2. SUMBER DANA YANG DIBUTUHKAN UNTUK PENGEMBANGAN YANG DIRENCANAKAN
ATAU PENGGANTIAN FASILITAS
3. TANGGAL JATUH TEMPO ( MATURITY RATE )DARI HUTANG PERUSAHAAN YANG
JUMLAH
NYA BESAR
4. PROSPEK BISNIS DIMASA DEPAN DARI PERUSAHAAN SERTA RAMALAN ( FORECAST )
UNTUK INDUSTRI DAN PEREKONOMIAN SECARA UMUM.
AKUNTANSI UNTUK DIVIDEN :
1. DATE OF DECLARATION
RETAINED EARNINGS
DIVIDENDS PAYABLE
2. DATE OF RECORDS
NO ENTRY
3. DATE OF PAYMENTS
DIVIDENDS PAYABLE
CASH
JENIS DIVIDENDS
----------------------1. CASH DIVIDENDS
2. STOCKS DIVIDENDS
3. SCRIPT DIVIDENDS
4. PROPERTY DIVIDENDS
5. LIQUIDATINGS DIVIDENDS
$
$
$
$ .
1.
CASH DIVIDENDS
YAITU DIVIDENDS YANG DIBERIKAN OLEH PERUSAHAAN KEPADA PEMEGANG
SAHAM DALAM BENTUK UANG TUNAI
CONTOH : 15 JANUARI 2007 RUPS MEMUTUSKAN BAHWA DARI KEUNTUNGAN

PERUSAHAAN TAHUN 2006 SEBESAR RP 10,000,000, AKAN DIBAGI KEDALAM BENTUK
DIVIDEND TUNAI SEBESAR RP 4,000,000.
JOURNAL :
15 JANUARI 2007 : DATE OF DECLARATION
RETAINED EARNINGS RP 4,,000,000
CASH DIVIDENDS PAYABLE
25 JANUARI 2007 : DIVIDEND DIBAYAR

CASH DIVIDEND PAYABLE
CASH
RP 4,000,000
RP 4,000,000
RP 4,000,0000
1 DESEMBER DEWAN KOMISARIS MENGUMUMKAN DIVIDEN UNTUK 5,000

LEMBAR
SAHAM PREFERENCE 10 % YANG BEREDAR NILAI NOMINAL Rp 1,000 TOTAL
DIVIDEN RP 5,000,000, SEDANGKAN UNTUK 100,000 LEMBAR SAHAM ORDINARY
YANG BEREDAR DENGAN NILAI NOMINAL Rp 100, TOTAL DIVIDEN RP 8,000,000.
KEDUA DIVIDEN TERSEBUT DIBAGIKAN KEPADA PEMEGANG SAHAM SESUAI
DENGAN CATATAN TANGGAL 15 DESEMBER., DAN PEMBAYARAN DIVIDEN TGL 2
JAN.
JOURNAL :
1 DESEMBER : DATE OF DECLARATION
CASH DIVIDEND RP 13,000,000
CASH DIVIDEN PAYABLE RP 13,000,000
31 DESEMBER : PROSES CLOSING ENTRIES
RETAINED EARING
RP 13,000,000
CASH DIVIDEND
RP 13,000,000
BISA GABUNG LANGSUNG ANTARA :
DATE OF DECLARATION & CLOSING ENTRIES
RETAINED EARNING
RP 13,000,000
CASH DIVIDENDS PAYABLE RP 13,000,000
2 JAN
: DATE OF PAYMENT
CASH RP 13,000,000
RP 13,000,000
NOTE :
SALDO PERKIRAAN CASH DIVIDENDS.
AKAN DIPINDAHKAN KE R.E SEBAGAI BAGIAN PROSES PENUTUPAN
BUKU(CLOSING)
CASH DIVIDENDS PAYABLE AKAN DISAJIKAN DALAM STATEMENT OF FINANCIAL
POSITION SEBAGAI CURRENT LIABILITIES.
ACCOUNTING FOR CASH DIVIDENDS
A QUARTERLY CASH DIVIDEND IS DECLARED ON $2.50 5,000 SHARES OF $100 PAR
10%
PREFERRED STOCK AND $0.30 ON THE 100,000 SHARES 0F $10 PAR COMMON STOCK.
1 DES
CASH DIVIDENDS 42,500
CASH DIVIDENDS PAYABLE
42,500
DECLARED CASH DIVIDENDS ON PRE FERENCE AND ORDINARY.

PREFERENCE : $2.50 X 5,000 SHARES
= $12,500
ORDINARY
: $0.30 X 1OO,OOO SHARES = $ 30,000
2 JAN
CASH DIVIDENDS PAYABLE 42,500
CASH 42,500
PAID CASH DIVIDEND DECLARED ON DECEMBER 1.
2. STOCK DIVIDEND (DIVIDEN SAHAM)

YAITU PEMBAGIAN DIVIDEN BERUPA SAHAM SECARA PRO. RATA KEPADA
PEMEGANG
SAHAM DISERTAI DENGAN PEMINDAHAN LABA DITAHAN(RETAINED EARNING) KE
PERKIRAAN MODAL DISETOR(PAID-IN CAPITAL).
CONTOH : SALDO PERKIRAAN MODAL PEMEGANG SAHAM SBB :
SHARE CAPITAL ORDINARY RP 1.000 PAR RP 10.000.000
(100.000 SHARES AUTHORIZED AND 10.000 SHARES O/S)
RP 1.000.000
RETAINED EARNINGS
RP 5.000.000
15 DES : DATE OF DECLARATION
DEWAN KOMISARIS MENGUMUMKAN STOCK DIVIDEND 5% ATAU 500 LEMBAR SAHAM
NN RP 1.000 DAN AKAN DIBAGIKAN 10 JAN. HARGA SAHAM RATA-RATA PADA
TANGGAL
PENGUMUMAN RP 2.000 PER LEMBAR.
15 DES : DATE OF DECLARATION
---------------------------STOCK DIVIDEND
RP 1.000.000
STOCK DIVIDEND DISTRIBUTABLE
RP 500.000
RP 500.000
31 DES : CLOSING ENTRIES
---------------------RETAINED EARNINGS
RP 1.000.000
STOCK DIVIDEND
RP 1.000.000
10 JAN : DATE OF PAYMENT
---------------------STOCK DIVIDEND DISTRIBUTABLE
RP 500.000
RP 500.000
C0NTOH :
ST0CK DIVIDENDS TRANSFER PRO RATA SHARES TO SHAREHODERS.
ASSUME A 5 % SHARES DIVIDEND ON ORDINARY, $ 20 PAR 2,000,000
SHARES ISSUED. MARKET PRICE $ 31.
SHARES DIVIDENDS
$ 3,100,000
SHARES DIVIDENDS DISTRIBUTABLE
SHARE PREMIUM-ORDINARY
STOCK DIVIDENDS DISTRIBUTABLE
$ 2,000,000
$ 1,100,000
2,000,000
$ 2,000,000
3. SCRIPT DIVIDEND
YAITU SURAT TANDA KESEDIAAN MEMBAYAR SEJUMLAH UANG TERTENTU
YANG
DIBERIKAN PERUSAHAAN KEPADA PARA PEMEGANG SAHAM. SEBAGAI
DIVIDEND
SURAT INI BERBUNGA S/D DIBAYARNYA UANG TERSEBUT.
CONTOH :
15 JAN 2007
TAHUN
RUPS MEMUTUSKAN BAHWA DARI KEUNTUNGAN PERUSAHAAN

2006 SEJUMLAH RP 10.000.000, RP 4.000.000 AKAN DIBAGI
KEDALAM
BENTUK SCRIPT DIVIDEND YANG BERBUNGA 3% SETIAP BULAN.
JAWAB : 15 JAN DATE DECLARATION
RETAINED EARNINGS
RP 4.000.000
SCRIPT DIVIDEND PAYABLE
RP 4.000.000
15 APRIL PERUSAHAAN MEMBAYAR DIVIDEND
SCRIPT DIVIDEND PAYABLE
RP 4.000.000
INTEREST EXPENSE
RP 360.000*
CASH
RP 4.360.000
*) 3 X 3% X 4.000.000 = 360.000
4. PROPERTY DIVIDEND
YAITU DIVIDEND YANG MEMBERIKAN KEPADA PARA PEMEGANG SAHAM
DALAM
BENTUK BARANG.
CONTOH: 15 JANUARI 2007, RUPS MEMUTUSKAN BAHWA DARI KEUNTUNGAN
PERUSAHAAN TAHUN 2007 SEBESAR RP 10,000.000 SEJUMLAH 4 JUTA
AKAN DIBAGI KEDALAM BENTUK BARANG DAGANGAN DAN BARANG AKAN
DISERAHKAN TANGGAL 25 JANUARI 2007.
15 JANUARI :
RETAINED EARNINGS
RP 4,000,000
PROPERTY DIVIDENDS PAYABLE
25 JANUARI 2007: BARANG DISERAHKAN
PROPERTY DIVIDENDS PAYABLE
RP 4,000,000
INVENTORY OF MERCHANDISE
RP 4,000,000
RP
4,000,000
5. LIQUIDATING DIVIDENDS
YAITU DIVIDEND YANG DIBAYAR KEPADA PEMEGANG SAHAM APABILA
PERUSAHAAN SECARA PERMANEN MENGURANGI OPERASINYA ATAU
MENUTUP USAHANYA SAMA SEKALI.
CONTOH : 15 JANUARI 2007 RUPS MEMUTUSKAN AKAN MEMBAGI RP

10,000,000
DARI RETAINED EARNING SEBAGAI CASH DIVIDEND. SEDANGKAN
BERSAMAAN DENGAN PEMBAYARAN DIVIDEND TERSEBUT DIBAYARKAN
PULA PENGEMBALIAN INVESTASI KEPADA PARA PEMEGANG SAHAM
RP 18,000,000.
JANUARY 15, DATE OF DECLARATION
RETAINED EARNING
RP 10,000,000
RP 10,000,000
JANUARY 25,2007
DIBAYAR CASH DIVIDEND RP 10,000,000 DITAMBAH RP 18,000,000 SEBAGAI
PENGEMBALIAN OBLIGASI.
RP 10,000,000
CAPITAL DISTRIBUTION TO SHAREHOLDERS RP 18,000,000
CASH
RP 28,000,000
STATEMENT OF FINANCIAL POSITION
DECEMBER 31,2011
IN,000
IN,000
-------------------------------------------------------------------------------------------------------------------CASH
$ 32,000
ACC.PAYABLE
$ 13,500
ACCOUNT RECEIVABLE
20,000
BOND PAYABLE
20,000
ALL.FOR BAD DEBT
1,500
SHARES CAPITAL
350,000
-------18,500
RETAINED EARNING
30,000
INVENTORY
43,000
WASTING ASSETS
400,000
ACCUMULATED DEPLETION 80,000
---------- 320,000
---------------------+
413,000
413,000
======
======
WASTING ASSETS :
YAITU ASSETS JIKA MASA EKONOMISNYA HABIS, DAN TIDAK DAPAT DIGANTI LAGI
MISALNYA: PERTAMBANGAN
JANUARY, 25, 2011
IN, 000
IN,000
-----------------------------------------------------------------------------------------------------CASH
RP 4,000,000 ACCOUNT PAYABLE
RP
13,500
ACCOUNT RECEIVABLE 2,000,000
BOND PAYABLE
20,000
ALL.FOR BAD DEBT
1,500
SHARE CAPITAL 350,000
----------18,500
DISTRIBUTION
18,000
INVENTORY
43,000
--------- 332,000
WASTING ASSETS
400,000
ACC. FOR DEPLETION 80,000
---------320,000
RETAINED EARNING
20,000
-------------------385,500
585,500
=======
======
CASE:
ON JANUARY 1,2011 HAYSLETT CORPORATION HAD THE FOLLOWING SHAREHOLDERS

EQUITY ACCOUNTS:
SHARE CAPITAL-ORDINARY ( $ 10 PAR VALUE, 260,000 SHARES ISSUED AND O/S ) $ 2,600,000
1,500,000
RETAINED EARNINGS
3,200,000
DURING THE YEAR, THE FOLLOWING TRANSACTIONS OCCURRED :
APRIL 1: DECLARED A $ 1,50 CASH DIVIDEND PER SHARE TO SHAREHOLDERS OF
RECORD ON APRIL 15, PAYABLE MAY 1.
MAY
1: PAID THE DIVIDEND DECLARED IN APRIL
JUNE 1: ANNOUNCED A 2 FOR 1 STOCK SPLIT. PRIOR TO THE SPLIT, THE
MARKET PRICE PER SHARE WAS $ 24
AUGT 1: DECLARED A 10 % S HARE DIVIDENDS TO SHAREHOLDERS OF RECORD ON
AUGUST 1, THE MARKET PRICE OF THE S HARE WAS $ 10 PER SHARE.
31: ISSUED THE SHARES FOR THE S HARE DIVIDEND
DEC
1: DECLARED A $ 1,50 PER SHARE DIVIDEND TO S HEREHOLDERS OF
RECORD ON DECEMBER 15, PAYABLE JANUARY 5, 20 11
31: DETERMINED THAT NET INCOME FOR THE YEAR WAS $ 600,000
INSTRUCTIONS:
A. JOURNALIZE THE TRANSACTIONS AND THE CLOSING ENTRY FOR NET INCOME
B. PREPARE A SHAREHOLDERS EQUITY SECTION AT DECEMBER 31
A. JOURNAL
APRIL 1 : RETAINED EARNINGS ( 260,000 X $ 1,50 ) $ 390,000
DIVIDENDS PAYABLE
$ 390,000
MAY
1 : DIVIDENDS PAYABLE
$ 390,000
CASH
$ 390,000
JUNE 1 : NO ENTRY
MEMO : TWO FOR ONE STOCK SPLIT INCREASES NUMBER OF
SHARES
TO 520,000 ( 260,000 X 2 ) AND REDUCES PAR VALUE TO
$ 5 PER SHARE.
AUGUST 1 : RETAINED EARNINGS ( 52,000 X $ 10 ) $ 520,000
SHARE DIVIDENDS DISTRIBUTABLE-ORDINARY
( 52,000 X $ 5 )
$ 260,000
( 52,000 X $ 5 )
$ 260,000
31 : SHARE DIVIDENDS DISTRIBUTABLE-ORDINARY $ 260,000
COMMON STOCK
$ 260,000
DEC 31 : RETAINED EARNINGS ( 572,000 X $ 1,50 )
$ 858,000
DIVIDENDS PAYABLE
$ 858,000
31 : INCOME SUMMARY
$ 600,000
RETAINEDEARNINGS
$ 600,000
HAYSLETT CORPORATION
EQUITY :
SHARE CAPITAL-ORDINARY, $ 5 PAR VALUE, 572,000

SHARES ISSUED AND OUT STANDING
SHARE PREMIUM- ORINARY
RETAINED EARNINGS
2,032,000
TOTAL EQUITY
========
$ 2,860,000
$ 1,760,000
$
--------------$ 6,652,000
CATATAN:
APABILA LAPORAN KEUANGAN DISUSUN DIANTARA TANGGAL PENGUMUMAN DAN
TANGGAL PEMBAGIAN SERTIFIKAT SAHAM, MAKA PERKIRAAN SHARES
SHARES DIVIDENDS
DISTRIBUTABLE HARUS DISAJIKAN DIKELOMPOK TAMBAHAN EQUITY.
EQUITY.
KOMPOSISI SHARE
HOLDERS EQUITY:
SHAREHOLDERS
SHARE CAPITAL-ORDINARY RP 1.000 PAR
RP 10,500,000
( 100,000 SHARES AUTHORIZED AND 10,500 SHARE O/S)
1,500,000
RETAINED EARNINGS
4,000,000
---------------------------------------------------------------------------------------------------BEFORE
AFTER
SHARES DIVIDENDS
SHARE
SHARE DIVIDENDS
------------------------------------------------------------------------------------------------------SHARE CAPITAL-ORDINARY
10,000,000
10,500,000
1,000,000
1,500,000
RETAINED EARNINGS
5,000,000
4,000,000
--------------------------------TOTAL EQUITY
16,000,000
16,000,000
NUMBER OF SHARES OUT STANDING
10,000
10,500
EQUITY PER SHARE
16,000,000
16,000,000
--------------- = 1,600
--------------= 1,523,8
1,000
10,500
A SHAREHOLDERS:
SHAREHOLDERS:
MISAL : NUMBE
600 LEMBAR
630 LEMBAR
NUMBER OF SHARES O/S
TOTAL EQUITY
960,000
959,994
PORTION ON CORPORATION OWNED
960,000
959,994
--------------- x 100%
------------ X 100%
16,000,000
16,000,000
= 6%
=5,3 %
500
-------- X 600= 30
10,000
CONTOH :
---------------------------------------------------------------------------------------------------BEFORE
AFTER
SHARES DIVIDENDS
SHARES
DIVIDENDS
------------------------------------------------------------------------------------------------------SHARE CAPITAL-ORDINARY
$ 40,000,000
$ 42,000,000
9,000,000
10,100,000
RETAINED EARNINGS
26,600,000
23,500,000
--------------------------------TOTAL EQUITY
$ 75,600,000
$ 75,600,000
NUMBER OF SHARES OUT STANDING

EQUITY PER SHARE
A SHAREHOLDERS:
MISAL : NUMBEROF SHARES O/S
TOTAL EQUITY
PORTION ON CORPORATION OWNED
2,000,000
75,600,000
--------------- = $ 37,80
2,000,000
1.000 LEMBAR
$ 37,800
37,800
--------------- x 100%
75,600,000
= 0,05%
2,100,000
75,600,000
--------------= $ 36
2,100,000
1.050 LEMBAR
$ 37,800
37,800
------------- X 100%
75,600,000
=0.05 %
CONTOH :
THE ROLMAN CORPORATION IS AUTHORIZED TOISSUE 1,000,000 SHARES OF $ 5
PAR VALUE SHARE ORDINARY. IN ITS FIRST YEAR, THE COMPANY HAS THE
FOLLOWING
SHARE TRANSACTIONS :
JAN 10 : ISSUED 400,000 SHARES OF S HARE AT $ 8 PER SHARE
JULY
1: ISSUED 100,000 SHARES FOR LAND. THE LAND HAD AN ASKING
PRICE OF 900,000. THE S HARE IS CURRENTLY SELLING ON NATIONAL
EXCHANG EAT $ 8,25 PER SHARE
SEPT
1: PURCHASED 10,000 SHARES OF SHARE ORDINARY FOR TREASURY AT
$ 9,00 PER SHARE
DEC
1: SOLD 4,000 SHARES OF THE TREASURY S HARE AT $ 10 PER SHARE.
INSTRUCTIONS :
A. JOURNALIZE THE TRANSACTIONS
B. PREPARE THE SHAREHOLDERS EQUITY SECTION ASSUMING THE
COMPANY HAD RETAINED EARNINGS $ 200,000 AT DECEMBER 31.
SOLUSI :
JAN 10
CASH
SHARE CAPITAL-ORDINARY
3,200,000
$
2,000,000
$ 1,200,000
JULY
SEPT
DEC
1:
LAND
$
825,000
SHARE PREMIUM - ORDINERY
1: TREASURY SHARE
$ 90,000
CASH
$ 90,000
1 ; CASH
$ 40,000
TREASURY SHARE
SHARE PREMIUM - TREASURY
$
$
500,000
325,000
$ 36,000
$
4,000
ROLMAN CORPORATION
STATEMENT OF FINANCIAL POSITION ( PARSIAL )
DEC 31
-------------------------------------------------------------------------------------------------EQUITY:
SHARE CAPITAL- ORDINARY $ 5 PAR VALUE, 1,000,000 SHARES
$ 2,500,000
( AUTHORIZED 500,000 SHARES ISSUED, 495,000 SHARES O/S )
$ 1,525,000
$
4,000
------------------+
$ 1,529,000
------------------TOTAL EQUITY
$ 4,029,000
========
CASE 1:
DIBAWAH INI ADALAH PERKIRAAN YANG BERKAITAN DENGAN MODAL PEMEGANG
SAHAM DARI SALMA CORP. PER 1 JANUARI 2011 YANG MERUPAKAN AWAL
TAHUN FISKAL PERUSAHAAN.
SHARE PREFERENCE SUBCRIPTION RECEIVABLE 9 %

RP
10,000,000
SHARE CAPITAL- PREFERENCE 9 % RP 10,000 PAR
RP 100,000,000
( 100,000 SHARES AUTHORIZED, 10,000 SHARES ISSUED )
SHARE PREMIUM-PREFERENCE
RP
11,000,000
SHERE PREFERENCE SUBSCRIBED
RP
20,000,000
SHARE CAPITAL- ORDINARY, RP 1,000 PAR
RP 100,000,000
RP 15,000,000
RETAINED EARNINGS
RP 25,000,000
SELAMA TAHUN 2011 PERSEROAN TERSEBUT MENYELESAIKAN TRANSAKSI
YANG BERKAITAN DENGAN PEMEGANG SAHAM SBB :
1 .MENERBITKAN 1,000 LEMBAR SHM ORDINARY DGN TOTAL HARGA RP
1,100,000
2 .MEMBELI ATAU MENARIK KEMBALI SAHAM ORDINARY 5,000 LEMBAR DGN
HARGA
PER LEMBAR RP 1,010
3 .DITERIMA PELUNASAN PIUTANG SAHAM PREFERENCE 9 % DAN SELANJUTNYA
MENERBITKAN SERTIFIKATNYA.
4. MENJUAL SAHAM ORDINARY YANG DITARIK DENGAN HARGA

RP 1050 PER LEMBAR SEBANYAK 3,000 LEMBAR
5. MENERIMA PESANAN SAHAM ORDINARY 10,000 LEMBAR DENGAN HARG
RP 2,200 PER LEMBAR, DOWN PAYMENT 10 %
6. DITERIMA SUMBANGAN DARI PEMILIK BERUPA :
A. SEBIDANG TANAH YANG DINILAI HARGANYA RP 40,000,000
B. SAHAM ORDINARY SALMA CORP 1,000 LEMBAR
C. SAHAM TISSA CORP 1,000 LEMBAR, NILAI NOMINAL RP 2,000
HARGA PASAR PER LEMBAR RP 2,500 ( TEMPORARY INVESTMENT )
INSTRUKSI : 1. SAJIKAN EQUITY SALMA CORP. 31 DESEMBER 2011

2. BUAT JURNAL YANG DIPERLUKAN
CASE 2;
PERKIRAAN DI BAWAH INI ADALAH PERKIRAAN YANG ADA HUBUNGANNYA DENGAN MODAL
PEMEGANG SAHAM DARI MIRA CORP.PER 1 JANUARY 20XX YANG MERUPAKAN AWAL TAHUN
FISKAL PERUSAHAAN.
SHARE PREFERENCE SUBCRIPTION RECEIVABLE

SHARE CAPITAL-PREFERENCE Rp 5.000 PAR VALUE
( 100.000 SHARES AUTHORIZED, AND 30.000 SHARES ISSUED )
SHERE PREFERENCE SUBSCRIBED
SHARE PREMIUM-PREFERENCE
SHARE PREFERENCE DIVIDEND DISTRIBUTABLE
SHARE CAPITAL- ORDINARY Rp 1.000 PAR VALUE
( 500.000 SHARES AUTHORIZED, AND 170.000 SHARES ISSUED )
SHARE ORDINARY DIVIDEND DISTRIBUTABLE
RETAINED EARNINGS
Rp 20.000.000
Rp 150.000.000
Rp 40.000.000
Rp 25.000.000
Rp 45.000.000
Rp 170.000.000
Rp 18.000.000
Rp 70.000.000
Rp 60.000.000
SELAMA TAHUN 20XX PERSEROAN TERSEBUT MENYELESAIKAN TRANSAKSI YANG BERKAITAN DENGAN HAK
PEMEGANG SAHAM :
1. PEMBAYARAN SELURUH SHARE DIVIDEND YANG DI DISTRIBUSIKAN DAN TELAH DIUMUMKAN TAHUN
LALU.
2. MENERIMA PEMBAYARAN PIUTANG PESANAN SAHAM PREFERENCE Rp. 20.000.000, DAN PERUSAHAAN
MENERBITKAN SAHAM SERTIFIKATNYA.
3. MENERBITKAN 5.000 LEMBAR SAHAM PREFERENCE DENGAN HARGA Rp 5.700 PER LEMBAR.
4. MENARIK (MEMBELI) KEMBALI SAHAM ORDINARY 40.000 LEMBAR DENGAN HARGA PER LEMBAR Rp 2.000
5. DITERIMA SUMBANGAN DARI PEMILIK BERUPA :
A. PERALATAN YANG DINILAI DENGAN HARGA Rp 30.000.000
B. SAHAM ORDINARY DARI MIRA CORP SEBANYAK 5.000 LEMBAR
C. KENDARAAN PICK-UP TOYOTA, DINILAI HARGANYA Rp 25.000.000
6. SAHAM ORDINARY MIRA CORP. YANG DITERIMA SEBAGAI SUMBANGAN DIJUAL 2.000
LEMBAR DENGAN HARGA Rp 1.500 PER LEMBAR.
7. MENJUAL KEMBALI SAHAM ORDINARY YANG DITARIK SEBANYAK 10.000 LEMBAR
DENGAN HARGA Rp 2.300 PER LEMBAR.
8. DIUMUMKAN BAHWA TAHUN 20XX DIVIDEN AKAN DIBAYARKAN BERUPA DIVIDEN TUNAI
(CASH DIVIDEND) SEBESAR Rp 25.000.000 UNTUK 20.000 SAHAM PREFERENCE, DAN
100.000 LEMBAR SAHAM ORDINARY (SHARE DIVIDEND) DGN HARGA PER LEMBAR
DINILAI Rp 2.100 UNTUK 5.000 SAHAM ORDINARY.
9. DITERBITKAN 10.000 LEMBAR SAHAM ORDINARY DENGAN HARGA Rp 1.900 PER LEMBAR.
10. PERALATAN YANG DITERIMA SEBAGAI SUMBANGAN DIJUAL DENGAN HARGA Rp 32.000.000
(ASUMSI : PERHITUNGAN PENYUSUTAN DIABAIKAN).
INSTRUKSI :
1. BUAT JURNAL ATAS TRANSAKSI DIATAS.
2. SAJIKAN SHAREHOLDERS EQUITY MIRA CORP PER 31 DEC 20XX, NET INCOME 200XX
SEBESAR Rp 300.000.000
CASE 4 :
DIBAWAH INI ADALAH SALDO BUKU BESAR YANG ADA HUBUNGAN DENGAN LAPORAN
MODAL PEMEGANG SAHAM MANDIRI CORP PER 1 JANUARI, 2007 YANG MERUPAKAN
AWAL TAHUN FISKAL.
Share Capital-Ordinary
$2,600,000
( $ 10 PAR VALUE , 1,000,000 SHARES AUTHORIZED 260,000 SHARES
ISSUED AND OUT STANDING )
Share premium -ordinary
Share Ordinary DIVIDEND DISTRIBUTABLE
RETAINED EARNINGS
1,500,000
260,000
3,200,000
SELAMA TAHUN 2007 TERJADI TRANSAKSI YANG BERKAITAN DENGAN

PEMEGANG SAHAM
1.
PEMBAYARAN DIVIDEND SAHAM YANG DIDISTRIBUSIKAN TAHUN LALU
RP 260,000
2.
DITERBITKAN 15,000 LEMBAR SAHAM BIASA UNTUK PEMBAYARAN BIAYA
ORGANISASI, HARGA PASAR SAHAM BIASA $ 12 PER LEMBAR
3.
DITARIK KEMBALI SAHAM BIASA TREASURY 75,000 LEMBAR DENGAN HARGA
$ 13 PER LEMBAR
4.
PERUSAHAAN MENERBITKAN 100,000 LEMBAR SAHAM BIASA YANG DITUKAR
DENGAN SEBIDANG TANAH YANG HARGA PASAR ( FAIR VALUE ) SHARE PADA SAAT
ITU $14. SEDANGKAN harga penawaran tanah $ 1.250.000.
5.
DITERBITKAN 100,000 LEMBAR SAHAM BIASA DENGAN HARGA $ 15 PER
LEMBAR.
6.
7.
8.
DIJUAL SAHAM BIASA YANG DITARIK 50,000 LEMBAR DENGAN HARGA $

15
PER LEMBAR.
DIUMUMKAN PEMBAGIAN Share DIVIDEND 10 % DARI SAHAM YANG O/S
( SAHAM O/S DIHITUNG SETELAH SEMUA TRANSAKSI MASUK ) , HARGA
SAHAM SAAT PENGUMUMAN $14 PER LEMBAR.
DITETAPKAN BAHWA NET INCOME UNTUK TAHUN YBS ADALAH $
2,100,000
INSTRUKSI:
A. BUAT JURNAL ATAS TRANSAKSI TERSEBUT DIATAS.
B. SIAPKAN STOCKHOLDERS EQUITY PT. MANDIRI PER DESEMBER
31,2007.
CASE: 5
DIBAWAH INI ADALAH PERKIRAAN YANG BERKAITAN DENGAN MODAL PEMEGANG
SAHAM FAN-FAN CORP PER JANUARI 20 14 YANG MERUPAKAN AWAL TAHUN
FISKAL
PERUSAHAAN.
PREFERRED SHARE SUBSCRIPTION RECEIVABLE 10 %

RP 100,000,000
SHARE CAPITAL- PREFERRED10 % RP 100,000PAR
600,000,000
PREFERRED SHARE SUBSCRIBED
80,000,000
SHARE PREMIUM PREFERRED
30,000,000
SHARE CAPITAL - ORDINARY RP 2,000 PAR
1,000,000,000
( 1,000,000 SHARES AUTHORIZED AND 500,000 SHARES ISSUED )
60,000,000
RETAINED EARNINGS
150,000,000
SELAMA TAHUN 2014 PERSEROAN TERSEBUT MENYELESAIKAN TRANSAKSI YANG
BERKAITAN DENGAN HAK PEMEGANG SAHAM ) SBB :
1.
2.
3.
MENERBITKAN DAN MENJUAL 100,000 SAHAM BIASA SECARA TUNAI.

DENGAN HARGA RP 2,500 PER SAHAM.
PERUSAHAAN MENERBITKAN 50,000 LEMBAR SAHAM BIASA UNTUK
MENDAPATKAN SEBIDANG TANAH YANG DINILAI HARGA PASARNYA
RP 110,000,000
MENERIMA PEMBAYARAN PIUTANG PESANAN SAHAM RP 40,000,000
4. MEMBELI KEMBALI SAHAM BIASA TREASURY 75,000LEMBAR, HARGA PER

LEMBAR SAHAM RP 3,000
5. MENGUMUMKAN PEMBAGIAN DIVIDEN:
- CASH DIVIDEN UNTUK PREFERRED STOCK RP 40,000,000
- STOCK DIVIDEN UNTUK COMMON STOCK RP 70,000,000 UNTUK 30,000
LBR
6.MENERIMA SUMBANGAN SAHAM BERUPA :
- A. PERALATAN SENILAI RP 10,000,000
- B. 100,000 LEMBAR SAHAM BIASA: FAN-FAN CORP
- C. 10,000 LEMBAR SAHAM BIASA PASHA C0RP. (TEMPORARY INVESTMENT )
HARGA SAHAM SAHAM PERLEMBAR SAAT ITU RP 4,000
7. MENJUAL KEMBALI SAHAM BIASA TREASURY 50.000 LEMBAR DENGAN
HARGA
PERLEMBAR RP 4,100
8. SAHAM FAN-FAN HASIL SUMBANGAN DIJUAL SELURUHNYA DGN HARGA
PERLEMBAR RP 2,100.
INSTRUKSI :
A.BUAT JURNAL ATAS TRANSAKSI TERSEBUT DIATAS
B.SAJIKAN LAPORAN MODAL PEMEGANG SAHAM FAN-FAN CORP PER 31/12- 14
NET INCOME TAHUN 2014 RP 300,000,000, DIVIDEN YANG DIBAYAR TAHUN
2014 RP 100,000,000.

Corporations

Uploaded by

Document Information

Original Description:

Copyright

Available Formats

Share this document

Share or Embed Document

Sharing Options

Did you find this document useful?

Is this content inappropriate?

Copyright:

Available Formats

Corporations

Uploaded by

Copyright:

Available Formats

Chapter

SO 1 Identify the major characteristics of a corporation.

SEPARATE LEGAL EXISTENCE ( ADANYA KEPEMILIKAN TERPISAH SECARA HUKUM )

Separate Legal Existence

SO 1 Identify the major characteristics of a corporation.

Separate Legal Existence

Ability to Acquire Capital

Separate Legal Existence

Ability to Acquire Capital

Separate Legal Existence

Ability to Acquire Capital

Separate Legal Existence

Separate Legal Existence

SO 1 Identify the major characteristics of a corporation.

Separate Legal Existence

SO 1 Identify the major characteristics of a corporation.

Separate Legal Existence

SO 1 Identify the major characteristics of a corporation.

Separate Legal Existence

SO 1 Identify the major characteristics of a corporation.

ADVANTAGES AND DISADVANTAGES 0F CORPORATION

OWNERSHIP RIGHTS OF STOCKHOLDERS

1. Untuk membagi laba dan rugi secara proposional

1. Vote in election of board of

2. Share the corporate earnings

SO 1 Identify the major characteristics of a corporation.

3. Keep the same percentage ownership when new

* A number of companies have eliminated the preemptive rig

4. Share in assets upon liquidation in proportion to

SO 1 Identify the major characteristics of a corporation.

REGISTRARS AND TRANSFER AGENTS:

KLASSIFIKASI PERSEROAN DARI SEGI KEPEMILIKAN :

1. PERSEROAN SEKTOR MASYARAKAT

KEWAJIBAN KONTINGENSI SEORANG PEMEGANG SAHAM ATAS SAHAM

ADALAH KEWAJIBAN KEPADA KREDITUR PERUSAHAAN BUKAN KEPADA

THE TWO PRIMARY CLASSES OF PAID IN CAPITAL ARE :

JIKA PERUSAHAAN MENERBITKAN HANYA SATU KELOMPOK

JENIS SAHAM PREFERREN :

DIVIDEN PER LEMBAR SAHAM :

PREFERENCE SHARE : 1,400,000 : 1,000

HITUNG BERAPA DIVIDEN PER LEMBAR SAHAM APABILA TIDAK

2. CUMMULATIVE SHARE PREFERENCE

9,000 LEMBAR SAHAM PREFEREN KUMULATIF DAN

DIV. SHM PREFEREN

DIVIDEN PER LEMBAR SAHAM:

TH I : --------------- = RP ? TH II : ----------------= RP ? TH III ----------------= RP ?

Retained Earnings Statement

Balance, January 1, As reported

Less : Cash dividends

DUA KLASSIFIKASI DARIPADA S HAREHOLDERS

PROSEDUR AKUNTANSI UNTUK PENERBITAN SAHAM

SHARE PREFERENCE DAN SHARE ORDINARY

PREMIUM ON SHARE PREFERENCE/SHARE ORDINARY

DISCOUNT ON SHARE PREFERENCE/SHARE ORDINARY

ACCOUNTING FOR ORDINARY SHARE ISSUES

HYDRO SLIDE, INC.

ISSUING NO- PAR ORDINARY SHARES FOR CASH

PENJUALAN SAHAM TANPA NILAI NOMINAL DIBUKUKAN DENGAN HARGA

PADA TANGGAL 10 JANUARI 2007 PT.X MENERBITKAN SAHAM BIASA 3,000

CONTOH : TRANSAKSI TANGGAL 4 JANUARI DIBERI NILAI TETAPAN RP 1,500/LBR

ISSUING ORDINARY SHARES FOR SERVICES OR NON CASH ASSETS

WK. CASE : CAYMAN CORPORATION

CAYMAN CORPORATION MEMULAI OPERASI PADA TANGGAL 1 MARET